Lệnh cấm xe xăng: Cuộc đua tỷ đô mở màn, Vingroup không đơn độc

24hmoney

Lệnh cấm xe xăng tại Hà Nội mở ra cơ hội lớn cho nhóm doanh nghiệp niêm yết trong lĩnh vực xe điện, năng lượng sạch và công nghệ hạ tầng, trong đó Vingroup, Viettel, FPT là những cái tên hưởng lợi rõ nét. Ngược lại, các doanh nghiệp phân phối xăng dầu như Petrolimex đứng trước áp lực suy giảm dài hạn.

Đằng sau lệnh cấm xe xăng là cả một chiến lược định hình lại quyền lực công nghệ đô thị. VinFast không còn đơn độc, khi những thế lực lớn như Viettel, FPT đang tiến vào bằng những vũ khí vô hình: dữ liệu, AI, và nền tảng điều hành thông minh.

Lệnh cấm xe xăng tại Hà Nội không chỉ là động thái môi trường, mà còn là chất xúc tác chiến lược kích hoạt làn sóng đầu tư mới trên thị trường chứng khoán. Theo ông Nguyễn Trọng Đình Tâm – Phó Giám đốc Khối Phân tích của Công ty Chứng khoán ASEAN (ASEANSC), chính sách kiểm soát khí thải và thúc đẩy giao thông xanh sẽ tạo ra hiệu ứng lan tỏa tích cực, đặc biệt đối với nhóm doanh nghiệp niêm yết hoạt động trong các lĩnh vực phương tiện không phát thải, năng lượng tái tạo và công nghệ hỗ trợ.

Ba nhóm doanh nghiệp hưởng lợi trực tiếp

Thứ nhất, nhóm sản xuất và phân phối xe điện. Vingroup (VIC) nổi lên như người hưởng lợi lớn nhất nhờ VinFast – đơn vị đang dẫn đầu thị trường xe điện nội địa. Trong 6 tháng đầu năm 2025, các mẫu xe VF3, VF5 và VF6 của VinFast đã ghi nhận doanh số vượt trội theo thống kê từ VAMA. Việc Hà Nội chính thức cấm xe máy xăng từ năm 2026 và siết dần ô tô chạy nhiên liệu hóa thạch tới năm 2030 sẽ gia tăng nhu cầu chuyển đổi phương tiện cá nhân, từ đó mở rộng dư địa tăng trưởng cho VinFast và củng cố triển vọng cổ phiếu VIC.

Tasco (HUT) – đơn vị phân phối xe điện Geely, và TMT Motors (TMT) – nhà sản xuất xe điện Wuling, cũng có thể ghi nhận mức tăng trưởng doanh thu trong trung hạn. Tuy nhiên, do danh mục sản phẩm vẫn phụ thuộc phần lớn vào ô tô sử dụng xăng dầu, mức độ hưởng lợi của hai doanh nghiệp này được đánh giá hạn chế hơn.

Thứ hai, nhóm doanh nghiệp tham gia vào chuỗi giá trị giao thông xanh. PV Power (POW) đã chủ động bước vào sân chơi trạm sạc khi vận hành điểm sạc đầu tiên vào cuối tháng 10/2024, đồng thời đặt mục tiêu đạt 1.000 trạm trên toàn quốc đến năm 2035. Việc phát triển hạ tầng sạc là điều kiện tiên quyết để đẩy mạnh tiêu dùng xe điện, nhất là tại các đô thị lớn.

Bên cạnh đó, Công trình Viettel (CTR) – đơn vị thành viên của Tập đoàn Viettel – đang nắm giữ vai trò nhà thầu xây dựng trạm sạc điện cho VinFast theo thỏa thuận hợp tác toàn diện với Vingroup. Sự tham gia của Viettel giúp củng cố thế trận công nghệ - hạ tầng cho hệ sinh thái giao thông xanh tại Việt Nam.

FPT (FPT) cũng là cái tên đáng chú ý khi ký kết hợp tác chiến lược với VinFast nhằm cung cấp phần mềm ô tô, thiết bị điện tử và hạ tầng công nghệ cho ngành xe điện. Sự cộng hưởng giữa FPT và Vingroup không chỉ gia tăng dư địa doanh thu, mà còn tạo thế “đồng phát triển” giữa ngành công nghệ và ngành sản xuất phương tiện trong kỷ nguyên chuyển đổi số.

