지난 10년간 미국 제약사 및 바이오테크 관련 주요 거래

** 암 검사 제조업체 Exact Sciences 의 주가는 개장 전 17.6% 상승한 101.38달러에 거래됐다.

** 의료 기기 제조업체 Abbott 은 빠르게 성장하는 암 진단 부문을 공략하기 위해 약 210억 달러에 EXAS를 인수할 것이라고 밝혔다.

** 거래 조건에 따라 ABT는 EXAS의 모든 발행 주식을 주당 105달러에 인수하며, 이는 EXAS의 최종 종가에 21.8%의 프리미엄이 붙은 가격이다.

** 2026년 2분기에 거래 완료 예정

** 최종 종가 기준으로 EXAS는 53.4%, ABT는 11.5% 올해 들어 현재까지 상승했다.

애보트 는 목요일 암 검사 업체인 이그젝트 사이언스 를 최대 230억 달러에 인수하여 의료기기 제조업체의 진단 사업을 강화할 것이라고 발표했다.

이번 인수는 거의 10년 만에 이루어진 Abbott의 최대 규모의 거래 중 하나이자 예방 진단 기기를 통한 암 검진에 대한 첫 번째 주요 추진이다.

이번 인수로 이그젝트 사이언스의 대표적인 대장암 검사 Cologuard가 애보트의 진단 포트폴리오에 편입되어 코로나19 검사 키트로 인한 매출 감소를 상쇄할 수 있을 것으로 기대된다.

계약의 일환으로 이그젝트 사이언스의 주주들은 주당 105달러를 현금으로 받게 되며, 이는 최종 종가 대비 약 21.8%의 프리미엄이 붙는다는 것을 의미한다. 이그젝트 주가는 개장 전 거래에서 17% 이상 급등한 반면, 애보트는 2% 가까이 하락했다.

이번 거래는 2026년 2분기에 이그젝트 사이언스의 주주 승인 후 마무리될 것으로 예상된다.

Patrick Wingrove

모더나 는 내년에 최대 10%의 매출 성장을 목표로 아레스 매니지먼트 로부터 15억 달러의 5년 대출을 확보했다고 목요일 밝혔다.

목요일 늦게 분석가들에게 전략 업데이트를 공개할 예정인 이 백신 제조업체는 6억 달러를 선불로 인출하고 2027년 11월까지 4억 달러, 2028년 11월까지 5억 달러를 선택적으로 이용할 수 있다고 말했다.

모더나 스티븐 호그 사장은 로이터와의 인터뷰에서 이 대출을 통해 사업 개발 자금이나 리스크 관리에 유연성을 확보할 수 있을 것이라고 말했다. 그는 "회사나 다른 프로그램에 투자할 기회가 보이면 아무런 주저함 없이 투자할 수 있기를 원한다"고 말했다.

모더나는 팬데믹 횡재 이후 재정적 어려움을 겪고 있으며, 코로나19 백신 수요가 급감하면서 2022년 184억 달러였던 매출이 그 일부 수준으로 급감하여 대폭적인 비용 절감과 파이프라인 우선순위 재조정을 단행했다.

모더나는 10월 거대세포 바이러스 백신 개발을 중단한 후 단순 포진, 수두-대상포진, 글리코겐 저장 질환에 대한 프로그램도 보류했다고 밝혔다.

2025년에 16억~20억 달러의 매출을 예상하고 있는 이 회사는 RSV용 mRESVIA와 실험적인 COVID/독감 복합 백신 등 mRNA 기술을 사용하는 최신 백신의 매출에 기대를 걸었다.

그러나 RSV 백신의 판매는 화이자 과 GSK 의 경쟁 백신에 뒤처졌다.

호그는 2026년 매출이 10% 성장할 것으로 예상되는 것은 영국, 캐나다, 호주 파트너십의 모멘텀과 모더나의 차세대 코로나 백신인 mNEXSPIKE에 대한 미국 수요에 힘입은 것이라고 말했다.

그는 2027년에는 화이자의 EU 코로나19 백신 계약이 만료되면서 모더나가 현재 점유율이 거의 없는 18억 달러 규모 시장에 대한 국가 입찰 기회가 열리고, 2028년에는 코로나19-독감 콤보 및 노로바이러스 백신 출시가 예상됨에 따라 다시 상승할 것이라고 덧붙였다.

