周四（10月22日）美国财政部长贝森特周三为当前人工智能投资热潮的可持续性作出辩护。他表示，自己看不出AI行业存在系统性风险，认为这轮技术浪潮与互联网泡沫破裂前的市场狂热存在重要区别。这场采访总体围绕贝森特对美国经济的看法展开，最后一部分主要讨论人工智能。贝森特看好这项前沿技术，认为技术进步将使美国受益，但同时承认，数据中心和人工智能企业在向普通美国民众解释相关技术的益处方面做得并不好。贝森特进一步强调了当前人工智能企业的技术实力和商业基础。世界上最聪明的人，他们99%的净资产都投入了这些公司，而且他们创建了全球盈利能力最强的企业，相信这项技术。贝森特此前也多次公开表达对美国人工智能产业的信心。他预计，AI发展将推动生产率大幅提升，并显著促进美国经济增长。不过，市场对AI投资的担忧近几周有所升温。部分投资者开始质疑相关股票的涨势是否过度，同时担心为建设数据中心和生产芯片而发行的巨额债务可能积累风险。AI企业的技术潜力、盈利前景和资本开支规模，正在成为投资者评估这轮行情的重要变量。贝森特对行业前景持乐观态度，但他的表态并未消除市场对估值和融资风险的疑虑。美元指数回落至101.50；非美货币分化，澳元兑美元回落至0.700，欧元兑美元反弹至1.124附近，离岸人民币到达6.67。现货黄金跌至4094美元附近，现货白银来到56.30美元附近。原油回升至99.40美元附近。

基本面：市场预计欧洲央行将在10月29日维持存款利率在2.50%不变。丹麦银行预计12月再加息一次至2.75%的峰值，但这仍将使存款利率比9月3.7%的通胀率低近一个百分点。这一预期的要点在于，欧洲央行的加息周期已接近尾声，存款利率峰值可能远低于当前通胀率，这意味着实际利率仍为负值。

技术面：欧元兑美元H4级别震荡反弹，并在48日多空分界线上方运行。此外，MACD双线与量能柱在零轴附近扩张。对欧元而言，欧洲央行的利率优势有限，难以对欧元构成持续支撑，尤其是在美联储仍在加息、美欧利差悬殊的背景下。

第一阻力位：1.1310                        第一支撑位：1.1200

第二阻力位：1.1370                        第二支撑位：1.1150

基本面：三菱日联预计，英国央行将在下一次会议上加息25个基点，并于明年2月再次加息，最终将利率推升至4.25%的峰值。随着能源价格上涨逐步传导至家庭账单，预计英国整体通胀率未来几个月将升至4%以上。能源价格在高位维持的时间比预期更长，近几个月来价格进一步上涨。

技术面：英镑兑美元H4级别震荡上行，并在48日多空分界线上方运行。另一方面，MACD双线和量能柱在零轴上方收敛。劳动力市场趋于稳定、经济增长保持稳健，加之潜在通胀仍处于高位，使英国央行难以忽视此次冲击。

第一阻力位：1.3460                       第一支撑位：1.3350

第二阻力位：1.3510                       第二支撑位：1.3300

基本面：日本财务大臣周三表示，政府正与日本央行保持密切协调，双方在通胀展望与货币政策上并不存在重大分歧。减税措施虽会提振需求并推高物价，但政府将确保实施积极且负责任的财政政策，在扩大供给能力的同时避免加速通胀。这一表态的关键含义在于财政与货币当局并未因通胀上行而显露出明显的政策裂痕。

技术面：美元兑日元H4级别震荡回落，并在48日多空分界线下方运行。此外，MACD双线和量能柱在零轴附近扩张。此前日本央行行长关于潜在通胀已非常接近2%目标的表述，市场对于进一步收紧货币的预期依然存在，但这种预期更多停留在渐进路径上。

阻力支撑位：

第一阻力位：158.40                          第一支撑位：156.80

第二阻力位：159.20                          第二支撑位：156.00

基本面：周三，澳洲储备银行副行长在花旗投资会议上表示，此前的货币紧缩政策正在发挥作用，令经济有所降温，但通胀前景却进一步恶化，这让他对下月是否还需要继续加息缺乏把握。央行经济学家仍在敲定本季度的经济预测，但从目前情况看，通胀前景确实恶化，高企的油价是重要原因之一。

技术面：澳元兑美元H4级别遇阻回落，但依旧在48日多空分界线上方运行。另一方面，MACD双线和量能柱在零轴上方缩量。澳洲当前局面相当棘手，货币政策正在发挥作用，就业市场趋于缓和，消费增长相当疲软，同时通胀前景已经恶化。

阻力支撑位：

第一阻力位：0.7060                        第一支撑位：0.6970

第二阻力位：0.7100                        第二支撑位：0.6930

基本面：贝莱德表示，当前温和滞胀、美元走弱和地缘政治动荡的市场环境可能持续。债券市场尤其是政府债券市场，正不断释放财政压力加大的信号。各国政府债务规模庞大，年度财政赤字仍在扩大，而政府尚未提出能够有效解决这些问题的计划。投资者对货币购买力的担忧，是推动资金转向黄金实物资产的原因之一。

技术面：黄金H4级别再次回落，并在48日多空分界线下方运行。此外，MACD双线和量能柱在零轴附近扩张。黄金的长期价值并不完全取决于某一轮利率周期。黄金能够在较长时间内储存价值，尽管不同阶段的表现可能存在明显差异。

阻力支撑位：

第一阻力位：4113.00                          第一支撑位：4075.00

第二阻力位：4130.00                          第二支撑位：4057.00

基本面：伊朗曾依靠数十艘油轮，在亚洲海域相对安全的水域储存大量原油，并持续将这些石油出售，从而获得巨额美元收入。如今，这一重要缓冲资源已接近耗尽。能源情报机构表示，截至10月中旬，伊朗海外浮动石油库存已被全部消耗。美国海军实施的封锁阻止伊朗补充原油。石油收入锐减，进一步加重伊朗本已严峻的经济压力。

技术面：原油H4级别再次反弹，并在48日多空分界线上方运行。另一方面，MACD双线和量能柱在零轴附近收敛。随着伊朗难以继续动用海外浮动库存，找伊朗买油的亚洲炼油厂正增加其他来源的原油采购。

阻力支撑位：

第一阻力位：103.00                           第一支撑位：97.00

第二阻力位：105.00                           第二支撑位：95.00

基本面：Meta Platforms第三季度营收超出华尔街预期，得益于强劲的广告业务增长，同时对本季度业绩给出乐观预测，并宣布推出新的无投票权股票类别以支持其长期投资计划。这家旗下拥有Facebook和Instagram的科技巨头公布，截至9月30日的第三季度营收为$646亿，同比增长26%，高于分析师预期的$633.3亿。

技术面：Meta日线级别大幅反弹，并在48日多空分界线上方运行。此外，MACD双线和量能柱在零轴附近收敛。Meta旗下Facebook和Instagram的用户参与度均创历史新高，预计第四季度营收将在$730亿至$760亿之间，高于华尔街预期。

阻力支撑位：

第一阻力位：747.00                           第一支撑位：675.00

第二阻力位：782.00                           第二支撑位：640.00