Thứ ba, nhóm doanh nghiệp kinh doanh điện. Sự chuyển dịch sang xe điện tất yếu sẽ kéo theo nhu cầu tiêu thụ điện tăng mạnh trong đô thị, trong khi nguồn cung chưa theo kịp sẽ gây áp lực điều chỉnh giá điện. Đây là cơ hội cho các doanh nghiệp điện như PV Power (POW), EVNGENCO3 (PGV), Nhiệt điện Nhơn Trạch 2 (NT2) và Điện Gia Lai (GEG) hưởng lợi nhờ giá điện hợp đồng và điện cạnh tranh tăng.

Ngược chiều xu thế, Petrolimex (PLX) – “ông lớn” trong ngành phân phối xăng dầu – lại đứng trước nhiều sức ép. Dù đã có động thái chuyển mình như tích hợp trạm sạc vào hệ thống cửa hàng hiện hữu, PLX vẫn được dự báo sẽ chịu ảnh hưởng tiêu cực bởi tốc độ sụt giảm tiêu thụ xăng dầu trong dài hạn.

Từ chính sách môi trường đến động lực tăng trưởng

Ngày 12/7/2025, Thủ tướng Chính phủ ký ban hành Chỉ thị 20/CT-TTg, đặt mục tiêu kiểm soát ô nhiễm đô thị, với trọng tâm là kiểm soát khí thải phương tiện. Theo lộ trình cụ thể: từ 1/7/2026, Hà Nội cấm xe máy xăng trong Vành đai 1; đến 1/1/2028, sẽ cấm hoàn toàn xe máy và hạn chế ô tô xăng dầu trong Vành đai 2; và đến năm 2030, chính sách được mở rộng ra khu vực Vành đai 3.

Đây không chỉ là bước đi nhằm hiện thực hóa cam kết Net Zero vào năm 2050, mà còn là cú hích lớn cho quá trình cơ cấu lại thị trường, mở ra cơ hội cho các doanh nghiệp dẫn đầu trong xu thế chuyển đổi xanh.

Với nhà đầu tư, đây là thời điểm để tái cấu trúc danh mục – tăng tỷ trọng vào cổ phiếu thuộc các lĩnh vực như xe điện, năng lượng sạch, công nghệ hỗ trợ và phát triển hạ tầng giao thông tương lai – nhằm đón đầu dòng chảy lớn của dòng vốn trong kỷ nguyên xanh.

Cảnh báo Rủi ro và Tuyên bố Từ chối Trách nhiệm

Bạn nên hiểu và thừa nhận rằng, việc đầu tư với các chiến lược này chứa mức độ rủi ro cao. Đầu tư hoặc giao dịch theo bất cứ chiến lược hoặc phương thức đầu tư nào cũng có thể xảy ra tổn thất. Nội dung trong trang web này chỉ mang tính tham khảo, và không tạo thành lời khuyên đầu tư. Bạn là người duy nhất chịu trách nhiệm về hoạt động đầu tư của bạn, bao gồm xem xét mục tiêu đầu tư, tình hình tài chính hoặc các nhu cầu khác của bạn.

Thêm

Chia sẻ

Savico rót 720 tỷ vào Tasco RT, củng cố hệ sinh thái ô tô Tasco

Vietstock

CTCP Tasco

-3.13%

CTCP Cơ khí Đông Anh Licogi

0.00%

Công ty Cổ phần Dịch vụ Tổng hợp Sài Gòn

-5.60%

Với khoản đầu tư 720 tỷ đồng để sở hữu chi phối hơn 70% vốn điều lệ tại Tasco RT, CTCP Dịch vụ Tổng hợp Sài Gòn (Savico, HOSE: SVC) chính thức mở rộng chuỗi giá trị phân phối trong hệ sinh thái ô tô của Tasco.

Tasco Auto nắm quyền chi phối Savico - Ảnh minh họa

Ngày 04/07, HĐQT Savico thông qua góp 720 tỷ đồng vào CTCP Kinh doanh Tasco (Tasco RT), chiếm 70.6% vốn điều lệ. Khoản góp vốn được huy động từ vốn tự có hoặc nguồn hợp lệ theo quy định. Sau giao dịch, Tasco RT trở thành công ty con của Savico, ông Nguyễn Hải Hà - Tổng Giám đốc Savico sẽ đại diện 100% phần vốn Savico tại Tasco RT.

