연준의 비둘기파적 태도와 지정학적 위험으로 금값 4,200달러 돌파, 끊임없는 상승세

워렌 타쿤다

거래자의 의견

요약:

수요일에 금은 4,200달러를 돌파해 사상 최고치를 경신했습니다. 이는 미국과 중국의 긴장이 고조되고 연방준비제도이사회의 추가 금리 인하 기대 속에 투자자들이 안전 자산으로 몰리기 때문입니다.

BUY XAUUSD

종료 시간

닫은

4199.92

입장 가격

4250.00

4160.00

4299.39 +20.10 +0.47%

383.1

Pips

이익

4160.00

4238.23

종료 가격

4199.92

입장 가격

4250.00

금(XAU/USD)은 수요일 유럽 장 초반까지 사상 최고치 경신을 이어가며 사상 처음으로 심리적 지지선인 4,200달러를 돌파했습니다. 금값의 강력한 상승세는 고조되는 지정학적 긴장과 미국 정부 셧다운 장기화에 대한 우려, 그리고 연준이 내년까지 비둘기파적 기조를 유지할 것이라는 확신 등 거시경제적 요인들이 겹치는 가운데 나타났습니다.

금값의 최근 상승세는 경제 및 정치 불안정성이 점차 심화되는 세상에서 투자자들의 안전자산 선호를 여실히 보여줍니다. 미중 관계의 균열이 심화되면서 기술 및 무역에서 더 넓은 경제 영역으로 확산되면서 글로벌 공급망과 무역 차질에 대한 우려가 다시 불붙었습니다. 워싱턴과 베이징 간의 언쟁이 격화되면서 세계 시장을 교란할 수 있는 보복 조치에 대한 우려가 커지고 있습니다. 이는 역사적으로 세계에서 가장 오래된 가치 저장 수단인 금에 유리하게 작용해 왔습니다.

동시에 워싱턴의 정치적 교착 상태가 지속되고 정부 셧다운(일시적 업무정지)이 장기화될 가능성은 미국 경제 전망에 불확실성을 더하고 있습니다. 소비 지출이 둔화되고 기업 심리가 위축되는 상황에서 투자자들은 재정 기능 부전에 대한 우려를 더욱 키우고 있습니다. 이러한 상황 전개로 인해 연준이 기존 예상보다 더욱 공격적인 통화 정책 완화를 단행해야 할 것이라는 추측이 다시 고개를 들고 있습니다.

시장은 올해 말까지 최소 두 차례의 추가 금리 인하를 예상하고 있으며, 이는 비둘기파적 기조로 전환되어 미국 달러화에 압력을 가하고 있습니다. 지난주 8월 초 이후 최고치를 기록한 달러화는 투자자들이 완화적인 정책과 국채 수익률 하락을 예상하면서 하락했습니다. 이러한 달러화 약세는 실질 수익률 하락과 맞물려 저금리 환경에서 전통적으로 강세를 보이는 금에 강력한 순풍을 불어넣었습니다.

최근 강력한 랠리에도 불구하고 XAU/USD 강세론자들은 과매수 상태의 기술적 상황에 크게 동요하지 않는 것으로 보입니다. 기저 모멘텀은 여전히 견고하게 긍정적이며, 소폭 하락할 때마다 매수세가 다시 유입되고 있습니다. 시장의 회복력은 투자자들이 금을 인플레이션 압력과 시스템적 위험에 대한 필수적인 헤지 수단으로 여전히 인식하고 있음을 시사합니다. 이는 올해 실적의 상당 부분을 결정지었던 이야기입니다.

기술적 분석

기술적인 관점에서 금 가격이 4,200달러를 돌파한 것은 역사적인 이정표이며, 최근 몇 달 동안 가격 움직임을 지배해 온 강세 추세를 더욱 강화합니다. 금의 상승 궤적은 꾸준히 유지되고 있으며, 일련의 고점과 저점 상승세가 이를 뒷받침하고 있습니다. 이전 전망에서 목표가였던 4,200달러 근처의 즉각적인 저항선은 이제 돌파되었지만, 트레이더들은 단기적인 하락 가능성에 주의해야 합니다.

