영국 전력망, 에너지 전환 추진 위해 280억 파운드 규모 업그레이드 승인 – Business Live

오늘의 초점

미국에서는 11월 해고 및 채용 발표에 대한 챌린저 보고서가 오후에 발표될 예정입니다. 일반적으로 1등급 시장 변동 요인은 아니지만, 정부 셧다운으로 인한 지연으로 인해 다음 주 회의 전에 연준이 활용할 수 있는 몇 안 되는 시의적절한 노동 시장 데이터 중 하나입니다.

스웨덴의 11월 물가상승률 잠정치가 오늘 발표됩니다. 에너지 제외 CPIF는 2.8%, CPIF는 2.8%, CPI는 0.8%로 예상됩니다. 10월에서 11월까지 근원 물가상승률의 월별 변동률은 -0.19로 추산되는데, 이는 주로 블랙 프라이데이 세일에 기인합니다. 전기와 휘발유 가격 상승으로 CPIF는 월별 0.25% 상승할 것으로 예상됩니다.

경제 및 시장 뉴스

하룻밤 사이에 무슨 일이 일어났나요?

일본에서는 우에다 가즈오 일본은행 총재가 현재 1%에서 2.5% 사이로 예상되는 일본의 중립금리 추정의 어려움으로 인해 금리 인상 폭에 대한 불확실성이 있다고 지적했습니다. 우에다 총재는 또한 중앙은행이 통화정책 긴축의 "장단점"을 평가함에 따라 이달 말 금리를 0.75%까지 인상할 가능성을 시사했습니다.

중국 정부 자문위원들은 정책 입안자들이 디플레이션 압력, 부동산 경기 침체, 그리고 소비 수요 부진에 대응하고자 노력함에 따라 베이징이 2026년 GDP 성장률 5% 목표를 고수할 것으로 예상합니다. 채권 발행과 보조금 지급을 포함한 재정 및 통화 부양책은 지속될 것으로 예상되며, 지도자들은 향후 5년간 소비 주도 경제 모델로 점진적으로 전환하는 것을 목표로 하고 있습니다.

어제 무슨 일이 있었나요?

ADP 보고서에 따르면 미국의 11월 민간 부문 고용은 3만 2천 명 감소했습니다(부정적: +1만 명). 이러한 감소는 제조업 일자리 감소에 기인한 반면, 서비스업 고용은 비교적 회복력이 높았는데, 이는 PMI와 ISM 지표의 부진한 전망과 일치합니다. 이는 다음 주 연준이 금리를 인하할 것이라는 전망을 뒷받침하며, EUR/USD는 상승세를 보이고 있습니다. 한편, ISM 서비스업 PMI는 11월 52.6(부정적: 52.1, 이전: 52.4)으로 상승했습니다. 연준에 긍정적인 요인은 물가 지수가 급락하여 인플레이션 압력이 완화되었음을 시사했지만, PMI 지수는 상반된 신호를 보냈습니다. 두 지표를 종합적으로 살펴보면, 서비스업 활동은 여전히 ​​양호한 속도로 성장하고 있는 것으로 보입니다.

스콧 베센트 미국 재무장관은 연방준비제도(Fed) 지역 은행 총재는 최소 3년 동안 해당 지역에 거주해야 한다고 주장했습니다. 이는 행정부가 2월에 예정된 지역 연준 총재 (재)지명 과정에 개입할 준비를 하고 있음을 시사하는 흥미로운 헤드라인입니다. 지역 연준은 자체적으로 총재를 선출하지만, 지명은 미국 대통령이 지명하는 연준 이사들의 승인을 받아야 합니다.

유로존의 11월 최종 종합 PMI는 52.8(속보치: 52.4)로 상향 조정되었는데, 이는 서비스 PMI가 53.6(속보치: 53.1)으로 상향 조정된 데 따른 것입니다. 반면 제조업 PMI는 49.6(속보치: 49.7)으로 소폭 하향 조정되었습니다. PMI에 따르면 서비스 부문은 현재 2년 반 만에 가장 빠른 속도로 성장하고 있으며, 이는 국내 경제의 회복력을 보여주는 동시에 ECB의 정책 금리 동결에 대한 기대감을 뒷받침합니다.