"우리는 해당 백신 카테고리에서 최초이자 유일한 (플레이어)가 될 것으로 예상한다"고 그는 말했다.

호그는 파트너사인 머크 앤 코(Merck & Co)와 함께 개발한 개별화된 암 백신에 대한 후기 단계 데이터도 내년에 확보할 수 있으며, 2027년 출시가 가능할 것이라고 말했다.

회사는 2028년 손익분기점 달성을 목표로 노력하면서, 2026년과 2027년 각각 비용에서 5억 달러를 절감할 것으로 예상한다고 목요일 밝혔다.

모더나는 일부 프로그램을 삭감한 후 암 및 희귀 질환 파이프라인에 대한 연구 개발 투자를 늘릴 것이라고 말했다.

Deena BeasleyㆍJulie Steenhuysen

다음 달 초 예정된 노보 노디스크 의 연구는 당뇨병과 체중 감량을 위해 수백만 명이 사용하는 블록버스터 GLP-1 약물이 알츠하이머병의 진행을 늦출 수 있는지 여부에 대한 가장 강력한 징후를 제공할 것이다.

Novo가 "복권(link)"이라고 설명한 두 건의 임상시험은 경증 알츠하이머병 환자 수천 명을 대상으로 오젬픽 및 웨고비와 동일한 활성 성분인 세마글루타이드를 함유한 구형 당뇨병 치료제인 라이벨서스를 테스트하고 있다. 목표는 환자의 인지 기능 저하율을 20% 이상 낮추는 것이다.

알츠하이머병 전문가들은 이 연구가 성공하면 전 세계 5천만 명에게 영향을 미치는 뇌의 독성 아밀로이드 플라크로 정의되는 이 정신적 질환의 진행을 늦출 수 있는 편리한 새 치료법이 등장할 것이라고 말한다.

연구자들은 연구 결과와 관계없이 일라이 릴리의 제바운드와 마운자로를 포함한 이러한 유형의 약물이 이 질환에 어떻게 그리고 왜 유용할 수 있는지에 대한 향후 연구에 중요한 단서를 얻을 수 있을 것으로 기대하고 있다.

알츠하이머 협회의 최고 과학 책임자인 마리아 카릴로는 "정말 획기적인 기회가 될 수 있다"고 말했다.

그녀와 다른 알츠하이머병 전문가들은 로이터에 GLP-1 수용체를 표적으로 하는 약물이 뇌에 어떤 영향을 미치는지 명확하지 않다고 말했다.

임상 시험에 들어간 대부분의 증거는 당뇨병 및 비만과 관련된 치매 환자에게 GLP-1을 사용하는 것을 뒷받침했다.

노보 대변인은 알츠하이머병 연구는 GLP-1으로 치료받은 당뇨병 환자에서 치매 또는 알츠하이머병 위험이 감소한다는 동물 증거와 인간 연구 분석을 기반으로 2021년에 시작되었다고 말했다. 이 회사의 이전 주사형 GLP-1인 리라글루타이드에 대한 소규모 연구에서 경증 알츠하이머병 환자의 뇌 부피 손실을 늦추는 것으로 나타났다.

뇌에 미치는 영향은 불분명

치매 환자의 약 60%는 알츠하이머병을 앓고 있으며, 나머지는 뇌로 가는 혈류가 차단되어 발생하는 혈관성 치매와 같은 질환을 앓고 있다. 많은 사람들이 두 가지 이상의 치매 유형을 가지고 있다.

마운트 시나이 알츠하이머 연구원이자 이번 연구의 책임 연구원인 메리 사노 박사는 모든 참가자가 알츠하이머병이 확인되어야 했기 때문에 당뇨병 환자에게 흔히 나타나는 혈관성 치매를 앓고 있는 환자는 상태가 너무 진행되어 자격이 되지 않아 모집하기 어려웠다고 말했다.

과학자들은 이전 연구에서 GLP-1이 어떻게 치매 위험을 줄였는지는 아직 명확하지 않다고 말했다. 이 약물이 뇌에 직접적인 영향을 미쳤을 수도 있고, 체중 감소 또는 체내 염증 감소와 같은 개선이 뇌를 보호할 수도 있다.

그리고 모든 GLP-1이 같은 것은 아니다. 버지니아 대학의 내분비학자인 헤더 페리스 박사는 생쥐를 대상으로 한 연구에 따르면 빅토자와 삭센다로 판매되는 리라글루타이드가 세마글루타이드보다 뇌에 더 쉽게 들어갈 수 있다고 말했다.

