Dự báo giá vàng (XAUUSD) và bạc: Sự điều chỉnh giảm đã kết thúc — Liệu phe mua có giành lại quyền kiểm soát?

Những điểm chính:

Tổng quan thị trường

Giá vàng (XAU/USD) đã phục hồi phần nào và tăng nhẹ lên quanh mức 4.850. Tuy nhiên, lý do cho sự tăng giá trở lại này có thể là do sự chững lại trong quá trình phục hồi gần đây của đồng đô la Mỹ, điều này đã khuyến khích một số người mua vào kim loại quý này. Hơn nữa, việc giảm bớt căng thẳng địa chính trị và thương mại có thể hạn chế đà tăng của vàng.

Trong khi đó, bạc đang giao dịch ở mức 83,18, cho thấy mức tăng mạnh 4,98% khi các nhà đầu tư chuyển hướng sang kim loại này trong bối cảnh đồng đô la Mỹ tạm dừng đà phục hồi.

Việc ông Warsh được đề cử và căng thẳng toàn cầu giảm bớt gây áp lực lên giá vàng.

Như đã đề cập, Tổng thống Trump đã chọn Kevin Warsh làm người đứng đầu tiếp theo của Cục Dự trữ Liên bang Mỹ. Quyết định này đã loại bỏ một nguồn gây bất ổn chính trên thị trường, điều này về cơ bản là không tốt cho vàng.

Kevin Warsh nổi tiếng là người có quan điểm nghiêm khắc về lạm phát, điều này có nghĩa là lãi suất có thể duy trì ở mức cao trong thời gian dài hơn. Khi lãi suất cao, vàng trở nên kém hấp dẫn hơn.

Đồng thời, căng thẳng toàn cầu đang giảm bớt, điều này cũng không tốt cho vàng. Điều đáng chú ý là Mỹ và Ấn Độ đã đạt được thỏa thuận thương mại, khiến các nhà đầu tư tự tin hơn về nền kinh tế.

Hơn nữa, Mỹ và Iran cũng dự kiến ​​sẽ nối lại đàm phán hạt nhân, làm giảm bớt lo ngại về xung đột. Do đó, giá vàng đang gặp khó khăn trong việc tăng cao hơn.

Sự phục hồi của đồng đô la Mỹ và các dữ liệu kinh tế đã kìm hãm đà tăng của vàng.

Mặt khác, dữ liệu kinh tế mới nhất của Mỹ đang giúp đồng đô la Mỹ phục hồi, điều này có thể gây áp lực lên giá vàng. Hôm thứ Hai, chỉ số PMI sản xuất ISM của Mỹ cho thấy hoạt động sản xuất đã tăng trưởng lần đầu tiên sau một năm, tăng lên 52,6 trong tháng Giêng từ mức 47,9 trong tháng Mười Hai. Tăng trưởng mạnh hơn dự kiến ​​này hỗ trợ đồng đô la Mỹ, khiến vàng trở nên kém hấp dẫn hơn vì đồng đô la mạnh hơn thường đẩy giá vàng xuống.

Mặc dù vậy, triển vọng tổng thể đối với vàng vẫn khá thận trọng. Các nhà giao dịch hiện đang chờ đợi thêm các thông tin cập nhật về kinh tế Mỹ, bao gồm báo cáo việc làm JOLTS vào thứ Ba, tiếp theo là số liệu việc làm khu vực tư nhân ADP và chỉ số PMI dịch vụ ISM vào thứ Tư.

Dự báo giá vàng: XAU phục hồi từ mức 4.500 USD — Liệu đợt giảm giá đã kết thúc?

Vàng – Biểu đồ

Giá vàng (XAU/USD) đang giao dịch quanh mức 4.870 USD, phục hồi sau đợt bán tháo mạnh từ đỉnh 5.550 USD. Biểu đồ 2 giờ cho thấy một chuỗi nến phục hồi tăng mạnh sau một bóng nến dưới dài gần mức 4.500 USD, báo hiệu hoạt động mua vào khi giá giảm. Giá đã vượt qua đường EMA 200 và hiện đang thách thức đường EMA 50 quanh mức 4.980 USD, một ngưỡng kháng cự quan trọng trong ngắn hạn.

Cấu trúc tổng thể vẫn phản ánh xu hướng tăng, với động thái này giống như một đợt điều chỉnh giảm hơn là sự thất bại của xu hướng. Chỉ số RSI đã bật tăng từ mức quá bán gần 30 lên khoảng 45, cho thấy đà tăng trưởng được cải thiện nhưng chưa đủ mạnh. Mức hỗ trợ gần nhất nằm ở $4,750, trong khi mức kháng cự vẫn ở $5,000–$5,050.

Ý tưởng giao dịch: Mua vào khi giá điều chỉnh giảm trên $4,750, mục tiêu là $5,050; không hợp lệ nếu giá giảm xuống dưới $4,600.

Dự báo giá bạc: XAG ổn định quanh mức 85 đô la sau đợt điều chỉnh giảm mạnh theo dãy Fibonacci.

Bạc – Biểu đồ

Giá bạc (XAG/USD) đang giao dịch quanh mức 84,9 USD, cố gắng ổn định sau đợt giảm mạnh từ đỉnh 120 USD. Trên biểu đồ 2 giờ, giá đã xuyên thủng đường xu hướng tăng và đường EMA 50, xác nhận sự phá vỡ xu hướng ngắn hạn rõ ràng. Đợt bán tháo đã tìm thấy điểm hỗ trợ gần mức Fibonacci 0,236 ở mức 83,2 USD, nơi các bóng nến dài phía dưới cho thấy người mua đang bảo vệ vùng giá này.

Giá vẫn đang ở dưới đường EMA 200, gần mức 96,5 đô la, khiến xu hướng chung vẫn thận trọng. Chỉ số RSI đã phục hồi từ vùng quá bán dưới 30 lên gần 40, báo hiệu đà giảm đang chậm lại nhưng chưa phải là sự đảo chiều. Mức kháng cự gần nhất là 90,5 đô la, sau đó là 96,3 đô la, trong khi mức hỗ trợ vẫn ở mức 83 đô la và 71 đô la.

Ý tưởng giao dịch: Mua vào trên $83 để chờ giá bật tăng lên $90, không nên mua nếu giá dưới $71.

Nguồn: FX Empire