Giá Vàng Chưa Thoát Khỏi Áp Lực Giảm

Hàng hóa

Kinh tế

Tóm tắt:

Thị trường vàng đang vận động trong bối cảnh các yếu tố địa chính trị, năng lượng và chính sách tiền tệ có sự thay đổi đáng kể. Đồng USD tiếp tục suy yếu, với chỉ số DXY ghi nhận phiên giảm thứ tư liên tiếp. Động lực chính đến từ đà lao dốc của giá dầu và sự điều chỉnh sâu của nhóm cổ phiếu công nghệ Mỹ. Tuy nhiên, diễn biến của vàng không chỉ phụ thuộc vào sức mạnh đồng bạc xanh mà còn chịu ảnh hưởng từ lợi suất trái phiếu, kỳ vọng lạm phát và nhu cầu trú ẩn an toàn.

SELL XAUUSD

Kết thúc vào

Đã kết thúc

3932.26

Vào

3912.00

3962.00

4041.19 +111.20 +2.83%

297.4

Pips

Thua

3912.00

4021.87

Đóng

3932.26

Vào

3962.00

Phân Tích Vĩ Mô

Tâm điểm của thị trường hiện nay là triển vọng đàm phán giữa Mỹ và Iran. Tổng thống Donald Trump cho biết Iran muốn đạt được một thỏa thuận và khả năng này có thể trở thành hiện thực. Phó Tổng thống JD Vance cũng xác nhận hai bên đã có những cuộc trao đổi tích cực và Washington đang đánh giá triển vọng đạt được một thỏa thuận thông qua đàm phán.

Ở phía Iran, Tổng thống Masoud Pezeshkian cho biết chính phủ nước này được Lãnh tụ Tối cao trao thêm thẩm quyền để thúc đẩy tiến trình đối thoại. Đây là tín hiệu đáng chú ý, cho thấy khả năng ngoại giao vẫn đang được duy trì, dù chưa đủ cơ sở để khẳng định hai bên đã tiến gần đến một thỏa thuận cuối cùng.

Thông tin về khả năng hạ nhiệt xung đột đã khiến giá dầu Brent giảm mạnh, có thời điểm mất gần 10 USD/thùng. Tổng thống Trump cũng nhấn mạnh giá dầu đang giảm do thị trường kỳ vọng chiến tranh với Iran sẽ không tiếp diễn.

Đối với vàng, đây là yếu tố có tác động hai chiều. Một mặt, triển vọng giảm căng thẳng làm suy yếu nhu cầu trú ẩn an toàn và có thể khiến dòng tiền rời khỏi các tài sản phòng thủ. Mặt khác, giá dầu giảm giúp hạ nhiệt rủi ro lạm phát, qua đó có thể làm giảm áp lực duy trì lãi suất cao và hỗ trợ vàng thông qua kênh lợi suất.

Tuy nhiên, rủi ro địa chính trị vẫn chưa hoàn toàn biến mất. Các thông tin về hoạt động quân sự quy mô hạn chế của Mỹ tại đảo Qeshm, những tuyên bố liên quan đến hoạt động của lực lượng Iran tại eo biển Hormuz và các động thái quân sự trong khu vực cho thấy tình hình vẫn rất nhạy cảm. Vì vậy, thị trường có thể phản ứng mạnh trước bất kỳ thông tin mới nào liên quan đến tiến trình đàm phán hoặc nguy cơ xung đột tái diễn.

Cuộc bầu cử giữa nhiệm kỳ Mỹ ngày 03/11 là một biến số quan trọng đối với thị trường tài chính. Các cuộc thăm dò gần đây cho thấy Đảng Dân chủ đang có lợi thế tại nhiều bang chiến địa có ý nghĩa quyết định đối với quyền kiểm soát Thượng viện.

Nếu Đảng Cộng hòa chịu thất bại đáng kể, dư địa triển khai các chính sách tài khóa của chính quyền Tổng thống Trump có thể bị hạn chế. Điều này có khả năng tạo thêm áp lực lên USD trong ngắn hạn, đặc biệt nếu thị trường bắt đầu điều chỉnh kỳ vọng về triển vọng chính sách kinh tế Mỹ.

Dù vậy, kết quả bầu cử không nhất thiết tạo ra một xu hướng mới ngay lập tức. Tác động thực tế lên đồng USD và vàng sẽ phụ thuộc vào mức độ bất ngờ của kết quả, phản ứng của lợi suất trái phiếu và những thay đổi trong kỳ vọng chính sách sau bầu cử.

