Risiko Energi di Timur Tengah Meningkat Seiring Naiknya Harga Minyak dan Ekspektasi Kenaikan Suku Bunga

Berita harian

Ringkasan:

Pasukan Houthi semakin mendekati Selat Bab el-Mandeb seiring dengan melonjaknya harga minyak di atas $107; Bank Sentral Eropa (ECB) menaikkan suku bunga dan memberi sinyal sikap yang agresif...

【Highlight】

1. Pasukan Houthi bergerak mendekati Selat Bab el-Mandeb saat harga minyak melonjak di atas $107.

2. Proyek minyak Venezuela yang didukung Trump berencana meningkatkan produksi sebesar 150% pada tahun 2028.

3. Bessent mengatakan kondisi pasar obligasi pemerintah tetap sangat kuat karena pembelian kembali obligasi yang lebih kecil dari perkiraan tidak mengurangi optimismenya.

4. OPEC memangkas perkiraan pertumbuhan permintaan minyak untuk kelima kalinya secara berturut-turut

5. Harga solar di AS melampaui $6 per galon untuk pertama kalinya, menambah risiko inflasi.

6. ECB menaikkan suku bunga dan memberi sinyal sikap hawkish, mendorong pasar untuk meningkatkan taruhan pada kenaikan suku bunga lainnya di bulan Oktober.

7. Indeks Harga Produsen (PPI) AS bulan Agustus naik sementara klaim pengangguran mingguan turun, memperkuat argumen untuk kenaikan suku bunga.

【Detail】

Pasukan Houthi semakin mendekati Selat Bab el-Mandeb seiring dengan melonjaknya harga minyak di atas $107.

Sumber militer pemerintah Yaman mengatakan pada hari Kamis bahwa gerakan Houthi yang bersekutu dengan Iran telah merebut kendali atas kota pelabuhan Mokha di Yaman dan sedang bergerak maju ke selatan sepanjang pantai Laut Merah menuju wilayah pulau-pulau strategis, memperluas pengaruhnya lebih lanjut atas Selat Bab el-Mandeb di ujung selatan Laut Merah.

Pusat Koordinasi Operasi Kemanusiaan yang dikelola Houthi mengatakan bahwa pelayaran di Laut Merah tetap aman untuk semua perusahaan pelayaran kecuali kapal-kapal Saudi. Beberapa jam sebelumnya, Presiden AS Donald Trump mengatakan ia memperkirakan perang dengan Iran akan berakhir setelah pemilihan paruh waktu AS.

Seiring meluasnya konflik regional, Iran dan proksinya semakin mendekati penguasaan dua titik rawan maritim yang penting: Selat Bab el-Mandeb dan Selat Hormuz. Bjorn Beirens, seorang penasihat keamanan maritim, mengatakan jatuhnya Mokha pasti akan berdampak pada keamanan maritim di kawasan tersebut.

Proyek minyak Venezuela yang didukung Trump berencana meningkatkan produksi sebesar 150% pada tahun 2028.

North America Blue Energy Partners (NABEP), produsen minyak mentah Venezuela yang didukung oleh pemerintah AS, berencana untuk meningkatkan produksi minyak mentahnya lebih dari dua kali lipat hanya dalam waktu dua tahun sebagai bagian dari upaya pemerintahan Trump untuk meningkatkan produksi minyak di negara Amerika Selatan tersebut.

Saat ini perusahaan memproduksi sekitar 200.000 barel per hari dan bertujuan untuk meningkatkan produksi menjadi 500.000 barel per hari pada akhir tahun 2028. Ekspansi ini diharapkan akan didanai melalui arus kas internal.

Beberapa analis menganggap rencana NABEP sangat ambisius, dengan alasan kekhawatiran tentang infrastruktur layanan yang mendukung bisnis tersebut dan potensi kebutuhan untuk mengumpulkan pendanaan tambahan guna mendukung ekspansi.

Bessent mengatakan kondisi pasar obligasi pemerintah tetap sangat kuat karena pembelian kembali obligasi yang lebih kecil dari perkiraan gagal mengurangi optimismenya.

Menteri Keuangan AS Scott Bessent pada hari Kamis berupaya meredakan kekhawatiran atas ukuran operasi pembelian kembali obligasi pemerintah yang lebih kecil dari perkiraan, sekaligus meredam kekhawatiran tentang kenaikan tajam imbal hasil obligasi pemerintah.

Bessent mengatakan pasar obligasi pemerintah saat ini dalam kondisi sangat baik. Ia menyoroti kinerja kuat dari dua lelang obligasi pemerintah dalam beberapa hari terakhir dan menegaskan kembali bahwa korelasi antara harga obligasi dan energi baru-baru ini sangat kuat.

Imbal hasil obligasi Treasury dua tahun sebelumnya telah mencapai level tertinggi sejak tahun 2024, sementara imbal hasil obligasi 10 tahun juga naik ke level tertinggi sejak tahun 2023.