영국의 PMI는 51.2(이전 52.2)로 하락했지만, 컨센서스 예상치인 50.5보다 높은 수치를 기록했습니다. 이는 영국 민간 부문 활동이 7개월 연속 확대된 것을 보여주는 것으로, 예상치를 웃도는 상승세가 파운드화 강세를 촉발했습니다.

스위스에서는 11월 물가상승률이 예상보다 낮게 나타났습니다. 헤드라인 물가상승률은 0.0%(부정적: 0.1%, 이전: 0.1%)로 하락했고, 근원 물가상승률도 소폭 하락하여 0.4%(부정적: 0.5%, 이전: 0.5%)를 기록했습니다. 스위스 중앙은행(SNB)은 12월 차기 회의에서도 기준금리를 0%로 동결할 것으로 예상됩니다. 스위스 중앙은행 위원들은 물가상승률이 0% 미만이더라도 단기적으로는 용인될 수 있다고 재차 강조했습니다. 통화정책의 첫 번째 조치는 통화정책 개입이며, 그 후 마이너스 통화정책으로의 인하가 이루어질 것으로 예상됩니다.

스웨덴의 서비스업 PMI는 11월 59.1(이전: 55.9)로 크게 상승하며 해당 부문의 견실한 성장을 시사했습니다. 사업 규모는 65.2(이전: 55.3)로 크게 증가했고, 고용 지수는 49.9(이전: 47.8)로 소폭 상승했습니다. 전반적으로 이러한 지표는 스웨덴 경제의 최근 긍정적 신호에 힘을 실어주고 있습니다.

폴란드 중앙은행은 기준금리를 25bp 인하하여 4.00%로, 올해 들어 여섯 번째 금리 인하를 단행했습니다. 이는 11월 물가상승률이 예상보다 큰 폭으로 하락하여 전년 동기 대비 2.4%(부정적: 2.6%)에 그친 데 따른 것입니다. 통화정책위원회는 재정 정책, 임금 변동, 그리고 세계 물가 상승률의 위험을 강조했지만, 향후 금리 결정은 향후 발표될 경제 지표에 따라 달라질 것이라고 밝혔습니다.

유럽 ​​집행위원회는 중국 금속 및 기타 단일 공급원 공급업체에 대한 과도한 의존도를 줄이기 위한 "경제 안보 독트린"을 발표했습니다. REsourceEU 행동 계획은 공급망 다각화, 무역 조치 가속화, 그리고 핵심 부문의 해외 의존도 감소를 위한 기업 지원 우선 순위를 목표로 합니다.

주식: 어제 주식은 미국을 중심으로 상승세를 이어갔지만, 특히 대형 기술주에 의한 상승은 아니었습니다. 오히려 전반적인 상승세가 두드러졌는데, VIX 지수는 소폭 하락했고 최소 변동성 주식은 부진했습니다. 소형주는 큰 폭으로 상승하며, 투자자가 좀 더 건설적인 위험 관리 전략을 취하는 전형적인 전환을 보였습니다. 거시경제 지표가 전반적으로 견조했고, 특히 유럽을 중심으로 견조한 반면, 미국은 실망스러운 ADP 지표를 발표했는데, 이는 여전히 주요 관심사입니다. 어제 미국 증시는 다우존스 지수가 0.9%, 스탁론트 500 지수가 0.3%, 나스닥 지수가 0.2%, 러셀 2000 지수가 1.9% 상승했습니다. 아시아 증시는 오늘 아침 상승세를 보였는데, 주로 일본 증시의 재정 "바주카포" 기대감과 일본을 제외한 글로벌 통화 정책 완화 기조에 힘입은 것입니다. 유럽 주식 선물은 소폭 상승한 반면, 미국 주식 선물은 사실상 보합세를 보이고 있습니다.

금융 및 외환: 어제 거래에서 GBP가 가장 큰 폭의 상승세를 보였습니다. 11월 최종 PMI가 예상보다 훨씬 강세를 보였기 때문입니다. CHF는 예상보다 낮은 11월 CPI에도 크게 흔들리지 않았습니다. EUR/USD는 미국 경제 지표 부진에 힘입어 1.1670까지 상승했지만, EUR/SEK와 EUR/NOK는 어제 거래에서 하락세를 보였습니다. 미국 국채 수익률은 어제 거래에서 스와프와 국채 모두 하락하여 2~3bp 하락했습니다. 유로화는 변동폭이 매우 제한적이었고, 만기별 및 만기별 수익률은 대체로 보합세를 보였습니다.

