منحنى النفط الذي تراقبه أوبك يتراجع قبيل اجتماع العرض

ارتفعت طلبات الحصول على إعانات البطالة في الولايات المتحدة الأسبوع الماضي، وفقًا لتحليل مجموعة جولدمان ساكس للملفات المقدمة على مستوى الولايات والتي تم إصدارها أثناء إغلاق الحكومة الفيدرالية.

ارتفع عدد طلبات إعانة البطالة الأولية إلى حوالي 224 ألف طلب في الأسبوع المنتهي في 27 سبتمبر، مقارنةً بـ 218 ألف طلب أعلنت عنها الحكومة في الفترة السابقة، وفقًا لما ذكره خبراء اقتصاديون في جولدمان ساكس، بقيادة جان هاتزيوس، في مذكرة للعملاء. واستخدم البنك العوامل الموسمية التي أصدرتها وزارة العمل مسبقًا لتعديل الأرقام الأولية المتاحة على مستوى الولايات.

لم تنشر وزارة العمل تقريرها الأسبوعي يوم الخميس بسبب إغلاق الحكومة، لكنها أصدرت بيانات قابلة للتحميل لمعظم الولايات. كما تأخر صدور تقرير الوظائف لشهر سبتمبر، الذي كان مقررًا في وقت سابق من يوم الجمعة.

وانخفضت المطالبات المستمرة، التي تمثل مؤشرا على عدد الأشخاص الذين يتلقون إعانات، إلى 1.91 مليون في الأسبوع المنتهي في 20 سبتمبر أيلول مقارنة بـ 1.93 مليون في الأسبوع السابق، وفقا لما توصل إليه خبراء الاقتصاد.

وقدر خبراء الاقتصاد في جولدمان ساكس المطالبات الأولية لولايتي أريزونا وماساتشوستس، وافترضوا أن تلك الطلبات كانت متماشية مع الأسبوع السابق.

المصدر: Theedgemarkets

لقد وثّقنا تزايد وصول بطاريات صواريخ باتريوت الأمريكية إلى أوكرانيا، حتى أن إسرائيل أقرّت مؤخرًا بإرسال واحدة، ويُقال إن المزيد منها في الطريق. لكن سرعان ما ردّت روسيا بتحديث أنظمة صواريخها الباليستية لتفادي الدفاعات الجوية الأوكرانية، بما في ذلك أنظمة باتريوت الأمريكية، وفقًا لتقرير نشرته صحيفة فاينانشال تايمز يوم الخميس. ويشير التقرير، الذي استشهد بمسؤولين أوكرانيين وأمريكيين، إلى أن هذه التعديلات تشمل صواريخ إسكندر-إم الباليستية قصيرة المدى وصواريخ كينزال التي تُطلق جوًا.

وزارة الدفاع الروسية/تاس

وتبلغ مدى هذه الصواريخ ما يصل إلى نحو 300 ميل، ويقال الآن إن الصواريخ المطورة قادرة على القيام بمناورات حادة أو غوص حاد أثناء اقترابها من أهدافها، مما يجعل اعتراضها أكثر صعوبة بشكل كبير.

أقرّ مسؤول أوكراني بأن هذا التطور "سيُغيّر قواعد اللعبة بالنسبة لروسيا" - كما ذكرت صحيفة فاينانشال تايمز. كما أقرّت مصادر استخباراتية غربية بانخفاض ملحوظ في عمليات الاعتراض الناجحة التي نفذتها الدفاعات الجوية الأوكرانية نتيجةً لذلك. ويؤكد التقرير أن "معدل اعتراض الصواريخ الباليستية الأوكرانية تحسّن خلال الصيف، ليصل إلى 37% في أغسطس، لكنه انخفض إلى 6% في سبتمبر، على الرغم من انخفاض عمليات الإطلاق، وفقًا لبيانات القوات الجوية الأوكرانية العامة التي جمعها مركز مرونة المعلومات في لندن، وحلّلتها صحيفة فاينانشال تايمز".

من الضربات الروسية الناجحة التي نجحت في التهرب من دفاعات جوية مهمة، ضربةٌ جويةٌ في 28 أغسطس/آب، حيث استُهدفت منشأةٌ رئيسيةٌ لتصنيع طائرات بيرقدار التركية المسيرة، فيما اعتبره العديد من المحللين آنذاك رسالةً واضحةً إلى أنقرة. وخلال موجة هجومية في 18 سبتمبر/أيلول، أفادت القوات الجوية الأوكرانية - على نحوٍ غير معتاد - بأن جميع صواريخ إسكندر الأربعة التي أُطلقت في ذلك اليوم تجاوزت دفاعات باتريوت تمامًا. وقد أصبح هذا "نمطًا" معتادًا خلال الصيف. وقد شهدت هذه الحالات السابقة في الصيف إسقاط الدفاعات الجوية الأوكرانية صاروخًا واحدًا فقط من أصل سبعة أو أكثر، وأن معدل الاعتراض كان أعلى باستمرار في السابق.

