TSX Vadeli İşlemleri, Düşen Altın Sayaçlarının Petrolün Yükselişiyle Sınırlı Hareket Gösterdiğini Gösteriyor

Ekonomik

Emtia

Özet:

Kanada'nın ana hisse senedi endeksi vadeli işlemleri Salı günü altının düşüşleri ve petrol fiyatlarındaki toparlanma nedeniyle yatay seyretti. Yatırımcılar ABD Merkez Bankası'nın faiz kararı ve önemli yurt içi ekonomik veriler öncesinde temkinli davrandı.

Kanada'nın birincil hisse senedi endeksi vadeli kontratları Salı günü minimal hareket sergiledi; bu durum, yatırımcıların varlık fiyatlarını etkileyen bir dizi faktörle boğuşması nedeniyle piyasadaki zayıf hissi yansıtıyor. ABD Merkez Bankası'nın faiz oranı kararının yaklaştığı yönündeki beklentilere ve haftanın ilerleyen saatlerinde önemli yurt içi ekonomik veriler açıklanmasına rağmen belirsizlik hakim oldu ve ticari faaliyetlerin temkinli olmasına yol açtı. 06:36 ET'de, SP/TSX endeksindeki Haziran vadeli kontratlar yatay seyrederek erken işlemlerdeki zayıf ruh halini vurguladı.

Emtia piyasaları, altın ve petrol fiyatlarında görülen zıt hareketlerle yatırımcı duyarlılığının şekillenmesinde önemli bir rol oynadı. Spot altın fiyatları, ABD dolarının güçlenmesi nedeniyle yaklaşık %1 oranında düşüş yaşayarak altına bağlı varlıklar üzerinde aşağı yönlü baskı oluşturdu. Buna karşılık, petrol arz dinamiklerini etkileyen devam eden jeopolitik gerilimlere rağmen, İsrail-Hamas görüşmelerinde olası bir ateşkes umuduyla desteklenen petrol fiyatları Salı günü istikrar kazandı. Emtia fiyatlarındaki dalgalanmalar, küresel ekonomik gelişmeler ile varlık değerlemeleri arasındaki karmaşık etkileşimin altını çizdi ve yatırımcıların karar alma süreçlerini etkiledi.

Sınırın diğer tarafında ise tüm gözler, günün ilerleyen saatlerinde başlayacak iki günlük toplantının ardından faiz oranı kararını açıklamaya hazırlanan ABD Merkez Bankası'nın üzerindeydi. Yatırımcıların artan enflasyon baskıları ve ekonomik belirsizlikler arasında merkez bankasının para politikası duruşuna ilişkin netlik arayışına girmesi nedeniyle, bu kararın sonucunun finansal piyasalar üzerinde önemli etkileri olması bekleniyordu. Bu arada Kanada'da piyasa katılımcıları, 08:30 ET için planlanan aylık gayri safi yurt içi hasıla (GSYH) verilerinin açıklanmasını bekliyordu. Bu ekonomik gösterge, Kanada ekonomisinin sağlığı hakkında değerli bilgiler sağlayacak ve Kanada Merkez Bankası'nın gelecekteki faiz oranı hareketlerine ilişkin beklentileri potansiyel olarak etkileyecektir.

Toronto Menkul Kıymetler Borsası'nın SP/TSX bileşik endeksi Pazartesi günü %0,2 yükselişle kapandı ve önceki Salı gününden bu yana ilk kez 22.000 eşiğini aşarak bir dönüm noktasına işaret etti. Endeksin performansı emtiaya bağlı hisselerdeki güçle desteklendi; bu da emtia sektörünün daha geniş piyasa hareketlerini yönlendirmedeki öneminin altını çizdi.

Kurumsal gelişmelerde Scotiabank, 6 Mayıs'tan itibaren deneyimli bankacılık uzmanı Travis Machen'i CEO ve küresel bankacılık ve piyasalar biriminin grup başkanı olarak atayarak manşetlere çıktı. Bu liderlik değişikliği, bankanın küresel bankacılık ortamındaki konumunu güçlendirmeye yönelik stratejik odağının sinyalini verdi. finans sektöründeki daha geniş eğilimler.

Ayrıca OceanaGold ve New Gold gibi altın madenciliği şirketlerinin gelecek kazanç raporlarına da dikkat çekildi. Bu üç aylık kazanç açıklamalarının, bu şirketlerin finansal durumu ve operasyonel performansı hakkında değerli bilgiler sunması ve potansiyel olarak yatırımcıların daha geniş madencilik sektörüne yönelik duyarlılığını etkilemesi bekleniyordu.

Bu çerçevede piyasa katılımcıları ihtiyatlı davranarak emtia piyasalarındaki gelişmeleri, merkez bankası politikalarını ve kurumsal kazanç raporlarını yakından takip etti. Yatırımcılar belirsizlik ve değişkenlik ile karakterize edilen karmaşık bir ortamda gezinirken, finansal piyasaların dinamik doğası, uyum sağlama ve risk yönetiminin öneminin altını çizdi.

Kanada'nın ana hisse senedi endeksi vadeli kontratları Salı günü sessiz kalırken, genel piyasa hissiyatı emtia fiyatlarındaki dalgalanmalar, merkez bankası kararları ve kurumsal gelişmeler de dahil olmak üzere çok sayıda faktörden etkilendi. Yatırımcılar temel ekonomik verileri ve kurumsal kazanç raporlarını beklerken, finansal piyasalar daha fazla gelişmeye hazır olmaya devam etti ve sürekli değişen yatırım ortamında yön bulmada çevikliğin ve bilinçli karar almanın önemini vurguladı.

