CFTCとSECは、違法なホワイトラベル取引サービスでNetriosとRed Acreに250万ドルの罰金を科した。

米国商品先物取引委員会（CFTC）と証券取引委員会（SEC）は、オフショアのテクノロジープロバイダーであるNetrios LP Ltd.とRed Acre Ltd.に対し、共同で執行措置を講じ、米国の個人投資家向けに違法な店頭レバレッジ取引を助長したとして、合計250万ドルの罰金を科した。

CFTCとの和解に基づき、Netriosは175万ドル、Red Acreは75万ドルを支払うことになり、両社は違法行為を停止するよう命じられた。SECも同様の行為に基づき、和解済みの訴訟を起こしている。

規制当局によると、Netriosは2019年から2025年9月まで、オフショアブローカーが差金決済取引（CFD）やその他のレバレッジ商品を米国の個人投資家に提供できるようにするホワイトラベルのブローカーサービスを運営していた。同社のターンキーソリューションには、ブランド化された取引ウェブサイト、取引プラットフォームのインフラストラクチャ、流動性、取引執行、バックオフィスシステム、顧客資金の保管が含まれていた。Red Acreは、顧客のオンボーディング、KYC認証、マーケティング、顧客サービスを提供することで、この事業運営を支援した。

CFTCは、これらの企業が、適格な契約参加者ではない米国の顧客に対し、レバレッジをかけた個人向け商品取引を斡旋していたことを突き止めた。こうした取引は、登録された取引所を通じてのみ行われるべきものだった。SECはさらに、これらのホワイトラベルブローカーが、必要な規制登録を行わずに、株式、商品、外国為替、仮想通貨、その他の資産に連動するCFDを提供していたと主張した。

顧客は主に仮想通貨で口座に資金を入金し、Netriosは複数のブローカーブランドにわたる取引インフラ、価格設定、リスク管理を担っていた。規制当局によると、少なくとも15社のホワイトラベルブローカーが主に米国を拠点としてこのプラットフォームを利用していたという。

今回の執行措置は、未登録のデリバティブ取引を可能にするブローカー・アズ・ア・サービス（BaaS）プロバイダーに対する米国の監視強化を浮き彫りにするものだ。CFTCは、調査においてアイルランド中央銀行、セーシェル金融サービス機構、マルタ金融サービス機構からの協力を得たことを認めた。