การตัดสินใจของ RBA และ Fed ที่กำลังได้รับความสนใจ

FOREX.com

ฟอเร็กซ์

การเมือง

เศรษฐกิจ

สรุป:

บรรดานักเทรดมีข้อมูลเศรษฐกิจสำคัญมากมายที่ต้องทำความเข้าใจในอีก 24 ชั่วโมงข้างหน้านี้ รวมถึงตัวเลข CPI ที่สำคัญของออสเตรเลีย GDP ของสหรัฐฯ และการตัดสินใจเกี่ยวกับอัตราดอกเบี้ยจากทั้งเฟดและธนาคารแห่งแคนาดา (BOC)

ดัชนี CPI ของออสเตรเลียเป็นที่สนใจในขณะที่การตัดสินใจของ RBA ใกล้เข้ามา

ตัวเลขดัชนีราคาผู้บริโภครายไตรมาสของออสเตรเลีย ซึ่งจะประกาศในอีกไม่กี่ชั่วโมงข้างหน้า อาจเป็นปัจจัยกระตุ้นที่ผลักดันให้ธนาคารกลางออสเตรเลีย (RBA) ลดอัตราดอกเบี้ยลง 25 จุดฐานตามที่เราคาดการณ์ไว้ในการประชุมครั้งล่าสุดเมื่อวันที่ 12 สิงหาคม รายงานการประชุมดังกล่าวได้รับการยืนยันแล้ว RBA เลือกที่จะรอข้อมูลเพิ่มเติมก่อนที่จะตัดสินใจ โดยเน้นย้ำว่า ในอดีต ดัชนีราคาผู้บริโภค (CPI) ที่ไม่รวมสินค้าที่มีความผันผวนและการเดินทาง เป็นตัวทำนายอัตราเงินเฟ้อรายไตรมาสได้ดีกว่า

การตัดสินใจของ RBA และ Fed ที่กำลังได้รับความสนใจ_1

แหล่งที่มาของข้อมูล: สำนักงานสถิติออสเตรเลีย (ABS), กลุ่มตลาดหลักทรัพย์ลอนดอน (LSEG)

คาดว่าดัชนีราคาผู้บริโภค (CPI) เฉลี่ยของออสเตรเลียที่ปรับลดแล้วจะชะลอตัวลงเหลือ 2.7% เมื่อเทียบกับปีที่แล้วในไตรมาสที่ 2 จาก 2.9% หรือทรงตัวที่ 0.7% เมื่อเทียบกับไตรมาสที่ 2 คาดว่าดัชนีราคาผู้บริโภคเฉลี่ยถ่วงน้ำหนักจะคงที่ที่ 2.1% เมื่อเทียบกับปีที่แล้ว คาดการณ์ว่าดัชนีราคาผู้บริโภคทั่วไปจะชะลอตัวลงเหลือ 2.1% เมื่อเทียบกับปีที่แล้ว (ลดลงจาก 2.4%) หรือ 0.8% เมื่อเทียบกับไตรมาสที่ 3 (ลดลงจาก 0.9%)

ผมอยากจะบอกว่าการปรับลดอัตราดอกเบี้ยเฉลี่ยลง 2.7% น่าจะเป็นการยืนยันการปรับลดอัตราดอกเบี้ยของ RBA อย่างแท้จริง แต่ RBA ได้ใช้มาตรการระมัดระวังอย่างเข้มงวดในช่วงหลังนี้ ถึงกระนั้น ด้วยดัชนี CPI รายเดือนของสินค้าที่ไม่ผันผวนและภาคการท่องเที่ยวที่อยู่ที่ 2.6% อยู่แล้ว เราอาจจะได้เห็นการปรับลดอัตราดอกเบี้ยเฉลี่ยลง 2.6% และอัตราเงินเฟ้อทั่วไปต่อไตรมาสที่ 0.6% หรือต่ำกว่า ซึ่งอาจกระตุ้นให้เกิดการคาดการณ์การปรับลดอัตราดอกเบี้ยอีกครั้งในเดือนสิงหาคม นอกจากนี้ อัตราการว่างงานยังเพิ่มขึ้น 0.2 จุดเปอร์เซ็นต์ เป็น 4.3% และโอกาสที่ RBA จะดำเนินการก็กำลังเพิ่มขึ้นอย่างแน่นอน

เฟดและธนาคารกลางสหรัฐฯ คาดคงอัตราดอกเบี้ย คาดจีดีพีสหรัฐฯ ไตรมาส 2 คาดโต

คาดว่าธนาคารกลางสหรัฐฯ (เฟด) จะไม่ยอมลดอัตราดอกเบี้ยในวันนี้ และคงอัตราดอกเบี้ยไว้ที่ระดับ 4.25-4.5% สัญญาซื้อขายล่วงหน้ากองทุนเฟด (Fed Fund Futures) บ่งชี้ว่ามีโอกาส 97.9% ที่จะไม่ดำเนินการใดๆ และมีโอกาสน้อยมากที่เฟดจะฝ่าฝืนความคาดหวังของตลาดโดยไม่เกิดวิกฤตเศรษฐกิจ สัญญาซื้อขายล่วงหน้ากองทุนเฟดยังบ่งชี้ว่ามีโอกาส 64.7% ที่จะลดอัตราดอกเบี้ยในเดือนกันยายน โปรดทราบว่าตัวเลข GDP ไตรมาส 2 จะประกาศภายในไม่กี่ชั่วโมงก่อนการประชุมคณะกรรมการกำหนดนโยบายการเงิน (FOMC) แม้ว่าจะไม่น่าจะเปลี่ยนแปลงการคาดการณ์ของเฟด ธนาคารกลางแคนาดา (BOC) คาดว่าจะคงอัตราดอกเบี้ยไว้ที่ 2.75% เช่นกัน

การวิเคราะห์ทางเทคนิค AUD/USD: ดอลลาร์ออสเตรเลียเทียบกับดอลลาร์สหรัฐ

ค่าเงินดอลลาร์ออสเตรเลียยังคงแข็งค่าขึ้นเมื่อเทียบกับดอลลาร์สหรัฐ แม้ว่าดัชนีดอลลาร์สหรัฐ (USD) จะฟื้นตัวจากจุดต่ำสุดเมื่อเร็วๆ นี้ และมีแนวโน้มว่าธนาคารกลางออสเตรเลีย (RBA) จะปรับลดอัตราดอกเบี้ยลง ค่า RSI รายสัปดาห์ (2) ของ AUD/USD ขึ้นไปแตะระดับซื้อมากเกินไป (overbought) สูงสุดในรอบ 4 สัปดาห์ ซึ่งเป็นระดับสูงสุดนับตั้งแต่เดือนกันยายน และยังไม่แตะระดับขายมากเกินไป (oversold) ซึ่งหมายความว่า AUD/USD อาจปรับตัวลดลงมาอยู่ที่ 0.64 ในระยะใกล้ อย่างไรก็ตาม ผมไม่ได้คาดการณ์ว่า AUD/USD จะปรับตัวลดลงอย่างมาก ค่า RSI รายสัปดาห์ (14) ยืนยันแนวโน้มขาขึ้นโดยรวม และยังไม่แตะระดับซื้อมากเกินไป นอกจากนี้ ธนาคารกลางออสเตรเลีย (RBA) ยังมีข้อจำกัดในการปรับลดอัตราดอกเบี้ยเมื่อเทียบกับที่ตลาดคาดการณ์ไว้ในปัจจุบัน ขณะที่แนวโน้มการปรับลดอัตราดอกเบี้ยของเฟด (Fed) ก็แข็งแกร่งขึ้นเช่นกัน

แหล่งที่มาของข้อมูล: TradingView AUD/USD

การวิเคราะห์ทางเทคนิค AUD/USD: แผนภูมิ

แม้ว่าผมจะยังคงมีความโน้มเอียงไปทาง AUD/USD ที่จะร่วงลงมาที่ 0.64 ในอีกไม่กี่สัปดาห์ข้างหน้า แต่ปัจจุบันคู่เงินนี้กำลังพยายามทรงตัวเหนือจุดหมุนรายเดือนที่ 0.6515 และเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ 50 วันที่ 0.6503 บริเวณนี้ยังสอดคล้องกับระดับราคาที่มีปริมาณการซื้อขายสูง (HVN) นับตั้งแต่เดือนเมษายน หากข้อมูลดัชนีราคาผู้บริโภค (CPI) ของออสเตรเลียในวันนี้ไม่สามารถโน้มน้าวใจ RBA ว่าการปรับลดอัตราดอกเบี้ยนั้นแทบจะแน่นอนแล้ว ก็อาจเพิ่มโอกาสในการดีดตัวกลับในกราฟรายวันก่อนที่โมเมนตัมขาลงจะกลับมาอีกครั้ง