صاروخ باتريوت أرض-جو أمريكي موجود في شوارع كييف:

من الجدير بالذكر في التقرير الجديد أيضًا التعليقات التي تتلقاها كبرى شركات تصنيع الدفاع بشكل آني. وكتبت صحيفة فاينانشيال تايمز: "أفاد مسؤولون غربيون وأوكرانيون أن أوكرانيا تشارك بيانات اشتباك باتريوت مع البنتاغون وشركات تصنيع أنظمة الدفاع الجوي الأمريكية". ويتابع التقرير: "تصنع شركة رايثيون، ومقرها فرجينيا، نظام باتريوت، بينما تنتج شركة لوكهيد مارتن، ومقرها ماريلاند، صواريخ اعتراض النظام". ويضيف: "تُستخدم البيانات لإجراء التحديثات اللازمة لمواكبة التعديلات الروسية، لكن أحد المسؤولين قال إن هذه التحسينات غالبًا ما تتأخر عن مواكبة تكتيكات موسكو المتطورة".

المصدر: زيرو هيدج

ظل نشاط قطاع الخدمات في الولايات المتحدة دون تغيير في سبتمبر/أيلول، في حين انكمش مقياس التوظيف في القطاع للشهر الرابع على التوالي.

سجل مؤشر مديري المشتريات غير الصناعي التابع لمعهد إدارة التوريد 50 نقطة في الشهر الماضي، ليصل إلى نقطة التعادل بين التوسع والانكماش للمرة الأولى منذ يناير/كانون الثاني 2010. وكان خبراء الاقتصاد يتوقعون أن يبلغ المقياس 51.8 نقطة، مقارنة بـ 52.0 نقطة في أغسطس/آب.

وفي بيان، قال ستيف ميلر، رئيس لجنة مسح أعمال الخدمات في معهد إدارة التوريدات، إن مستوى سبتمبر عاد إلى أرقام "مشابهة للغاية" لشهري مايو ويوليو، مع إشارة تعليقات من المسؤولين التنفيذيين إلى "نمو معتدل أو ضعيف" في قطاع الخدمات.

وقال ميلر إن مؤشر قياس التوظيف ارتفع إلى 47.2 نقطة، مقارنة بـ 46.5 نقطة في أغسطس/آب، لكنه لا يزال ضمن منطقة الانكماش دون مستوى 50 نقطة، بسبب مزيج من تأخر جهود التوظيف وصعوبة العثور على موظفين مؤهلين.

قد يتعرض مؤشر التوظيف لمزيد من التدقيق بسبب الإغلاق الحكومي المستمر في الولايات المتحدة، والذي أدى إلى تأخير البيانات الاقتصادية الرسمية الرئيسية، بما في ذلك تقرير الوظائف غير الزراعية المهم للغاية يوم الجمعة.

استُشهد بتباطؤ سوق العمل الأمريكي كعاملٍ مُحفِّزٍ رئيسيٍّ وراء قرار مجلس الاحتياطي الفيدرالي الشهر الماضي باستئناف دورة تيسير السياسة النقدية، حيث خفض البنك المركزي أسعار الفائدة بمقدار 25 نقطة أساس، مُشيرًا إلى احتمال إجراء المزيد من التخفيضات هذا العام. نظريًا، يُمكن أن يُساعد خفض تكاليف الاقتراض في تعزيز الاستثمار والتوظيف، وإن كان ذلك على حساب ارتفاع التضخم.

ولتحقيق هذه الغاية، سجل مؤشر أسعار خدمات الشركات 69.4 نقطة، مرتفعًا من 69.2 نقطة في أغسطس. وكان هذا ثاني أعلى مستوى منذ أكتوبر 2022، حيث أشارت بعض الشركات إلى أن تكلفة الرسوم الجمركية الأمريكية الشاملة بدأت تظهر.

المصدر: الاستثمار

أدى إغلاق الحكومة إلى تأخير صدور تقرير الوظائف الصادر عن مكتب إحصاءات العمل، والذي يعتبر "على الأرجح أهم معلومة" يتعين على مجلس الاحتياطي الفيدرالي مراجعتها قبل اجتماعه في نهاية الشهر، وفقا لخبراء الاقتصاد في بنك أوف أميركا جلوبال ريسيرش.