특히 단기 오실레이터에서 마이너스 다이버전스 가능성이 있다는 점을 고려할 때 일시적인 조정 가능성을 배제할 수 없습니다. 만약 가격이 차익 실현이나 단기 반전에 직면할 경우, 초기 하락 지지선은 $4,161 근처에서 형성될 것으로 예상됩니다. 이 기준선을 확실히 하회할 경우, 더 깊은 조정 국면으로 이어질 수 있지만, 이러한 움직임은 추세 반전보다는 매수 기회로 간주될 가능성이 높습니다. 상승세 측면에서, 강세 트레이더들의 다음 목표가는 최근 반등 고점이자 소폭 저항선인 $4,250 근처입니다.

무역 추천

금을 사다

입장료: 4200

손절매: 4160

이익 실현: 4250

위험 경고 및 투자 면책 조항

여러분은 전략 거래와 관련하여 고 위험성을 이해하고 인정합니다. 모든 전략이나 투자 방법을 따르면 손실이 발생할 수 있습니다. 사이트의 콘텐츠는 정보 제공의 목적으로만 기여자와 분석가가 제공합니다. 귀하의 투자 목표와 재정 상황에 따라 거래 자산, 증권, 전략 또는 기타 상품이 귀하에게 적합한지 여부를 결정할 책임은 전적으로 여러분에게 있습니다.

즐겨찾기

에바 첸

외환

간결한

요약:

시장은 올해 영국은행이 금리를 추가로 인하할 위험을 과소평가하고 있으며, 파운드화는 계속 약세를 보일 가능성이 있습니다.

SELL GBPUSD

종료 시간

닫은

1.33455

입장 가격

1.30220

1.35000

1.33707 -0.00148 -0.11%

37.0

Pips

이익

1.30220

1.33085

종료 가격

1.33455

입장 가격

1.35000

기본 사항

노동 시장의 악화로 인해 영국 중앙은행(BOE)이 보다 비둘기파적인 입장을 취할 수 있는 길이 열렸습니다.

영국의 9월 실업수당 청구자 수는 3개월 연속 감소세를 보인 후 25,800명 증가해 총 508,000명에 달했습니다. 이는 예상치인 10,000명보다 증가한 수치입니다.

8월로 끝나는 3개월 동안 실업률은 2021년 5월 이후 최고 수준인 4.8%로 상승했습니다. 이는 이전에 실업률이 변동이 없을 것이라는 예측과 대조적입니다.

현재 시장은 영란은행(BOE)이 12월 이전에 금리를 다시 인하할 가능성을 과소평가하고 있으며, 이는 파운드화에 부담을 줄 수 있습니다. 향후 경제 지표에서 인플레이션이 지속적으로 완화되고 임금 상승률이 반등하지 못할 경우, 추가적인 통화 정책 완화의 필요성이 더욱 커질 것입니다.

현재 금융 시장에서는 BOE가 내년 2월에 경기를 활성화하기 위해 금리를 0.25%p 인하할 것으로 예상하고 있으며, 내년 3분기에도 금리를 추가로 인하할 것으로 예상하고 있습니다.

또한, 11월 26일로 예정된 영국의 가을 예산안은 재정 긴축이 경제에 부담을 주고 있음을 다시 한번 확인시켜 줄 수 있습니다. LSEG 데이터에 따르면, 현재 시장은 12월까지 약 12bp의 금리 인하만을 반영하고 있습니다.

기술적 분석

GBPUSD의 일중 움직임은 중립으로 돌아섰습니다. 화요일의 회복세를 이어갔지만, 하락 추세를 반전시킨 것은 아닙니다.

하락세로 돌아서면, 1.3247 아래로 하락할 경우 1.3725에서 1.3140까지 하락세가 재개될 것입니다(1.2099에서 1.3787까지 38.2% 되돌림은 1.3142에 있습니다). 이 가격대에서는 강력한 지지가 예상되며, 1.3787에서 시작된 조정 패턴이 완성될 것입니다.

상승세로 볼 때, 1.3526 위로 돌파하면 더 강력한 반등이 일어나 1.3727 근처의 저항 구역을 다시 테스트하게 될 것입니다.

거래 추천

거래 방향: 매도

입장료: 1.3390

목표주가: 1.3022

손절매: 1.3500

유효기간: 2025년 10월 30일 23:55:00

지지선: 1.3248, 1.3143, 1.3017

저항선: 1.3442, 1.3940, 1.3535

위험 경고 및 투자 면책 조항

즐겨찾기

탱크

외환

기술 분석

간결한

요약:

일본은행(BOJ) 총재인 우에다 가즈오는 경제가 완만한 회복세를 지속한다면 중앙은행은 인플레이션을 2% 목표치에 가깝게 안정화하기 위해 추가적인 금리 인상을 진행할 것이라고 밝혔습니다.

