Chỉ số DXY tăng mạnh khi lợi suất trái phiếu Mỹ tăng vọt và đồng Euro suy yếu.

Quan điểm của nhà đầu tư

Tóm tắt:

Đồng đô la Mỹ tiếp tục được hỗ trợ khi lợi suất trái phiếu kho bạc 10 năm đạt 5,35%, mức cao nhất kể từ năm 2002. Giá dầu tăng, chênh lệch lợi suất giữa Mỹ và Đức ngày càng mở rộng và những lo ngại về tài chính của Pháp tiếp tục củng cố nhu cầu đối với đồng đô la.

BUY USDX

Thời hạn

Đang giao dịch

102.200

Vào

104.000

101.000

101.890 -0.110 -0.11%

0.0

Pips

Hòa

101.000

Đóng

102.200

Vào

104.000

Đồng đô la Mỹ tiếp tục hưởng lợi từ lợi suất trái phiếu kho bạc tăng vọt và sự bất ổn ngày càng gia tăng trên thị trường tài chính toàn cầu, với những căng thẳng địa chính trị leo thang đẩy giá năng lượng lên cao và làm gia tăng lo ngại về lạm phát dai dẳng.

Lợi suất trái phiếu kho bạc Mỹ kỳ hạn 10 năm đã tăng lên 5,35% vào thứ Tư, mức cao nhất kể từ tháng 4 năm 2002, trong khi lợi suất trái phiếu kỳ hạn 30 năm cũng đạt mức cao nhất trong 24 năm. Sự tăng vọt gần đây phản ánh áp lực ngày càng tăng trên thị trường trái phiếu chính phủ khi các nhà đầu tư yêu cầu mức bồi thường cao hơn khi nắm giữ nợ dài hạn trong bối cảnh rủi ro lạm phát gia tăng.

Thị trường năng lượng đã trở thành động lực chính thúc đẩy việc bán tháo trái phiếu. Giá dầu Brent đã quay trở lại mức trên 100 đô la một thùng sau các cuộc tấn công dữ dội của Iran vào các tàu chở dầu thương mại ở eo biển Hormuz, làm dấy lên những lo ngại mới về sự gián đoạn nguồn cung dầu toàn cầu.

Chi phí năng lượng tăng cao đe dọa đẩy lạm phát lên mức cao, có khả năng làm phức tạp thêm nỗ lực của Cục Dự trữ Liên bang trong việc khôi phục ổn định giá cả. Do các nhà đầu tư yêu cầu lợi suất cao hơn để bù đắp những rủi ro này, chi phí vay nợ của Mỹ tiếp tục tăng, củng cố sức hấp dẫn của đồng Đô la.

Áp lực bổ sung lên trái phiếu kho bạc đến từ việc phát hành nợ chính phủ. Các nhà đầu tư đã giảm bớt lượng trái phiếu nắm giữ trước phiên đấu giá trái phiếu kỳ hạn 10 năm trị giá 39 tỷ đô la vào thứ Tư, trong khi việc bán trái phiếu kỳ hạn 30 năm và các hoạt động mua lại trái phiếu kho bạc dự kiến diễn ra vào thứ Năm vẫn đang được chú ý.

Bên kia Đại Tây Dương, sự bất ổn ngày càng gia tăng xung quanh tình hình tài chính của Pháp đã khuyến khích các nhà đầu tư chuyển hướng khỏi trái phiếu chính phủ Pháp sang trái phiếu Bund của Đức, vốn được coi là một trong những tài sản chủ quyền an toàn hơn của châu Âu.

Xu hướng chuyển hướng đầu tư sang trái phiếu Đức đã giúp kiềm chế lợi suất trái phiếu chuẩn kỳ hạn 10 năm của nước này ở mức gần 3,5%, làm tăng sức hấp dẫn tương đối của trái phiếu chính phủ Mỹ.