Kaynak: Reuters

Bugünün tüm ekonomik gelişmelerinden haberdar olmak için ekonomik takvim sayfamızı ziyaret edin.

Risk Uyarıları ve Yatırım Sorumluluk Reddi Beyanları

İşlem yapmanın yüksek derecede risk içerdiğini ve herhangi bir strateji veya yatırım yöntemini takip etmenin potansiyel kayıplara yol açabileceğini anlıyor ve kabul ediyorsunuz. Sitedeki içerik, katkıda bulunanlarımız ve analistlerimiz tarafından yalnızca bilgilendirme amaçlı sağlanmaktadır. Herhangi bir ticari varlığın, menkul kıymetin, stratejinin veya başka bir ürünün kendi yatırım hedeflerinize ve finansal durumunuza göre yatırım yapmaya uygun olup olmadığını belirlemekten yalnızca siz sorumlusunuz.

Favorilere Ekle

Paylaş

[Euro Bölgesi] 1. Çeyrek GSYİH: Haziran Ayında Faiz İndirimi Olasılığı Artıyor

FastBull Öne Çıkanlar

Veri Yorumlama

Eurostat, yerel saatle 30 Nisan'da 2024 yılının ilk çeyreği Gayri Safi Yurtiçi Hasıla (GSYH) ve Nisan Tüketici Fiyat Endeksi'ni (TÜFE) açıkladı:

Avro Bölgesi'nin ilk çeyrek GSYİH büyüme oranına ilişkin ilk tahmin %0,4 olarak gerçekleşti; bu, %0,2'lik beklentileri ve önceki %0,1 değerini aştı.

Euro Bölgesi'nin Nisan ayı TÜFE yıllık oranı için ilk tahmin %2,4 olarak gerçekleşti; beklentileri karşıladı ve önceki değere göre değişmedi.

Nisan ayı TÜFE aylık oranı da %0,6 olarak gerçekleşti ve beklentileri karşıladı ancak önceki %0,8'den düşüş gösterdi.

Bir önceki yılın aynı çeyreğiyle karşılaştırıldığında, mevsimsellikten arındırılmış GSYH, önceki çeyrekte Euro Bölgesi'nde +%0,1'den sonra, 2024 yılının ilk çeyreğinde Euro Bölgesi'nde %0,4 arttı.

2024 yılının ilk çeyreğine ilişkin verilerin mevcut olduğu Üye Devletler arasında, bir önceki çeyreğe kıyasla en yüksek artışı İrlanda (+%1,1) kaydederken, onu Letonya, Litvanya ve Macaristan (hepsi +%0,8) izledi. İsveç (-%0,1) önceki çeyreğe kıyasla düşüş kaydeden tek Üye Devlet oldu. Yıllık büyüme oranları dokuz ülke için pozitif, dördü için ise negatifti.

Avro Bölgesi enflasyonunun ana bileşenlerine bakıldığında, hizmetlerin Nisan ayında en yüksek yıllık orana sahip olması bekleniyor (Mart'taki %4,0'a kıyasla %3,7), ancak yine de bu ay enflasyonun ana itici gücü olmaya devam ediyor. Ancak hizmet sektöründe enflasyon yılbaşından bu yana yüzde 4 seviyesinde kaldı ve bu ay, hizmetler sektöründe yılın ilk düşüşünü temsil ediyor. Ayrıca, gıda ve alkol tütününün Mart ayındaki %2,6'ya kıyasla %2,8 oranında artması bekleniyor; enerji dışı sanayi malları Mart ayındaki %1,1'e kıyasla %0,9 seviyesinde olacak; Enerji ise Mart ayındaki %-1,8'e kıyasla %-0,6 seviyesinde olacak.

Geçtiğimiz günlerde Avrupa Merkez Bankası (ECB) Başkan Yardımcısı Luis de Guindos şöyle konuştu: "Enflasyon görünümüne ilişkin güncellenmiş değerlendirmemiz, [temel enflasyonun dinamikleri ve para politikası aktarımının gücü] enflasyonun yakınsadığına dair güvenimizi daha da artıracak olsaydı" Hedefimize sürdürülebilir bir şekilde yaklaşarak para politikası kısıtlamalarının seviyesini geri çekeceğiz." Avro Bölgesi'nin Nisan ayı enflasyon oranı beklendiği gibi istikrarlı kalırken, potansiyel fiyat baskılarını yansıtan temel göstergenin yavaşlaması ECB'nin Haziran ayında faiz indirimine gitmesi için sağlam bir zemin oluşturdu.

Ayrıca, genel enflasyon ve potansiyel enflasyonun yavaşlamaya devam etmesiyle birlikte Avro Bölgesi ekonomisinin beklenenden daha hızlı büyümesi, ECB'yi para politikasını gevşetmeye yöneltiyor. Jeopolitik anlaşmazlıklar daha da artmazsa ve enerji fiyatları enflasyon üzerinde ilave yukarı yönlü bir baskı oluşturmazsa, Haziran ayında faiz indirimi kesin bir karar gibi görünüyor.