BUY USDJPY

종료 시간

닫은

151.360

입장 가격

158.800

148.000

155.814 +0.255 +0.16%

5.6

Pips

이익

148.000

151.416

종료 가격

151.360

입장 가격

158.800

기본 사항

가토 가쓰노부 일본 재무장관은 최근 과거와는 크게 달라진 경제 환경에 대응하여 인플레이션 시대에 맞춘 새로운 경제 전략의 필요성을 강조했습니다. 그는 과감한 통화 완화, 유연한 재정 정책, 구조 개혁을 특징으로 하는 과거 '아베노믹스' 체제가 일본을 장기 디플레이션에서 성공적으로 벗어나게 했다고 지적했습니다. 그러나 이는 정부 부채의 상당한 증가로 이어졌습니다. 오늘날 디플레이션이 주요 경제 과제에서 인플레이션으로 대체됨에 따라, 현실에 부합하는 새로운 정책 체계 수립이 필요해졌습니다. 가토 장관의 이러한 발언은 새로 선출된 자민당(LDP)의 다카이치 사나에 대표가 아베노믹스의 리플레이션 정책을 지속할 것으로 예상되는 가운데 나왔습니다. 다카이치 대표의 취임 이후 시장은 대체로 일본이 당장 금리를 인상하지 않을 것으로 예상하며, 이는 주가 상승과 엔화 약세로 이어질 것으로 예상됩니다. 엔화의 움직임과 관련해 가토는 정부가 외환 시장을 면밀히 모니터링하여 과도한 변동성을 방지하고 경제 기본을 반영하는 환율을 유지할 것이라고 강조했습니다.

한편, 국제통화기금(IMF)은 최신 세계경제전망에서 2025년 일본의 성장률 전망치를 상향 조정했으며, 일본은행(BOJ)이 중기적으로 점진적으로 금리를 인상할 것으로 예상했습니다. IMF는 실질임금 상승률 반등이 민간 소비를 뒷받침하여 대외 수요 약세와 미국의 무역 정책을 둘러싼 불확실성의 부정적 영향을 상쇄하는 데 도움이 될 것으로 보고 있습니다. 보고서는 일본 경제가 2024년 상반기에 자본 지출과 자동차 수출을 중심으로 꾸준히 성장했다고 지적했습니다. 그러나 신규 수출 주문이 감소하기 시작하면서 미국의 관세 인상에 따른 부정적 영향이 확대될 수 있음을 시사했습니다. 일본과 미국 간의 양자 무역 협정으로 무역 마찰이 일시적으로 완화되었지만, 장기적인 영향은 아직 불확실합니다. 우에다 총재는 경제가 완만한 회복세를 유지할 경우, 일본은행이 물가상승률을 2% 목표치 내에서 안정적으로 유지하기 위해 금리를 계속 인상할 것이라고 재차 강조했습니다.

미국 통화 정책이 주목을 받고 있습니다. 제롬 파월 연방준비제도(Fed) 의장은 FOMC 회의를 앞두고 미국 경제가 여전히 강세를 유지하고 있지만, 관세 및 이민 정책 조정은 인플레이션과 실업이라는 이중 위험을 초래할 수 있다고 지적했습니다. 정부 셧다운으로 주요 고용 지표 발표가 지연되면서 연준은 중요한 정보 부족에 직면했습니다. 시장은 10월 회의에서 25bp 금리 인하를 예상하고 있으며, 연말 이전에 한 차례 더 인하할 가능성도 있습니다. 크리스토퍼 월러 연준 이사는 경제 성장과 고용 부진 간의 모순을 점진적인 금리 인하를 통해 해결하여 성장과 인플레이션 위험의 균형을 맞춰야 한다고 제안했습니다. 애나 폴슨 필라델피아 연준 총재는 생산성 증가와 인공지능(AI) 투자가 경제 성장을 뒷받침하고 있다고 주장하며, 올해 두 차례 추가 금리 인하 가능성을 시사했습니다.

