กราฟฟอเร็กซ์ยังไม่แตะจุดตัดขาดทุน ทำไมสถานะถูกปิด? ตรวจ Bid, Ask และสเปรด

แท่งเทียนยังไม่แตะเส้นตัดขาดทุนแต่สถานะขายถูกปิด ไม่ได้พิสูจน์ทันทีว่าระบบผิดพลาด หากกราฟใช้ Bid แต่คำสั่งของสถานะขายตรวจด้วย Ask ก็เท่ากับกำลังเทียบราคาคนละชุด อย่างไรก็ดี การอธิบายกลไกที่เป็นไปได้ไม่ใช่หลักฐานว่ารายการจริงถูกต้องแล้ว

ต้องใช้ราคาใดเมื่อปิดสถานะ

จากมุมลูกค้า Bid คือราคาที่ขายได้ ส่วน Ask คือราคาที่ซื้อได้ ผลต่างคือสเปรด สถานะซื้อปิดด้วยการขาย สถานะขายปิดด้วยการซื้อคืน บทความนี้กำหนดให้จุดตัดขาดทุนของสถานะซื้อตรวจ Bid และของสถานะขายตรวจ Ask ต้องยืนยันกับข้อกำหนดบัญชีและสัญญาจริง ไม่เหมารวมสินค้าที่ใช้ราคาซื้อขายล่าสุดเป็นตัวกระตุ้น

แท่งเทียนอาจสร้างจาก Bid ราคากลาง หรือราคาจับคู่ล่าสุด เส้น Ask ที่แสดงขณะนี้ไม่ได้ให้ประวัติราคาสูงสุดของ Ask ย้อนหลังทั้งหมด

Bid ไม่ถึงเส้น แต่ Ask อาจผ่านเงื่อนไขแล้ว

สมมติขายจริง 100,000 ยูโรที่ 1.10000 ดอลลาร์ต่อยูโร ตั้งจุดตัดขาดทุนแบบไม่รับประกันราคาที่ 1.10100 และกระตุ้นเมื่อ Ask≥1.10100 กำหนดหนึ่ง pip เท่ากับ 0.0001 ราคาสามจุดในตารางเป็นข้อมูลสมมติ ไม่ใช่ตลาดจริงหรือประวัติครบหนึ่งนาที

A ยังไม่เข้าเงื่อนไข แต่ B เข้าแล้ว แม้ Bid ทั้งสามจุดต่ำกว่าเส้น หากตรึง Bid ที่ 1.10075 สเปรดวิกฤตคือ 0.00025 หรือ 2.5 pip สเปรดสอง pip ให้ Ask 1.10095 ส่วนสาม pip ให้ 1.10105 ตัวอย่างควบคุมนี้แสดงความสัมพันธ์ของตัวแปร ไม่ได้ชี้สาเหตุของเหตุการณ์จริง

เงื่อนไขกระตุ้นไม่ใช่ราคาที่รับประกันว่าจะได้

หากซื้อคืนจริงที่ C ในราคา 1.10112 ผลจากราคาเป็น (1.10000−1.10112)×100,000=−112 ดอลลาร์ ถ้าจับคู่ตรง 1.10100 จะขาดทุน 100 ดอลลาร์ ส่วนต่าง 12 ดอลลาร์เท่ากับ 1.2 pip ที่มูลค่า pip ละ 10 ดอลลาร์ ไม่ใช่ค่าธรรมเนียมเพิ่มอีกก้อน

ถ้าสมมติค่าคอมมิชชันรวมไปกลับ 7 ดอลลาร์ ผลสุทธิเป็น −119 ดอลลาร์ ไม่ต้องหักสเปรดซ้ำ เพราะใช้ราคาขายและซื้อคืนจริงแล้ว ยังไม่รวมดอกเบี้ย ภาษีหรือค่าใช้จ่ายอื่น การกระตุ้นที่อธิบายได้ไม่รับรองความเหมาะสมของเวลาหน่วง ปริมาณหรือ slippage คำสั่งตัดขาดทุนปกติไม่ใช่ประกันราคา ส่วนแบบรับประกันหรือ stop-limit หากมี ต้องตรวจเงื่อนไขและความเสี่ยงไม่จับคู่แยกต่างหาก

ราคากลางคงเดิมก็เกิดการตัดขาดทุนได้

ในตัวอย่างอิสระอีกชุด ตรึงราคากลางที่ 1.10000 แล้วขยายสเปรดเต็มอย่างสมมาตรจากสองเป็นแปด pip Bid ลดจาก 1.09990 เป็น 1.09960 ส่วน Ask เพิ่มจาก 1.10010 เป็น 1.10040

ตามกติกาที่สมมติไว้ จุดตัดขาดทุนของสถานะซื้อ 1.09970 และของสถานะขายในอีกสถานการณ์หนึ่งที่ 1.10030 ต่างถูกข้ามได้ ไม่ได้สมมติว่าถือสองด้านพร้อมกันในบัญชีเดียว หรือว่าสเปรดจริงต้องขยายสมมาตรเสมอ การทดสอบย้อนหลังด้วยราคากลางเพียงอย่างเดียวจึงอาจพลาดการปิดสถานะลักษณะนี้

อย่าบวกค่าสูงสุดจากคนละเวลา

Ask=Bid+สเปรด ต้องเป็นข้อมูลเวลาเดียวกัน หาก tick แรกมี Bid 1.10080 และสเปรด 0.00010 จะได้ Ask 1.10090 ส่วน tick ที่สองมี Bid 1.10060 และสเปรด 0.00030 ก็ได้ Ask 1.10090 การเอา Bid สูงสุดบวกสเปรดกว้างสุดสร้างราคา 1.10110 ที่ไม่เคยเกิดในสองจุดนี้ และหลงคิดว่าข้าม 1.10100 แล้ว ข้อมูลสูงสุดต่ำสุดรายนาทีไม่อาจกู้คู่ราคาเดิมได้

ขอข้อมูลก่อนขยับจุดตัดขาดทุน

รวบรวมชื่อสินทรัพย์และสัญญาที่ตรงกัน ทิศทางและปริมาณ ระดับคำสั่งที่มีผลกับประวัติแก้ไข เวลาเซิร์ฟเวอร์และเขตเวลา Bid/Ask พร้อมกัน กติกากระตุ้น และเวลา ราคา ปริมาณของการจับคู่แต่ละรายการ เทียบเวลากระตุ้นกับเวลาดำเนินการก่อนคำนวณ slippage แล้วกระทบยอดคอมมิชชันและดอกเบี้ยกับบัญชีเงิน

กราฟจากผู้ให้ข้อมูลอื่นไม่พิสูจน์ราคาในบัญชีนี้ หากข้อมูลไม่ครบ ให้สรุปว่ายังไม่ทราบสาเหตุ ไม่กล่าวหาการแทรกแซงหรือยกประโยชน์ให้โบรกเกอร์โดยอัตโนมัติ เมื่อยืนยันฐานราคาแล้วจึงใช้การคำนวณขนาดสถานะจากความเสี่ยงและระยะตัดขาดทุนเชื่อมระยะปิดกับงบความเสี่ยง การขยายระยะโดยไม่ลดขนาดเพิ่มความเสี่ยงเป็นเงิน