출처: Danske Bank

미국 주가지수와 연계된 선물 시장은 부진한 흐름을 보이고 있으며, 투자자들은 주요 고용 시장 지표 발표에 대비하고 이달 말 미국 금리 인하 가능성을 검토하고 있습니다. 세일즈포스는 인공지능(AI) 에이전트 수요 호조에 힘입어 연간 매출과 조정 이익 전망을 상향 조정했습니다. 한편, 우크라이나의 러시아 석유 시설 공격 재개로 유가는 소폭 상승했습니다.

1. 선물은 흔들리다

목요일 미국 주식 선물은 평평한 선에서 맴돌며, 투자자들이 이달 말에 연방준비제도이사회가 금리를 인하할 것이라는 예상에 반영될 수 있는 향후 경제 데이터에 주목하면서 이전의 상승폭을 일부 줄였습니다.

동부 표준시 기준 오전 3시 31분(그리니치 표준시 기준 오전 8시 31분)까지 다우 선물 계약은 대부분 변동이 없었고, SP 500 선물은 5포인트(0.1%) 하락했으며, 나스닥 100 선물은 38포인트(0.2%) 하락했습니다.

월가의 주요 지수는 전 거래일 상승세를 보였습니다. 투자자들은 민간 부문 고용 지표의 하락과 더불어, 서비스 부문 고용 감소와 물가 하위 지수 하락을 보여주는 공급관리협회(ISM)의 별도 조사 결과를 평가했습니다.

이러한 수치들을 종합해 볼 때, 연준은 고용 시장 위축과 경직적이지만 전반적으로 안정적인 인플레이션 조짐을 바탕으로 12월 9-10일 회의에서 금리를 0.25%포인트 인하할 것이라는 전망을 뒷받침했습니다. CME FedWatch에 따르면, 현재 이러한 인하 가능성은 약 89%입니다.

시장은 거대 기술 기업 마이크로소프트 의 여러 사업부가 특정 인공지능 관련 제품의 매출 성장 목표를 하향 조정했다는 언론 보도에도 불구하고 일축했습니다 . 이 보도를 부인한 마이크로소프트 주가는 2.5% 하락했습니다.

2. 신규 실업수당 청구 건수 전망

투자자들은 목요일에 미국 노동부가 신규 실업수당 신청 건수에 ​​대한 주간 수치를 발표하면서 더 많은 일자리 시장 데이터를 자세히 살펴볼 기회를 갖게 될 것입니다.

경제학자들은 이번 수치가 지난주 216,000건에서 약간 증가한 219,000건이 될 것으로 예상하지만 여전히 최근 수준에 머물고 있습니다.

지난주 수치는 이 지표에 있어 7개월 만에 최저치를 기록했는데, 이는 해고와 정리 해고가 낮은 수준을 유지하는 반면, 일자리를 찾는 미국인에 대한 수요는 여전히 낮다는 것을 보여줍니다.

연방 정부가 기록적으로 오랫동안 폐쇄되면서 보다 포괄적인 공식 고용 데이터가 상대적으로 부족했지만, 연방준비제도는 10월과 9월 회의에서 차입 비용을 완화할 만큼 노동 시장이 둔화되고 있다는 충분한 증거가 있다고 주장했습니다.

3. 세일즈포스, 전망 상향 조정

Salesforce가 2026 회계연도 매출과 조정된 수익 지침을 상향 조정한 후, 해당 회사의 주가는 연장 거래에서 2% 이상 상승했습니다.

낙관적인 전망을 뒷받침하는 것은 특히 기업 고객 사이에서 회사의 AI 강화 에이전트 플랫폼에 대한 수요가 크게 증가할 것이라는 예측입니다.

이 예측은 점점 더 많은 기업이 운영 효율화를 위해 AI 도구를 도입함에 따라 Salesforce가 기대하는 이점을 강조합니다. Oracle과 같은 대형 기술 기업들은 특히 Salesforce의 AI 에이전트를 활용해 업무를 자동화하고 일부 의사 결정을 내릴 수 있습니다.