Faktor-faktor di balik aksi jual baru-baru ini termasuk melonjaknya harga minyak mentah dan pembelian obligasi oleh Departemen Keuangan yang lebih sedikit dari yang diperkirakan. Departemen Keuangan mengumumkan pada hari Rabu bahwa mereka berencana untuk membeli kembali obligasi hingga $6 miliar, tetapi jumlah sebenarnya yang dibeli kembali pada hari Kamis hanya $5,19 miliar.

Bessent menjelaskan bahwa Departemen Keuangan hanya membeli kembali obligasi ketika harganya menarik, tetapi dalam operasi ini, para pemegang obligasi tampaknya lebih cenderung untuk mempertahankan sekuritas jangka panjang mereka. Dia mengatakan Departemen Keuangan biasanya menerima sekitar $20 miliar dalam penawaran untuk menjual, dibandingkan dengan hanya sekitar $10 miliar kali ini.

OPEC memangkas perkiraan pertumbuhan permintaan minyak untuk kelima kalinya secara berturut-turut.

Laporan bulanan OPEC menunjukkan bahwa organisasi tersebut memangkas perkiraan pertumbuhan permintaan minyak global pada tahun 2026 menjadi 380.000 barel per hari, menandai revisi penurunan kelima berturut-turut.

OPEC terus meyakini bahwa dampak perang Iran terhadap konsumsi minyak lebih kecil daripada yang diperkirakan oleh lembaga peramalan lainnya seperti Badan Energi Internasional (IEA), yang memperkirakan permintaan minyak global akan menurun pada tahun 2026.

Laporan tersebut juga menunjukkan bahwa meskipun OPEC menurunkan perkiraan pertumbuhan permintaan minyak tahun ini, mereka menaikkan perkiraan untuk tahun 2027. OPEC sekarang memperkirakan permintaan minyak global akan meningkat sebesar 2,36 juta barel per hari pada tahun 2027, naik dari perkiraan sebelumnya sebesar 2,16 juta barel per hari.

Untuk tahun 2026, OPEC menurunkan perkiraan pertumbuhan permintaan minyak global menjadi 380.000 barel per hari dari sebelumnya 580.000 barel per hari.

Produksi minyak mentah oleh OPEC dan mantan anggotanya, Uni Emirat Arab, rata-rata mencapai 38,05 juta barel per hari pada Agustus 2026, meningkat sekitar 300.000 barel per hari dari bulan Juli. Produksi minyak Rusia turun sebesar 160.000 barel per hari pada bulan Agustus dibandingkan bulan sebelumnya menjadi 8,718 juta barel per hari.

Harga solar di AS melampaui $6 per galon untuk pertama kalinya, menambah risiko inflasi.

Menurut perusahaan pelacak harga GasBuddy, harga rata-rata nasional solar di Amerika Serikat melampaui $6 per galon untuk pertama kalinya pada hari Kamis waktu setempat.

Perang AS-Iran dan serangan Ukraina terhadap kilang minyak Rusia telah mempersempit pasokan diesel. Diesel merupakan komponen penting dalam kegiatan ekonomi, yang menggerakkan truk, kereta api, kapal, dan alat berat yang menjaga rantai pasokan tetap berjalan, sekaligus menjadi sumber energi penting untuk produksi pertanian.

Kenaikan harga bahan bakar juga menjadi isu sulit bagi Presiden Donald Trump dan para anggota parlemen Partai Republik dalam upaya mereka mempertahankan mayoritas tipis partai tersebut di Kongres pada pemilihan paruh waktu bulan November.

Analis GasBuddy, Patrick De Haan, mengatakan bahwa setiap perjalanan truk, pengiriman, paket, dan belanja bahan makanan kini menjadi lebih mahal. Harga solar yang mencapai rekor tertinggi dapat memicu kembali inflasi di seluruh rantai pasokan.

Menurut data perusahaan, harga rata-rata solar nasional sekitar $2,30 per galon lebih tinggi dibandingkan tahun lalu.

Bank Sentral Eropa (ECB) menaikkan suku bunga dan memberi sinyal sikap hawkish, mendorong pasar untuk meningkatkan taruhan pada kenaikan suku bunga lainnya di bulan Oktober.

Bank Sentral Eropa (ECB) menaikkan suku bunga deposito dari 2,25% menjadi 2,50%, menandai kenaikan suku bunga kedua tahun ini, sebagai upaya untuk menahan tekanan inflasi yang berasal dari harga energi yang lebih tinggi.

ECB memperingatkan bahwa tekanan harga bisa jadi lebih berkelanjutan daripada yang diperkirakan sebelumnya, mendorong pasar untuk meningkatkan taruhan mereka pada kenaikan suku bunga lainnya paling cepat pada bulan Oktober.