Bên cạnh yếu tố địa chính trị, sự suy yếu của nhóm cổ phiếu công nghệ và trí tuệ nhân tạo tại Mỹ tiếp tục tác động đến tâm lý thị trường. Các chỉ số chứng khoán chính diễn biến trái chiều, trong đó Nasdaq giảm 1,39%, trong khi S&P 500 giảm 0,51%. Áp lực bán tập trung vào nhóm công nghệ, dù chỉ số Dow Jones tăng 0,41% và phần lớn các nhóm ngành khác duy trì sắc xanh.

Đáng chú ý, Oracle chịu áp lực sau thông báo về kế hoạch huy động vốn thông qua phát hành trái phiếu và cổ phiếu. Marvell và Lumentum cũng giảm mạnh sau thông tin về thương vụ sáp nhập quy mô lớn giữa hai doanh nghiệp.

Sự điều chỉnh của nhóm cổ phiếu công nghệ đang thúc đẩy một phần dòng tiền tìm đến trái phiếu, góp phần hỗ trợ thị trường nợ và gây áp lực lên USD. Trong bối cảnh đó, giá vàng có thể nhận được lực hỗ trợ từ sự suy yếu của đồng bạc xanh và kỳ vọng lợi suất hạ nhiệt.

Tổng hợp các yếu tố, môi trường vĩ mô đang có một số điểm thuận lợi cho vàng, đặc biệt là USD suy yếu và giá dầu giảm. Tuy nhiên, việc căng thẳng Mỹ–Iran hạ nhiệt cũng làm giảm nhu cầu trú ẩn, trong khi thị trường vẫn cần đánh giá phản ứng của lợi suất và kỳ vọng lãi suất. Vì vậy, các yếu tố vĩ mô chưa tạo ra tín hiệu đủ đồng thuận để xác nhận một nhịp đảo chiều tăng của vàng.

Phân tích kỹ thuật

rên biểu đồ ngày, vàng đang duy trì trạng thái giảm mạnh. Giá hiện quanh 3.930 USD/oz, nằm thấp hơn đáng kể so với SMA9 tại 3.992 USD, với khoảng cách gần 60 USD. Điều này phản ánh áp lực bán vẫn đang chi phối cấu trúc thị trường.

Trong phiên gần nhất, giá có thời điểm giảm về 3.895 USD rồi hồi phục, tạo bóng nến dưới tương đối dài. Tuy nhiên, lực hồi chưa đủ mạnh để đưa giá trở lại trên vùng đóng cửa trước đó, cho thấy bên mua vẫn chưa kiểm soát được diễn biến thị trường.

MACD D1 tiếp tục phát tín hiệu tiêu cực. MACD line ở mức -11,75 và Signal line ở mức -75,75; cả hai đều nằm dưới đường 0. Động lượng giảm vẫn chiếm ưu thế và chưa xuất hiện dấu hiệu hội tụ đủ rõ để xác nhận áp lực bán đang suy yếu.

Trong bối cảnh này, vùng SMA9 quanh 3.992 USD là kháng cự động quan trọng. Nếu giá chưa thể lấy lại khu vực này, các nhịp hồi vẫn nên được đánh giá là phục hồi kỹ thuật trong xu hướng giảm.

Trên khung H1, vàng đã phục hồi từ vùng đáy 3.880 USD lên gần 3.980 USD, nhưng nhịp tăng này hiện có dấu hiệu kết thúc. Giá đang quay lại khu vực 3.925 USD và vừa tiếp cận SMA9 H1 quanh 3.920 USD.

Cấu trúc đỉnh thấp dần vẫn được duy trì, với các đỉnh đáng chú ý tại 4.100 USD và 3.980 USD. Đây là dấu hiệu cho thấy lực mua chưa đủ mạnh để thay đổi xu hướng giảm ngắn hạn.

MACD H1 đã xuất hiện giao cắt tăng khi MACD line ở mức 1,88 vượt lên trên Signal line tại -0,81. Tuy nhiên, tín hiệu này vẫn còn yếu do các đường chỉ báo nằm gần vùng 0. Vì vậy, chưa thể xem đây là cơ sở xác nhận một nhịp phục hồi bền vững.