페리스 박사는 노보의 연구에서 "긍정적이기는 하지만 미미한 긍정적 결과"를 기대하고 있다.

미네소타주 로체스터에 있는 메이요 클리닉의 신경과 전문의인 데이비드 노프만 박사는 "뇌의 GLP-1 표적과 알츠하이머 병리 사이의 연관성이 무엇인지 완전히 알려지지 않았으며 이는 좋은 신호가 아니다"라고 말했다.

현재 뇌에서 아밀로이드를 제거하여 알츠하이머병을 늦추는 것으로 승인된 약물은 릴리의 키선라와 에이사이의 레켐비 와 바이오젠의 두 가지다. 이 약물들은 수액이나 주사로 투여되며 임상 시험에서 질병 진행을 30% 가까이 늦추는 것으로 나타났다.

또한 심각한 부작용의 위험이 있으며 정기적인 검사가 필요하다.

향후 임상시험의 지침이 될 수 있는 결과

리라글루타이드 연구를 포함한 알츠하이머병 연구에 자금을 지원하는 알츠하이머 신약 개발 재단의 하워드 필릿 박사는 노보의 임상시험이 아밀로이드 플라크가 형성되기 전에 발생하는 노화와 관련된 뇌 대사 변화에 대한 GLP-1의 영향을 밝힐 수 있다고 말했다.

그는 리벨서스가 인지 기능 저하를 30% 가까이 늦춘다면 이 연구는 분명한 성공으로 간주될 것이라고 말했다.

그렇지 않다면 그 결과는 GLP-1과 기존 알츠하이머병 약물의 잠재적 조합을 포함하여 향후 임상 시험 설계를 안내하는 데 도움이 될 수 있다고 Fillit은 말했다.

릴리는 뇌 건강에서 GLP-1의 역할을 더 잘 이해하기 위해 진화하는 과학을 계속해서 "면밀히 모니터링"하고 있다고 말했다.

릴리는 현재 키선라가 증상이 나타나기 전에 알츠하이머병을 예방할 수 있는지 연구하고 있다. 이 임상시험은 2027년에 종료될 예정이다. 에이사이와 바이오젠도 레켐비에 대한 유사한 연구를 진행하고 있다. 에이사이는 성명에서 노보의 임상시험이 상당한 임상적 이점을 보여준다면 세마글루타이드가 레켐비와 같은 약물을 보완할 수 있을 것이라고 말했다.

성공 시 노보 주가 상승

전문가들은 리벨서스가 초기 알츠하이머병의 인지 기능 저하를 늦춘다면 아밀로이드 저하 약물보다 더 안전하고 편리할 것이라고 말했다. 하지만 라이벨서스는 공복에, 음식이나 음료를 먹거나 다른 경구용 약물을 복용하기 30분 전에 복용해야 하기 때문에 복용이 어려울 수 있다.

월스트리트 애널리스트들은 라이벨서스가 성공하면 노보의 주가가 10%까지 상승할 수 있지만, 실패하면 5%까지 하락할 수 있다고 예측했다.

노보는 12월 3일 샌디에이고에서 열리는 알츠하이머병 임상시험 회의에서 결과를 발표할 예정이지만, 그 전에 일부 데이터를 발표할 수도 있다.

"안전성이 입증된 경구용 치료제는 시장성 측면에서 큰 의미가 있다. 그런 약의 문턱은 매우 낮을 것이다"라고 Knopman은 말했다.

David Shepardson

사우디와 미국 관리들은 수요일 모하메드 빈 살만 사우디아라비아 왕세자의 2018년 이후 첫 워싱턴 방문에 맞춰 수십억 달러의 신규 투자와 양국 간 금융 관계 증진을 선전했다.

화요일 백악관에서 트럼프 옆에 앉은 빈 살만은 5월 트럼프가 사우디를 방문했을 때 약속한 6천억 달러에서 1조 달러로 대미 투자를 늘리겠다고 약속했다. 그러나 그는 세부 사항이나 일정은 제시하지 않았다.

수요일, 미국-사우디 비즈니스 포럼에서 연설한 도널드 트럼프 대통령은 빈 살만에게 더 높은 목표를 제시했다. "1조 5천억 달러를 만들 수 있겠습니까?" 그가 물었다.