기술적 분석

일간 차트에서 볼 수 있듯이 볼린저 밴드는 상승 확장 중이며 이동평균선은 상승 다이버전스를 보이고 있습니다. 그러나 상승 추세선을 돌파한 후 가격은 하락하여 현재 EMA12 근처에서 거래되고 있습니다. MACD는 골든 크로스를 형성하고 있으며, 아직 모멘텀이 약화될 조짐은 보이지 않습니다. RSI는 58에 위치하며 신중한 구간에 진입하고 있어 시장의 불확실성을 시사합니다. 가격이 150 이상을 안정적으로 유지한다면 이전 고점인 158.8까지 상승할 수 있습니다. 150 이상을 유지하지 못할 경우 148~149 범위로 하락할 수 있습니다. 4H 차트를 기준으로 볼 때 볼린저 밴드는 하락 확장 중이며 이동평균선은 하락 다이버전스를 보이고 있습니다. MACD와 시그널선은 0축 근처로 복귀하여 시장 방향 전환이 임박했음을 시사합니다. RSI는 40에 위치하며 강한 약세 심리를 반영하고 있습니다. USD/JPY는 EMA50 이상을 유지한다면 153.2까지 상승할 수 있습니다. 그렇지 않으면 EMA200(149.2 근처)으로 회귀할 것입니다. 따라서 단기 전략으로는 저점 매수를 권장합니다.

거래 추천:

거래 방향: 매수

입장료: 151.36

목표주가: 158.8

손절매: 148

지원: 150/148.5/146.6

저항력: 155/156.7/158.8

위험 경고 및 투자 면책 조항

즐겨찾기

앨런

외환

요약:

일본은행이 금리를 인상할 것으로 예상되지만, 그 속도는 시장 예상보다 더 느리고 점진적일 것으로 예상됩니다. 단기적으로 엔화가 크게 상승할 가능성은 낮습니다. 한편, 기술적 분석에 따르면 엔화는 급등 후 하락할 가능성이 높아, 단기적으로 엔화가 상승세를 이어갈 가능성이 있습니다.

BUY USDJPY

종료 시간

닫은

151.200

입장 가격

154.500

149.800

155.814 +0.255 +0.16%

140.0

Pips

손실

149.800

149.798

종료 가격

151.200

입장 가격

154.500

기본 사항

최근 연방준비제도 이사회의 금리 인하 가능성에 대한 시장 논의에도 불구하고, 현재의 수익률 스프레드 동향과 일본 엔과 관련된 특정 위험은 USDJPY에 대한 강세 전망을 뒷받침하고 있습니다.

첫째, 미국 장기 금리는 비교적 높은 수준을 유지하고 있으며, 10년 만기 미국 국채 금리는 4% 안팎을 오르내리고 있습니다. 이는 단기 및 중기적으로 미국 달러와 일본 엔화의 금리 차이가 달러를 지지하고 있음을 시사합니다. 만약 미국 경제 지표가 예상치를 상회하거나 시장의 금리 인하 기대감이 약화될 경우, 금리 상승은 USD/JPY 상승으로 직결될 것입니다.

둘째, 일본의 통화정책 정상화의 전달 메커니즘은 시장 예상보다 더 느리고 점진적일 가능성이 높습니다. 일본은행(BOJ)은 ETF 판매를 시작할 계획을 발표했지만, 시장 변동성을 방지하기 위해 의도적으로 판매 속도를 매우 느리게 설계했습니다(공식 해석과 시장 해석 모두 "점진적인" 접근 방식을 강조합니다). 이는 단기적으로 BOJ의 조치로 인해 엔화가 즉각적으로 급등하지 않을 것임을 시사하며, 이는 USDJPY 롱 포지션을 위한 시간적 여유를 제공합니다.

셋째, 일본의 정치 상황과 시장 심리는 여전히 불확실합니다. 단기적인 정치적 잡음은 금리 격차 확대에 즉각적으로 유리하게 작용하기보다는 오히려 국내 통화 가치를 떨어뜨리는 경우가 많습니다. 이러한 사건이 발생하면 일시적으로 달러 매수세가 증폭될 수 있습니다.

요약하자면, 연준의 금리 인하 가능성(달러를 억제할 것임)에 대한 시장 가격이 감정에 영향을 미치지만, 실제 수익률 수준, 일본은행의 점진적 접근, 일본의 단기 정치적, 위험 프리미엄이 합쳐져 USDJPY 장기 포지션에 유리한 거시적 틀을 형성합니다.