CEO 마크 베니오프는 성명을 통해 Agentforce와 Data 360 제품이 "성장의 원동력"이 되었으며, 연간 반복 수익이 거의 14억 달러에 달해 전년 대비 114%라는 "폭발적인" 성장을 기록했다고 밝혔습니다.

4. 금값 하락

금 가격은 투자자들이 연준이 다음 주에 금리를 인하할 것이라는 확신을 갖게 된 가운데, 이익 실현이 늘어나면서 약간 하락했습니다.

금 현물 가격은 동부시간 기준 오전 2시 28분(그리니치 표준시 오전 7시 28분) 기준 온스당 4,191.55달러로 0.3% 하락했습니다. 2월 인도분 미국 금 선물 가격도 0.3% 하락한 4,219.46달러를 기록했습니다.

낮은 이자율 전망은 금괴와 같은 비수익성 자산에 좋은 징조로 여겨집니다.

오늘 늦게 발표될 주간 신규 실업수당 신청 데이터와 함께, 금요일에 발표될 9월 개인소비지출물가지수(연준이 선호하는 인플레이션 지표)에도 관심이 쏠리고 있습니다.

5. 유가가 상승세로 돌아섰다

러시아 석유 시설에 대한 추가 공격으로 세계 공급에 대한 위협이 커지면서 유가가 상승했고, 우크라이나 내전을 종식시키기 위한 외교적 노력도 진전을 보이지 못했습니다.

브렌트 선물은 배럴당 0.4% 상승해 62.92달러에 거래되었고, 미국 서부 텍사스산 중질유 선물은 배럴당 0.6% 상승해 59.29달러에 거래되었습니다.

로이터는 수요일에 소식통을 인용해 우크라이나군이 러시아 중부 탐보프 지역의 드루즈바 파이프라인을 공격했다고 보도하면서 러시아의 석유 수출에 차질이 생길 수 있다는 우려가 다시 제기됐다.

동시에, 이번 주 초에 미국과 러시아 당국자 간의 고위급 평화 회담이 아무런 성과 없이 끝났습니다.

출처: 투자

미국 경제는 11월에 3만 2천 개의 일자리를 잃었습니다. 그리고 이는 AI의 탓이 아닙니다. 최신 ADP 보고서에 따르면, 직원 50명 미만의 소기업은 지난달 12만 개의 일자리를 잃었습니다. 이러한 감소는 대기업의 증가보다 더 컸습니다. 전체적으로 3만 2천 명이 일자리를 잃었는데, 이는 지난 6개월 동안 네 번째 마이너스 수치입니다. 크고 아름다운 미국 경제는 평균적으로 지난 6개월 동안 매달 2만 개 미만의 일자리만 창출했는데, 이는 경기 침체를 예고하는 수준입니다.

애플과 마이크로소프트 같은 대기업이 이번에는 AI를 이유로 직원 감축을 계획하고 있다는 점을 고려하면 금융 시장에 대한 매우 놀라운 그림이 그려집니다.

일자리 감소는 연방준비제도(Fed)가 더 빠르고 더 큰 폭의 금리 인하를 단행하도록 압박할 것입니다. 게다가 사람들이 일자리를 잃고 인플레이션이 완화되어 지출을 줄인다면, 이는 덤으로 더 큰 효과를 가져올 것입니다.

이상하게 들릴지 모르지만, 시장이 정보를 처리하는 방식이 바로 그렇습니다.

어제는 전형적인 "나쁜 소식은 좋은 소식"이라는 분위기였습니다. 미국 자산 시장 전반에 걸쳐 긍정적인 분위기가 감지되었습니다. 일자리 감소로 2년 만기 국채 금리가 3.50% 아래로 떨어졌고, 12월 25bp 인하 가능성은 90%로 높아졌으며, SP 500 지수는 6,862포인트로 거래되었습니다. 이는 사상 최고치보다 58포인트, 즉 1% 미만 낮은 수준입니다.