นอกจากนี้ ดัชนีดอลลาร์สหรัฐ (DXY) ได้แตะระดับแนวต้านสำคัญที่อาจช่วยจำกัดการขาดทุนของ AUD/USD ในระยะสั้น ค่า RSI รายวัน (2) ก็ใกล้จะเข้าสู่เขต oversold เช่นกัน หากเกิดการดีดตัวขึ้นจริง เราจะกลับไปสู่แนวโน้มขาลงแบบคลาสสิกตลอดกาลของภาวะตลาดหมีที่ค่อยๆ ปรับตัวขึ้นสู่จุดสูงสุดของวัฏจักร ซึ่งเป็นลักษณะที่ซ้ำซากของการเคลื่อนไหวของราคา AUD/USD นับตั้งแต่กลางเดือนเมษายน

แหล่งที่มาของข้อมูล: TradingView AUD/USD

ที่มา:FOREX.com

หากต้องการติดตามข่าวสารล่าสุดเกี่ยวกับเหตุการณ์ทางเศรษฐกิจทั้งหมดของวันนี้ โปรดไปที่ ปฏิทินเศรษฐกิจ

คำเตือนความเสี่ยงและข้อจำกัดความรับผิดชอบในการลงทุน

ตลาดมีความเสี่ยง การลงทุนจำเป็นต้องระมัดระวัง เนื้อหาของบทความนี้มีไว้สำหรับอ้างอิงเท่านั้น และไม่ได้ถือเป็นคำแนะนำในการลงทุนส่วนบุคคล และไม่ได้คำนึงถึงเป้าหมายการลงทุนพิเศษ สถานะทางการเงินหรืออื่นๆของบุคคล ลงทุนตามนั้น ต้องรับผิดชอบความเสี่ยงของคุณเอง

รายการโปรด

แชร์

การเจรจาเศรษฐกิจระหว่างจีนและสหรัฐฯ กลับมาเริ่มต้นใหม่ ตลาดแรงงานสหรัฐฯ เริ่มเย็นลง

FastBull Featured

ข่าวประจำวัน

[ข้อมูลโดยย่อ]

1. เบสเซนต์: ระดับภาษีที่กำหนดไว้ในวันที่ 1 สิงหาคมจะเป็นเพียงชั่วคราวหากการเจรจามีความจริงใจ

2. ทรัมป์กล่าวว่าอาจเรียกเก็บภาษีอินเดีย 20%-25% แต่ยังไม่มีการตัดสินใจขั้นสุดท้าย

3. การเจรจาเศรษฐกิจและการค้าระหว่างจีนและสหรัฐฯ จัดขึ้นที่กรุงสตอกโฮล์ม ประเทศสวีเดน

4. สหราชอาณาจักรกล่าวว่าจะรับรองรัฐปาเลสไตน์ในเดือนกันยายน

5. จำนวนผู้มีสิทธิ์ลงคะแนนเสียงในการประชุมเฟดเดือนกรกฎาคมลดลงเหลือ 11 คน และคูเกลอร์ไม่ได้เข้าร่วมด้วยเหตุผลส่วนตัว

6. ตำแหน่งงานว่างในสหรัฐฯ ลดลงเหลือ 7.44 ล้านตำแหน่ง ส่งสัญญาณว่าตลาดแรงงานมีแนวโน้มชะลอตัวลง

[รายละเอียดข่าว]

เบสเซนต์: ระดับภาษีที่ กำหนดไว้สำหรับวันที่1 สิงหาคมจะถือเป็นการชั่วคราวหากการเจรจามีความจริงใจ

รัฐมนตรีว่าการกระทรวงการคลังสหรัฐฯ สก็อตต์ เบสเซนต์ ให้สัมภาษณ์กับ CNBC ว่า อัตราภาษีตอบโต้ที่จะมีผลบังคับใช้ในวันที่ 1 สิงหาคม จะยังคงมีผลบังคับใช้ต่อไปอีกสองสามวันถึงสองสามสัปดาห์ หากประเทศต่างๆ ยังคงเดินหน้าและเจรจากันอย่างจริงจัง ส่วนอัตราภาษีในวันที่ 1 สิงหาคม เบสเซนต์กล่าวว่าเขาไม่คิดว่านี่คือจุดจบของโลก เขายังกล่าวอีกว่าในบางกรณี ประธานาธิบดีทรัมป์พอใจกับรายได้จากภาษีมากจนมีมูลค่ามากกว่าการบรรลุข้อตกลงเสียอีก

ทรัมป์กล่าวว่าอาจ มีการ ขึ้นภาษีนำ เข้า จากอินเดีย20%-25% แต่ยังไม่มีการตัดสินใจขั้นสุดท้าย

ประธานาธิบดีโดนัลด์ ทรัมป์ ของสหรัฐฯ ระบุว่าอินเดียอาจเผชิญกับภาษีนำเข้า 20% ถึง 25% แต่ย้ำว่าอัตราภาษีขั้นสุดท้ายยังคงไม่มีการตัดสินใจ เนื่องจากทั้งสองประเทศยังคงเจรจาการค้ากันต่อไปก่อนถึงเส้นตายภาษีนำเข้าในวันที่ 1 สิงหาคม “ผมคิดว่าใช่” ทรัมป์ตอบเมื่อวันอังคาร เมื่อถูกถามว่าระดับภาษีนำเข้าต่ออินเดียจะสูงถึงระดับนั้นหรือไม่ อินเดียเป็นเพื่อนที่ดีเสมอมา แต่ “อินเดียเป็นประเทศที่มีภาษีนำเข้าสูงที่สุด — หนึ่งในประเทศที่มีภาษีนำเข้าสูงที่สุดในโลก” ทรัมป์กล่าวขณะเดินทางกลับวอชิงตันบนเครื่องบินแอร์ ฟอร์ซ วัน หลังจากเยือนสกอตแลนด์เป็นเวลา 5 วัน โดยอธิบายว่าแนวทางนี้ไม่ได้ผล

การเจรจาเศรษฐกิจและการค้าระหว่างจีนและสหรัฐฯ จัดขึ้นที่สตอกโฮล์ม ประเทศสวีเดน

ระหว่างวันที่ 28-29 กรกฎาคม ตามเวลาท้องถิ่น นายเหอ หลี่เฟิง หัวหน้าคณะเจรจาจีนและรองนายกรัฐมนตรีแห่งคณะรัฐมนตรีจีน ได้เข้าพบนายสก็อตต์ เบสเซนต์ หัวหน้าคณะเจรจาสหรัฐฯ รัฐมนตรีว่าการกระทรวงการคลังสหรัฐฯ และนายโรเบิร์ต ไลท์ไฮเซอร์ ผู้แทนการค้าสหรัฐฯ ณ กรุงสตอกโฮล์ม ประเทศสวีเดน เพื่อร่วมการเจรจาเศรษฐกิจและการค้าระหว่างจีนและสหรัฐฯ ทั้งสองฝ่ายได้แลกเปลี่ยนความคิดเห็นอย่างตรงไปตรงมา เจาะลึก และสร้างสรรค์ในประเด็นเศรษฐกิจและการค้าที่ทั้งสองฝ่ายให้ความสำคัญร่วมกัน ซึ่งรวมถึงความสัมพันธ์ทางเศรษฐกิจและการค้าระหว่างจีนและสหรัฐฯ และนโยบายเศรษฐกิจมหภาค นอกจากนี้ ทั้งสองฝ่ายยังได้ทบทวนและยืนยันฉันทามติที่บรรลุในการเจรจาเศรษฐกิจและการค้าระหว่างจีนและสหรัฐฯ ณ กรุงเจนีวา และการดำเนินการตามกรอบความร่วมมือลอนดอน

ภายใต้ฉันทามติจากการเจรจา ทั้งสองฝ่ายจะยังคงผลักดันให้ขยายเวลาการขึ้นภาษีตอบโต้ของสหรัฐฯ 24% ที่ถูกระงับไว้เป็นเวลา 90 วัน และดำเนินมาตรการตอบโต้ที่เกี่ยวข้องของจีนต่อไป นายเหอ ลี่เฟิง กล่าวว่า คณะทำงานด้านเศรษฐกิจและการค้าระหว่างจีนและสหรัฐฯ ควรยึดถือฉันทามติสำคัญที่บรรลุในการพูดคุยทางโทรศัพท์ระหว่างประธานาธิบดีทั้งสองเมื่อวันที่ 5 มิถุนายน ยึดมั่นในหลักการเคารพซึ่งกันและกัน การอยู่ร่วมกันอย่างสันติ และความร่วมมือที่เป็นประโยชน์ต่อทุกฝ่าย เคารพในข้อกังวลของกันและกัน เสริมสร้างฉันทามติให้แข็งแกร่งยิ่งขึ้น และเสริมสร้างความไว้วางใจซึ่งกันและกัน

