Văn phòng gia đình Rich Embrace của Nhật Bản trong bối cảnh thị trường bùng nổ và đồng Yên yếu

Kinh tế

Tóm tắt:

Các văn phòng gia đình đang phát triển ở Nhật Bản để bảo vệ tài sản và lập kế hoạch thuế, với sự mở rộng gần đây của Deloitte, Takashimaya và Money Forward. Xu hướng này được thúc đẩy bởi sự giàu có ngày càng tăng từ thị trường chứng khoán đang bùng nổ và giá bất động sản.

Văn phòng gia đình đang phát triển ở Nhật Bản khi các chủ doanh nghiệp và gia đình họ tìm kiếm giải pháp tổng thể cho các mối lo ngại từ việc bảo vệ tài sản gia đình khỏi lạm phát đến lập kế hoạch thuế.

Deloitte Tohmatsu đã ra mắt dịch vụ văn phòng gia đình tại Nhật Bản trong tháng này. Tiếp theo động thái đó là việc chuỗi cửa hàng bách hóa Takashimaya mua lại công ty khởi nghiệp quản lý tài sản Vaste Culture của Nhật Bản, nơi cung cấp các dịch vụ bao gồm văn phòng gia đình và hoạt động từ thiện.

Money Forward, nhà điều hành các ứng dụng quản lý tiền phổ biến, đã bắt đầu cung cấp dịch vụ văn phòng gia đình cùng với PrivateBank, nhà điều hành văn phòng gia đình có trụ sở tại Tokyo. Các đối tác đã thành lập một liên doanh vào tháng 3.

Văn phòng gia đình, nơi quản lý tài sản của một hoặc nhiều gia đình với tầm nhìn tổ chức và cơ cấu quản trị rõ ràng, là một khái niệm tương đối mới ở Nhật Bản. Các chủ doanh nghiệp thường thành lập các công ty cổ phần cá nhân, nhưng những công ty này thường thiếu hệ thống quản trị phù hợp, chẳng hạn như hiến pháp gia đình và hội đồng giải quyết xung đột, đồng thời họ không có chiến lược đầu tư tích cực.

Gia đình sáng lập nhà sản xuất trò chơi Nintendo là một trong những gia đình đầu tiên ở Nhật Bản sử dụng văn phòng gia đình. Văn phòng Gia đình Yamauchi số 10 được thành lập vào năm 2020 bởi Banjo Yamauchi, thành viên thế hệ thứ năm của gia đình sáng lập.

Hirowaka Murakami, giám đốc đầu tư tại Yamauchi No. 10, nói với Nikkei Asia: “Thay vì giao hoạt động đầu tư cho người khác, chúng tôi tự mình đưa ra quyết định đầu tư và đầu tư vào các công ty mà chúng tôi cho là có triển vọng hoặc được điều hành bởi các nhà quản lý giỏi”.

Yamauchi số 10 có đội ngũ nhân viên khoảng 10 người và quản lý tài sản từ 100 tỷ đến 200 tỷ yên (627,5 triệu đến 1,255 tỷ USD). Ông nói thêm, phản ánh sự quan tâm ngày càng tăng đối với văn phòng gia đình, “chúng tôi thường được hỏi về cách thành lập văn phòng gia đình”.

Japan's Rich Embrace Family Offices Amid Market Boom and Weak Yen_1

Trong lịch sử, Nhật Bản có ít tỷ phú hơn các nước khác do thuế suất thừa kế cao lên tới 55%. Vào năm 2022, theo UBS Global Wealth Databook, có 1.094 người Nhật có tài sản ròng từ 100 triệu USD trở lên, đưa Nhật Bản đứng thứ 13 sau Ấn Độ, Nga, Hàn Quốc và Thụy Sĩ.