Nếu giá không thể vượt lại 3.940–3.950 USD, áp lực bán có thể tiếp tục chi phối. Ngược lại, việc giữ được 3.920 USD và vượt qua vùng kháng cự gần sẽ giúp cải thiện triển vọng phục hồi trên khung H1.

Trên khung M15, vàng đang giao dịch quanh 3.926 USD, thấp hơn SMA9 tại 3.946 USD. Nhịp phục hồi lên 3.980 USD trong phiên tối 02/11 đã bị từ chối mạnh, sau đó xuất hiện một cây nến giảm lớn kéo giá trở lại vùng 3.920 USD.

MACD M15 vừa hình thành giao cắt giảm khi MACD line ở mức -0,04 cắt xuống dưới Signal line tại 6,93. Đây là tín hiệu cho thấy động lượng giảm đang quay trở lại trong ngắn hạn.

Vùng 3.940–3.955 USD là khu vực cần theo dõi nếu giá xuất hiện nhịp hồi. Đây là vùng hội tụ giữa SMA9 M15 và khu vực kháng cự cũ trên H1. Nếu giá tiếp cận khu vực này nhưng xuất hiện tín hiệu từ chối rõ ràng, áp lực bán có thể tiếp tục mở rộng.

Ở chiều ngược lại, vùng 3.895–3.900 USD là hỗ trợ gần nhất. Nếu giá kiểm định khu vực này và xuất hiện mô hình hai đáy kết hợp phân kỳ dương trên MACD, một nhịp hồi ngắn có thể hình thành. Tuy nhiên, đây chỉ là kịch bản giao dịch ngược xu hướng chính và cần được quản trị rủi ro chặt chẽ.

Nguồn: Tradingview

Khuyến nghị buy XAUUSD

Entry: 3936

TP: 3912

SL: 3962

Cảnh báo Rủi ro và Tuyên bố Từ chối Trách nhiệm

Bạn nên hiểu và thừa nhận rằng, việc đầu tư với các chiến lược này chứa mức độ rủi ro cao. Đầu tư hoặc giao dịch theo bất cứ chiến lược hoặc phương thức đầu tư nào cũng có thể xảy ra tổn thất. Nội dung trong trang web này chỉ mang tính tham khảo, và không tạo thành lời khuyên đầu tư. Bạn là người duy nhất chịu trách nhiệm về hoạt động đầu tư của bạn, bao gồm xem xét mục tiêu đầu tư, tình hình tài chính hoặc các nhu cầu khác của bạn.

Tuyên bố rủi ro

Giao dịch các công cụ tài chính như cổ phiếu, tiền tệ, hàng hóa, hợp đồng tương lai, trái phiếu, quỹ hoặc tiền kỹ thuật số tiềm ẩn mức độ rủi ro cao, bao gồm rủi ro mất một phần hoặc toàn bộ vốn đầu tư, và có thể không phù hợp với mọi nhà đầu tư.

Trước khi quyết định giao dịch các công cụ tài chính hoặc tiền điện tử, bạn cần hiểu đầy đủ về rủi ro và chi phí giao dịch trên thị trường tài chính, thận trọng cân nhắc đối tượng đầu tư, và tiến hành tư vấn chuyên môn cần thiết. Dữ liệu trên trang web này không nhất thiết là theo thời gian thực hay chính xác. Dữ liệu và giá cả trên trang web không nhất thiết là thông tin do bất kỳ sở giao dịch nào cung cấp, nhưng có thể được cung cấp bởi các nhà tạo lập thị trường. Bạn chịu trách nhiệm hoàn toàn về tất cả quyết kết giao dịch bạn đã thực hiện. Chúng tôi không chấp nhận bất cứ nghĩa vụ nào trước bất kỳ tổn thất hay thiệt hại nào xảy ra từ kết quả giao dịch của bạn, hoặc trước việc bạn dựa vào thông tin có trong trang web này.

Bạn không được phép sử dụng, lưu trữ, sao chép, hiển thị, sửa đổi, truyền hay phân phối dữ liệu có trên trang web này và chưa nhận được sự cho phép rõ ràng bằng văn bản của Trang web này. Tất cả các quyền sở hữu trí tuệ đều được bảo hộ bởi các nhà cung cấp và/hoặc sở giao dịch cung cấp dữ liệu có trên trang web này.

Tìm kiếm gần đây

Xu hướng tìm kiếm

Thị trường

Phân tích

Người dùng

24x7

Lịch kinh tế

Học tập

Dữ liệu