จุดยืนของจีนต่อความสัมพันธ์ทางเศรษฐกิจและการค้าระหว่างจีนและสหรัฐฯ สอดคล้องกัน แก่นแท้ของความสัมพันธ์เหล่านี้คือผลประโยชน์ร่วมกันและความร่วมมือที่ทุกฝ่ายได้ประโยชน์ ทั้งสองฝ่ายมีผลประโยชน์ร่วมกันอย่างกว้างขวางและมีพื้นที่กว้างสำหรับความร่วมมือทางเศรษฐกิจและการค้า ความร่วมมือนี้เป็นประโยชน์ต่อทั้งสองฝ่าย ขณะที่การเผชิญหน้ากันกลับส่งผลเสียต่อทั้งสองฝ่าย ความสัมพันธ์ทางเศรษฐกิจและการค้าระหว่างจีนและสหรัฐฯ ที่มั่นคง แข็งแรง และยั่งยืน ไม่เพียงแต่บรรลุเป้าหมายการพัฒนาของแต่ละฝ่ายเท่านั้น แต่ยังส่งเสริมการพัฒนาและเสถียรภาพของเศรษฐกิจโลกด้วย ในอนาคต ทั้งสองฝ่ายควรปฏิบัติตามฉันทามติที่สำคัญจากการโทรศัพท์หารือระหว่างประธานาธิบดี ใช้ประโยชน์จากบทบาทของกลไกการปรึกษาหารือทางเศรษฐกิจและการค้าระหว่างจีนและสหรัฐฯ อย่างเต็มที่ เสริมสร้างฉันทามติอย่างต่อเนื่อง ลดความเข้าใจผิด เสริมสร้างความร่วมมือ กระชับการเจรจาและการปรึกษาหารือให้ลึกซึ้งยิ่งขึ้น และมุ่งมั่นสู่ผลลัพธ์ที่ทุกฝ่ายได้ประโยชน์ ฝ่ายสหรัฐฯ ระบุว่าความสัมพันธ์ทางเศรษฐกิจและการค้าระหว่างสหรัฐฯ และจีนที่มั่นคงมีความสำคัญอย่างยิ่งต่อทั้งสองประเทศและแม้แต่เศรษฐกิจโลก ฝ่ายสหรัฐฯ แสดงความเต็มใจที่จะร่วมมือกับจีนเพื่อแก้ไขปัญหาความแตกต่างทางเศรษฐกิจและการค้าผ่านกลไกการปรึกษาหารือ ผลักดันผลลัพธ์จากการปรึกษาหารือให้มากขึ้น และสร้างความสัมพันธ์ทางเศรษฐกิจและการค้าทวิภาคีให้มั่นคงยิ่งขึ้น

สหราชอาณาจักรกล่าวว่าจะรับรองรัฐปาเลสไตน์ในเดือนกันยายน

เมื่อวันที่ 29 กรกฎาคม เดวิด แลมมี รัฐมนตรีว่าการกระทรวงการต่างประเทศอังกฤษ ประกาศในการประชุมนานาชาติว่าด้วยการดำเนินการตามแนวทางแก้ปัญหาสองรัฐ ซึ่งจัดขึ้นที่สำนักงานใหญ่สหประชาชาติ ว่าสหราชอาณาจักรจะรับรองรัฐปาเลสไตน์ในการประชุมสมัชชาใหญ่แห่งสหประชาชาติในเดือนกันยายน สื่ออังกฤษรายงานว่า สมาชิกรัฐสภาอังกฤษกว่า 200 คน ได้เรียกร้องให้นายกรัฐมนตรีเคียร์ สตาร์เมอร์ รับรองรัฐปาเลสไตน์โดยทันที ในแถลงการณ์เกี่ยวกับสถานการณ์ในฉนวนกาซาเมื่อวันที่ 25 กรกฎาคม สตาร์เมอร์ ระบุว่าสหราชอาณาจักรมุ่งมั่นที่จะผลักดันกระบวนการสันติภาพและเรียกร้องอย่างเร่งด่วนให้มีการหยุดยิง โดยการรับรองรัฐปาเลสไตน์เป็นหนึ่งในขั้นตอนสำคัญ

การประชุมเฟดเดือน กรกฎาคม จำนวนผู้ลงคะแนนลดลงเหลือ 11 คน คูเกลอร์ไม่เข้าร่วมด้วยเหตุผลส่วนตัว

เอเดรียนา คูเกลอร์ ผู้ว่าการธนาคารกลางสหรัฐฯ จะพลาดการประชุมนโยบายในสัปดาห์นี้เนื่องจากเหตุผลส่วนตัว ส่งผลให้จำนวนผู้มีสิทธิลงคะแนนเสียงสนับสนุนการตัดสินใจเรื่องอัตราดอกเบี้ยลดลงเหลือ 11 คน แม้ว่าคริสโตเฟอร์ วอลเลอร์ และมิเชลล์ โบว์แมน ผู้ว่าการธนาคารกลางสหรัฐฯ อาจไม่เห็นด้วยกับการลดอัตราดอกเบี้ย แต่คณะกรรมการยังคงมีเสียงข้างมากเพียงพอที่จะคงอัตราดอกเบี้ยไว้เท่าเดิม ไม่มีผู้สำรองสำหรับตำแหน่งผู้ว่าการธนาคารกลางสหรัฐฯ แต่สามารถหาผู้ดำรงตำแหน่งประธานคณะกรรมการแทนได้

ตำแหน่งงานว่างในสหรัฐฯมีจำนวนถึง7.44 ล้าน ตำแหน่งส่งสัญญาณว่าตลาดแรงงานกำลังชะลอ ตัวลง

ข้อมูลที่เผยแพร่โดยสำนักงานสถิติแรงงานสหรัฐฯ เมื่อวันอังคารที่ผ่านมา แสดงให้เห็นว่าจำนวนตำแหน่งงานว่างลดลงเหลือ 7.44 ล้านตำแหน่งในเดือนนี้ ลดลงจาก 7.71 ล้านตำแหน่งในเดือนพฤษภาคมที่ได้รับการแก้ไขแล้ว และต่ำกว่าที่นักเศรษฐศาสตร์คาดการณ์ไว้ก่อนหน้านี้ที่ 7.5 ล้านตำแหน่ง เมื่อจำแนกตามภาคส่วน การลดลงของจำนวนตำแหน่งงานว่างมีหลากหลายประเภท โดยส่วนใหญ่อยู่ในภาคบริการที่พักและอาหาร การดูแลสุขภาพ และกิจกรรมทางการเงินและประกันภัย

รายงานฉบับนี้สนับสนุนมุมมองที่ว่า "ตลาดแรงงานกำลังชะลอตัวลงอย่างค่อยเป็นค่อยไป" แม้ว่าจะเป็นไปอย่างช้าๆ ก็ตาม แม้ว่าจำนวนตำแหน่งงานว่างจะยังคงสูงกว่าค่าเฉลี่ยก่อนเกิดการระบาดใหญ่ ซึ่งบ่งชี้ถึงความต้องการแรงงานที่ค่อนข้างดี แต่การจ้างงานกลับชะลอตัวลง และระยะเวลาที่ผู้ว่างงานใช้ในการหางานใหม่ก็ยาวนานขึ้น

ก่อนหน้านี้ เจอโรม พาวเวลล์ ประธานธนาคารกลางสหรัฐฯ กล่าวว่าตลาดแรงงาน "แข็งแกร่ง" และตั้งข้อสังเกตว่าผลกระทบของภาษีศุลกากรต่อเงินเฟ้อยังคงไม่ชัดเจน ซึ่งเขาอ้างว่าเป็นเหตุผลหนึ่งที่ทำให้คงอัตราดอกเบี้ยไว้เท่าเดิม ตลาดคาดการณ์อย่างกว้างขวางว่าเฟดจะคงอัตราดอกเบี้ยไว้ในการประชุมครั้งนี้ แม้ว่าเจ้าหน้าที่บางคนอาจไม่เห็นด้วยและสนับสนุนให้ตลาดแรงงานชะลอตัวลงแทน

[ประเด็นวันนี้]