Tasco RT được thành lập ngày 01/11/2024, đăng ký ngành nghề bán lẻ ô tô con và các mảng liên quan như bão dưỡng, linh kiện, bất động sản, vận tải, kho bãi... Trước khi về tay Savico, Tasco RT là công ty con 100% của Tasco Auto (tiền thân là SVC Holdings) - doanh nghiệp do CTCP Tasco sở hữu 96.45% vốn.

Ngày 15/05/2025, Tasco RT tăng vốn điều lệ gấp 3 lần từ 100 tỷ đồng lên 300 tỷ đồng, bà Phan Thị Thu Thảo là người đại diện vốn. Đến ngày 19/06, ông Nguyễn Văn Hiếu - Chủ tịch HĐQT Tasco RT thay Tổng Giám đốc Trần Huy Ánh làm người đại diện pháp luật Công ty.

Việc Savico tiếp quản Tasco RT nối dài sợi dây chi phối trong hệ sinh thái ô tô của Tasco, nơi Tasco Auto vừa là cổ đông chi phối Savico, vừa là nhà phân phối ô tô hàng đầu với hơn 40,500 xe bán ra trong năm 2024, tương ứng thị phần 13.7% toàn quốc. Tasco Auto cũng là nhà nhập khẩu chính hãng của các thương hiệu toàn cầu như Volvo, Lynk & Co, Zeekr và Geely, đồng thời mở rộng hệ thống phân phối lên 126 showroom.

Trong khi đó, nội bộ Tasco - Savico tiếp tục có sự dịch chuyển nhân sự cấp cao. Cuối tháng 6/2025, ông Ngô Đức Vũ - Chủ tịch HĐQT Savico được bổ nhiệm làm Phó Chủ tịch HĐQT Tasco. Trước đó, ông Vũ vào HĐQT Savico từ tháng 10/2024 và giữ vai trò Chủ tịch kể từ 22/10/2024, thay thế ông Vũ Đình Độ - Chủ tịch HĐQT đương nhiệm của Tasco.

Tasco ôm tham vọng dẫn dắt thị trường xe Trung Quốc tại Việt Nam

Không dừng lại ở phân phối, Tasco Auto còn mở rộng sang mảng sản xuất với việc bắt tay Geely triển khai dự án liên doanh nhà máy lắp ráp CKD tại đặt tại KCN Tiền Hải, tỉnh Thái Bình (cũ, theo đơn vị hành chính mới sẽ thuộc tỉnh Hưng Yên). Tổng vốn đầu tư dự kiến 168 triệu USD, công suất giai đoạn 1 là 75,000 xe/năm. Nhà máy được lên kế hoạch khởi công năm 2025 và bàn giao xe từ 2026.

Chiến lược mở rộng chuỗi giá trị ô tô của Tasco được Chủ tịch HĐQT Tasco - ông Vũ Đình Độ giải thích tại ĐHĐCĐ 2025 là nhằm đón đầu xu thế dịch chuyển quyền lực trong ngành. Sau thời kỳ của Nhật Bản và Hàn Quốc, Tasco tin rằng Trung Quốc sẽ dẫn dắt ngành công nghiệp ô tô toàn cầu 20 năm tới nhờ lợi thế về công nghệ, quy mô sản xuất và chuỗi cung ứng. Geely được Tasco chọn lựa vì là đối tác "quốc tế nhất trong số các doanh nghiệp Trung Quốc", có năng lực toàn cầu, danh mục sản phẩm đa dạng và đã hiện diện tại nhiều thị trường lớn.

Tuy nhiên, động thái gần đây từ phía Geely khiến tương lai dự án CKD tại Việt Nam trở nên bất định. Reuters đưa tin ngày 07/06, Chủ tịch Geely - ông Li Shufu tuyên bố ngành ô tô toàn cầu đang thừa công suất nghiêm trọng và Geely sẽ không xây nhà máy mới hay mở rộng hiện hữu.

Geely dự kiến tận dụng lại các cơ sở có sẵn như nhà máy Renault tại Brazil thay vì đầu tư mới. Phát biểu này được đưa ra giữa lúc thị trường Trung Quốc bước vào cuộc chiến giá khốc liệt, buộc các hãng xe phải tính toán lại chiến lược toàn cầu.