기술적 분석

1D 차트에서 USDJPY는 10월 7일 중요 저항선인 151.00을 돌파하며 상승 잠재력을 확대했습니다. 153.22까지 연속 상승세를 보인 후, USDJPY는 조정 국면에 접어들어 오늘 151.00까지 하락했습니다. 만약 가격이 안정되고 이 수준에서 반등한다면, 돌파 재테스트를 확인하는 강세 반전 패턴을 형성할 것이며, 이는 단기 상승 추세의 지속을 시사하며 154.80을 향한 추가 상승으로 이어질 수 있습니다.

거래 추천

거래 방향: 매수

입장료: 151.30

목표주가: 154.50

손절매: 149.80

유효기간: 2025년 10월 29일 23:00:00

지원: 151.00, 150.00

저항선: 153.22, 154.80

위험 경고 및 투자 면책 조항

즐겨찾기

탱크

간결한

상품

외환

기술 분석

요약:

트레이더들은 연준 정책 위원들의 최근 비둘기파적 발언을 살펴보고 있습니다. 또한, 아시아 증시의 하락세와 달러화 상승 모멘텀의 멈춤이 금 가격에 지지를 제공하고 있습니다.

SELL XAUUSD

종료 시간

닫은

4200.00

입장 가격

4000.00

4300.00

4299.39 +20.10 +0.47%

1000.0

Pips

손실

4000.00

4300.73

종료 가격

4200.00

입장 가격

4300.00

기본 사항

무역 긴장과 미국 금리 인하 기대 속에 투자자들이 안전 자산으로 몰리면서 금 가격이 소폭 상승했습니다. 스티븐 미란, 크리스토퍼 월러, 제프 슈미트 등 연준 관계자들이 수요일 늦게 연설할 예정입니다. 미중 무역 긴장이 다시 고조되면서 안전 자산에 대한 수요가 다시 증가하고 있습니다. 화요일, 제이미슨 그리어 미국 무역대표부(USTR) 대표는 도널드 트럼프 대통령이 희토류 분쟁에 대한 중국의 다음 움직임에 따라 이르면 11월 1일 또는 그 이전에 중국 상품에 100% 관세를 부과할 수 있다고 밝혔습니다. 미국과 중국은 화요일부터 해상 운송업체에 추가 항만세를 부과하기 시작할 예정이며, 이는 휴일용 장난감부터 원유까지 광범위한 상품에 영향을 미쳐 국제 해역을 세계 양대 경제 대국 간 무역 전쟁의 주요 격전지로 만들고 있습니다. 미국은 10월 14일부터 이러한 항만세를 부과할 계획입니다.

연준의 금리 인하 기대감이 높아지고 있는 것도 금 가격에 긍정적인 영향을 미치고 있습니다. 제롬 파월 연방준비제도(Fed) 의장은 정부 셧다운으로 경제 전망이 크게 낮아졌음에도 불구하고, 연준이 10월 말 정책 회의에서 금리를 25bp 추가 인하할 것으로 예상된다고 밝혔습니다. CME FedWatch 툴에 따르면, 시장은 현재 10월 회의에서 25bp 인하가 거의 확실시되고 있으며, 12월에도 추가 인하가 있을 것으로 예상하고 있습니다. 금리 인하는 비수익성 금 보유에 따른 기회비용을 줄여 귀금속 가격을 지지할 수 있습니다. 금 투자자들은 미국 금리의 향후 방향에 대한 단서를 얻기 위해 수요일 늦게 발표될 연준의 발언을 예의주시할 것입니다. 연준 위원들의 예상치 못한 매파적 발언은 단기적으로 달러화 강세를 유도하고 달러화 표시 상품 가격에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다.

기술적 분석

1시간 차트를 기준으로 볼린저 밴드는 상승세를 보이고 있으며, 이동평균선도 동시에 상승 추세를 보이고 있습니다. 가격은 EMA12 내에서 상승하고 있으며, MACD에는 골든 크로스가 형성되었지만, 상승 모멘텀이 약화되는 징후가 보입니다. RSI는 69에 위치하여 강력한 상승세를 시사합니다. 그러나 최근 고점은 점차 하락하고 있어 단기 추세는 상승세를 유지하지만, 언제든 조정이 발생할 수 있음을 시사합니다. 가격이 EMA12를 확실하게 하향 돌파하지 않는 한, 4,230과 4,250까지 상승할 가능성이 높습니다. 따라서 고점에서 매도하고 저점에서 매수하는 것이 좋습니다.