UTC+8 13:30 การประมาณการ GDP ครั้งแรกของฝรั่งเศส ไตรมาส 2

UTC+8 16:00 ประมาณการ GDP ไตรมาส 2 ของเยอรมนีครั้งแรก

UTC+8 17:00 ประมาณการ GDP ไตรมาส 2 ของยูโรโซนครั้งแรก

UTC+8 20:15 การเปลี่ยนแปลงการจ้างงาน ADP เดือนกรกฎาคมของสหรัฐฯ

UTC+8 20:30 สหรัฐฯ ไตรมาส 2 ประมาณการ GDP ที่แท้จริงครั้งแรก

UTC+8 21:45 ธนาคารแห่งแคนาดา การตัดสินใจอัตราดอกเบี้ยเดือนกรกฎาคม

UTC+8 22:00 น. สหรัฐฯ เดือนมิถุนายน ยอดขายบ้านที่รอดำเนินการ MoM

UTC+8 02:00 การตัดสินใจอัตราดอกเบี้ยของธนาคารกลางสหรัฐฯ ประจำเดือนกรกฎาคม

UTC+8 02:30 การแถลงข่าวของประธานธนาคารกลางสหรัฐฯ เจอโรม พาวเวลล์ เกี่ยวกับนโยบายการเงิน

คำเตือนความเสี่ยงและข้อจำกัดความรับผิดชอบในการลงทุน

รายการโปรด

แชร์

ความยืดหยุ่นของดอลลาร์กลับมาอีกครั้ง ขณะที่แนวโน้มการเติบโตบดบังความกังวลด้านการค้า

ACY

ฟอเร็กซ์

เศรษฐกิจ

ความยืดหยุ่นของดอลลาร์กลับมาอีกครั้ง ขณะที่แนวโน้มการเติบโตบดบังความกังวลด้านการค้า_1

ที่มา: TradingView

ความกระตือรือร้นที่เพิ่งค้นพบนี้เกิดขึ้นท่ามกลางผลประกอบการของบริษัทที่แข็งแกร่งและการฟื้นตัวของราคาหุ้นที่ดูเหมือนจะสวนทางกับความวิตกกังวลก่อนหน้านี้ แม้จะมีเสียงรบกวนทางการเมืองและความขัดแย้งทางการค้าโลกที่ยังคงอยู่ แต่ความแข็งแกร่งของสหรัฐฯ ยังคงปรากฏให้เห็น ณ วันศุกร์ที่ผ่านมา บริษัทจำนวนมากในดัชนี SP 500 มีผลประกอบการที่ดีกว่าที่คาดการณ์ไว้ ซึ่งนำไปสู่การคาดการณ์การเติบโตของกำไรในไตรมาสที่ 2 ที่แข็งแกร่งขึ้น

ความยืดหยุ่นของดอลลาร์กลับมาอีกครั้ง ขณะที่แนวโน้มการเติบโตบดบังความกังวลด้านการค้า_2

ที่มา: TradingView

ความเชื่อมั่นดังกล่าวได้ยกระดับมูลค่าหุ้น โดยอัตราส่วน P/E ล่วงหน้าที่สูงกว่าค่าเฉลี่ย 5 และ 10 ปีในขณะนี้ เป็นสัญญาณว่านักลงทุนกำลังประเมินมูลค่าหุ้นในเรื่องราวของความพิเศษของอเมริกาอีกครั้ง อะไรเป็นตัวขับเคลื่อนการเปลี่ยนแปลงนี้? ดูเหมือนว่าตลาดกำลังปัดเป่าความไม่แน่นอนทางการค้าออกไปชั่วคราว และกำลังเตรียมพร้อมสำหรับสัปดาห์สำคัญในการเปิดเผยข้อมูลของสหรัฐฯ

ตัวเลขสำคัญในตลาดแรงงานและการประชุมคณะกรรมการกำหนดนโยบายการเงิน (FOMC) จะเป็นประเด็นสำคัญ โดยเฉพาะอย่างยิ่งเมื่อเฟดมีแนวโน้มที่จะคงความระมัดระวังในการปรับลดอัตราดอกเบี้ย รายงาน JOLTS ในวันนี้ที่ออกมาอย่างแข็งแกร่ง ประกอบกับความเห็นที่ชัดเจนจากประธานพาวเวลล์ อาจช่วยเสริมความแข็งแกร่งให้กับแนวโน้มขาขึ้นของดอลลาร์สหรัฐฯ และอาจกระตุ้นให้เกิดการชอร์ตคัฟเวอร์ (short coverage) ในดอลลาร์สหรัฐฯ มากขึ้น

ความยืดหยุ่นของดอลลาร์กลับมาอีกครั้ง ขณะที่แนวโน้มการเติบโตบดบังความกังวลด้านการค้า_3

ที่มา: CME

อย่างไรก็ตาม แม้ว่าการเติบโตของสหรัฐฯ จะกำลังขโมยความสนใจไป แต่สถานการณ์ทางภูมิรัฐศาสตร์ยังคงผันผวน การเจรจาการค้ายังคงไม่ชัดเจนในแง่ของความชัดเจนและการดำเนินการ และความท้าทายทางกฎหมายที่กำลังจะเกิดขึ้นเกี่ยวกับการดำเนินการด้านภาษีศุลกากรอาจส่งผลกระทบต่อความเชื่อมั่นของตลาด อย่างไรก็ตาม ยังไม่มีสัญญาณบ่งชี้ถึงความอ่อนแอของตลาดแรงงานในทันทีและแนวโน้มทางการเมืองที่ไม่น่าจะปรากฏในข้อมูลประจำสัปดาห์นี้ นักลงทุนจึงรู้สึกสบายใจกับตัวเลขเหล่านี้

ขณะเดียวกัน ฝั่งแปซิฟิก ค่าเงินเยนยังคงอยู่ภายใต้แรงกดดันจากความผันผวนทางการเมืองในญี่ปุ่น นายกรัฐมนตรีอิชิบะยังคงรักษาตำแหน่งไว้ แม้จะมีเสียงเรียกร้องให้ลาออกมากขึ้นหลังจากข้อตกลงการค้าที่ขัดแย้งกับสหรัฐฯ รายละเอียดของกองทุนการลงทุนที่เพิ่งตกลงกันใหม่ยังคงคลุมเครือ และกระแสต่อต้านภายในประเทศกำลังทวีความรุนแรงขึ้นจากความกังวลว่ากองทุนนี้อาจละเมิดอธิปไตยของญี่ปุ่น ความไม่พอใจทางการเมืองประกอบกับแนวโน้มของธนาคารกลางที่ไม่แน่นอน กำลังสร้างสภาพแวดล้อมที่ย่ำแย่สำหรับค่าเงินเยน ขณะที่ธนาคารกลางญี่ปุ่น (BoJ) กำลังเตรียมการประชุมสำคัญในวันพฤหัสบดีนี้

สัปดาห์นี้ถือเป็นสัปดาห์ที่นักลงทุน USD/JPY ให้ความสำคัญมากขึ้น เนื่องจากสัญญาณจากธนาคารกลางสหรัฐฯ (Fed) การวางตำแหน่งทางการเงินของธนาคารกลางญี่ปุ่น (BoJ) และข้อมูลตลาดแรงงานสหรัฐฯ อาจเป็นตัวกำหนดทิศทางการทะลุกรอบราคาที่กว้างขึ้น หากผู้ว่าการ Ueda มีท่าทีที่แข็งกร้าวน้อยกว่าที่รองผู้ว่าการฯ เคยกล่าวไว้เมื่อสัปดาห์ที่แล้ว อาจยิ่งตอกย้ำมุมมองต่อความแตกต่างด้านนโยบายและกระตุ้นให้เกิดการเทขายเงินเยนมากขึ้น สรุปได้ว่า แม้ว่าสภาพแวดล้อมมหภาคทั่วโลกจะยังคงผันผวน แต่ภูมิทัศน์อัตราแลกเปลี่ยนระยะสั้นกำลังโน้มเอียงไปทางความยืดหยุ่นของสหรัฐฯ มากขึ้น สำหรับดอลลาร์ นั่นหมายถึงแรงหนุน อย่างไรก็ตาม สำหรับเยน ความไม่แน่นอนทางการเมืองและความคลุมเครือด้านนโยบายอาจยังคงส่งผลกระทบ ความขัดแย้งระหว่างความเชื่อมั่นด้านการเติบโตทางเศรษฐกิจและความไม่แน่นอนทางการค้ายังคงไม่สิ้นสุด แต่ในขณะนี้ ดอลลาร์ดูเหมือนจะเป็นฝ่ายได้เปรียบ

คำถามที่ 1: ทำไมค่าเงินดอลลาร์สหรัฐฯ ถึงฟื้นตัว แม้ความตึงเครียดทางการค้าจะยังคงมีอยู่? คำตอบที่ 1: แม้ว่าความเสี่ยงด้านการค้าจะยังไม่หายไป แต่ผู้เข้าร่วมตลาดในปัจจุบันให้ความสำคัญกับความแข็งแกร่งของข้อมูลเศรษฐกิจสหรัฐฯ มากขึ้น โดยเฉพาะอย่างยิ่งผลประกอบการของบริษัทและตัวชี้วัดตลาดแรงงาน การเปลี่ยนแปลงนี้กำลังผลักดันความเชื่อมั่นในค่าเงินดอลลาร์สหรัฐฯ กลับมาอีกครั้ง