Tuyên bố của Geely dấy lên dấu hỏi về tính khả thi dự án với Tasco. Dù kế hoạch ban đầu đã rõ ràng, hiện phía Tasco chưa đưa ra phản hồi chính thức nào về ảnh hưởng của tuyên bố này tới dự án tại Hưng Yên.

Thế Mạnh

FILI - 16:43:00 07/07/2025

Cảnh báo Rủi ro và Tuyên bố Từ chối Trách nhiệm

Thêm

Chia sẻ

Quỹ ETF ngoại bán mạnh cổ phiếu sau khi kết quả review có hiệu lực

Vietstock

Công ty Cổ phần Tập đoàn Hòa Phát

-2.07%

CTCP Tasco

-3.13%

Công ty Cổ phần Tập đoàn Đầu tư Địa ốc No Va

-6.97%

Ngân hàng Thương mại Cổ phần Sài Gòn – Hà Nội

-2.14%

Công ty Cổ phần Chứng khoán SSI

-3.27%

Quỹ VanEck Vectors Vietnam ETF (VNM ETF) có giai đoạn bán ròng mạnh trong tuần từ 23-27/06/2025, sau thời điểm kết quả review danh mục quý 2 có hiệu lực.

Thay đổi cổ phiếu quỹ VNM ETF trong tuần 23-27/06/2025

Trong giai đoạn, hầu như toàn bộ các mã cổ phiếu trong danh mục của VNM ETF có biến động giảm. Nhiều nhất là VIX và SSI với lần lượt 349,600 cp và 322,400 cp. Kế đó là VND và SHB, bị bán ròng khoảng 280 ngàn cp. Xếp sau là NVL cũng bị bán trên 200 ngàn cp.

Mã duy nhất có biến động tăng là HPG, nhưng đến từ việc Doanh nghiệp phát hành cổ phiếu trả cổ tức với tỷ lệ 100:20 (cổ đông nắm 100 cp nhận 20 cp mới). Tuy vậy, lượng cổ phiếu tăng thêm nhỏ hơn con số lý thuyết, cho thấy Quỹ cũng đã bán ròng HPG trong giai đoạn.

Bên cạnh đó, Quỹ bổ sung thêm hơn 8.57 triệu quyền mua cổ phiếu HUT (2535100D). Đây là đợt chào bán hơn 178.5 triệu cp cho cổ đông hiện hữu của HUT, tỷ lệ thực hiện 5:1 (cổ đông sở hữu 1 cp được nhận 1 quyền mua, cứ 5 quyền mua sẽ được mua 1 cp chào bán thêm). Thời gian đăng ký đặt mua từ 07/07-20/08. Chứng khoán đặt mua là loại cổ phiếu phổ thông, tự do chuyển nhượng. Dự kiến, Quỹ sẽ bổ sung thêm hơn 1.7 triệu cp HUT trong giai đoạn sắp tới.

Động thái bán ròng của VNM ETF diễn ra sau khi đợt review quý 2/2025 của MarketVector Vietnam Local Index - chỉ số tham chiếu của Quỹ, có hiệu lực (20/06) và chính thức được giao dịch (23/06).

Tại ngày 27/06, tổng giá trị tài sản của VNM ETF đạt 420.5 triệu USD, tăng so với mức 415 triệu USD vào ngày 23/06. Tài sản được phân bổ cho 47 mã cổ phiếu Việt, 1 chứng chỉ quỹ và 1 quyền mua cổ phiếu. Top tỷ trọng thuộc về VHM (8.19%), VIC (8.12%), HPG (7.05%), VNM (6.52%), và VCB (5.85%).

Châu An

FILI - 11:47:48 02/07/2025

Cảnh báo Rủi ro và Tuyên bố Từ chối Trách nhiệm

Thêm

Chia sẻ

HUT sắp chào bán gần 180 triệu cp, tăng vốn vượt 10 ngàn tỷ

Vietstock

CTCP Tasco

-3.13%

CTCP Tasco thông báo ngày đăng ký cuối cùng 30/06, tương ứng ngày giao dịch không hưởng quyền 27/06, để chào bán hơn 178.5 triệu cp cho cổ đông hiện hữu.

