ราคาทองคำพุ่งขึ้นทำสถิติสูงสุดที่ 5,600 ดอลลาร์ ก่อนจะร่วงลงอย่างหนักในช่วงการซื้อขายที่ผันผวน

ราคาทองคำสปอตพุ่งขึ้นสู่ระดับสูงสุดเป็นประวัติการณ์ใกล้ 5,600 ดอลลาร์ต่อออนซ์ในวันพฤหัสบดี ก่อนที่จะพลิกกลับและปรับตัวลงอย่างรวดเร็วในระหว่างการซื้อขายที่ผันผวนซึ่งได้รับอิทธิพลจากข่าวทางภูมิรัฐศาสตร์

การพุ่งขึ้นครั้งแรกนั้นเกิดจากความต้องการสินทรัพย์ปลอดภัยอย่างรุนแรง หลังจากมีรายงานว่าประธานาธิบดีโดนัลด์ ทรัมป์ของสหรัฐฯ กำลังพิจารณาโจมตีอิหร่านทางทหารครั้งใหม่ ราคาสปอตเงินก็มีแนวโน้มคล้ายกัน โดยแตะระดับสูงสุดตลอดกาลก่อนที่จะร่วงลงสู่แดนลบ

วันที่ผันผวนอย่างมากสำหรับโลหะมีค่า

ราคาของทองคำและเงินผันผวนอย่างมาก หลังจากแตะระดับสูงสุดเป็นประวัติการณ์ที่ 5,595.44 ดอลลาร์ ทองคำสปอตลดลง 4.6% มาอยู่ที่ 5,166.98 ดอลลาร์ต่อออนซ์ ณ เวลา 10:34 น. ตามเวลาภาคตะวันออก สัญญาซื้อขายล่วงหน้าทองคำเดือนเมษายนก็กลับตัวในลักษณะเดียวกัน โดยลดลง 3.1% มาอยู่ที่ 5,171.14 ดอลลาร์ หลังจากแตะระดับสูงสุดที่ 5,625.89 ดอลลาร์

ราคาสินแร่เงินมีความเคลื่อนไหวที่ชัดเจนยิ่งกว่า โดยราคาสินแร่เงินสปอตร่วงลง 6.5% เหลือ 100.02 ดอลลาร์ต่อออนซ์ หลังจากทำสถิติสูงสุดใหม่ที่ 121.65 ดอลลาร์ในช่วงต้นวัน

การพุ่งขึ้นของราคาสินค้าโลหะมีค่าในช่วงที่ผ่านมาได้รับแรงหนุนจากหลายปัจจัย ได้แก่ ความเสี่ยงทางภูมิรัฐศาสตร์โลกที่เพิ่มสูงขึ้น ค่าเงินดอลลาร์สหรัฐที่อ่อนค่า และความไม่แน่นอนด้านนโยบายโดยทั่วไป

ความตึงเครียดกับอิหร่านกระตุ้นให้เกิดการแห่กันไปหาที่หลบภัย

ปัจจัยหลักที่ทำให้ตลาดผันผวนอย่างรุนแรงในวันพฤหัสบดีคือรายงานของ CNN ที่ระบุว่าประธานาธิบดีทรัมป์กำลังพิจารณา "การโจมตีครั้งใหญ่ครั้งใหม่" ต่ออิหร่าน หลังจากที่การเจรจาเกี่ยวกับโครงการนิวเคลียร์และการผลิตขีปนาวุธของประเทศหยุดชะงักลง

พัฒนาการนี้ยิ่งทำให้เกิดความวิตกกังวลเกี่ยวกับความขัดแย้งที่อาจขยายวงกว้างในตะวันออกกลาง รายงานฉบับนี้เกิดขึ้นหลังจากที่สหรัฐฯ ส่งเรือรบหลายลำไปยังภูมิภาคนี้เมื่อไม่นานมานี้ และหลังจากที่ทรัมป์เคยขู่ว่าจะใช้ปฏิบัติการทางทหาร โดยระบุว่าเป็นการสนับสนุนการประท้วงภายในอิหร่าน

ก่อนหน้านี้ ประธานาธิบดีได้เรียกร้องผ่านสื่อสังคมออนไลน์ให้อิหร่านเจรจาข้อตกลงที่ "เป็นธรรมและเท่าเทียม" กับวอชิงตัน และยุติกิจกรรมทางนิวเคลียร์ เขายังเตือนด้วยว่าการโจมตีใดๆ ในอนาคตของสหรัฐฯ จะรุนแรงกว่าการโจมตีโรงงานนิวเคลียร์ของอิหร่านในช่วงกลางปี ​​2025 มาก ตามรายงานของ CNN ทรัมป์กำลังพิจารณาการโจมตีทางอากาศต่อผู้นำและเจ้าหน้าที่ด้านความมั่นคงของอิหร่าน รวมถึงการโจมตีโรงงานนิวเคลียร์เพิ่มเติมด้วย