거래 추천:

거래 방향: 매도

입장료 : 4200

목표가 : 4000

손절매: 4300

지원: 4100/4000/3800

저항력: 4250/4300/4500

위험 경고 및 투자 면책 조항

즐겨찾기

마누엘

중앙 은행

간결한

요약:

0.6462에 위치한 지지 수준이 성공적으로 방어된다면, 해당 통화쌍은 다음 저항 수준인 0.6624를 향해 새로운 상승세를 시작할 수 있습니다.

BUY AUDUSD

종료 시간

닫은

0.64945

입장 가격

0.66240

0.64300

0.66520 -0.00118 -0.18%

8.9

Pips

이익

0.64300

0.65034

종료 가격

0.64945

입장 가격

0.66240

화요일 이른 아침, 호주 중앙은행(RBA)은 9월 30일 회의 의사록을 공개하며, 기준금리를 3.60%로 유지하기로 만장일치로 결정했다고 밝혔습니다. 정책 입안자들은 3분기 서비스 및 주택 부문의 인플레이션이 예상보다 높을 수 있다고 언급하며, 전반적인 경제 성장이 둔화되고 있음에도 불구하고 지속적인 국내 물가 상승 압력은 여전히 우려스럽다고 경고했습니다.

위원들은 현행 통화 정책이 "여전히 다소 긴축적일 가능성이 높다"고 지적하며, 향후 금리 조정은 데이터 기반이며 신중할 것이라고 재차 강조했습니다. RBA는 또한 신용 및 주택 가격 상승을 강조하며, 이전 금리 인하의 누적 효과가 여전히 경제에 영향을 미치고 있음을 시사했습니다.

미국에서는 제롬 파월 연방준비제도(Fed) 의장이 화요일 필라델피아에서 열린 연설에서 은근히 중립적인 입장을 취하며 경제가 "예상보다 다소 견고한 궤도에 있을 수 있다"고 시사했습니다. 그는 금리 결정에 있어 회의별 접근 방식을 고수하며 유연성을 강조했습니다.

금리 인하에 대한 시장의 기대는 여전히 매우 높습니다. CME FedWatch 툴에 따르면, 트레이더들은 10월 29일과 30일 회의에서 25bp 추가 인하 가능성을 97%로 예상하고 있으며, 12월에도 비슷한 조치가 취해질 가능성은 96%로 매우 높습니다.

비둘기파적 전망을 더욱 강화하며, 보스턴 연방준비은행 총재 수전 콜린스는 화요일 고용 시장 위험 증가가 현재의 불확실한 환경에서 중앙은행의 추가 금리 인하 필요성을 뒷받침한다고 밝혔습니다. 콜린스 총재는 "인플레이션 위험은 다소 억제되었지만 고용 하방 위험이 더 커진 상황에서, 올해는 노동 시장을 지원하기 위해 정책을 조금 더 정상화하는 것이 현명해 보인다"고 설명했습니다. 그녀는 추가 금리 인하 이후에도 정책은 "약간의 제한적"일 것이라고 결론지었는데, 이는 관세 효과가 사라진 후에도 인플레이션이 지속적으로 하락하도록 하는 데 필수적입니다.

엇갈린 경제 상황에 더해, 지난달 NFIB 기업 낙관 지수는 예상치 못하게 2포인트 하락한 98.8을 기록하며 3개월 만에 처음으로 하락했습니다. 동시에 NFIB 불확실성 지수는 7포인트 급등한 100을 기록하며 51년 만에 네 번째로 높은 수치를 기록하며 중소기업들의 깊은 우려를 드러냈습니다. 한편, 연방준비제도(Fed)는 정부 셧다운(일시적 업무정지)이 지속되고 있음에도 불구하고 10월 24일 소비자물가지수(CPI) 발표를 통해 소비자물가지수에 대한 중요한 업데이트를 받게 될 예정입니다.