Euro Bölgesi 1. Çeyrek GSYH

Risk Uyarıları ve Yatırım Sorumluluk Reddi Beyanları

Favorilere Ekle

Paylaş

Güçlü Kazançlar Şahin Fed Beklentilerine meydan okuyor

İsviçre alıntısı

Ekonomik

Hisse senetleri

Merkez Bankası

Tesla, Elon Musk'un Çin'e yaptığı sürpriz ziyaretin Baidu'nun haritaları ve navigasyon vadeli işlemleri ile Tesla'nın Çin'deki tam otonom arabalarının önünü açan bir ortaklıkla sonuçlanmasının ardından Pazartesi günü %15'lik bir artışla ışığı çaldı. Sadece bir hafta içinde Tesla, Muhteşem 7 şirket arasında en az Muhteşem olandan, yine umut veren bir şirkete dönüştü. Hisse senedi geçen Pazartesi günkü düşüşten bu yana %40 arttı ve hamleler, yatırımcılara yeniden heyecan verecek gibi görünen yeni plan ve projelere dayanıyor.

Zirvede Cherry: Yakın zamanda dünyanın en büyük otomobil satıcısı unvanını alan Çinli şirket BYD de, agresif fiyat indirimlerinin gelir artışına baskı oluşturması nedeniyle ilk çeyrekte kar tahminlerini kaçırdı. Agresif EV fiyat savaşı yakında yavaşlayabilir ve şirketleri kendilerini farklılaştırmanın yeni yollarını aramaya itebilir ve Elon Musk'un şu anda yapmakla meşgul olduğu şey de budur.

Fed 2 günlük toplantıya başlıyor

SP500 %0,32 oranında yükselirken, Nasdaq 100 %0,36 oranında değer kazanırken, ABD 2 yıllık getirisi %5 seviyesinin biraz altında kaldı. Federal Reserve (Fed) iki günlük politika toplantısına bugün başlıyor ve son politika kararını yarın açıklayacak. Jerome Powell'ın enflasyonu düşürmek için daha fazla sabır ve daha fazla zaman istediğini duymaya hazırlanıyoruz. Eğer durum böyleyse, Fed'in faiz indirimi beklentilerinde daha fazla erime görebiliriz. Bir sonraki durak, boğalar için soğuk bir duş olacak olan 2024'te faiz indiriminin olmaması.

Kazanç sezonu iyi gidiyor

Neyse ki kazanç sezonu iyi gidiyor. En son istatistikler, şu ana kadar kazanç bildiren SP500 şirketlerinin %80'inden fazlasının beklentileri aştığını gösteriyor. Muhteşem 7 şirketi de çoğunlukla yüksek beklentileri karşıladı. Tesla'nın bir parçası olan tüm Büyük Teknoloji şirketleri beklenenden daha iyi sonuçlar açıkladı; ancak hepsi hisse senedi fiyatlarının kazançlara olumlu tepki verdiğini görmedi.

Sonuç olarak, 1. çeyrek kazançları, kazanç sezonunun başlangıcındaki tahmin edilen %3,8'e kıyasla %4,7'lik hisse başına kazanç artışı sağlayacak şekilde ayarlandı ve ikinci çeyrek kazançlarının daha önceki tahmin edilen %9,5'ten %9,7 artacağı tahmin ediliyor. Ve daha da önemlisi, beklentiler sadece Büyük Teknoloji için değil, birçok sektör için de gelişiyor ve Büyük Teknoloji rallisinin sonunda SP500 sektörlerinin geri kalanına genişleyebileceği ve rallinin devam edebileceğine dair ipuçları veriyor. Bu olumlu görünümün önündeki en büyük risklerden biri Fed'dir. Eğer Fed beklentileri istenmeyen bir şekilde şahinleşirse, hisse senedi yükselişinin durduğunu görebiliriz. Beklenenden daha iyi gelen kazançların sessiz veya beklenmedik piyasa tepkisi görmesinin nedeni budur.

Kazançlardan bahsetmişken, NXP beklenenden daha iyi ilk çeyrek kazançlarını ve güçlü ikinci çeyrek rehberliğini açıkladıktan sonra mesai sonrası işlemlerde %6 arttı. Amazon bugün sonuçlarını açıklayacak. AWS kesinlikle karları artırmaya devam ediyor, ancak güçlü sonuçlar, mevcut yüksek getiri ortamında kısa vadeli iştahı desteklemek için hisse senedi geri alımları temettüleri ile birlikte gelmediği sürece teknoloji yatırımcılarını tatmin etmeyebilir.

Müdahale konuşması

Pazartesi günkü seans USDJPY'de hızlı bir artışla hareketlendi; bu yükseliş 160'a ulaştı, ardından güçlü bir şekilde toparlandı ve Japon yetkililerin kesinlikle kanamayı durdurmak için müdahale ettiği yönündeki spekülasyonları alevlendirdi. Yetkililer bir müdahaleyi onaylamadı çünkü müdahale veya müdahale korkusu yen short pozisyonlarını piyasadan dışarı ittiği sürece bunun bir önemi yok. Önemli olan Japonya Merkez Bankası'nın (BoJ) yen açıklarının piyasadan uzak durmasını nasıl önleyeceğidir, zira nispeten uyumlu politika duruşları yenin daha fazla değer kaybetmesini meşrulaştırıyor. USD/JPY çifti şu anda 156-157 bölgesinin yakınında işlem görüyor.