คาดว่าการปฏิบัติการทางทหารใดๆ ของสหรัฐฯ เพิ่มเติม จะนำไปสู่การตอบโต้จากอิหร่าน ซึ่งจะยิ่งทำให้ความไม่มั่นคงในภูมิภาคทวีความรุนแรงขึ้น สถานการณ์ความตึงเครียดทางภูมิรัฐศาสตร์นี้ ซึ่งรวมถึงการรุกรานเวเนซุเอลาของสหรัฐฯ เมื่อเร็วๆ นี้ และข้อเรียกร้องของทรัมป์เกี่ยวกับกรีนแลนด์ เป็นปัจจัยสำคัญที่ผลักดันให้สินทรัพย์ปลอดภัย เช่น ทองคำ มีมูลค่าสูงขึ้น

นักวิเคราะห์เตือนว่า ราคาทองคำพุ่งสูงเกินไปแล้ว

แม้ว่าสถานการณ์ทางการเมืองระหว่างประเทศจะดูเป็นขาขึ้น แต่ก็มีนักวิเคราะห์บางส่วนมองเห็นสัญญาณของความอ่อนล้า Keith Lerner จาก Truist ปรับลดอันดับทองคำเป็นระดับ "เป็นกลาง" โดยอ้างถึงอัตราส่วนความเสี่ยงต่อผลตอบแทนในระยะสั้นที่ไม่เอื้ออำนวยนัก หลังจากที่ราคาทองคำมีผลการดำเนินงานที่ยอดเยี่ยม

"ราคาทองคำตอนนี้สูงกว่าค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ 200 วันถึงกว่า 40% ซึ่งเป็นระดับสูงสุดเป็นประวัติการณ์" เลอร์เนอร์กล่าว เขาเห็นด้วยว่าโมเมนตัมอาจผลักดันราคาให้สูงขึ้นไปอีก แต่เตือนว่าการพุ่งขึ้นอย่างรวดเร็วนี้ "ทำให้ทองคำมีความเปราะบางมากขึ้น"

เพื่อเพิ่มความซับซ้อนให้กับสถานการณ์ทางเศรษฐกิจ ธนาคารกลางสหรัฐ (เฟด) ตัดสินใจคงอัตราดอกเบี้ยไว้เท่าเดิมตามที่คาดการณ์กันอย่างกว้างขวาง พร้อมทั้งแสดงมุมมองเชิงบวกต่อเศรษฐกิจ อย่างไรก็ตาม นายเจอโรม พาวเวลล์ ประธานเฟด ปฏิเสธที่จะตอบคำถามเกี่ยวกับความเป็นอิสระของธนาคารกลาง เนื่องจากอยู่ระหว่างการสอบสวนของกระทรวงยุติธรรม

ทองแดงสวนกระแส พุ่งขึ้นสู่ระดับสูงสุดใหม่

การลดลงอย่างรวดเร็วของราคาทองคำส่งผลกระทบต่อโลหะอื่นๆ ด้วย ตัวอย่างเช่น ราคาแพลทินัมในตลาดสปอตลดลง 3.7% เหลือ 2,521.80 ดอลลาร์ต่อออนซ์

อย่างไรก็ตาม ทองแดงกลับเป็นข้อยกเว้นที่น่าสนใจ โลหะอุตสาหกรรมชนิดนี้ยังคงรักษาระดับราคาที่เพิ่มขึ้นไว้ได้ โดยราคาทองแดงล่วงหน้าในตลาดโลหะลอนดอนพุ่งขึ้นกว่า 9% สู่ระดับสูงสุดเป็นประวัติการณ์ที่ 14,356 ดอลลาร์ต่อตัน

ราคาทองแดงที่แข็งค่าขึ้นนั้นเป็นผลมาจากรายงานเกี่ยวกับการสนับสนุนนโยบายเพิ่มเติมสำหรับตลาดอสังหาริมทรัพย์ของจีนที่กำลังประสบปัญหา เนื่องจากจีนเป็นประเทศผู้นำเข้าทองแดงรายใหญ่ที่สุดของโลก ภาคอสังหาริมทรัพย์จึงเป็นองค์ประกอบสำคัญของความต้องการในระดับโลก