세계 무역 마찰이 계속 심화되고 있습니다. 중국은 미국 관련 선박에 새로운 항만 관세를 부과하며, 워싱턴이 중국 선박에 대해 취한 이전 조치에 직접적으로 보복했습니다. 이는 도널드 트럼프 대통령이 11월 1일부터 모든 중국 수입품에 100% 관세를 부과하겠다고 발표한 데 이은 것으로, 이는 중국이 희토류 원소에 대한 수출 통제를 강화한 데 따른 것입니다. 미국 무역대표부(USTR) 대표 그리어는 관세가 "더 빨리 부과될 수 있다"며, 워싱턴은 "필요하다면 수출 통제를 취할 수 있다"고 경고하며 긴장을 고조시켰고, 이로 인해 투자자들은 본격적인 무역 전쟁에 대한 불안감을 드러냈습니다. 기술적 과매도 반등, 새로운 강세 모멘텀을 불러일으킬 준비 완료_1

기술적 분석

AUD/USD는 10월 14일 0.6440까지 하락했는데, 이는 8월 22일의 강력한 상승세 이후 처음 있는 수준입니다. 최근 저점에서 반등한 모습과 더불어 새로운 저점을 형성하지 못한 점은 강세 투자자들이 여전히 적극적으로 매수에 참여하고 있음을 시사합니다. 만약 0.6462에 위치한 지지선이 성공적으로 방어된다면, AUD/USD는 다음 저항선인 0.6624를 향해 새로운 상승세를 시작할 수 있습니다.

4시간 차트의 100일 및 200일 이동평균선(MA)은 현재 각각 0.6573과 0.6583에 위치하며 최근 가격 움직임에 따라 역동적으로 움직였습니다. 상승세가 성공하면 가격은 이 이동평균선을 회복할 가능성이 높습니다. 결정적으로 상대강도지수(RSI)가 25.98의 저점을 기록하며 명백한 과매도 상태를 보여주었습니다. 이처럼 과매도 영역으로의 급격한 이동은 기술적 조정이나 반전 가능성이 매우 높기 때문에 롱 포지션을 시작해야 할 필요성과 일치합니다. 반대로, 최근 도달한 저점보다 가격이 결정적으로 낮게 마감될 경우 현재의 강세 추세는 무효화될 것이며, 이는 훨씬 더 큰 폭의 조정을 초래할 수 있습니다.

거래 추천

거래 방향: 매수

입장 가격: 0.6494

목표가: 0.6624

손절매: 0.6430

유효기간: 2025년 10월 24일 15:00:00

위험 경고 및 투자 면책 조항

즐겨찾기

마누엘

중앙 은행

간결한

요약:

이러한 기술적 수준의 합류로 인해 해당 영역은 해당 통화쌍이 새로운 강세 모멘텀을 찾을 수 있는 강력한 지지층이 될 가능성이 높습니다.

BUY USDCHF

종료 시간

닫은

0.79780

입장 가격

0.80700

0.79480

0.79582 +0.00060 +0.08%

30.0

Pips

손실

0.79480

종료 가격

0.79780

입장 가격

0.80700

제롬 파월 연방준비제도(Fed) 의장은 화요일 필라델피아에서 열린 연설과 이후 질의응답(QA) 세션에서 중립적인 어조를 유지했습니다. 그는 경제가 "예상보다 다소 견고한 궤도에 있을 수 있다"고 언급하는 한편, 중앙은행이 회의를 통해 금리를 결정하겠다는 의지를 재확인했습니다.

그의 발언 이후, 시장의 금리 인하 기대는 변함없이 유지되었습니다. 프라임 마켓 터미널(Prime Market Terminal)의 금리 확률 도구에 따르면, 10월 29일 회의에서 25bp(베이시스포인트) 인하될 가능성은 현재 96%로 높습니다.

보스턴 연방준비은행 총재 수전 콜린스는 화요일, 고용 시장 위험 증가가 현재의 불확실한 경제 환경에서 중앙은행의 추가 금리 인하 필요성을 강조한다고 재차 강조했습니다. 콜린스 총재는 "인플레이션 위험은 다소 억제되었지만 고용 하방 위험은 더 커진 상황에서, 올해 노동 시장을 지원하기 위해 통화 정책을 조금 더 정상화하는 것이 현명해 보인다"고 말했습니다. 그녀는 추가 금리 인하에도 불구하고 "통화 정책은 여전히 완만한 긴축 기조를 유지할 것"이라며, "관세 효과가 경제 전반에 확산되면 인플레이션이 다시 하락세를 보이도록 하는 데 적합한 정책"이라고 덧붙였습니다.

연준은 10월 24일에 소비자물가지수(CPI)에 대한 중요한 업데이트를 받게 됩니다. 노동통계국은 정부 셧다운이 지속되는 가운데 최신 소비자물가지수(CPI) 보고서를 발표할 예정이라고 확인했습니다.

