미국 소비자 신뢰지수 5개월 연속 하락

2025년까지 개인 투자자의 주식 거래량 증가 추세를 나타내는 선 그래프

테슬라, 엔비디아, 팔란티어의 연초 대비 실적을 SP500 지수와 비교한 선 그래프

출처: 로이터

2024년 11월 6일, 미국 뉴욕 증권거래소에서 한 거래자가 공화당 대선 후보 도널드 트럼프가 미국 대통령 당선자로 확정된 후, 다우존스 산업평균지수(DJI)를 보여주는 전광판 아래에서 반응을 보이고 있다. (로이터/앤드류 켈리)

12월 23일 (로이터) - 예상보다 양호한 경제 지표로 인해 국채 수익률이 상승하면서 대형 기술주에 부담을 주어 미국 증시 지수는 화요일 하락 출발할 것으로 예상된다.

데이터에 따르면 미국 경제는 견조한 소비자 지출에 힘입어 3분기에 예상보다 빠른 성장세를 보였습니다. 로이터 여론조사에 따르면 초기 추정치에 따르면 지난 분기 국내총생산(GDP)은 연율 4.3% 증가했는데, 이는 경제학자들의 예상치인 3.3% 증가율을 크게 웃도는 수치입니다.

달러는 손실폭을 줄였고, 미국 10년 만기 국채 수익률은 4.18%까지 상승해 약 일주일 만에 최고치를 기록했다.

엔비디아 (NVDA.O), 알파벳 (GOOGL.O), 마이크론 테크놀로지 (MU.O) 등 주요 기술 기업들의 주가는 1% 미만으로 하락했습니다.

"중요한 것은 이것이 3분기 실적이라는 점입니다. 지금은 4분기이고 아직 첫 번째 실적 발표를 되돌아보고 있는 중입니다... (하지만) 전반적으로는 상당히 좋아 보입니다."라고 시버트 파이낸셜의 최고 투자 책임자인 마크 말렉이 말했습니다.

LSEG 데이터에 따르면 트레이더들은 내년에 최소 두 차례의 25bp 금리 인하를 예상했으며, 첫 번째 금리 인하가 이르면 1월에 이루어질 가능성을 15%로 평가했는데, 이는 데이터 발표 전의 18%보다 낮아진 수치입니다.

12월 소비자 신뢰지수 데이터는 오늘 오후에 발표될 예정입니다.

미국 동부시간 오전 8시 49분 기준, S&P 500 선물은 12.5포인트(0.18%) 하락했고, 나스닥 100 선물은 60.75포인트(0.24%), 다우 선물은 88포인트(0.18%) 하락했습니다.

3대 주요 지수 모두 3년 연속 상승세를 기록할 것으로 예상됩니다. S&P 500 (.SPX) 과 다우존스 지수 (.DJI) 또한 8개월 연속 상승세를 이어갈 전망입니다.

기술주 반등과 예상보다 낮은 11월 인플레이션 보고서가 지난 3거래일 동안 미국 증시를 끌어올려 벤치마크인 S&P 500 지수 (SPX)가 12월 11일 기록적인 종가 대비 0.5% 이내로 회복했습니다 .

"(AI 관련 투자는) 여전히 변동성이 매우 큽니다. 앞으로 어떻게 될지 매우 불확실하며, 이러한 상황이 내년 내내 지속될 것으로 예상됩니다."라고 말렉은 말했다.

최근 미국 증시의 상승세는 '산타클로스 랠리'에 대한 기대감을 불러일으켰습니다. 이는 S&P 500 지수가 연말 마지막 5거래일과 1월 첫 2거래일에 상승하는 계절적 현상이라고 주식 거래자 연감(Stock Trader's Almanac)은 설명합니다.

올해 해당 기간은 수요일부터 1월 5일까지입니다.

올해 주요 SP 부문의 실적을 보여주는 막대 그래프

월가의 공포 지표로도 알려진 CBOE 변동성 지수 (.VIX)는 장 초반 기록했던 1년 만의 최저치에서 소폭 상승했습니다.

최근의 변동성에도 불구하고, 엔비디아 (NVDA.O) 와 알파벳 (GOOGL.O)을 비롯한 기술 대기업들이 포진해 있는 통신 서비스(.SPLRCL) 와 정보 기술 (.SPLRCT) 섹터는 올해 SP500에서 가장 좋은 성과를 낼 것으로 예상됩니다.

거래량은 적었으며, 연휴가 다가옴에 따라 더욱 감소할 것으로 예상됩니다. 미국 증시는 수요일 오후 1시(동부시간, 그리니치 표준시 18시)에 마감하고 목요일 크리스마스에는 휴장합니다.

미국 증시에 상장된 귀금속 채굴업체들의 주가는 금과 은 가격이 달러 약세 대비 사상 최고치를 경신하고 지정 학적 긴장이 안전자산 수요를 부추긴 데 힘입어 개장 전 거래에서 최근 상승세를 이어갔다.

글로벌 X 실버 마이너스 ETF (SIL.P)는 은 가격이 사상 처음으로 온스당 70달러를 돌파하면서 2.4% 상승했고, 최대 금광업체인 뉴몬트 (NEM.N)는 0.9% 상승했습니다.

미국 군함 건조업체 인 헌팅턴 잉걸스 (HII.N)의 주가가 도널드 트럼프 대통령이 기존 전함보다 더 크고 빠르며 "100배 더 강력할" 새로운 "트럼프급" 전함 건조 계획을 발표한 후 2.4% 상승했습니다.