Với trái phiếu kho bạc Mỹ kỳ hạn 10 năm mang lại lợi suất cao hơn hơn 180 điểm cơ bản so với trái phiếu tương đương của Đức, các nhà đầu tư quốc tế có thêm động lực để tìm kiếm các tài sản định giá bằng đô la Mỹ, mặc dù chi phí phòng ngừa rủi ro tỷ giá có thể làm giảm lợi thế này.

Trong khi đó, sự suy yếu liên tục của đồng Euro đã đóng vai trò quan trọng trong việc thúc đẩy chỉ số đô la Mỹ (DXY). Đồng tiền chung châu Âu chiếm khoảng 58% rổ DXY, và sự mất giá của nó đã đóng góp khoảng ba phần tư vào sự tăng trưởng gần đây của chỉ số này.

Sự kết hợp giữa chênh lệch lợi suất ngày càng gia tăng, sự bất ổn về tài chính ở châu Âu và những lo ngại về lạm phát tái diễn tiếp tục ủng hộ đồng đô la Mỹ. Tuy nhiên, tính bền vững của đợt tăng giá này sẽ phụ thuộc vào việc lợi suất trái phiếu kho bạc có duy trì ở mức cao hay không và liệu những diễn biến địa chính trị có tiếp tục gây áp lực lên giá năng lượng hay không.

Đà tăng trưởng cơ bản của đồng Đô la vẫn tích cực miễn là lợi suất trái phiếu Mỹ duy trì được ưu thế so với chi phí vay nợ của châu Âu. Tuy nhiên, việc lợi suất tăng liên tục cuối cùng có thể tạo ra sự bất ổn rộng hơn trên thị trường tài chính, khiến mối quan hệ giữa sự biến động của thị trường trái phiếu và nhu cầu đối với đồng Đô la ngày càng trở nên quan trọng.

Phân tích kỹ thuật

Chỉ số đô la Mỹ (DXY) tiếp tục thể hiện đà tăng mạnh trên biểu đồ 4 giờ, với diễn biến giá duy trì chuỗi đỉnh cao hơn và đáy cao hơn liên tục sau khi phục hồi từ vùng 98,50. Đà tăng bền vững đã đẩy chỉ số lên vùng kháng cự 102,00–102,25, nơi người mua đang cố gắng thiết lập một đợt phá vỡ mới và mở rộng xu hướng tăng rộng hơn.

Đợt tăng giá gần đây được hỗ trợ bởi một loạt các đợt bứt phá thành công và kiểm tra lại các mức kháng cự đã được thiết lập trước đó, củng cố sức mạnh của cấu trúc tăng giá cơ bản. Đáng chú ý, chỉ số đã giữ vững trên vùng 101,40–101,60, trước đây đóng vai trò là mức kháng cự nhưng hiện đã trở thành vùng hỗ trợ quan trọng. Sự thay đổi trong cấu trúc thị trường này cho thấy người mua vẫn đang nắm quyền kiểm soát, với các đợt điều chỉnh giảm tiếp tục thu hút nhu cầu mới.

Hiện đang giao dịch quanh mức 102.17, chỉ số này đang đối mặt với ngưỡng kháng cự quan trọng giữa 102.00 và 102.25. Một mức đóng cửa quyết định trên vùng này trong biểu đồ 4 giờ sẽ củng cố triển vọng tăng giá tiếp theo, có khả năng mở đường hướng tới mức 102.50, tiếp theo là ngưỡng tâm lý 103.00. Vượt qua các mức này, cấu trúc tăng giá dự kiến hướng tới 103.80–104.00, nơi đặt mục tiêu tăng giá đáng kể tiếp theo.

Mặc dù đà tăng hiện tại vẫn tích cực, nhưng không thể loại trừ khả năng điều chỉnh tạm thời về mức 102.00 khi thị trường đang củng cố những thành quả đạt được gần đây. Một động thái như vậy sẽ phù hợp với triển vọng tăng giá, với điều kiện người mua bảo vệ thành công vùng đột phá. Một đợt điều chỉnh sâu hơn có thể đưa vùng hỗ trợ 101.40–101.60 trở lại tâm điểm chú ý, trong khi việc phá vỡ bền vững dưới khu vực này sẽ làm suy yếu thiết lập tăng giá trước mắt và để lộ mức hỗ trợ tiếp theo quanh 100.10–100.30.