ไตรมาสที่ 2: รายงานผลประกอบการที่แข็งแกร่งมีอิทธิพลต่อตลาด FX อย่างไร? คำตอบที่ 2: ผลประกอบการที่แข็งแกร่ง โดยเฉพาะจากบริษัทเทคโนโลยีขนาดใหญ่ ช่วยกระตุ้นความเชื่อมั่นของนักลงทุนและราคาหุ้น ความเชื่อมั่นนี้สามารถส่งผลดีต่อตลาด FX และช่วยเสริมความแข็งแกร่งของเงินดอลลาร์ เนื่องจากเงินทุนไหลเข้าสินทรัพย์ของสหรัฐฯ

คำถามที่ 3: ธนาคารกลางสหรัฐฯ มีบทบาทอย่างไรในการรักษาโมเมนตัมของดอลลาร์ในสัปดาห์นี้? คำตอบที่ 3: ท่าทีที่ระมัดระวังของเฟด โดยเฉพาะอย่างยิ่งหากเลื่อนการลดอัตราดอกเบี้ยออกไป อาจช่วยรักษาแรงกดดันขาขึ้นต่อดอลลาร์ได้ นักลงทุนมักจะให้ผลตอบแทนแก่สกุลเงินที่ธนาคารกลางหนุนหลัง ซึ่งแสดงให้เห็นถึงความยับยั้งชั่งใจในการผ่อนคลายนโยบายการเงิน ท่ามกลางการเติบโตที่แข็งแกร่ง

คำถามที่ 4: ทำไมค่าเงินเยนจึงยังคงแข็งค่าแม้โลกจะเผชิญกับความไม่แน่นอน? คำตอบที่ 4: ความไม่มั่นคงทางการเมืองในญี่ปุ่นและข้อตกลงการค้าที่ไม่ชัดเจนกับสหรัฐฯ กำลังบั่นทอนความเชื่อมั่นในค่าเงินเยน นอกจากนี้ สัญญาณเชิงลบใดๆ จากธนาคารกลางญี่ปุ่นอาจยิ่งทำให้ความแตกต่างด้านนโยบายกับธนาคารกลางสหรัฐฯ ทวีความรุนแรงขึ้น ซึ่งจะยิ่งเพิ่มแรงกดดันให้ค่าเงินเยนอ่อนค่าลง

คำถามที่ 5: ระดับใดใน EUR/USD หรือ USD/JPY ที่จะยืนยันได้ว่าการพุ่งขึ้นของ USD ครั้งนี้มีแนวโน้มที่ดี? คำถามที่ 5: การทะลุลงต่ำกว่า 1.1500 อย่างชัดเจนใน EUR/USD หรือการพุ่งขึ้นเหนือแนวต้านสำคัญที่ 149.200 ใน USD/JPY อาจบ่งบอกว่าการแข็งค่าของดอลลาร์เมื่อเร็วๆ นี้เป็นมากกว่าแค่การดีดตัวกลับเพื่อชดเชยระยะสั้น และอาจสะท้อนถึงการกำหนดราคาใหม่ในวงกว้างของการเติบโตและการคาดการณ์นโยบาย

ที่มา: ACY

คำเตือนความเสี่ยงและข้อจำกัดความรับผิดชอบในการลงทุน

รายการโปรด

แชร์

ทำความเข้าใจเกี่ยวกับ Liquidity Sweeps: คำจำกัดความ กลไก และการประยุกต์ใช้การซื้อขาย

FXOpen

สกุลเงินดิจิทัล

ฟอเร็กซ์

ตลาดหุ้น

ทำความเข้าใจสภาพคล่องในการซื้อขาย

ในการซื้อขาย สภาพคล่องหมายถึงความสามารถในการซื้อหรือขายสินทรัพย์ได้อย่างรวดเร็วโดยไม่ก่อให้เกิดการเปลี่ยนแปลงของราคาอย่างมีนัยสำคัญ แนวคิดนี้มีความสำคัญอย่างยิ่งเนื่องจากเป็นตัวกำหนดความง่ายในการทำธุรกรรม สภาพคล่องที่สูงหมายความว่ามีผู้ซื้อและผู้ขายเพียงพอ ณ เวลาใดเวลาหนึ่ง ซึ่งส่งผลให้ส่วนต่างระหว่างราคาเสนอซื้อและราคาเสนอขายแคบลง และการซื้อขายมีประสิทธิภาพมากขึ้น

สภาพคล่องมักถูกมองว่าเป็นเสมือนเส้นเลือดใหญ่ของตลาด ซึ่งมีความสำคัญอย่างยิ่งต่อการดำเนินงานที่ราบรื่นและมีประสิทธิภาพ สินทรัพย์ทางการเงินอาศัยกระแสที่ราบรื่นนี้เพื่อให้มั่นใจว่าการซื้อขายสามารถดำเนินการได้อย่างรวดเร็วและในราคาที่เหมาะสม ผู้เข้าร่วมหลายราย ทั้งนักลงทุนรายย่อย สถาบัน และผู้ดูแลสภาพคล่อง ต่างมีส่วนร่วมในระบบนิเวศนี้ด้วยการจัดหาปริมาณการซื้อขายที่จำเป็น สภาพคล่องยังมีความเปลี่ยนแปลงอยู่เสมอและได้รับอิทธิพลจากปัจจัยต่างๆ เช่น ข่าวสำคัญและเหตุการณ์ทางเศรษฐกิจ ซึ่งล้วนส่งผลต่อความเร็วในการซื้อหรือขายสินทรัพย์ สำหรับเทรดเดอร์ การทำความเข้าใจสภาพคล่องเป็นสิ่งสำคัญอย่างยิ่ง เพราะส่งผลต่อกลยุทธ์การซื้อขาย โดยเฉพาะอย่างยิ่งในแง่ของจุดเข้าและจุดออกในตลาด

ทำความเข้าใจโซนสภาพคล่อง

ทำความเข้าใจเกี่ยวกับ Liquidity Sweeps: คำจำกัดความ กลไก และการประยุกต์ใช้การซื้อขาย_1

โซนสภาพคล่องคือพื้นที่เฉพาะบนกราฟการซื้อขายที่มีคำสั่งซื้อขายจำนวนมาก ซึ่งรวมถึงจุดตัดขาดทุน (Stop Loss) และคำสั่งซื้อขายที่รอดำเนินการ (Pending Order) โซนเหล่านี้มีความสำคัญอย่างยิ่งเนื่องจากแสดงถึงระดับที่คาดว่าจะมีการซื้อขายหรือซื้อจำนวนมากเมื่อเกิดขึ้น เมื่อราคาถึงโซนเหล่านี้ คำสั่งซื้อขายที่สะสมไว้จะถูกดำเนินการ ซึ่งอาจทำให้เกิดการเคลื่อนไหวของราคาอย่างฉับพลันและรุนแรง

การทำงานของระบบกวาดสภาพคล่อง

กระบวนการเริ่มต้นเมื่อผู้เข้าร่วมตลาด โดยเฉพาะเทรดเดอร์สถาบันหรือนักเก็งกำไรรายใหญ่ ระบุโซนเหล่านี้ การผลักดันตลาดให้ไปถึงระดับเหล่านี้ จะกระตุ้นให้เกิดคำสั่งซื้อขายอื่นๆ ที่กระจุกตัวอยู่ในโซนนั้น การกระตุ้นคำสั่งซื้อขายเหล่านี้จะเพิ่มโมเมนตัมเริ่มต้น ซึ่งมักทำให้ราคาเคลื่อนไหวอย่างรวดเร็วยิ่งขึ้นไปในทิศทางที่ต้องการ กลยุทธ์นี้สามารถใช้เพื่อเข้าสถานะที่เอื้ออำนวย หรือออกจากสถานะโดยการผลักดันราคาให้ไปถึงระดับที่มีแนวโน้มจะกลับตัว

การกวาดล้างสภาพคล่อง vs การคว้าสภาพคล่อง

ในกระบวนการกวาดล้างสภาพคล่อง สิ่งสำคัญคือการแยกแยะระหว่างการกวาดล้างและการคว้า:

การกวาดล้างสภาพคล่อง: โดยทั่วไปแล้ว จะเป็นการเคลื่อนไหวในวงกว้าง โดยที่การดำเนินการด้านราคาจะเคลื่อนผ่านโซนสภาพคล่อง ทำให้เกิดคำสั่งซื้อในปริมาณมาก และส่งผลต่อช่วงราคาที่สำคัญ