İspanya ve Almanya'da enflasyon rakamlarının -çoğunlukla- beklenenden yumuşak gelmesiyle euro boğaları ABD doları karşısında 1,07 seviyesi yakınlarında mücadele ediyor, ancak hükümetlerin geçmişte enerji fiyatlarındaki artışları yavaşlatan desteği kaldırmasıyla yavaşlamanın zayıflayacağı korkusu da var. yıl. Bugün itibarıyla Avro Bölgesi'nde çekirdek enflasyonun Nisan ayında %2,9'dan %2,6'ya gerilemesi ve GSYİH büyümesinde hafif bir iyileşme göstermesi bekleniyor. Verilerde büyük bir sürpriz görmezsek, Avrupa Merkez Bankası'nın (ECB) Haziran ayında ilk faiz indirimini tercih edeceği beklentisi değişmeyecek, ancak Haziran toplantısından sonra ne olacağı belirsizliğini koruyor ve bu durumun olup olmayacağına bağlı. Avrupa'da enflasyonda ısınma işaretleri görülüyor ve eğer öyleyse, bu ne kadar kötü.

Ancak bu hafta Fed'in hissiyatı muhtemelen ECB beklentilerinden daha ağır basacak ve ABD enflasyon cephesindeki son gelişmeler dikkate alındığında doların değer kazanması sürpriz olmayacaktır.

Diğer yandan Çin imalat PMI'ı 14 ayın en yüksek seviyesine ulaşırken hizmet PMI'ı 3 ayın en düşük seviyesine geriledi. ABD ham petrolü, Gazze'de ateşkes umuduyla 83 baz puanın altına düştü ve kakao vadeli işlemleri, dünyanın beşinci büyük kakao üreticisi olan Nijerya'nın, geçen perşembe günü başlayan satış dalgasının devamında yüksek marj çağrıları ve zorunlu tasfiyeler nedeniyle %15 geriledi. Mart ayında ihracatının yüzde 20'ye yakın arttığını söyledi.

Bugünün tüm ekonomik gelişmelerinden haberdar olmak için ekonomik takvim sayfamızı ziyaret edin.

Risk Uyarıları ve Yatırım Sorumluluk Reddi Beyanları

Favorilere Ekle

Paylaş

Rusya'nın LNG Genişleme Planları Duvara Çarptı

Samantha Luan

Emtia

Ekonomik

Rusya'nın Ukrayna'yı işgalinin ardından Batılı ülkelerin uyguladığı yaptırımlara rağmen Rus petrol üretimi güçlü kalmayı sürdürdü. Öte yandan ülkenin gaz ve sıvılaştırılmış doğal gaz (LNG) endüstrileri, sınırlı boru hattı altyapısı ve Batılı şirketlere bağımlılık nedeniyle zarar gördü. Rystad Energy, Rusya'nın Çin'e boru hattıyla aktarılan gazının yeni altyapı nedeniyle artmasını bekliyor, ancak Rus LNG'sine yönelik görünüm o kadar da parlak değil. Kremlin, 2030 yılına kadar 100 milyon ton LNG kapasitesini devreye almak için iddialı bir plan belirledi ancak tahminlerimiz ülkenin bu hedefi 60 milyon tona kadar yakalayacağını gösteriyor.

Kaba bir görünüme rağmen, Rusya'nın planlanan LNG projelerinin, gemilerin ve uzun vadeli sözleşmelerin güvence altına alınmasındaki yaptırımlara ve zorluklara rağmen, vergi indirimlerinin yanı sıra finansman, araştırma ve geliştirme konusundaki hükümet desteği ve teşvikleri sayesinde ilerlemesini bekliyoruz. Ancak zorlu ortam nedeniyle, Rus LNG üretiminin hükümet hedeflerine ulaşması pek olası değil; tahminlerimiz 2026 yılına kadar yalnızca 36,3 milyon ton üretim öngörüyor.

Rusya Enerji Bakanlığı 2021'de, ülkenin LNG üretiminin yüksek senaryoya göre 2035 yılına kadar yıllık 140 milyon tona (tpa) veya daha ihtiyatlı bir görünüm altında 80 milyon tona kadar çıkmasının beklendiği bir tahmin yayınladı. Geçen yıl bakanlık, LNG ihracatını 2022 ile 2026 arasında %33 artırarak yılda 44 milyon tona çıkarma planını açıklamıştı. İhtiyatlı senaryoda, bu artışın yıllık 39 milyon ton hedefiyle yalnızca %18'e ulaşması bekleniyor.

Her ne kadar Avrupa ülkeleri Rus boru hattı gazını neredeyse tamamen kesmiş olsa da Avrupa, LNG tedarikinin büyük bir kısmı için hala Rusya'ya bağımlı. Avrupa'ya LNG ihracatı 2024 yılının ilk çeyreğinde yıllık yaklaşık %5 arttı ve bu hacimlerin kısa vadede karşılanması kıta için büyük bir zorluk teşkil ediyor.

“Rusya'nın petrol ihracatı Batı yaptırımlarının en kötü etkisinden kurtulmuş olabilir. Borulu gaz ihracatı büyük zarar gördü, ancak en ağır darbeyi LNG endüstrisi aldı. Rus hükümeti ülkenin üretimi konusunda hâlâ iyimser, ancak kaderde önemli bir değişiklik olmadan hedeflere ulaşmak boş bir hayalden başka bir şey olmayabilir” diyor Rystad Energy'nin üretime yönelik araştırmalardan sorumlu başkan yardımcısı Swapnil Babele.

Rusya'nın LNG Genişleme Planları Duvara Çarptı_1

Kısa vadede, gemi tedarikindeki zorluklar ve mevcut piyasa koşulları nedeniyle en az beş yıllık gecikmelerle, yalnızca bağımsız Rus gaz üreticisi Novatek'in LNG projelerinin ilerlemesini bekliyoruz. Şirketin öncelikli hedefi, tescilli LNG teknolojileri geliştirmeyi ve bu yeni teknolojileri kullanarak üretimi genişletmeyi içeren düşük maliyetli bir LNG platformu oluşturmaktır. Novatek için asıl zorluk, lojistiği geliştirmek ve yeni alıcılar aramak olacak.