Nhìn chung, các chỉ báo kỹ thuật tiếp tục ủng hộ xu hướng tăng giá của đồng Đô la. Sự kết hợp giữa các mức đáy cao hơn, các chuyển đổi thành công từ kháng cự sang hỗ trợ và áp lực mua liên tục cho thấy giai đoạn tích lũy hiện tại có thể là một mô hình tiếp diễn hơn là một sự đảo chiều sắp xảy ra. Chừng nào chỉ số DXY vẫn duy trì trên mức 101.40, cấu trúc tăng giá rộng hơn vẫn còn nguyên vẹn, với khả năng phá vỡ mức 102.25 có thể đẩy nhanh đà tăng lên mức 104.00.

KHUYẾN NGHỊ GIAO DỊCH

MUA DXY

GIÁ VÉ VÀO CỬA: 102,20

Cắt lỗ: 101.00

CHỐT LỢI NHUẬN: 104,00

Cảnh báo Rủi ro và Tuyên bố Từ chối Trách nhiệm

Bạn nên hiểu và thừa nhận rằng, việc đầu tư với các chiến lược này chứa mức độ rủi ro cao. Đầu tư hoặc giao dịch theo bất cứ chiến lược hoặc phương thức đầu tư nào cũng có thể xảy ra tổn thất. Nội dung trong trang web này chỉ mang tính tham khảo, và không tạo thành lời khuyên đầu tư. Bạn là người duy nhất chịu trách nhiệm về hoạt động đầu tư của bạn, bao gồm xem xét mục tiêu đầu tư, tình hình tài chính hoặc các nhu cầu khác của bạn.

Tuyên bố rủi ro

Giao dịch các công cụ tài chính như cổ phiếu, tiền tệ, hàng hóa, hợp đồng tương lai, trái phiếu, quỹ hoặc tiền kỹ thuật số tiềm ẩn mức độ rủi ro cao, bao gồm rủi ro mất một phần hoặc toàn bộ vốn đầu tư, và có thể không phù hợp với mọi nhà đầu tư.

Trước khi quyết định giao dịch các công cụ tài chính hoặc tiền điện tử, bạn cần hiểu đầy đủ về rủi ro và chi phí giao dịch trên thị trường tài chính, thận trọng cân nhắc đối tượng đầu tư, và tiến hành tư vấn chuyên môn cần thiết. Dữ liệu trên trang web này không nhất thiết là theo thời gian thực hay chính xác. Dữ liệu và giá cả trên trang web không nhất thiết là thông tin do bất kỳ sở giao dịch nào cung cấp, nhưng có thể được cung cấp bởi các nhà tạo lập thị trường. Bạn chịu trách nhiệm hoàn toàn về tất cả quyết kết giao dịch bạn đã thực hiện. Chúng tôi không chấp nhận bất cứ nghĩa vụ nào trước bất kỳ tổn thất hay thiệt hại nào xảy ra từ kết quả giao dịch của bạn, hoặc trước việc bạn dựa vào thông tin có trong trang web này.

Bạn không được phép sử dụng, lưu trữ, sao chép, hiển thị, sửa đổi, truyền hay phân phối dữ liệu có trên trang web này và chưa nhận được sự cho phép rõ ràng bằng văn bản của Trang web này. Tất cả các quyền sở hữu trí tuệ đều được bảo hộ bởi các nhà cung cấp và/hoặc sở giao dịch cung cấp dữ liệu có trên trang web này.

Tìm kiếm gần đây

Xu hướng tìm kiếm

Thị trường

Phân tích

Người dùng

24x7

Lịch kinh tế

Học tập