การคว้าสภาพคล่อง:มักเป็นกลยุทธ์ที่เจาะจงและใช้เวลาสั้นกว่า ซึ่งเกี่ยวข้องกับการที่ราคาขึ้นไปถึงระดับที่กำหนดอย่างรวดเร็วเพื่อส่งคำสั่งซื้อขายก่อนที่จะกลับทิศทาง โดยทั่วไปแล้ววิธีนี้ใช้เพื่อ "คว้า" สภาพคล่องโดยการเปิดใช้งานจุดหยุดหรือสถานะรอดำเนินการก่อนที่ราคาจะยังคงเคลื่อนไหวในทิศทางเดิม

ทำความเข้าใจเกี่ยวกับ Liquidity Sweeps: คำจำกัดความ กลไก และการประยุกต์ใช้การซื้อขาย_2

กล่าวโดยสรุป การคว้าอาจเคลื่อนตัวเพียงเล็กน้อยเหนือจุดสูงสุดหรือจุดต่ำสุดก่อนที่จะกลับตัว ในขณะที่การกวาดสามารถเห็นการเคลื่อนไหวอย่างต่อเนื่องเหนือจุดเหล่านี้ก่อนที่จะกลับตัว แม้จะมีความแตกต่างเล็กน้อย แต่ผลลัพธ์ - การกลับตัว - มักจะเหมือนกัน

Spotting a Liquidity Sweep in the Market

Identifying a sweep involves recognising where liquidity builds up and monitoring how the price interacts with these zones. It typically accumulates at key levels where traders have placed significant numbers of stop-loss orders or pending buy and sell positions.

These areas include:

Swing Highs and Swing Lows: These are peaks and troughs in the market where traders expect resistance or support, leading to the accumulation of orders.

Support and Resistance Levels: Historical areas that have repeatedly influenced price movements are watched closely for potential liquidity buildup.

Fibonacci Levels: Common tools in technical analysis; these levels often see a concentration of orders due to their popularity among traders.

The strategy for spotting a sweep involves observing when the price approaches and breaks through these levels. Traders look for a decisive move that extends beyond the identified zones and watch how the asset behaves as it enters adjacent points of interest, such as order blocks. The key is to monitor for a subsequent reversal or deceleration in price movement, which can signal that the sweep has occurred and the market is absorbing the liquidity.This approach helps traders discern whether a significant movement is likely a result of a sweep, allowing them to make more informed decisions about entering or exiting positions based on the anticipated reversal or continuation of the price movement.

How to Use Liquidity Sweeps in Trading

Traders often leverage liquidity sweeps in forex as strategic indicators within a broader Smart Money Concept framework, particularly in conjunction with order blocks and fair value gaps. Understanding how these elements interact provides traders with a robust method for anticipating and reacting to potential price movements.

Understanding Order Blocks and Fair Value Gaps

ทำความเข้าใจเกี่ยวกับ Liquidity Sweeps: คำจำกัดความ กลไก และการประยุกต์ใช้การซื้อขาย_3

Order blocks are essentially levels or areas where historical buying or selling was significant enough to impact an asset’s direction. These blocks can act as future points of interest where the price might react due to leftover or renewed interest from market participants.

Fair value gaps are areas on a chart that were quickly overlooked in previous movements. These gaps often attract price back to them, as the market seeks to 'fill' these areas by finding the fair value that was previously skipped.

Practical Application in Trading Strategies

Learn how liquidity sweeps can be applied to trading strategies.

Identifying the Trend Direction

ทำความเข้าใจเกี่ยวกับ Liquidity Sweeps: คำจำกัดความ กลไก และการประยุกต์ใช้การซื้อขาย_4

The application of liquidity sweeps starts with understanding the current trend, which can be discerned through the market structure—the series of highs and lows that dictate the direction of the market movement.

Locating Liquidity Zones

ทำความเข้าใจเกี่ยวกับ Liquidity Sweeps: คำจำกัดความ กลไก และการประยุกต์ใช้การซื้อขาย_5

ภายในแนวโน้มที่ระบุ ผู้ซื้อขายจะระบุโซนสภาพคล่อง ซึ่งอาจเป็นจุดสูงสุดหรือจุดต่ำสุดที่สำคัญล่าสุด หรือพื้นที่ที่ถูกกำหนดโดยจุดสูงสุด/จุดต่ำสุดที่เท่ากันซ้ำๆ หรือระดับแนวรับ/แนวต้านที่แข็งแกร่ง

การสังเกตบล็อกคำสั่งซื้อและช่องว่างมูลค่าที่เหมาะสม

ทำความเข้าใจเกี่ยวกับ Liquidity Sweeps: คำจำกัดความ กลไก และการประยุกต์ใช้การซื้อขาย_6

หลังจากระบุโซนสภาพคล่องแล้ว เทรดเดอร์จะมองหาบล็อกคำสั่งที่อยู่นอกโซนนี้ การมีช่องว่างมูลค่าที่เหมาะสมใกล้กับบล็อกจะช่วยเพิ่มโอกาสในการเข้าถึงบล็อก เนื่องจากช่องว่างเหล่านี้มักถูกเติมเต็ม

การดำเนินการซื้อขาย

เมื่อราคาเคลื่อนเข้าสู่บล็อกคำสั่ง ซึ่งส่งผลให้สภาพคล่องไหลเข้าอย่างรวดเร็ว เทรดเดอร์อาจวางคำสั่งจำกัด (Limit Order) ที่บล็อกคำสั่ง โดยมีจุดตัดขาดทุน (Stop Loss) อยู่ถัดออกไปเล็กน้อย การกระทำนี้มักอิงจากการคาดการณ์ว่าบล็อกคำสั่งจะทำให้เกิดการกลับตัว

การใช้การกวาดล้างสภาพคล่องเพื่อสร้างความเชื่อมั่นในการเข้าซื้อขาย

ทำความเข้าใจเกี่ยวกับ Liquidity Sweeps: คำจำกัดความ กลไก และการประยุกต์ใช้การซื้อขาย_7

การเกิดขึ้นของ Sweep เข้าไปในบล็อกคำสั่งไม่เพียงแต่จะกระตุ้นให้เกิดการกลับตัวที่อาจเกิดขึ้นเท่านั้น แต่ยังทำให้เทรดเดอร์มีความมั่นใจมากขึ้นในสถานะของตนเอง ความมั่นใจนี้เกิดจากความเข้าใจว่าโมเมนตัมของตลาดที่จำเป็นต่อการไปถึงและตอบสนองที่บล็อกนั้นได้รับการสนับสนุนจากการ Sweep ของสภาพคล่อง การผสมผสานองค์ประกอบเหล่านี้เข้าด้วยกัน ได้แก่ การวิเคราะห์แนวโน้ม การระบุโซนสภาพคล่อง และการใช้บล็อกคำสั่งและช่องว่างมูลค่าที่เหมาะสมอย่างมีกลยุทธ์ ช่วยให้เทรดเดอร์สามารถสร้างกลยุทธ์ที่สอดประสานกัน ซึ่งใช้ประโยชน์จากการ Sweep เพื่อเพิ่มประสิทธิภาพในการตัดสินใจและอาจปรับปรุงผลลัพธ์การซื้อขายให้ดีขึ้น

ที่มา: FXOpen

คำเตือนความเสี่ยงและข้อจำกัดความรับผิดชอบในการลงทุน

รายการโปรด

แชร์

ตำแหน่งงานว่างของ JOLTs ลดลงเหลือ 7.437 ล้านตำแหน่ง ต่ำกว่าที่นักวิเคราะห์คาดการณ์ไว้

Kevin Morgan

เมื่อวันที่ 29 กรกฎาคม 2568 สหรัฐอเมริกาได้เผยแพร่รายงานตำแหน่งงานว่าง JOLTs ประจำเดือนมิถุนายน รายงานระบุว่าตำแหน่งงานว่าง JOLTs ลดลงจาก 7.712 ล้านตำแหน่งในเดือนพฤษภาคม เหลือ 7.437 ล้านตำแหน่งในเดือนมิถุนายน เมื่อเทียบกับที่นักวิเคราะห์คาดการณ์ไว้ที่ 7.55 ล้านตำแหน่ง

นักลงทุนยังมีโอกาสได้ดูรายงาน ความเชื่อมั่นผู้บริโภคของ CB Consumer Confidence ประจำเดือนกรกฎาคม รายงานระบุว่าความเชื่อมั่นผู้บริโภคของ CB Consumer Confidence เพิ่มขึ้นจาก 95.2 (แก้ไขจาก 93.0) ในเดือนมิถุนายน เป็น 97.2 ในเดือนกรกฎาคม เทียบกับที่นักวิเคราะห์คาดการณ์ไว้ที่ 95.8