트럼프와 빈 살만은 케네디 센터 컨퍼런스에서 사우디 정부가 지원하는 AI 기업인 HUMAIN이 엔비디아 AI 칩 60만 개를 구매하기로 하는 등 수십 개 기업 간에 체결된 2,700억 달러 규모의 계약 및 판매 계약에 박수를 보냈다.

또한, 휴마인과 일론 머스크의 xAI는 사우디에 500메가와트 규모의 데이터 센터를 공동 개발할 예정이다.

이와는 별도로 MP 머티리얼즈 는 미 국방부 및 사우디아라비아 국영 광산업체 마덴과 함께 사우디에 희토류 정제소 를 건설하여 중동 지역의 중요 광물 가공을 확대할 것이라고 밝혔다.

석유 대기업 사우디 아람코 도 미국 주요 기업들과 300억 달러 이상의 잠재적 가치를 지닌 17건의 양해각서 및 계약 을 체결했다고 밝혔다.

빈 살만은 도널드 트럼프 대통령이 그를 공식적으로 워싱턴에 다시 소개한 지 하루 만에 이 행사에서 미국의 가장 강력한 기업 경영진들과 어깨를 나란히 했다 .

빈 살만의 미국 방문은 2018년 이스탄불에서 사우디 비평가 자말 카쇼기가 사우디 요원들에 의해 살해되어 전 세계적으로 큰 파장을 일으킨 이후 처음 있는 일이다. 미국 정보 당국은 빈 살만이 저명한 비판가인 카쇼기의 생포 또는 살해를 승인했다고 결론지었다.

왕세자는 작전 명령을 부인했지만 사우디의 실질적인 통치자로서의 책임을 인정했다.

미국-사우디 투자 포럼에는 셰브론, 퀄컴, 시스코, 제너럴 다이나믹스, 화이자의 최고경영자들과 IBM , 알파벳의 구글 , 세일즈포스 , 안드레센 호로위츠, 보잉 , 할리버튼 , 어도비 , 아람코, 스테이트 스트리트 , 파슨스 코프 의 고위 임원들도 참석했다.

테슬라 의 최고 경영자 일론 머스크와 엔비디아의 최고 경영자 젠슨 황이 AI의 미래에 대해 이야기했다. 머스크는 10년 또는 20년 후에는 일자리가 선택 사항이 될 것이라고 예측했고, 황은 AI가 고용의 미래를 바꿀 것이라고 말했다.

사우디아라비아는 예산을 초과해 지연되고 있는 미래형 거대 도시와 2034년 월드컵을 위한 경기장 건설 등 이미 국내에서 야심차게 추진하고 있는 일련의 대규모 프로젝트에 막대한 지출을 하고 있기 때문에 미국에 1조 달러를 투자하기는 어려울 것이다.

그럼에도 불구하고 풍부한 토지와 에너지 자원은 AI 인프라 구축의 핵심 요소이다.

트럼프 자신도 사우디아라비아와의 긴밀한 비즈니스 관계를 통해 이익을 얻을 수 있다. 트럼프와 그의 몇몇 측근들은 부동산 및 기타 투자 분야에서 사우디 파트너들과 비즈니스 계약을 맺었다.

그러나 화요일에 트럼프 대통령은 이해 상충에 대한 어떠한 제안에도 거리를 두려고 노력했다. 그는 기자들에게 "나는 가족 사업과 아무 관련이 없다"고 말하며 "사우디와 실제로 한 일은 거의 없다"고 덧붙였다.

지난 5월, 트럼프 대통령의 나흘간의 중동 순방 기간 동안 미국과 사우디는 방위 및 AI 계약을 포함하여 양국에 수십억 달러 규모의 투자를 발표했다. 그 중 몇 건의 거래가 이번 주에 마무리됐다.

수요일 2130 GMT까지 보고된 입찰, 합병, 인수 및 처분 건수는 다음과 같다.

** 팔로알토 는 사이버 보안 업체로서 AI 서비스 강화를 위해 클라우드 관리 및 모니터링 회사 크로노스피어를 33억 5천만 달러에 인수할 것이라고 밝혔다.

** 투자자 Artisan Partners는 주주들에게 보낸 서한에서 악살타 코팅 시스템 이 전량 주식 거래로 악조노벨 과 합병하여 기업 가치 250억 달러 규모의 페인트 업계 거대 기업을 탄생시키려는 계획에 대해 불만을 표시했다.

