Los bancos de la India buscan la ayuda del Banco de la Reserva de la India (RBI) ante la creciente demanda de préstamos y depósitos.

Los bancos indios están instando al Banco de la Reserva de la India (RBI) a relajar varias normas clave de liquidez, una medida destinada a liberar más capital para satisfacer la creciente demanda de préstamos del país.

Según fuentes familiarizadas con las conversaciones privadas mantenidas durante las últimas dos semanas, los prestamistas se enfrentan a una presión a medida que el crecimiento del crédito sigue superando la tasa de nuevos depósitos. Esto pone de relieve un desafío creciente para los bancos que intentan impulsar el crecimiento en una de las principales economías de mayor expansión del mundo.

El problema central radica en un cambio en el ahorro de los hogares. En lugar de depositar dinero en cuentas bancarias tradicionales, muchos indios están canalizando fondos hacia el mercado de valores, agotando una fuente primaria de liquidez bancaria.

Cambios propuestos para liberar efectivo para préstamos

Para abordar el déficit de financiación, los bancos han presentado varias propuestas específicas al Banco de la Reserva de la India (RBI). Su objetivo es liberar el efectivo que actualmente mantienen en reservas y reducir sus propios costos de endeudamiento.

Las solicitudes clave incluyen:

• Revisión de los ratios de liquidez: Los prestamistas solicitan autorización para contabilizar una parte de sus saldos de ratio de reserva de efectivo (RRC) —fondos que deben mantener en el banco central— en sus requisitos obligatorios de ratio de cobertura de liquidez (RCL). Esto liberaría directamente fondos para préstamos.

• Aceleración de las nuevas normas sobre bonos: Los bancos solicitan al Banco de la Reserva de la India (RBI) que implemente nuevas regulaciones antes del plazo previsto para el 1 de abril. Estas normas les permitirían mantener menos bonos gubernamentales, liberando así más capital.

Flexibilización de las condiciones de los bonos de infraestructura: También se impulsa una reducción del plazo mínimo de vencimiento de los bonos de infraestructura, actualmente fijado en siete años. Un plazo más corto convertiría estos instrumentos en una fuente de financiación más flexible.

Un portavoz del RBI no respondió a una solicitud de comentarios sobre el asunto.

Las cifras detrás de la crisis de liquidez

La presión sobre el sistema bancario se hace evidente en los últimos datos del banco central. Al 15 de enero, el crecimiento del crédito se situó en el 13,1 % interanual, significativamente superior al crecimiento del 10,6 % observado en los depósitos bancarios durante el mismo período.

Este desequilibrio ha encarecido la financiación a corto plazo de los bancos. Las tasas de los certificados de depósito a tres meses, herramienta utilizada por los bancos para captar fondos, alcanzaron el 6,98 % el miércoles. Esta tasa es considerablemente superior a la de las letras del Tesoro público con un vencimiento similar, lo que indica una situación de liquidez restrictiva en el sistema financiero.