DFSA ออกคำสั่งห้าม Kulveer Virk อดีตซีอีโอของ SVS Securities ไม่ให้เกี่ยวข้องกับธุรกิจใดๆ อีกต่อไป

สำนักงานกำกับดูแลบริการทางการเงินแห่งดูไบ (DFSA) ได้สั่งห้าม Kulveer Virk ปฏิบัติหน้าที่ใดๆ ที่เกี่ยวข้องกับบริการทางการเงินภายในศูนย์การเงินระหว่างประเทศดูไบ (DIFC) โดยทันที นับเป็นครั้งที่สองในรอบ 18 เดือนที่ Virk ถูกห้ามไม่ให้ทำงานในภาคส่วนนี้

DFSA ดำเนินการหลังจากทราบในเดือนพฤศจิกายน 2024 ว่า Virk เริ่มทำงานที่บริษัทที่อยู่ภายใต้การกำกับดูแลภายใน DIFC แม้ว่าจะถูกหน่วยงานกำกับดูแลทางการเงินของสหราชอาณาจักร (FCA) ออกคำสั่งห้ามเมื่อห้าเดือนก่อนหน้านั้นแล้วก็ตาม คำสั่งห้ามของดูไบมีผลบังคับใช้เมื่อวันที่ 9 ธันวาคม และห้ามไม่ให้เขาดำรงตำแหน่งใดๆ ที่เกี่ยวข้องกับบริการทางการเงินในเขตอำนาจศาลดังกล่าว

ปัญหาด้านกฎระเบียบของวิร์กเกิดจากช่วงที่เขาดำรงตำแหน่งที่ SVS Securities บริษัทลงทุนในสหราชอาณาจักรซึ่งล้มละลายในปี 2019 หน่วยงานกำกับดูแลพบว่า SVS นำเงินบำนาญของลูกค้าจำนวน 69 ล้านปอนด์ไปลงทุนในพันธบัตรที่มีความเสี่ยงสูง ซึ่งหลายรายการบริหารจัดการโดยกรรมการของ SVS หรือหุ้นส่วนทางธุรกิจของวิร์กเอง สำนักงานกำกับดูแลทางการเงิน (FCA) พบว่าวิร์กได้ออกแบบโมเดลธุรกิจที่ให้ความสำคัญกับรายได้จากค่าธรรมเนียมที่ไม่เปิดเผย ซึ่งบางครั้งสูงถึง 12% ของเงินลงทุนของลูกค้า มากกว่าผลประโยชน์ของลูกค้า

เมื่อพันธบัตรเหล่านี้จำนวนหนึ่งผิดนัดชำระหนี้ในเวลาต่อมา ลูกค้าที่ได้รับผลกระทบจำนวน 879 รายของบริษัทส่วนใหญ่ต่างคาดหวังว่าจะได้รับเงินออมคืนเพียง 20-35% เท่านั้น โดยส่วนใหญ่ได้โอนเงินบำนาญที่มีอยู่มาลงทุนในผลิตภัณฑ์ของ SVS

การสอบสวนของ FCA สรุปว่า ระหว่างปี 2016 ถึง 2019 Virk เพิกเฉยต่อคำเตือนเกี่ยวกับผลประโยชน์ทับซ้อนและข้อกำหนดด้านกฎระเบียบซ้ำแล้วซ้ำเล่า หนึ่งในประเด็นที่ถูกกล่าวถึงคือ การตัดสินใจของเขาที่จะลดมูลค่าพอร์ตการลงทุนของลูกค้าลง 10% แม้จะมีข้อโต้แย้งภายในว่าการกระทำดังกล่าวไม่เป็นธรรม ซึ่งส่งผลให้ SVS มีรายได้ 359,800 ปอนด์ นอกจากนี้ เขายังจัดการให้ SVS ได้รับเงินล่วงหน้า 750,000 ปอนด์จาก Innovation Capital Finance Limited (ICFL) ก่อนที่จะมีการตรวจสอบสถานะอย่างละเอียดถี่ถ้วน ในช่วงเวลาที่หน่วยงานกำกับดูแลได้แสดงความกังวลเกี่ยวกับการประเมินผลิตภัณฑ์ตราสารหนี้แล้ว SVS ตกลงที่จะนำเงินทุนของลูกค้าไปลงทุนในพันธบัตรของ ICFL เพื่อแลกกับค่าธรรมเนียม 1 ล้านปอนด์

SVS ถูกสั่งให้เข้าสู่กระบวนการบริหารจัดการพิเศษในเดือนสิงหาคม 2019 หลังจากที่ FCA สั่งระงับการดำเนินงานเนื่องจากความกังวลเกี่ยวกับสินทรัพย์ของลูกค้า บัญชีลูกค้าถูกโอนไปยัง ITI Capital ซึ่งต่อมาได้ถอนตัวออกจากธุรกิจค้าปลีกทั้งหมดหลังจากประสบปัญหาทางเทคนิคในระหว่างการโอนย้าย กระบวนการบริหารจัดการใช้เวลาเกือบสี่ปี สิ้นสุดในเดือนมีนาคม 2023 ลูกค้าส่วนใหญ่ได้รับการโอนย้ายในกลางปี ​​2020 ในที่สุด แต่มีบัญชีแปดบัญชี ซึ่งห้าบัญชีเป็นบัญชีของบริษัท ไม่ได้รับการชดเชยเต็มจำนวนเนื่องจากยอดเงินคงเหลือเกินวงเงินของโครงการชดเชยบริการทางการเงิน (Financial Services Compensation Scheme)

ในเดือนมิถุนายน ปี 2024 หน่วยงานกำกับดูแลทางการเงินของสหราชอาณาจักร (FCA) ได้ปรับเงินนายวิร์กเป็นจำนวน 215,500 ปอนด์ และสั่งห้ามไม่ให้เขามีส่วนร่วมในภาคการเงินของสหราชอาณาจักรตลอดชีวิต ส่วนอดีตผู้บริหารของ SVS อีกสองคน ได้แก่ นายเดเมทริออส ฮัดจิเกออร์จิโอ ประธานเจ้าหน้าที่ฝ่ายการเงิน และนายเดวิด สตีเวน หัวหน้าฝ่ายกำกับดูแล ได้รับโทษปรับและห้ามดำรงตำแหน่งระดับสูงในจำนวนที่น้อยกว่า