Presiden ECB Christine Lagarde menggambarkan keputusan tersebut sebagai "keputusan yang mudah" dan memperingatkan bahwa inflasi saat ini diperkirakan akan kembali ke target 2% ECB hanya pada akhir tahun 2027, meskipun jangka waktu tersebut dapat diundur lebih lanjut.

Para pedagang telah meningkatkan taruhan mereka pada pengetatan kebijakan moneter lebih lanjut oleh ECB dan sekarang sepenuhnya memperkirakan tiga kenaikan suku bunga tambahan sebesar 25 basis poin pada pertengahan tahun depan.

Indeks Harga Produsen (PPI) AS bulan Agustus naik sementara klaim pengangguran mingguan turun, memperkuat argumen untuk kenaikan suku bunga.

Harga produsen AS naik pada bulan Agustus seiring dengan kenaikan harga barang, tiket pesawat, dan layanan rumah sakit, yang memperkuat argumen bagi Federal Reserve untuk mempertahankan suku bunga lebih tinggi.

Biro Statistik Tenaga Kerja AS mengatakan Indeks Harga Produsen (PPI) untuk permintaan akhir naik 0,4% secara bulanan pada bulan Agustus, sementara angka bulan Juli direvisi dari tidak berubah menjadi kenaikan 0,1%.

Indeks Harga Produsen (PPI) naik 5,4% secara tahunan pada bulan Agustus, dibandingkan dengan kenaikan 4,8% pada bulan Juli.

Laporan terpisah dari Departemen Tenaga Kerja menunjukkan bahwa klaim awal tunjangan pengangguran negara bagian yang disesuaikan secara musiman turun 1.000 minggu lalu menjadi 206.000, yang semakin memperkuat argumen untuk kenaikan suku bunga.

【Peristiwa Penting Hari Ini】

14:00 (UTC+8) Pertumbuhan PDB Inggris selama tiga bulan Juli secara bulanan

16:00 (UTC+8) IEA merilis Laporan Pasar Minyak bulanannya

20:30 (UTC+8) CPI AS Agustus

22:00 (UTC+8) Ekspektasi inflasi awal AS untuk bulan September

Peringatan Resiko Dan Penafian Investasi

Anda memahami dan mengakui bahwa ada risiko tingkat tinggi yang terlibat dalam strategi trading. Mengikuti strategi atau metodologi investasi apa pun berpotensi mengalami kerugian. Konten di situs ini disediakan oleh kontributor dan analis kami untuk tujuan informasi saja. Anda sendiri yang bertanggung jawab untuk menentukan apakah aset, sekuritas, strategi, atau produk lainnya cocok untuk Anda berdasarkan tujuan investasi dan situasi keuangan Anda.

Pemberitahuan Risiko

Berdagang Instrumen Keuangan Seperti Saham, Mata Uang, Komoditas, Kontrak Berjangka, Obligasi, Dana, Atau Mata Uang Kripto Adalah Perilaku Berisiko Tinggi, Termasuk Kehilangan Sebagian Atau Seluruh Jumlah Investasi Anda, Sehingga Perdagangan Tidak Cocok Untuk Semua Investor.

Anda Harus Melakukan Uji Tuntas Anda Sendiri, Menggunakan Penilaian Anda Sendiri, Dan Berkonsultasi Dengan Penasihat Yang Memenuhi Syarat Saat Membuat Keputusan Keuangan Apa Pun. Konten Situs Web Ini Tidak Ditujukan Kepada Anda, Situasi Keuangan Atau Kebutuhan Anda Juga Tidak Diperhitungkan. Informasi Yang Terdapat Di Situs Web Ini Belum Tentu Tersedia Secara Waktu Nyata, Juga Belum Tentu Akurat. Setiap Pesanan Atau Keputusan Keuangan Lainnya Yang Anda Buat Sepenuhnya Menjadi Tanggung Jawab Anda Dan Anda Tidak Boleh Bergantung Pada Informasi Apa Pun Yang Disediakan Melalui Situs Web. Kami Tidak Memberikan Jaminan Apa Pun Untuk Informasi Apa Pun Di Situs Web Dan Tidak Bertanggung Jawab Atas Kerugian Transaksi Apa Pun Yang Mungkin Timbul Dari Penggunaan Informasi Apa Pun Di Situs Web.

Dilarang Menggunakan, Menyimpan, Menggandakan, Menampilkan, Memodifikasi, Menyebarluaskan Atau Mendistribusikan Data Yang Terdapat Dalam Situs Web Ini Tanpa Izin Tertulis Dari Situs Web Ini. Semua Hak Kekayaan Intelektual Dilindungi Oleh Pemasok Dan Bursa Yang Menyediakan Data Yang Terdapat Di Situs Web Ini.

Pencarian Terkini

Pencarian Populer

Kutipan

Analisis

Pengguna

24/7

Kalender Ekonomi

Pendidikan

Data