출처: 로이터

틱톡의 소유주인 바이트댄스가 내년에 인공지능 분야에 대한 막대한 투자를 더욱 확대할 계획이라고 파이낸셜 타임스가 월요일, 사정에 정통한 두 소식통을 인용해 보도했습니다. 이는 중국 최대 기술 기업들이 미국 경쟁업체와의 격차를 좁히기 위해 경쟁하는 가운데 나온 조치입니다.

베이징에 본사를 둔 이 회사는 2026년에 약 1600억 위안(230억 달러)을 자본 지출에 투자할 예비 계획을 세웠는데, 이는 올해 인공지능 인프라에 투자한 약 1500억 위안보다 증가한 수치라고 파이낸셜 타임스가 보도했다.

보고서에 따르면 계획된 지출액의 약 절반은 AI 모델 및 애플리케이션 개발을 지원하는 첨단 반도체 구매에 사용될 예정입니다.

보도에 따르면 바이트댄스는 미국의 수출 통제로 인해 엔비디아 칩 확보에 불확실성이 있음에도 불구하고 2026년 인공지능 프로세서 개발에 약 850억 위안을 투자할 계획입니다.

이 회사는 중국 최대 규모의 AI 인프라 구축 업체 중 하나이지만, 투자액은 올해 총 3천억 달러 이상을 투자한 미국 대형 기술 기업들에 비하면 훨씬 적다고 보고서는 덧붙였다.

파이낸셜 타임스는 바이트댄스가 엔비디아(NASDAQ:NVDA)의 H200 프로세서 구매 제한이 완화될 경우 지출을 더욱 늘릴 수 있다고 보도했으며, 동시에 AI 모델 학습을 위한 고급 하드웨어에 접근하기 위해 해외 데이터 센터를 계속 임대하고 있다고 전했다.

출처: 투자

내년 연준 정책 전망

GDP와 PCE는 연휴 전에 발표될 예정입니다.

EUR/USD 기술적 분석

출처: 투자

연준의 결정은 데이터 부족으로 인해 불투명한 상황입니다. 다른 주요 경제 보고서들과 마찬가지로, 최근 GDP 수치는 10월 1일부터 11월 12일까지 지속된 정부 셧다운으로 인해 발표가 지연되었으며, 이 셧다운으로 인해 경제 데이터 수집을 담당하는 직원들을 포함한 정부 공무원들이 일시 해고되었습니다.

출처: 가디언

캐나다 경제가 10월에 예상보다 큰 폭인 0.3% 감소하며 거의 3년 만에 최대 하락폭을 기록했지만, 11월에는 부분적인 회복세를 보일 것으로 예상된다고 화요일 공식 데이터에서 나타났다.

분석가들은 미국 무역 조치에 대한 경제 조정이 계속됨에 따라 9월 대비 성장률이 0.2% 하락할 것으로 예상했습니다. 캐나다 통계청은 초기 데이터에 따르면 11월 국내총생산(GDP) 성장률이 0.1%를 기록할 것으로 나타났다고 밝혔습니다.

전월 대비 하락폭은 2022년 12월의 0.3% 하락 이후 최대치였다. 상품 부문은 0.7% 하락했고, 서비스 부문은 0.2% 감소했다.

캐나다 중앙은행 총재 티프 맥클렘은 12월 10일 4분기 경제 성장률이 부진할 것으로 예상한다고 밝혔습니다 .

금융 시장에서는 중앙은행의 다음 조치가 25bp 금리 인상이 될 것으로 예측하고 있으며, 이는 아마도 2026년 7월에 이루어질 가능성이 높습니다.

캐피털 이코노믹스의 북미 지역 부수석 이코노미스트인 스티븐 브라운은 "이것이 통화 정책 전망을 실질적으로 바꿀 가능성은 낮다"고 말했다.

"그럼에도 불구하고, 경제의 부진한 성장세는 시장이 내년 금리 인상을 과대평가하고 있다는 우리의 견해를 뒷받침합니다."

제조업 부문은 1.5% 감소했는데, 이는 기계 생산량의 6.9% 급락이 부분적인 원인입니다. 목재 제품 제조업은 7.3% 감소하여 10월 14일 미국이 추가 관세를 부과한 여파로 2020년 4월 이후 최대 감소폭을 기록했습니다.

서비스업종은 캐나다 우체국 노동자들의 전국적인 업무 중단과 앨버타주 교사 파업으로 타격을 입었습니다.

"캐나다 경제는 4분기에 매우 불안정한 상태에 놓여 있습니다... 우리는 이러한 약한 성장세가 2026년 상반기까지 이어질 것으로 예상합니다."라고 옥스포드 이코노믹스의 캐나다 담당 수석 경제학자인 마이클 데이븐포트는 말했습니다.

캐나다 중앙은행은 12월 10일 기준금리를 2.25%로 동결했습니다. 맥클렘 총재는 관세에도 불구하고 경제가 전반적으로 회복력을 보이고 있다고 언급하며, 이 금리가 물가상승률을 중앙은행의 목표치인 2%에 근접하게 유지하는 데 적절한 수준이라고 밝혔습니다.

캐나다 달러는 미국 달러 대비 1.3696달러(73.01센트)로 소폭 상승했으며, 이는 이전의 1.3703달러(72.98센트)보다 높은 수치입니다.

출처: 로이터