Mevcut tahminlerimiz, Rusya'nın 2035 yılına kadar yaklaşık 68 milyon ton sıvılaştırma kapasitesini devreye alacağını ve fiili LNG üretiminin yılda 40 milyon ton civarında olacağını gösteriyor. Novatek, Yamal LNG, Arctic LNG-2 ve Murmansk LNG projeleri aracılığıyla bu toplamın neredeyse %80'ini oluşturacak.

Avrupa, 2022'de Rusya'nın LNG ihracatında Asya'yı geride bırakarak en çok tercih edilen destinasyon oldu. Rusya'nın LNG ihracatı 2022'de %10 artarak yaklaşık 33 milyon tona yükseldi; bunun 17 milyon tonu Avrupa pazarlarına gönderildi; önceki yıla göre %22 artış. Geçtiğimiz yıl Rusya'nın LNG üretimi, Sakhalin-2 ve Yamal LNG projelerinde yılın ikinci yarısında planlı bakım yapılması nedeniyle yaklaşık 31 milyon tona düştü. Rystad Energy, kısmen Arctic LNG-2 Tren 1'in işletmeye alınması sayesinde 2024 yılında Rusya LNG üretiminin toplamda yaklaşık 34 milyon tona ulaşmasını bekliyor.

Rusya'nın LNG Genişleme Planları Duvara Çarptı_2

Rusya'ya ilk LNG yaptırımlarının uygulandığı 2014 yılından bu yana ülke, kendi sıvılaştırma teknolojilerini geliştirmeye öncelik veriyor ve LNG ekipmanı talebini yerel tedarikçilerden karşılamaya çalışıyor. Bu sağlayıcılardan Rosatom'un makine mühendisliği bölümü olan Atomenergomash, kriyojenik LNG pompaları, ısı eşanjörleri ve turbo genişleticiler tasarlıyor ve üretiyor. Kazancompressormash, LNG tesisleri için kompresör üniteleri inşa ediyor ve Cryo-LNG, LNG taşıma ve depolama için tank konteynerleri tedarik ediyor.

Novatek, 2018 yılında Yamal LNG'nin dördüncü treninde hayata geçirdiği “Arctic cascade” teknolojisinin patentini aldı. Ancak teknoloji tam olarak geliştirilmedi ve proje, patentte değişikliklere yol açan çeşitli sorunlarla karşılaştı. Haziran 2023'te şirket, karışık soğutucu akışkanlar kullanılarak büyük ölçekte doğal gazın sıvılaştırılması için tasarlanan "Arktik karışım" tekniği için başka bir patent aldı. Bu teknolojinin, tren başına 6 milyon tpa'dan fazla kapasiteye sahip, yer çekimi temel yapılarını (GBS) içeren gelecekteki projeler için birincil yöntem olması bekleniyor.

Kaynak:petrol fiyatı

Bugünün tüm ekonomik gelişmelerinden haberdar olmak için ekonomik takvim sayfamızı ziyaret edin.

Risk Uyarıları ve Yatırım Sorumluluk Reddi Beyanları

Favorilere Ekle

Paylaş

Euro Bölgesi Enflasyon ve Büyüme Verileri AMB'nin Faiz İndirimi Umutlarına Şüphe Yaratıyor

Samantha Luan

Ekonomik

FTSE 100 bir kez daha erken ticarette kendisini listenin zirvesinde buluyor ve endeks Avrupa ana endekslerindeki düşüşlere rağmen yükselmeyi başarıyor. Euro Bölgesi'nden gelen çok sayıda veri, Fransa, Almanya, İspanya ve İtalya'nın beklenenden iyi büyüme rakamlarını görmesine neden oldu ve önümüzdeki yıl için görünümün iyileşmesine yardımcı oldu. Ancak gözler ECB'den beklentilerin temel belirleyicisi olarak euro bölgesi enflasyon raporundaydı. Aylık enflasyonun %0,6 seviyesinde gelmesiyle birlikte, Mart ayı için benzer şekilde yüksek olan %0,8 rakamına bakıldığında açık endişeler var. Yıllık rakam %2,4'lük hedefe yakın olabilir ancak bu son engelin önümüzdeki aylarda aşılması zor olması muhtemel görünüyor. Bunun yerine ECB, yüzde 2'lik enflasyona herhangi bir dönüş öncesinde faiz oranlarını erteleme ya da proaktif olarak düşürme konusunda ikilemle karşı karşıya. Enflasyonun muhtemelen hedefin üzerinde kalması ve büyümenin toparlanmasıyla birlikte, ECB'nin hızlı bir faiz indirimi ihtimalinin zayıfladığını görüyoruz.

Brexit sınır kontrollerinin gıda enflasyonunda potansiyel bir yeniden canlanma olabileceğine dair endişeleri artırmasıyla İngiltere, fiyat belirsizliğinin artacağı bir döneme hazır görünüyor. AB, Birleşik Krallık'ın en büyük ticaret ortağı olmaya devam ediyor, ancak Avrupalı üreticilerin sınırda uygulanan yeni bürokrasi göz önüne alındığında Birleşik Krallık pazarına tedarik sağlamanın ekonomik olarak sürdürülemez olduğunu düşünmeleri nedeniyle bu ilişki değişebilir. Piyasalar açısından bu, İngiltere Merkez Bankası'nın önümüzdeki aylarda ilk faiz indirimini uygulamaya hazırlandığı dönemde gıda enflasyonunda yeni bir artış ihtimalini artırıyor. Neyse ki, BRC'den gelen gecelik veriler başka yerlerdeki fiyat baskılarının hafiflediğini gösterdi; gıda dışı mal fiyatları yıl içinde Nisan ayına kadar %0,6 düştü ve Ekim 2021'den bu yana bu ölçütte ilk yıllık düşüş gerçekleşti.