Đợt phát hành tương ứng tỷ lệ thực hiện 5:1 (cổ đông sở hữu 1 cp được nhận 1 quyền mua, cứ 5 quyền mua sẽ được mua 1 cp chào bán thêm). Thời gian đăng ký đặt mua từ 07/07-20/08. Chứng khoán đặt mua là loại cổ phiếu phổ thông, tự do chuyển nhượng.

Trong trường hợp hết hạn mà vẫn chưa phân phối hết, số cổ phiếu chưa phân phối sẽ được hủy và HĐQT ra quyết định kết thúc đợt chào bán.

Nếu đợt chào bán diễn ra thành công, HUT sẽ tăng vốn điều lệ từ hơn 8,925 tỷ đồng lên hơn 10,710 tỷ đồng. Với giá chào bán 10,000 đồng/cp, Công ty có thể thu về hơn 1,785 tỷ đồng để đầu tư góp vốn điều lệ cho 3 công ty con, gồm Công ty TNHH Bảo hiểm Tasco hoạt động trong lĩnh vực bảo hiểm, CTCP VETC hoạt động trong lĩnh vực dịch vụ và CTCP Tasco Auto hoạt động trong lĩnh vực dịch vụ thương mại.

Tính đến thời điểm 31/03/2025, đây là 3 trong số 5 công ty con trực tiếp của HUT. Trong đó, Công ty sở hữu 99.26% vốn VETC, 100% vốn Bảo hiểm Tasco và 96.45% vốn Tasco Auto.

Nguồn: BCTC hợp nhất quý 1/2025 của HUT

Trên BCTC công ty mẹ quý 1/2025, khoản đầu tư của HUT ghi nhận gần 742 tỷ đồng vào VETC, hơn 402 tỷ đồng vào Bảo hiểm Tasco và đặc biệt gần 14,741 tỷ đồng vào Tasco Auto, lớn nhất trong các khoản đầu tư tài chính. Tuy nhiên, khoản đầu tư vào VETC đang phải trích lập dự phòng hơn 247 tỷ đồng.

Nguồn: BCTC riêng quý 1/2025 của HUT

Về tình hình kinh doanh, quý 1/2025, HUT mang về gần 6,976 tỷ đồng doanh thu thuần và hơn 37 tỷ đồng lãi ròng, tăng 35% và 15% so với cùng kỳ năm trước.

Theo Công ty, kết quả này chủ yếu đến từ việc tăng trưởng các mảng kinh doanh cốt lõi, tiêu biểu như phân phối và dịch vụ ô tô, thu phí không dừng, bảo hiểm… Mặc dù chi phí bán hàng và chi phí quản lý doanh nghiệp cao hơn sau khi hợp nhất thêm một số đơn vị do chiến lược chuyển đổi các công ty liên kết thành công ty con và gia tăng tỷ lệ sở hữu tại các công ty con hiệu quả trong năm 2024, nhưng Công ty vẫn duy trì được hiệu quả cao nhờ các biện pháp gia tăng hiệu suất và quản trị tinh gọn.

Trên nền tảng hiệu quả năm 2024, Tasco đặt mục tổng doanh thu 2025 đạt 39,878 tỷ đồng và lợi nhuận sau thuế 571 tỷ đồng, lần lượt tăng 32% và 87% so với năm trước. Khép lại quý 1, Công ty thực hiện được 18% và 6.5% kế hoạch doanh thu và lợi nhuận năm.

Huy Khải

FILI - 16:00:28 25/06/2025

Cảnh báo Rủi ro và Tuyên bố Từ chối Trách nhiệm

Thêm

Chia sẻ

Quỹ ETF 400 trăm triệu đô mua ròng mạnh trước thềm công bố review danh mục

Vietstock

CÔNG TY CP DỊCH VỤ BẾN THÀNH

0.00%

Công ty Cổ phần Tập đoàn Đất Xanh

-6.94%

Công ty Cổ phần Tập đoàn GELEX

-6.92%

Công ty Cổ phần Tập đoàn Hòa Phát

-2.07%

CTCP Tasco

-3.13%

Sau nhiều tuần kín tiếng, quỹ VanEck Vectors Vietnam ETF (VNM ETF) bất ngờ mua mạnh nhiều mã cổ phiếu Việt trong danh mục trong giai đoạn 02-09/06. Quá trình mua ròng diễn ra ngay trước tuần chuẩn bị công bố kết quả review danh mục quý 2/2025.