흥미롭게도, 기술주는 일반적으로 수익률에 더 민감한데, 이는 가치 평가의 상당 부분이 현재 가치 대비 미래 매출을 할인한 수치에 기반하기 때문인데, 거의 움직이지 않았기 때문입니다. '위대한 7인(Magnificent Seven)'은 과묵한 태도를 유지했습니다. 마이크로소프트는 지난 회계연도에 많은 영업 사원들이 목표를 달성하지 못한 후 AI 소프트웨어 판매 성장 목표를 하향 조정했다는 The Information의 보도를 부인하느라 바빴습니다. 투자자들은 이를 "AI 제품 판매가 충분하지 않고, 목표가 낮아지고 있으며, 이 모든 투자는 헛수고일 수 있다"는 의미로 받아들였습니다. 마이크로소프트 주가는 2.5% 하락 마감했습니다. 엔비디아는 중국에 칩 판매 승인을 받을 수 있다는 소식에도 불구하고 1% 하락했습니다. 중국이 여전히 구매 의사를 가지고 있지만, 더 이상 구매가 보장되지는 않습니다.

반면 테슬라는 4% 이상 상승했습니다. 이유는 제가 정확히 설명할 수 없습니다. 테슬라는 유럽에서 판매량이 급감하고 있으며, 영국 판매가 약세를 보이고 있다고 경고했고, 마이클 버리는 테슬라를 "말도 안 되게 과대평가됐다"고 칭했습니다. 저도 동의합니다. 테슬라는 300에 가까운 주가수익비율(PER)을 기록하며 거대한 밈(meme) 주식이 되었습니다. 어제 종가 기준 약 446.74달러에 매수하면 주당 약 1.50달러의 수익을 얻을 수 있습니다. 비싼 건 사실이지만, 어떤 사람들은 좋아하죠. 게다가 전기차에 친화적이지 않은 소식도 있었습니다. 트럼프 대통령이 기후 목표를 하향 조정하면서 밀라노 증시에서 스텔란티스 주가가 거의 8%나 급등했습니다. 테슬라가 왜 반등했는지 생각해 보세요.

전반적으로 미국 시장은 견조했습니다. 일본 시장도 훌륭했는데, 30년 만기 국채 매도가 2019년 이후 가장 강력한 수요를 기록하며 현재 수십 년 만에 최고 수준인 3.40%에 육박했습니다. 일본 국채에 대한 압박이 글로벌 위험 감수 성향에 큰 위협이 되어 왔다는 점을 고려하면, 특히 월요일 일본은행(BoJ) 총재가 이번 달 금리 인상 가능성을 시사한 이후 더욱 그렇습니다. 일본 국채 랠리는 닛케이 지수를 2% 상승시키는 데 기여했습니다.

그러나 아시아 증시의 랠리에도 불구하고 미국 선물 시장은 혼조세를 보이고 있습니다. 나스닥 선물은 본 기사 작성 시점에 소폭 하락세를 보이고 있습니다. 모건스탠리가 데이터 센터 관련 자산 매각을 검토 중이라는 소식이 도움이 되지 않았을지도 모릅니다. 모건스탠리의 계산에 따르면, 대형 클라우드 기업들은 2028년까지 데이터 센터에 약 3조 달러를 지출할 것으로 예상되지만, 현금 흐름으로는 그 절반만 충당할 수 있습니다. 현재 AI 관련 위험의 척도가 되는 오라클의 CDS(부채상환비율)는 16년 만에 최고치를 기록하며 투자 심리가 위축되고 있음을 시사했습니다.

투자자들은 내일 발표될 개인소비지출(PCE) 수치를 기다리고 있는데, 이는 12월 이후 금리 인하 가능성을 더욱 높여줄 수 있습니다. 이러한 경기 악화 속도 속에서 연준은 추가 금리 인하 외에는 선택의 여지가 거의 없을 수 있습니다. 관건은 연준의 기대감 약화가 기술주 위험 감수 성향을 되살릴지, 아니면 상승세가 비기술주와 중소형주로 이동할지입니다. 예를 들어, 러셀 2000 지수는 어제 ADP 지표 부진에 힘입어 거의 2% 상승했습니다. 높은 밸류에이션으로 인한 AI 열풍의 약화와 낮은 수익률로 인해 자금이 이러한 기업들로 몰릴 수 있습니다.