경제적 불확실성에 더해, NFIB 기업 낙관 지수는 지난달 2포인트 하락한 98.8을 기록하며 3개월 만에 처음으로 하락했습니다. 이와는 대조적으로, NFIB 불확실성 지수는 8월 대비 7포인트 상승한 100을 기록하며 51년 만에 네 번째로 높은 수치를 기록하며 중소기업의 불안감이 커지고 있음을 드러냈습니다.

중국이 미국산 선박에 대한 새로운 항만 관세를 부과하면서 세계 무역 긴장이 고조되었습니다. 이는 미국이 중국 선박에 대해 이전에 취했던 조치를 그대로 답습한 것입니다. 이번 조치는 도널드 트럼프 미국 대통령이 11월 1일부터 모든 중국 수입품에 100% 관세를 부과하겠다고 발표한 데 따른 것입니다. 이는 중국이 희토류 원소에 대한 수출 통제를 강화한 데 따른 조치입니다.

화요일, 미국 무역대표부(USTR) 그리어 대표는 관세가 "조만간 시행될 수 있다"며 불길에 기름을 부었습니다. 또한 워싱턴은 "필요하다면 수출 통제 조치를 취할 수 있다"고 경고했습니다. 이러한 발언은 투자자들을 다시 공격적인 무역 갈등에 대한 불안감으로 몰아넣고 있습니다.

유럽에서는 스위스 연방통계청(SSI)이 9월 생산자물가지수(PPI)와 수입물가지수가 전월 대비 0.2% 하락했다고 발표했습니다. 이는 예상치 못한 0.2% 상승을 기록한 데 이어 8월 0.6% 하락한 수치입니다. 이러한 하락세는 주로 원유, 천연가스, 석유 제품 가격 하락과 생두 가격 상승에 기인합니다. 전년 동기 대비 물가는 1.8% 하락하여 전월과 같은 수준을 유지했으며, 29개월 연속 생산 디플레이션을 기록했습니다.

이러한 지속적인 디스인플레이션 추세는 스위스 중앙은행(SNB)이 12월 회의에서 통화정책을 더욱 완화할 것이라는 기대감을 고조시키고 있습니다. 바클레이즈와 블룸버그 이코노믹스를 포함한 주요 기관들은 스위스 프랑(CHF) 강세가 국내 물가와 경제 성장에 지속적으로 하방 압력을 가할 경우 SNB가 기준금리를 0.25%포인트 인하하여 -0.25%로 낮출 수 있다고 전망합니다. 지속적인 수정에도 불구하고 상승 추세는 유지됩니다_1

기술적 분석

USD/CHF는 현재 9월 17일 0.7829의 저점에서 시작된 상승 추세선 내에서 조정 국면을 보이고 있으며, 연준의 결정에 따른 변동성도 존재합니다. USD/CHF는 10월 9일 0.8074에서 최고치를 기록했는데, 이는 현재의 하락 조정을 촉발한 중요한 저항선이었습니다.

이 조정은 0.7976 수준까지 이어질 것으로 예상되며, 이 수준은 직접적인 지역 지지선 역할을 합니다. 이 지지선은 4시간 차트의 100일 이동평균선과 200일 이동평균선과 전략적으로 일치하며, 현재 각각 0.7980과 0.7976에 위치해 있습니다. 이러한 기술적 레벨의 합류는 이 영역이 강력한 지지선 역할을 할 가능성이 높으며, 이를 바탕으로 통화쌍은 새로운 강세 모멘텀을 찾을 수 있습니다.

상대강도지수(RSI)는 40을 하향 돌파하지 않았으며, 현재 중립선 바로 아래인 46에 위치해 있습니다. 이는 강세 흐름이 여전히 유지되고 있음을 시사하며, 주요 상승 추세를 유지하는 것이 바람직한 매매 전략임을 시사합니다. 0.7976 구간으로의 추가 조정 가능성은 높아 보이며, 0.8070 고점 재테스트를 목표로 하는 롱 포지션 진입 시점을 제시합니다. 반대로, 앞서 언급한 지지선 아래에서 강력한 돌파와 마감이 발생한다면 현재 강세 구조가 붕괴되어 훨씬 더 큰 조정 하락 국면으로 이어질 수 있습니다.

거래 추천

거래 방향: 매수

입장 가격: 0.7978

목표주가: 0.8070

손절매: 0.7948

유효기간: 2025년 10월 24일 15:00:00

위험 경고 및 투자 면책 조항

즐겨찾기