** 킹 리스크 파트너스는 노스캐롤라이나에 본사를 둔 독립 에이전시 스튜어트 설레스 보험과 매사추세츠에 본사를 둔 아카시아 보험을 인수했다.

** 어도비 와 퀄컴 은 사우디아라비아 국부펀드의 지원을 받는 인공지능 회사인 휴메인과 제휴하여 이 AI 업체가 아랍어 및 광범위한 중동 지역을 위한 콘텐츠 생성 도구를 개발하도록 돕는다고 밝혔다.

** 블룸버그 뉴스는 사정에 밝은 관계자를 인용해 전기 부품 제조업체 Atkore 가 행동주의 투자자들의 압력을 받은 후 잠재적 매각을 포함한 여러 방안을 고려하고 있다고 보도했다.

** 블룸버그 뉴스는 이 사안에 정통한 관계자를 인용해 의료기기 제조업체 애보트 래버러토리스 가 암 검사 업체 이그젝트 사이언스 코퍼레이션 의 잠재적 인수가 임박했다고 보도했다.

** 사우디와 미국 관리들은 모하메드 빈 살만 사우디아라비아 왕세자의 워싱턴 방문에 맞춰 수십억 달러 규모의 신규 투자와 양국 간 금융 관계 강화를 강조했다.

** 도키오 마린은 미국 특수 보험 시장의 높은 밸류에이션으로 인해 일본 보험사는 대규모 거래에 신중을 기하고 있으며, 이에 따라 약 10억 달러 이하의 볼트온 인수에 집중할 것이라고 한 고위 임원이 말했다.

** 카메룬은 영국 사모펀드 액티스의 전력회사 에네오 지분 51%를 780억 CFA 프랑(1억 3,900만 달러)에 인수했으며, 재무장관은 이 거래로 정부가 이 회사의 95% 지배권을 갖게 됐다고 밝혔다.

** 석유 메이저 토탈에너지 와 셰브론 이 나미비아에서 발견된 갈프 의 모파네 유전 운영 지분 40%에 대한 경매에서 선두 주자로 부상했다고 로이터 통신이 4명의 소식통을 인용해 보도했다.

** 어드밴스드 마이크로 디바이스 , 시스코 시스템즈 (SCO.O), 사우디아라비아의 인공지능 스타트업 휴메인이 중동에 데이터 센터를 짓기 위한 합작회사를 설립하고 첫 고객을 유치했다고 세 회사 CEO들이 로이터와의 인터뷰에서 밝혔다.

** 어도비 는 포토샵 제조사로서 마케팅 도구를 강화하고 생성형 인공지능 제품으로 브랜드를 유치하기 위해 소프트웨어 플랫폼 Semrush 를 19억 달러에 인수할 예정이라고 양사가 밝혔다.

** 국영 중국국제캐피탈(CICC)은 상하이 증권거래소에 제출한 서류에서 동싱증권 및 신다증권과 A주 스왑을 통해 합병할 계획이라고 밝혔다.

** 알케르메스< ALKS.O (link) >는 덴마크 룬드벡< LUNa .CO>으로부터 경쟁 제안을 받은 후 수면 장애 제약사 아바델 파마슈티컬스< AVDL.O (link) >를 최대 23억 7천만 달러에 인수하겠다는 제안을 상향 조정했다고 밝혔다.

** 북해 석유·가스 기업 Ithaca Energylink) >는 석유 메이저 셸 UKlink) >와 스코틀랜드 연안 웨스트 오브 셰틀랜드 분지에 위치한 토버모리 가스전의 지분 50%를 인수하기로 합의했다고 발표했다.

** 워너 브라더스 디스커버리 < WBD.O (link) > 이사회는 파라마운트 스카이댄스 < PSKY.O (link) >가 최근 주당 23.5달러인 입찰가를 약 30달러로 상향 조정하기를 원한다고 악시오스가 이 문제에 정통한 소식통을 인용해 보도했다.

** 멕시코의 그룹 에어로포르투아리오 델 수레스테 (ASUR) < ASURB.MX (link) >는 브라질 인프라 운영사인 모티바< MOTV3.SA (link) >의 공항 포트폴리오를 115억 헤알(21억 6천만 달러)에 순 부채를 포함하여 인수 계약을 체결했다고 모티바가 밝혔다.