Thay đổi cổ phiếu quỹ VNM ETF từ 02-09/06/2025

Toàn bộ các mã cổ phiếu trong danh mục của VNM ETF có biến động tăng. Mạnh nhất là DXG với hơn 740 ngàn cp. Tuy nhiên, phần lớn lượng tăng đến từ việc DXG phát hành cổ phiếu thưởng với tỷ lệ 17% (04/06). Dù vậy, lượng tăng lý thuyết thấp hơn thực tế, cho thấy Quỹ đã mua ròng DXG (khoảng 40,000 cp).

Xếp sau là VIX và HPG, mua ròng hơn 200 ngàn cp. VND, SSI cũng được mua ròng trên 160,000 cp mỗi mã.

Động thái mua ròng của VNM ETF diễn ra ngay trước tuần công bố kết quả review danh mục của MarketVector Vietnam Local Index (rạng sáng ngày 14/06) – chỉ số tham chiếu của quỹ. Theo CTCK BSC dự báo, VNM ETF có thể bán mạnh VIC (7.4 triệu cp) và VHM (2.4 triệu cp), cùng với việc thoái vốn khỏi HUT, MSN, GEX và HPG với khối lượng hàng trăm ngàn cp mỗi mã.

Thời điểm ngày 09/06, tổng tài sản ròng của VNM ETF đạt hơn 410 triệu USD, giảm so với mức hơn 420 triệu USD trước đó 1 tuần, được phân bổ cho 46 mã cổ phiếu và 1 chứng chỉ quỹ cùng tiền mặt. Top tỷ trọng thuộc về VIC (13.81%), VHM (11.08%), HPG (6.09%), VNM (5.31%), và VCB (4.62%).

Châu An

FILI - 12:00:00 11/06/2025

Cảnh báo Rủi ro và Tuyên bố Từ chối Trách nhiệm

Thêm

Chia sẻ

Dự báo một cổ phiếu chứng khoán sắp lọt rổ FTSE Vietnam Index

24hmoney

CTCP Tasco

-3.13%

Dự báo một cổ phiếu chứng khoán sắp lọt rổ FTSE Vietnam Index

Đối với FTSE Vietnam Index, SSI Research ước tính HCM có thể được thêm vào do thỏa mãn tất cả các điều kiện, và không có cổ phiếu nào bị loại.

Ngày 6/6, FTSE sẽ công bố danh mục cổ phiếu thành phần của chỉ số FTSE Vietnam Index. Ngày 13/6, MarketVector sẽ công bố danh mục MarketVector Vietnam Local Index. Ngày 20/6 dự kiến là ngày hoàn tất việc cơ cấu toàn bộ danh mục của các ETF tham chiếu theo các chỉ số này. SSI Research ước tính HCM có thể được thêm vào do thỏa mãn tất cả các điều kiện, không có cổ phiếu nào bị loại, 33 cổ phiếu sẽ được bao gồm trong danh mục chỉ số. SSI Research chia thành 2 kịch bản và NVL có thể quay lại trong tương lai.

Hiện tại, NVL đáp ứng toàn bộ tiêu chí ngoại trừ việc bị cảnh báo trên sàn HOSE vào ngày 23/9/2024 và rời khỏi cảnh báo vào ngày 3/4/2025. VPL vừa niêm yết và chưa đáp ứng đầy đủ tiêu chí. Quỹ FTSE Vietnam Swap UCITS ETF điều chỉnh danh mục cổ phiếu.

Quỹ FTSE Vietnam Swap UCITS ETF dự kiến mua khoảng 3,5 triệu cổ phiếu HCM trong kịch bản 2, tiêu chí về VPL chưa được đáp ứng. Đối với MarketVector Vietnam Local Index, dựa trên dữ liệu cập nhật, SSI Research dự báo danh mục sẽ bao gồm 47 cổ phiếu với nhiều thay đổi về tỷ trọng cổ phiếu, đặc biệt với VIC và VHM.

Trên tất cả, quỹ đang điều chỉnh chiến lược đầu tư để đáp ứng các chỉ số chỉ trích và tiêu chí cụ thể."

Cảnh báo Rủi ro và Tuyên bố Từ chối Trách nhiệm

Thêm

Chia sẻ