Tuy nhiên, điều đó có thể đang thay đổi nhờ nền kinh tế đang phục hồi và thị trường tài chính bùng nổ. Takayuki Sato, chủ tịch của PrivateBank, là người quan sát kỹ lưỡng xu hướng này. PrivateBank của Sato cung cấp dịch vụ cho hàng chục gia đình giàu có với tài sản tài chính ít nhất 10 tỷ yên.

Sato, người đồng thời là người đứng đầu liên doanh Money Forward PrivateBank, cho biết: “Số lượng cá nhân giàu có ngày càng tăng do giá bất động sản tăng, thị trường chứng khoán bùng nổ, nhiều công ty khởi nghiệp ra mắt công chúng hơn và nhiều người kiếm tiền bằng tiền điện tử hơn”. .

Giá cổ phiếu Nhật Bản đã tăng khoảng 50% kể từ đầu năm 2022, trong khi giá chung cư ở Tokyo đang ở mức cao nhất mọi thời đại. Những người giàu có ngày nay quan tâm đến đầu tư hơn trước vì đồng yên mất giá mạnh, mất 27% giá trị so với đồng đô la kể từ đầu năm 2022.

“Thái độ của người dân đối với tiền bạc đã thay đổi ở Nhật Bản,” Sato nói. "Mọi người không còn nghĩ việc muốn tăng thêm sự giàu có của mình là điều xấu nữa. Họ nghĩ điều quan trọng là tiền được sử dụng như thế nào."

Nhiều khách hàng của ông là chủ sở hữu của các công ty công nghệ đã lên sàn chứng khoán trong vòng 10 năm qua. Bằng cách kết hợp với mạng lưới các công ty công nghệ của Money Forward và chuyên môn về ứng dụng di động, PrivateBank hy vọng họ có thể mở rộng cơ sở khách hàng của mình. Mục tiêu của nó là giám sát tài sản trị giá 10 nghìn tỷ yên trong mối quan hệ hợp tác với Money Forward.

Một cửa hàng bách hóa Takashimaya ở Tokyo: Vaste Culture, một công ty khởi nghiệp về quản lý tài sản, nhằm mục đích tìm kiếm khách hàng trong số những khách hàng cao cấp của Takashimaya. (Ảnh của Makoto Okada)

Gần đây hơn, Vaste Culture, một công ty khởi nghiệp về quản lý tài sản, đã quyết định gia nhập nhóm Takashimaya, đặt cược rằng khách hàng của nhà bán lẻ cao cấp này sẽ trở thành những khách hàng tốt. Nó cung cấp một loạt các dịch vụ, từ quản lý tài sản đến sắp xếp việc học ở nước ngoài cho các thành viên trong gia đình đến tư vấn về hoạt động từ thiện.

Kotaro Yamamoto, đồng giám đốc điều hành của Vaste Culture cho biết: “Chúng tôi đang hướng tới quản lý tài sản trị giá 1 nghìn tỷ yên”. Ông nói thêm, sự hợp tác với Takashimaya sẽ mang đến cho khách hàng của công ty cơ hội đầu tư vào các tác phẩm nghệ thuật và đồ trang sức.

Koh Shimizu, phó giám đốc bộ phận ngân hàng tư nhân của Ngân hàng Sumitomo Mitsui Trust, nhấn mạnh cam kết của công ty đối với lĩnh vực khởi nghiệp - có thể mang lại lợi nhuận dưới hình thức tăng thêm doanh thu từ các đợt phát hành cổ phiếu lần đầu ra công chúng và từ việc quản lý tài sản cho các chủ sở hữu khởi nghiệp. Bộ phận ngân hàng tư nhân của công ty phục vụ các cá nhân có tài sản tài chính ít nhất 1 tỷ yên. Sumitomo Mitsui Trust sở hữu cổ phần của PrivateBank.

Shimizu nói: “Nền kinh tế Nhật Bản được dẫn dắt bởi các công ty truyền thống lớn, nhưng các công ty khởi nghiệp cũng ngày càng đóng vai trò quan trọng”.