Amazon'un kapanıştan sonraki raporuna göre, kazanç sezonu bugün piyasa duyarlılığının önemli bir belirleyicisi olarak yeniden başlayacak gibi görünüyor. Amazon'u genellikle daha yüksek tüketici harcamalarından faydalanması gereken tüketici döngüsel bir hisse senedi olarak bilsek de, son trendler, getireceği olası gelir artışı göz önüne alındığında, odak noktasını bulut ve yapay zeka gelirlerine kaydırdı. Ancak reklamcılık aynı zamanda yatırımcıların dikkatle takip etmesi gereken önemli bir büyüme alanını da temsil ediyor. Snap, Microsoft ve Alphabet'ten gelen güçlü dijital reklam talebinin ardından Amazon'un geçen sefer görülen yıllık %26'lık etkileyici reklam büyümesini sürdürmeye devam edebileceğine dair bir umut var.

Kaynak: FXStreet

Bugünün tüm ekonomik gelişmelerinden haberdar olmak için ekonomik takvim sayfamızı ziyaret edin.

Risk Uyarıları ve Yatırım Sorumluluk Reddi Beyanları

Favorilere Ekle

Paylaş

Bitcoin Fiyat Savaşları, Uyarı Boğalarının 'Rahatsız' Olduğu Ortasında 63 Bin Dolarlık Destek İçin

Warren Takunda

Ekonomik

Kripto para

Bitcoin, Hong Kong'da kurumsal bir dönüm noktasının ivmeyi artırmasıyla 30 Nisan'da yükselmeye çalıştı. Bitcoin Price Battles for $63K Support Amid Warning Bulls Are 'Complacent' _1

Bitcoin Price Battles for $63K Support Amid Warning Bulls Are 'Complacent' _1

BTC/USD 1 saatlik grafik. Kaynak: TradingView

Hong Kong ETF'leri BTC fiyatlarında rahatlama sağlıyor

Cointelegraph Markets Pro ve TradingView'den alınan veriler, günlük kapanışın ardından Bitstamp'ta yerel en yüksek seviye olan 64.714 doları gösterdi.

Bu, Hong Kong'da yeni spot Bitcoin borsa yatırım fonlarının (ETF'ler) piyasaya sürülmesiyle aynı zamana denk geldi; bu, koşulların Bitcoin'i ana akım bir varlık olarak nadiren desteklediği Asya'daki sektör için önemli bir an.

Mali yorumcu Tedtalksmacro, raporunun bir bölümünde şöyle yazmıştı: "Yapısal akışlar ABD ETF'lerinin (doğal olarak dünyanın en büyük ekonomisi) yanında gölgede kalsa da, bu sadece birkaç yıl öncesine göre Doğu'ya karşı dramatik bir duruş değişikliğini gösteriyor." X ile ilgili son yorumlar.

Blockstream'in kurucu ortağı ve CEO'su Adam Back, Hong Kong kurulumu ile Ocak ortasında işlem görmeye başlayan ABD spot ETF'lerinin ilk ayları arasındaki olumlu farklara dikkat çekti.

Böylece BTC fiyat hareketi, haftaya 62.000 doların altındaki en düşük seviyelerle başladıktan sonra bir miktar sağlıklı rahatlama elde etti.

Popüler trader Daan Crypto Trades, şu anda potansiyel destek olarak yeniden test edilme sürecinde olan düşen takozdan bir kırılma olduğunu ortaya çıkardı. Bitcoin Price Battles for $63K Support Amid Warning Bulls Are 'Complacent' _2

Bitcoin Price Battles for $63K Support Amid Warning Bulls Are 'Complacent' _2

BTC/USD grafiği. Kaynak: Daan Kripto Ticareti

Devamında, malzeme göstergeleri ticaret kaynağının kurucu ortağı Keith Alan, ETF'lerin tek başına fiyat davranışındaki uzun vadeli değişiklikleri etkileyip etkilemeyeceğini sorguladı. ABD Merkez Bankası'nın faiz oranlarına ilişkin kararının 1 Mayıs'ta gerçekleşeceğini ve bunun genellikle kripto üzerindeki satış tarafı baskısının ardından gelen bir olay olduğunu belirtti.

"Hong Kong boğaları 65,5 bin dolarlık direnci aşacak mı, yoksa daha ılımlı bir yaklaşımla Aylık Kapanışı ve #FED Başkanı Powell'ın Çarşamba günkü açıklamalarını Mayıs ayının gidişatını belirlemek için mi bekleyecekler?" X takipçilerine özetledi.

Ekteki grafik, Binance BTC/USDT emir defterindeki önemli likidite alanlarını gösterdi. Bitcoin Price Battles for $63K Support Amid Warning Bulls Are 'Complacent' _3

Bitcoin Price Battles for $63K Support Amid Warning Bulls Are 'Complacent' _3

Binance'te BTC/USDT sipariş defteri likiditesi. Kaynak: Keith Alan

Fonlama oranları Bitcoin kaldıraçlı uzun pozisyonları destekliyor

Bu arada türev platformları genelinde fonlama oranları hafif negatif yönlü seyrediyor.