ดัชนีสถานการณ์ปัจจุบันลดลงจาก 133 ในเดือนมิถุนายนเป็น 131.5 ในเดือนกรกฎาคม ขณะที่ดัชนีความคาดหวังเพิ่มขึ้นจาก 69.9 เป็น 74.4

คณะกรรมการการประชุมให้ความเห็นว่า “ในเดือนกรกฎาคม ความรู้สึกไม่สบายใจเกี่ยวกับอนาคตลดลงบ้าง ส่งผลให้ความเชื่อมั่นโดยรวมดีขึ้นเล็กน้อย”

ดัชนีดอลลาร์สหรัฐฯ พุ่งขึ้นเหนือระดับ 99.00 ขณะที่นักลงทุนให้ความสนใจกับรายงานดังกล่าว เมื่อมองในภาพรวม สกุลเงินดอลลาร์สหรัฐฯ ยังคงปรับตัวสูงขึ้นอย่างต่อเนื่อง ขณะที่นักลงทุนให้ความสนใจกับข้อตกลงทางการค้าล่าสุด

ราคาทองคำปิดตลาดใกล้ระดับ 3,315 ดอลลาร์สหรัฐฯ หลังจากมีการเปิดเผยรายงานเศรษฐกิจ การแข็งค่าของดอลลาร์สหรัฐฯ ยังคงสร้างแรงกดดันต่อตลาดทองคำ

ดัชนี SP500ปรับตัวลดลงสู่ระดับ 6,400 เนื่องจากผู้ซื้อขายตอบสนองต่อรายงานการเปิดรับสมัครงาน JOLTs ที่อ่อนแอกว่าที่คาด

ที่มา: FX Empire

คำเตือนความเสี่ยงและข้อจำกัดความรับผิดชอบในการลงทุน

รายการโปรด

แชร์

ทองคำทรงตัวก่อนการแถลงนโยบายของเฟด

Winkelmann

โภคภัณฑ์

ฟอเร็กซ์

การเมือง

ราคาทองคำทรงตัวในวันพุธ เนื่องจากนักลงทุนชะลอการเดิมพันครั้งใหญ่ก่อนที่ธนาคารกลางสหรัฐฯ จะแถลงนโยบายในช่วงบ่ายวันนี้ เนื่องจากเกรงว่าจะมีการปรับลดอัตราดอกเบี้ยในอนาคต ขณะเดียวกัน ความสนใจยังคงอยู่ที่การเจรจาการค้าของสหรัฐฯ ก่อนที่จะถึงเส้นตายในวันที่ 1 สิงหาคม

พื้นฐาน

ราคาทองคำในตลาดโลกทรงตัวที่ 3,329.19 ดอลลาร์ต่อออนซ์ ณ เวลา 0020 GMT สัญญาทองคำล่วงหน้าของสหรัฐฯ เพิ่มขึ้น 0.1% สู่ระดับ 3,327.70 ดอลลาร์

เจ้าหน้าที่สหรัฐฯ และจีนตกลงที่จะขอขยายเวลาการสงบศึกทางการค้า 90 วันในวันอังคาร หลังจากการเจรจาสองวันในกรุงสตอกโฮล์ม อย่างไรก็ตาม เจ้าหน้าที่สหรัฐฯ กล่าวว่าเป็นหน้าที่ของประธานาธิบดีโดนัลด์ ทรัมป์ที่จะตัดสินใจว่าจะขยายเวลาสงบศึกทางการค้าที่สิ้นสุดในวันที่ 12 สิงหาคมนี้ หรือจะปล่อยให้ภาษีพุ่งกลับขึ้นไปที่ตัวเลขสามหลักอีกครั้ง ในขณะเดียวกัน ดัชนีดอลลาร์สหรัฐทรงตัวหลังจากแตะระดับสูงสุดในรอบกว่าหนึ่งเดือนในวันอังคาร ทำให้ทองคำแท่งที่มีราคาเท่ากับดอลลาร์สหรัฐมีราคาแพงขึ้น

นักลงทุนหันมาให้ความสนใจกับนโยบายของเฟดในการประเมินแนวทางการลดอัตราดอกเบี้ยในอนาคต หลังจากการประชุมสองวันของธนาคารกลาง ซึ่งคาดว่าจะคงอัตราดอกเบี้ยไว้ แม้ว่าทรัมป์จะเรียกร้องอยู่ตลอดให้ลดอัตราดอกเบี้ยก็ตาม การขาดดุลการค้าสินค้าของสหรัฐฯ ลดลงสู่ระดับต่ำสุดในรอบเกือบสองปีในเดือนมิถุนายน เนื่องจากการนำเข้าลดลงอย่างรวดเร็ว ตอกย้ำความคาดหวังของนักเศรษฐศาสตร์ว่าการค้ามีแนวโน้มที่จะมีส่วนสำคัญในการฟื้นตัวของการเติบโตทางเศรษฐกิจในไตรมาสที่สอง กองทุนการเงินระหว่างประเทศ (IMF) ปรับเพิ่มการคาดการณ์การเติบโตทางเศรษฐกิจโลกเล็กน้อยสำหรับปี 2568 และ 2569 ในวันอังคาร โดยอ้างถึงการซื้อที่แข็งแกร่งกว่าที่คาดไว้ ก่อนที่ภาษีนำเข้าของสหรัฐฯ จะเพิ่มขึ้นในวันที่ 1 สิงหาคม และการลดอัตราภาษีที่มีผลบังคับใช้ลงจาก 24.4% เป็น 17.3%

ขณะเดียวกัน เมื่อวันอังคาร ทรัมป์ขู่ว่าจะขึ้นภาษีและดำเนินมาตรการอื่นๆ ต่อรัสเซีย "ภายใน 10 วันนับจากวันนี้" หากมอสโกไม่แสดงความคืบหน้าในการยุติสงครามในยูเครนที่ดำเนินมากว่า 3 ปี ราคาเงินสปอตทรงตัวที่ 38.20 ดอลลาร์ต่อออนซ์ ราคาแพลตตินัมลดลง 0.4% ที่ 1,389.20 ดอลลาร์ และแพลเลเดียมคงที่ที่ 1,258.75 ดอลลาร์

ข้อมูล/เหตุการณ์ (GMT)
0530	GDP เบื้องต้นของฝรั่งเศส QQ Q2
0800	GDP ของเยอรมนี QQ SA, YY NSA Q2
0900	GDP ของสหภาพยุโรปไตรมาสแรก ไตรมาสที่ 2 ของปีงบประมาณ
0900	ความเชื่อมั่นผู้บริโภคสหภาพยุโรปขั้นสุดท้ายเดือนกรกฎาคม
1230	จีดีพีสหรัฐฯ เติบโตไตรมาส 2

ที่มา: TradingView

คำเตือนความเสี่ยงและข้อจำกัดความรับผิดชอบในการลงทุน

รายการโปรด

แชร์

เฟดหลีกเลี่ยงสัญญาณที่ชัดเจนเกี่ยวกับจังหวะการลดอัตราดอกเบี้ย

Diana Wallace

นักลงทุนที่กำลังวิเคราะห์คำพูดของเจอโรม พาวเวลล์ในวันพุธเพื่อหาสัญญาณว่าธนาคารกลางสหรัฐฯ กำลังเคลื่อนไหวเข้าใกล้การลดอัตราดอกเบี้ย อาจยังคงไม่เข้าใจ

คาดว่าผู้กำหนดนโยบายส่วนใหญ่จะยังคงอัตราดอกเบี้ยไว้เป็นการประชุมครั้งที่ห้าติดต่อกัน ณ การประชุมระหว่างวันที่ 29-30 กรกฎาคมนี้ ความเห็นที่ไม่เห็นด้วยจากเจ้าหน้าที่อย่างน้อยหนึ่งคนอาจส่งสัญญาณว่าสมาชิกบางคนของคณะกรรมการกำหนดอัตราดอกเบี้ยของธนาคารกลางสหรัฐฯ (Federal Open Market Committee) ที่ต้องการลดต้นทุนการกู้ยืมโดยเร็วที่สุด

แต่ด้วยข้อมูลเศรษฐกิจจำนวนมหาศาลที่จะออกมาก่อนการประชุมครั้งถัดไปในเดือนกันยายน ประธานเฟดอาจเลือกที่จะเปิดทางเลือกไว้จนกว่าจะมีความชัดเจนมากขึ้นเกี่ยวกับทิศทางของเศรษฐกิจและแนวทางที่ถูกต้องสำหรับนโยบาย

“ไม่ต้องสงสัยเลยว่า FOMC จะคงอัตราดอกเบี้ยไว้เท่าเดิม” บิล เนลสัน หัวหน้านักเศรษฐศาสตร์ประจำสถาบันนโยบายธนาคาร (Bank Policy Institute) กล่าวในบันทึกเมื่อวันอังคาร “คำถามคือ FOMC จะเปิดกว้างมากขึ้นต่อการลดอัตราดอกเบี้ยในการประชุมเดือนกันยายนหรือไม่” เนลสัน อดีตนักเศรษฐศาสตร์อาวุโสของธนาคารกลางกล่าว