Khách hàng của ông bao gồm các nhà sáng lập công ty khởi nghiệp, chủ sở hữu thế hệ thứ hai cũng như các công ty đại chúng đáng kính. Ông nói: “Chúng tôi muốn đáp ứng nhu cầu của khách hàng, bao gồm các dịch vụ quản lý tài sản cho gia đình sáng lập”.

Shimizu nói thêm rằng ngân hàng của ông đang chuẩn bị cho khả năng các công ty khởi nghiệp phát triển lớn hơn và trở thành kỳ lân, những công ty trị giá 1 tỷ USD trở lên.

Japan's Rich Embrace Family Offices Amid Market Boom and Weak Yen_2

Sự thay đổi thế hệ giữa các chủ doanh nghiệp cũng đang thúc đẩy sự phát triển của các văn phòng gia đình.

Ryosuke Higuchi, người đứng đầu Dịch vụ Văn phòng Gia đình Deloitte Tohmatsu, cho biết nhiều hộ gia đình giàu có mà Deloitte phục vụ sở hữu các công ty cỡ trung bình, thường có doanh thu ít nhất hàng trăm triệu đô la và hơn 1.000 nhân viên.

Các công ty này chủ yếu do chủ sở hữu quản lý. Higuchi nói: “Thông thường, các công ty thuộc sở hữu của chủ sở hữu gặp phải các vấn đề về quản trị ngay khi có chuyện gì xảy ra với người sáng lập”. Ông nói thêm, “Sẽ khôn ngoan hơn nếu thiết lập một cơ cấu ra quyết định” trước khi những vấn đề như vậy nảy sinh.

Văn phòng gia đình còn khá mới ở châu Á, bắt đầu phát triển vào khoảng năm 2010, khi cuộc cách mạng điện thoại thông minh tạo ra nhiều tỷ phú ở Trung Quốc, một số người trong số họ đã đa dạng hóa khoản đầu tư của mình trong khu vực và thành lập văn phòng gia đình ở những nơi như Singapore và Hồng Kông.

Money Forward ước tính có khoảng 15.000 đến 20.000 văn phòng gia đình trên toàn thế giới. Theo chính quyền thành phố, tại Singapore, có khoảng 1.400 văn phòng dành cho một gia đình đủ điều kiện hưởng ưu đãi thuế tính đến cuối năm 2023. Hồng Kông, sử dụng phương pháp tính toán riêng của mình, ước tính có 2.700 văn phòng dành cho một gia đình.

Harsha Narayan, nhà văn tài chính cấp cao tại Preqin, một công ty dữ liệu đầu tư, cho biết: “Theo dữ liệu của Preqin, số lượng văn phòng gia đình trong khu vực đã tăng gần gấp 4 lần trong 5 năm qua”. Narayan cho biết: “Khu vực này đang chứng kiến sự tăng trưởng nhanh chóng của cải. Sự tăng trưởng này đã tạo ra nhiều nhu cầu hơn về văn phòng gia đình để quản lý nhu cầu của những gia đình mới giàu có này”.

Từ năm ngoái, Chính phủ Nhật Bản đã đề ra kế hoạch chính sách nhằm đưa Nhật Bản trở thành trung tâm quản lý tài sản hàng đầu. Kế hoạch này nhằm mục đích kích thích nền kinh tế bằng cách sử dụng tài sản cá nhân đang không hoạt động do lãi suất trong nước thấp.

Yamauchi số 10, văn phòng gia đình của gia đình sáng lập Nintendo, đầu tư vào các công ty công nghệ chuyên sâu sử dụng công nghệ tiên tiến để giải quyết các vấn đề xã hội lớn. Các công ty mục tiêu của nó đang nỗ lực tạo ra các giao diện não-máy trực tiếp, khám phá đất hiếm với sự trợ giúp của trí tuệ nhân tạo và phát triển thịt nuôi trong phòng thí nghiệm bằng công nghệ nuôi cấy mô.