Fazlalığın olmaması DecenTrader için cesaret verici olsa da, bunun sonuçları genel olarak kararsız piyasa koşullarına işaret edebilir. O gün, yatırımcıların bir sonraki yükseliş veya düşüş üzerine de aynı kolaylıkla bahis oynayabileceği öne sürülmüştü.

Kendi grafiğinin yanında "Bitcoin'in ağırlıklı ortalama fonlama oranı, fiyat dalgalanmaları nedeniyle negatif düşmeye devam ediyor" diye yazdı.

“Piyasa bir sonraki kırılma yönünden emin değil gibi görünüyor.

”Bitcoin ağırlıklı ortalama fonlama oranı. Kaynak: DecenTrader

Ticaret şirketi QCP Capital, Telegram kanalı abonelerine 29 Nisan'da gönderdiği "London New York Color" piyasa güncellemelerinin son baskısında da benzer şekilde finansmanın belirsizlik içinde olduğunu kabul etti.

Raporda, "Sıkı nokta aralığı göz önüne alındığında, kısa vadede gerçekleşen oynaklık gerçekten de baskılanmış olsa da, mevcut makro gelişmeler (Orta Doğu çatışması, potansiyel ABD stagflasyonu, Yen zayıflığı, ABD mali enjeksiyonu, vb.) göz önüne alındığında piyasanın muhtemelen aşırı derecede kayıtsız olduğu" uyarısında bulunuldu.

"Perp finansmanı büyük ölçüde sabit, birçok Altcoin negatif fonlama gösteriyor ve bu da spekülatörlerin kaldıraçlı uzun pozisyonlar oluşturmasına yol açıyor."

Kaynak: Cointelegraph

Bugünün tüm ekonomik gelişmelerinden haberdar olmak için ekonomik takvim sayfamızı ziyaret edin.

Risk Uyarıları ve Yatırım Sorumluluk Reddi Beyanları

Favorilere Ekle

Paylaş

Yoğun Bir Hafta Öncesinde Kazanılan Çekirdek Tahviller

Cohen

Ekonomik

Bağlamak

Forex

Piyasalar

Çekirdek tahviller yoğun bir hafta öncesinde değer kazandı. ABD tahvil getirileri 1,9 ile 5,3 baz puan arasında düştü ve uzun vadeli performans daha iyi oldu. ABD Hazinesi beklenmedik bir şekilde üç aylık borçlanma tahminini Ocak ayı tahminine kıyasla 41 milyar dolar artırdı (bkz. aşağıdakiler). Her ne kadar geçici olsa da, eğrinin uzun ucunda tetiklenen küçük getiri artışı piyasanın konuya karşı hassasiyetini ortaya koyuyor. Almanya'daki faiz oranlarındaki düşüşler de hemen hemen aynıydı; 2,6 (2 yıl) ile 4,5 baz puan (30 yıl) arasında değişiyordu.

İspanya, Belçika ve Almanya gibi ülkelerden gelen enflasyon okumaları, ECB'nin Haziran ayında faiz indirimi niyetini sorgulamaya yol açmıyor. Ancak enflasyonun yeniden hızlanması gerçeği, önümüzdeki aylarda merkez bankasının ameliyathanesini sınırlayacak engebeli yolun kanıtıdır. ECB'den Wunsch, arka arkaya faiz indirimlerine karşı uyarıda bulunan son kişi oldu ve Hollandalı meslektaşı daha sonra ABD'nin enflasyon deneyimine atıfta bulunarak dikkatli olunması gerektiğini gösterdi. Döviz yatırımcıları tabii ki gün boyu JPY grafiklerini izliyorlardı.

Yen, bir müdahale olduğu tahmin edilen bir gelişmeyle euro ve dolar karşısında yüzde birden fazla değer kazandı ancak günün en yüksek seviyelerinin çok altında kapandı. USD/JPY gün içi en düşük seviyesi olan 154,54'e kıyasla 156,35'te tamamladı. EUR/USD 1,0693'ten 1,0721'e değer kazandı. Sterlin çok iyi bir performans sergiledi ancak bu muhtemelen GBP'nin gerçek gücünden çok, JPY kombinasyonundaki USD ve EUR'nun yayılma hamleleriyle ilgiliydi. Her iki durumda da EUR/GBP 0,853'e doğru kaydı.

Dünkü ulusal enflasyon okumaları bugünkü Avrupa rakamıyla doruğa ulaşıyor. Riskler hafifçe yukarı doğru çarpık, ancak fikir birliğinden sapmanın küçük olması bekleniyor. 1. Çeyrek GSYİH EMU büyümesi de yayınlanmaya hazırlanıyor. Fransa, çeyreklik bazda beklenenden daha yüksek %0,2'lik bir sonuç açıkladı ve bu da Avrupa ekonomisinin bir bütün olarak kış resesyonundan toparlandığı inancını güçlendirdi (4. çeyrek rakamı çeyreklik bazda -%0,1'e aşağı yönlü revize edildi).

Ancak yarın resmi tatil ve FOMC toplantısı öncesinde muhtemelen ne TÜFE ne de GSYH Avrupa piyasalarında büyük bir iz bırakmayacak. Politika beyanı ve başkan Powell'ın son verilerden sonra enflasyonun %2'ye dönüşü konusunda daha az emin görünmesi bekleniyor. Bu, önceki dönemle keskin bir tezat oluşturuyor ancak aşağı yukarı ABD (para) piyasaları tarafından fiyatlanıyor.