외환 시장에서 미국 달러는 50일 이동평균선 아래로 하락하며 주요 피보나치 지지선을 시험하고 있습니다. 만약 이 지지선이 무너진다면 중기적으로 약세장으로 접어들 수 있습니다. 연준의 비둘기파적 전망이 높아지면서 달러가 전반적으로 약세를 보이면서 EURUSD는 100일 이동평균선 위로 상승했습니다. 유럽 국가들은 내년에 금리를 인상할 가능성이 낮습니다. 인플레이션이 약 2%이고 위험은 양면적이기 때문입니다. 스위스의 경우, 제로 인플레이션과 프랑화에 대한 높은 수요는 스위스 중앙은행(SNB)을 여전히 우려하게 만들고 있으며, SNB는 금리를 마이너스로 인하하기를 꺼리고 있습니다. 연준이 글로벌 위험 선호도를 높일 만큼 충분히 금리를 인하한다면, 스위스 프랑화로의 자금 유입이 줄어들 수 있습니다.

연준의 금리 인하는 유럽 주식에도 긍정적입니다. 미국 수익률이 낮아지면 주식 가격이 오르고, 유로화가 강세를 보이면 미국 달러 기준으로 수익률이 높아집니다.

한편, 미국 관세 부과 가능성으로 공급이 위축될 수 있다는 우려 속에 구리 가격은 COMEX에서 2% 이상 상승했습니다. 전통 통화에 대한 수요가 감소함에 따라 금속은 여전히 ​​투자자들의 선호 품목으로 남아 있습니다.

연말이 다가오면서, 미국 외, 기술주가 아닌 비미국 주식 시장을 살펴볼 때입니다. 달러 약세는 신흥 시장 지수에 긍정적으로 작용하고, 유럽 지수는 올해 매우 좋은 성과를 거두며 밸류에이션 갭을 메웠습니다. 미국 기술주만큼 화려하지는 않지만, 활용할 만한 투자처는 분명 더 많습니다.

출처: Swissquote Bank SA

출처: 로이터

USDJPY 전망: 주요 거래 포인트

기본 분석

USDJPY 환율은 154.90 지지선에서 반등한 후 소폭 강세를 보이고 있습니다. 한편, 일본 엔화는 일본은행이 이번 달 금리를 인상할 것이라는 시장의 기대감이 커지면서 2주 만에 최고치에 근접한 수준을 유지하고 있습니다.

엔화에 대한 추가 지지는 달러 약세에서 비롯되었습니다. 미국 고용 시장 지표 부진은 연준이 12월 회의에서 기준 금리를 인하할 것이라는 기대감을 높였습니다 . 수요일에 발표된 ADP 리서치 보고서는 민간 부문 고용이 2023년 3월 이후 가장 큰 폭으로 감소하여 3만 2천 개가 감소했다고 밝혔는데, 애널리스트들은 1만 개의 일자리 증가를 예상했습니다.

이러한 통계는 연준의 추가 완화 조치를 뒷받침합니다. 미국의 노동 수요는 여전히 약세를 보이고 있고, 소비 지출은 약화되기 시작했으며, 인플레이션 위험은 감소하고 있습니다. 이러한 상황에서 오늘 USD/JPY 환율 전망은 여전히 ​​부정적입니다.

USDJPY 기술적 분석

USDJPY는 조정 국면을 겪고 있으며 삼각형 패턴을 형성하고 있습니다. 매도자들은 EMA-65 아래에 가격을 유지하고 있으며, 전반적으로 약세 기조를 유지하고 있습니다.

USDJPY 전망은 155.55를 향해 단기적으로 강세 조정을 시사합니다. 이 영역은 삼각형 내에서 주요 저항선 역할을 합니다. 155.55 레벨을 테스트한 후, 통화쌍은 153.85를 향해 하락세를 재개할 수 있습니다. 스토캐스틱 오실레이터는 약세 시나리오의 가능성을 확인해 줍니다. 시그널선이 과매도 영역에서 상승 전환하여 하락 저항선에 접근하고 있습니다.

154.65 아래로의 통합은 지속적인 하락 모멘텀을 확인하는 중요한 신호가 될 것이며 삼각형 하단 경계 아래로의 돌파를 의미합니다.

요약

미국 고용 시장 지표 부진과 연준의 완화 정책 기대 속에 USDJPY 환율은 여전히 ​​압박을 받고 있습니다. USDJPY의 기술적 분석에 따르면, 가격이 154.65 아래로 횡보할 경우 153.85까지 하락할 가능성이 높습니다.