ประธานาธิบดีโดนัลด์ ทรัมป์ ยังคงเรียกร้องให้ลดอัตราดอกเบี้ยอย่างต่อเนื่อง และแน่นอนว่าพาวเวลล์จะต้องตอบคำถามเกี่ยวกับการปรับปรุงอาคารมูลค่า 2.5 พันล้านดอลลาร์ของธนาคารกลาง ซึ่งกลายเป็นเป้าหมายของพรรครีพับลิกันในการโจมตีเฟด

การตัดสินใจเรื่องอัตราดอกเบี้ยของเฟดจะประกาศในเวลา 14.00 น. ที่วอชิงตันในวันพุธ และพาวเวลล์จะแถลงข่าวหลังการประชุม 30 นาทีต่อมา

หลังจากสัปดาห์นี้ เฟดจะจัดการประชุมนโยบายอีกเพียงสามครั้งในปีนี้ ในเดือนมิถุนายน เจ้าหน้าที่เฟดได้ส่งสัญญาณถึงความตั้งใจที่จะลดอัตราดอกเบี้ยลง 25% สองครั้งในปี 2568 ตามการคาดการณ์ค่ามัธยฐาน เวโรนิกา คลาร์ก นักเศรษฐศาสตร์จากซิตี้กรุ๊ป กล่าวว่า การลดอัตราดอกเบี้ยในเดือนกันยายนดูมีแนวโน้มสูง

“เจ้าหน้าที่โดยทั่วไปยังคงอยู่ในโหมดรอดูสถานการณ์ แต่เดือนกันยายนเป็นช่วงเวลาที่สมเหตุสมผลมาก” คลาร์กกล่าว

อย่างไรก็ตาม เนลสันจาก BPI กล่าวว่ายังคงเป็นคำถามที่ยังไม่มีคำตอบว่าพาวเวลล์จะปรับลดความคาดหวังไปในทิศทางนั้นมากน้อยเพียงใด นักลงทุนคาดการณ์ไว้แล้วว่าความน่าจะเป็นของการปรับลดอัตราดอกเบี้ยในเดือนกันยายนจะสูงกว่า 60% ตามราคาในสัญญาซื้อขายล่วงหน้าของกองทุนรัฐบาลกลาง เนลสันกล่าวว่า เจ้าหน้าที่เฟดอาจไม่ต้องการให้โอกาสดังกล่าวขยับสูงขึ้นก่อนที่จะมีโอกาสทบทวนข้อมูลเศรษฐกิจก่อนการประชุม

ผู้กำหนดนโยบายจะได้เห็นรายงานการจ้างงานอีกสองฉบับ รวมถึงรายงานเดือนกรกฎาคมที่จะออกในวันศุกร์ ก่อนที่จะประชุมกันในวันที่ 16-17 กันยายน นอกจากนี้ พวกเขายังจะได้รับข้อมูลเพิ่มเติมเกี่ยวกับเงินเฟ้อ การใช้จ่าย และที่อยู่อาศัยอีกด้วย

“หากคณะกรรมการต้องการให้มีทางเลือกอื่น คณะกรรมการจะต้องวางตัวเป็นกลางอย่างเคร่งครัดและเน้นย้ำถึงการพึ่งพาข้อมูลต่อไป” เนลสันกล่าว

หากเฟดเลือกที่จะรักษาลักษณะเฉพาะของตลาดแรงงานว่า "มั่นคง" ในแถลงการณ์หลังการประชุม ก็อาจได้รับคะแนนเสียงคัดค้านจากเจ้าหน้าที่ที่กังวลว่าภูมิทัศน์การจ้างงานของสหรัฐฯ ดูเปราะบางมากขึ้น

คริสโตเฟอร์ วอลเลอร์ ผู้ว่าการธนาคารกลางสหรัฐฯ (เฟด) ได้แถลงรายละเอียดเกี่ยวกับการลดอัตราดอกเบี้ยในเดือนกรกฎาคมเมื่อต้นเดือนที่ผ่านมา โดยแสดงความกังวลเกี่ยวกับตลาดแรงงานที่ “อยู่ในภาวะวิกฤต” ซึ่งอาจทรุดตัวลงอย่างรวดเร็วหากเฟดไม่ให้การสนับสนุนเพิ่มเติม รองประธานฝ่ายกำกับดูแลของเฟดอีกท่านหนึ่ง มิเชลล์ โบว์แมน ก็ได้แสดงความพร้อมที่จะลดอัตราดอกเบี้ยทันทีหลังจากการประชุมครั้งนี้

หากทั้งวอลเลอร์และโบว์แมนไม่เห็นด้วย นี่จะเป็นครั้งแรกนับตั้งแต่ปี 1993 ที่ผู้ว่าการรัฐสองคนลงมติคัดค้านการตัดสินใจด้านนโยบาย แม้จะเป็นเรื่องน่าสังเกต แต่ผู้สังเกตการณ์เฟดบางคนกล่าวว่าเป็นเรื่องปกติที่จะมีความเห็นไม่ตรงกันในหมู่เจ้าหน้าที่เมื่อนโยบายใกล้ถึงจุดเปลี่ยน

พาวเวลล์น่าจะต้องเผชิญกับคำถามเกี่ยวกับการอ่านข้อมูลอัตราเงินเฟ้อล่าสุดของเขา หัวหน้าเฟดและเจ้าหน้าที่คนอื่นๆ ได้แสดงความระมัดระวังเกี่ยวกับการลดอัตราดอกเบี้ยลง จนกว่าจะเข้าใจผลกระทบของภาษีศุลกากรต่อราคาได้ดีขึ้น กำหนดเส้นตายสำหรับข้อตกลงการค้าของทรัมป์ในวันที่ 1 สิงหาคม อาจช่วยให้มีความชัดเจนมากขึ้นเกี่ยวกับอัตราภาษีศุลกากรเฉลี่ยที่จะกำหนด และขยายไปถึงแนวโน้มเศรษฐกิจด้วย

วอลเลอร์กล่าวว่าเขาคาดว่าภาษีศุลกากรจะส่งผลให้ราคาเพิ่มขึ้นครั้งเดียว ในขณะที่เจ้าหน้าที่คนอื่นๆ กังวลว่าผลกระทบต่อเงินเฟ้ออาจรุนแรงขึ้นเรื่อยๆ

ราคาสินค้าบางรายการปรับตัวสูงขึ้น แต่นักเศรษฐศาสตร์หลายคนยังคงงุนงงว่าเหตุใดผลกระทบจึงไม่รุนแรงกว่านี้ ผลกระทบอาจล่าช้าออกไปเนื่องจากภาคธุรกิจเร่งรัดการนำเข้าสินค้าคงคลัง ดูดซับผลกระทบจากอัตรากำไรที่ลดลง และอย่างน้อยในตอนนี้ก็ต้องแบ่งเบาภาระภาษีศุลกากรบางส่วนให้กับภาคธุรกิจอื่นๆ ทั่วทั้งห่วงโซ่อุปทาน เกรกอรี ดาโก หัวหน้านักเศรษฐศาสตร์ของ EY-Parthenon กล่าว

ในงานแถลงข่าวยังมีหัวข้ออื่นๆ อีกมากมาย อาทิ โครงการปรับปรุงธนาคารกลางสหรัฐฯ (เฟด) และการเยี่ยมชมทรัมป์และสมาชิกพรรครีพับลิกันคนอื่นๆ เมื่อสัปดาห์ที่แล้ว พาวเวลล์อาจเต็มไปด้วยคำถามที่ว่าแรงกดดันทางการเมืองส่งผลกระทบต่อความสามารถของเจ้าหน้าที่ในการตัดสินใจด้านนโยบายหรือไม่

พาวเวลล์อาจถูกขอให้ตอบสนองต่อข้อเสนอของรัฐมนตรีกระทรวงการคลัง สก็อตต์ เบสเซนต์ ที่ให้ธนาคารกลางดำเนินการทบทวนการทำงานของนโยบายที่ไม่ใช่การเงินเพื่อแก้ไขสิ่งที่เขาเรียกว่า "การรุกล้ำภารกิจ"

“การตรวจสอบภายในจะเป็นจุดเริ่มต้นที่ดี” เบสเซนต์กล่าวในการให้สัมภาษณ์กับ Bloomberg TV เมื่อวันที่ 23 กรกฎาคม “และหากการตรวจสอบภายในดูไม่จริงจัง ก็อาจมีการตรวจสอบจากภายนอกก็ได้”