Murakami, giám đốc đầu tư của Yamauchi số 10, kỳ vọng sẽ thấy nhiều công ty khởi nghiệp và văn phòng gia đình hơn ở Nhật Bản. Ngày xưa, những người thông minh ở Nhật Bản đều trở thành công chức. Hôm nay, ông chỉ ra: “Có rất nhiều người bỏ ngành dân sự để tham gia khởi nghiệp.

Murakami, bản thân từng là nhân viên ngân hàng Goldman Sachs, cho biết: “Cũng có nhiều người bỏ việc tại các ngân hàng đầu tư và công ty tư vấn để tham gia khởi nghiệp. Điều đó khiến tôi tin rằng tốc độ đổi mới kinh tế đang có đà ở Nhật Bản”.

Nguồn: NikkeiAsia

Xem lịch kinh tế để tìm hiểu về tất cả sự kiện kinh tế hôm nay

Cảnh báo Rủi ro và Tuyên bố Từ chối Trách nhiệm

Bạn nên hiểu và thừa nhận rằng, việc đầu tư với các chiến lược này chứa mức độ rủi ro cao. Đầu tư hoặc giao dịch theo bất cứ chiến lược hoặc phương thức đầu tư nào cũng có thể xảy ra tổn thất. Nội dung trong trang web này chỉ mang tính tham khảo, và không tạo thành lời khuyên đầu tư. Bạn là người duy nhất chịu trách nhiệm về hoạt động đầu tư của bạn, bao gồm xem xét mục tiêu đầu tư, tình hình tài chính hoặc các nhu cầu khác của bạn.

Tuyên bố rủi ro

Giao dịch các công cụ tài chính như cổ phiếu, tiền tệ, hàng hóa, hợp đồng tương lai, trái phiếu, quỹ hoặc tiền kỹ thuật số tiềm ẩn mức độ rủi ro cao, bao gồm rủi ro mất một phần hoặc toàn bộ vốn đầu tư, và có thể không phù hợp với mọi nhà đầu tư.

Trước khi quyết định giao dịch các công cụ tài chính hoặc tiền điện tử, bạn cần hiểu đầy đủ về rủi ro và chi phí giao dịch trên thị trường tài chính, thận trọng cân nhắc đối tượng đầu tư, và tiến hành tư vấn chuyên môn cần thiết. Dữ liệu trên trang web này không nhất thiết là theo thời gian thực hay chính xác. Dữ liệu và giá cả trên trang web không nhất thiết là thông tin do bất kỳ sở giao dịch nào cung cấp, nhưng có thể được cung cấp bởi các nhà tạo lập thị trường. Bạn chịu trách nhiệm hoàn toàn về tất cả quyết kết giao dịch bạn đã thực hiện. Chúng tôi không chấp nhận bất cứ nghĩa vụ nào trước bất kỳ tổn thất hay thiệt hại nào xảy ra từ kết quả giao dịch của bạn, hoặc trước việc bạn dựa vào thông tin có trong trang web này.

Bạn không được phép sử dụng, lưu trữ, sao chép, hiển thị, sửa đổi, truyền hay phân phối dữ liệu có trên trang web này và chưa nhận được sự cho phép rõ ràng bằng văn bản của Trang web này. Tất cả các quyền sở hữu trí tuệ đều được bảo hộ bởi các nhà cung cấp và/hoặc sở giao dịch cung cấp dữ liệu có trên trang web này.

Tìm kiếm gần đây

Xu hướng tìm kiếm

Thị trường

Phân tích

Người dùng

24x7

Lịch kinh tế

Học tập

Dữ liệu

Văn phòng gia đình Rich Embrace của Nhật Bản trong bối cảnh thị trường bùng nổ và đồng Yên yếu

Nguồn: NikkeiAsia

Tuyên bố rủi ro