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출처: RoboForex

미국 주식, 부진한 데이터에도 상승세 - 다우지수 0.8% 상승

미국 증시는 최근 거래에서 상승세를 보이며, 예상보다 부진한 미국 고용 지표가 연준의 금리 인하 임박에 대한 기대감을 강화하면서 최근 모멘텀을 확대했습니다. 다우지수는 0.86% 상승한 47,882로 마감하며 상승세를 주도했고, SP 500 지수는 0.30% 상승한 6,849로 마감했습니다. 나스닥 지수는 0.17% 상승한 23,454로 소폭 상승했습니다.

ADP 비농업 지표 부진으로 국고채 금리가 하락했습니다. 2년 만기 국고채는 2.4bp 하락한 3.484%를, 10년 만기 국고채는 2.7bp 하락한 4.059%를 기록했습니다. 미국 달러화 또한 약세를 보이며 USD 지수는 0.46% 하락한 98.87을 기록했습니다. 러시아-우크라이나 평화 협상이 교착 상태에 빠지면서 지정학적 긴장이 고조되면서 유가는 상승세를 이어갔습니다. 브렌트유는 0.56% 상승한 62.80달러에, WTI는 0.82% 상승한 59.12달러에 마감했습니다. 금값은 또다시 이례적으로 좁은 등락폭을 보이며 0.05% 소폭 하락한 4,204.13달러에 거래를 마감했습니다.

FX 시장에서 파운드가 주목을 받고 있다

어제 외환의 신들이 달러 대비 파운드화 강세와 교차선 상승을 예고하면서 파운드화는 트레이더들의 관심을 끌었습니다. 케이블은 당일 1%를 상회하는 상승세를 보이며 거의 반등하지 못했고, 교차선에서도 비슷한 양상을 보였습니다. EUR/GBP는 세 거래일 모두 0.6% 하락했습니다. 이러한 상승의 확실한 원인은 밝혀지지 않았지만, 몇 가지 요인이 복합적으로 작용하여 이처럼 큰 폭의 상승을 초래한 것으로 보입니다. 대부분의 트레이더들은 시장의 투기적 측면이 매도 포지션을 취했으며, 케이블이 1.3270과 1.3300 위에서 손절매를 한 것이 상승에 기여했을 것이라고 생각합니다.

서비스업 및 종합 PMI 데이터도 예상보다 강세를 보였지만, 일반적으로 시장을 그 정도로 움직일 것으로 예상하는 수준은 아니었습니다. 미국 ADP 지표 약세가 케이블 가격 상승에 영향을 미쳤을 가능성이 있으며, 이는 크로스 지수 움직임에도 반영되었을 가능성이 있지만, 전반적으로 투자자들은 주요 통화쌍의 다른 움직임을 고려할 때 이번 상승이 과도했을 가능성이 있다고 생각합니다. 이제 투자자들은 향후 거래에서 파운드화의 움직임을 면밀히 주시하며 이번 상승이 정당한지, 아니면 최근 범위로의 조정이 나타날지 지켜볼 것입니다.

오늘은 경제 일정이 더 조용한 날입니다

오늘 첫 두 거래일 동안 거시경제 지표는 다소 부진했지만, 오늘 밤 주요 노동 시장 지표 발표가 예정되어 있어 다시 미국 경제에 관심이 쏠릴 것으로 예상됩니다. 투자자들은 거래 초반 챌린저호 감원 데이터를 주시할 것으로 예상되는데, 이는 정부 셧다운 이후 중요성이 커진 지표입니다. 지난 거래일에는 173%를 기록했는데, 이보다 더 높은 수치가 발표된다면 어젯밤 ADP(미국 연방공개시장위원회)의 예상치를 뒷받침하며 금리 인하 기대감을 더욱 높일 가능성이 높습니다.

세션 후반에는 주간 실업수당 신청 건수가 발표되며, 21만 9천 건에 달할 것으로 예상됩니다. 캐나다의 아이비 PMI도 국경 북쪽에서 발표될 예정이며, 예상 수치인 53.6에서 크게 벗어나면 캐나다 달러의 변동성이 커질 가능성이 높습니다.

출처: IC Markets