İkincisi, bu yıl bir faiz artırımı öngörüyor ve ikinciye ilişkin görüş ayrılıkları var. Bu, ön uçtaki getirilerin daha da artması için çıtanın yüksek olduğu (örneğin 2 yıl içinde %5'in üzerinde) anlamına geliyor ve muhtemelen Powell'ın faiz artırımlarını yeniden masaya getirmesi gerekiyor. Şu an için temel senaryomuz bu değil. Uzun uç en savunmasız kısım olmaya devam ediyor. ABD doları bu sabah üstünlüğü elinde tutuyor ancak teknik olarak önemsiz kazançlarla işlem görüyor.

Haber Görüntülemeleri

ABD Hazinesi dün ikinci ve üçüncü çeyreğe ilişkin üç aylık borçlanma tahminlerini açıkladı. Hazine, haziran sonu nakit dengesinin 750 milyar dolar olacağını varsayarak, Nisan-Haziran çeyreğinde 243 milyar dolar borçlanmayı bekliyor. Bu, büyük ölçüde düşük nakit tahsilatları nedeniyle Ocak ayında açıklanandan 41 milyar dolar daha fazla, ancak çeyrek başındaki yüksek nakit bakiyesi (760 milyar dolar yerine 775 milyar dolar) ile kısmen dengelendi. Temmuz-Eylül çeyreğinde Hazine, Eylül sonu nakit bakiyesinin 850 milyar $ olacağını varsayarak 847 milyar $ borç almayı bekliyor. Hazine'nin üç aylık geri ödemesine ilişkin ek finansman ayrıntıları Çarşamba günü açıklanacak.

Birleşik Krallık mağaza fiyat enflasyonu Nisan ayında daha da yavaşlayarak yıllık %1,3'ten yıllık %0,8'e geriledi; bu, Aralık 2021'den bu yana en yavaş hız oldu. Britanya Perakende Konsorsiyumu, gıda dışı enflasyonun deflasyona girdiğini bildirdi (+%0,6'dan yıllık bazda -%0,6) gıda enflasyonu yıllık bazda %3,7'den %3,4'e geriledi. Perakendecilerin tüketici harcamasını teşvik etmek için promosyonları artırdığı gıda dışı fiyatlar özellikle giyim ve ayakkabıda düştü. BRC CEO'su Helen Dickinson şunları söyledi: “Tüketiciler düşük mağaza fiyat enflasyonunu memnuniyetle karşılarken, jeopolitik gerilimler ve petrol gibi emtia fiyatları üzerindeki zincirleme etki gelecekteki fiyat istikrarı için tehdit oluşturuyor. Perakendeciler fiyatları düşük tutmak için ellerinden geleni yapmaya devam edecek, ancak hükümetin, işletmelerin müşteriye sunulan teklife yatırım yapmasına olanak tanıyan büyüme yanlısı politikalarda oynayacağı bir rol var."

Grafikler

GE 10 yıllık getiri

ECB Başkanı Lagarde açık bir şekilde yaz (Haziran) faiz indirimine işaret etti ve geniş bir desteğe sahip. EMU enflasyonundaki düşüş Nisan ayında devam edecek ve manşet TÜFE'yi (geçici olarak) %2 hedefinin altına veya altına getirecek. Zayıf büyüme ivmesiyle birlikte bu durum, ilk 25 baz puanlık faiz indirimine destek sağlıyor. 2024'ün ikinci yarısında daha inişli çıkışlı bir enflasyon patikası ve Fed'in daha uzun vadeli yüksek stratejisi, takip hamlelerini zorlaştırıyor. Piyasalar bununla yüzleşerek getirileri yukarı çekiyor.

Core Bonds Gained Ahead of a Busy Week_1

ABD 10 yıllık getiri

Mart nokta grafiği, sembolik olarak daha yüksek bir nötr faiz oranı da dahil olmak üzere birçok şahin unsur içeriyordu. Bizim görüşümüze göre, muhtemelen daha sığ bir kesim döngüsünün daha geç (en erken Eylül, muhtemelen Aralık) başlangıcına zemin hazırlıyorlar. Yaklaşan TÜFE okumaları (baz etkileri aracılığıyla) ve dirençli eko verileri bunu doğrulamalı. ABD getirileri olgunluk yelpazesinde yükseliş eğilimini sürdürerek YTD'de yeni zirveler belirledi.

Core Bonds Gained Ahead of a Busy Week_2

EUR/USD

Ekonomik ayrışma (ABD EMU) ve Avrupa Merkez Bankası'nın istisnai bir şekilde liderliği ele aldığı muhtemelen senkronize olmayan bir faiz indirimi döngüsü, EUR/USD paritesini YTD'nin bir önceki düşük seviyesi olan 1,0695'e doğru çekti. ABD'de beklenenden güçlü gelen Mart ayı enflasyon rakamları teknik molaya yol açtı. Geçen yılın en düşük seviyesi olan 1,0494, kırılgan görünüyor.

Core Bonds Gained Ahead of a Busy Week_3

EUR/GBP

İngiltere Merkez Bankası'ndaki tartışmalar faiz indirimlerinin zamanlamasına odaklanıyor. BoE üyelerinin çoğu, Fed'in görüşü yerine ECB'nin görüşüne katılıyor ve enflasyonla mücadele sürecinin (yakın vadede) politikayı daha az kısıtlayıcı hale getirmek için bir fırsat penceresi sağladığını öne sürüyor. Sterlin'in aşağı yönlü hareketi, EUR/GBP 0,8493 – 0,8768 yatay işlem aralığının üst tarafının ilk gerçek teknik referans olarak hizmet etmesiyle daha da kırılgan hale geldi.