كان من المقرر صدور تقرير الوظائف في 3 أكتوبر/تشرين الأول. إلا أن الإغلاق الفيدرالي أجبر المكتب على تسريح الموظفين مؤقتًا، بالإضافة إلى إيقاف جمع البيانات ونشرها. وفي حال استمرار الإغلاق، فقد يؤدي ذلك أيضًا إلى تأجيل تقرير مؤشر أسعار المستهلك القادم للمكتب ، وهو مؤشر رئيسي للتضخم، والمتوقع صدوره في 15 أكتوبر/تشرين الأول.

في حين يُنظر إلى إصدارات مكتب إحصاءات العمل على نطاق واسع باعتبارها المعيار الذهبي للبيانات الاقتصادية، فإن بنك الاحتياطي الفيدرالي والاقتصاديين يعتمدون على مجموعة واسعة من التقارير لقياس صحة الاقتصاد.

في هذه المرحلة، ورغم أن الصورة ما زالت غير مكتملة، إلا أننا لسنا على غير هدى تمامًا، كما صرّح مايك سكورديلز، رئيس قسم الاقتصاد الأمريكي في ترويست، لصحيفة يو إس إيه توداي. وأضاف: "من الواضح أنه إذا استمر الإغلاق لأكثر من أسبوع تقريبًا، فإن هذه البيانات القديمة تُصعّب الحصول على صورة دقيقة للاقتصاد".

وقال مارك هامريك، وهو محلل اقتصادي كبير في بنكريت، في مذكرة بتاريخ 3 أكتوبر/تشرين الأول إن تقرير الوظائف "كان من المتوقع أن يظهر إضافة نحو 50 ألف وظيفة إلى قوائم الرواتب، مع بقاء معدل البطالة عند 4.3%".

ويأتي تأخير البيانات في وقت يبحث فيه الاقتصاديون عن علامات على انتعاش سوق العمل بعد أشهر من التقارير المخيبة للآمال ، وفي الوقت الذي من المتوقع أن يعلن فيه بنك الاحتياطي الفيدرالي عن خفض إضافي واحد على الأقل لأسعار الفائدة قبل نهاية العام لتحفيز النمو.

ما هي البيانات الأخرى التي يمكن للاقتصاديين أخذها في الاعتبار؟

في عام 2019، أقر تقرير للجنة السوق المفتوحة الفيدرالية بتأثير الإغلاق الحكومي الجزئي المستمر آنذاك على الإصدارات، قائلاً إن "النموذج يضع وزناً أكبر" على المسوحات غير الحكومية عندما تكون بيانات مكتب إحصاءات العمل غير متاحة.

ومع ذلك، فإن "عدم وجود تقرير الوظائف الصادر عن مكتب إحصاءات العمل يمثل أمراً كبيراً للغاية"، وفقاً لما قالته ماريا فلين، الرئيسة التنفيذية لمنظمة "وظائف من أجل المستقبل" ، والتي عملت كمسؤولة كبيرة في وزارة العمل خلال إدارتي كلينتون وبوش.

قال فلين: "لقد شهدنا هذا من قبل، ولكنه نادر جدًا. إن وقوعه في وقت شهدنا فيه تسييس دور مكتب إحصاءات العمل بطرق لم أشهدها شخصيًا من قبل، يجعل الأمر أكثر إثارة للقلق".

وقال فلين إنه في غياب بيانات حكومية جديدة، يمكن للشركات أن تلجأ إلى التقارير من مواقع الوظائف بما في ذلك Zip Recruiter وIndeed وLinkedIn، فضلاً عن البيانات من Lightcast ، وهو مزود معلومات سوق العمل في الوقت الفعلي.

هناك إصدارات أخرى يراقبها خبراء الاقتصاد، مثل تقرير التوظيف الوطني الذي أصدرته شركة ADP، والذي نشر في الأول من أكتوبر/تشرين الأول ووجد أن أصحاب العمل في القطاع الخاص فقدوا 32 ألف وظيفة خلال سبتمبر/أيلول.

وقال سكورديليس إن بعض المصادر الخاصة التي يفحصها خبراء الاقتصاد تشمل بيانات الشحن من الموانئ والسكك الحديدية، وبيانات مجموعات الصناعة من منظمات مثل الرابطة الوطنية للوسطاء العقاريين، وتقارير الأرباح من الشركات العامة.

أظهر تقرير "هوم بيس" لشهر سبتمبر حول اتجاهات العمل في الشركات الصغيرة، انخفاض مشاركة القوى العاملة بنسبة 3.6%، وانخفاض ساعات العمل بنسبة 4.7%، وهو ما يعكس بشكل وثيق الانخفاضات التي شهدتها أواخر صيف 2023. وبينما يركز التقرير على الشركات الصغيرة التي توظف في المقام الأول عمالاً بالساعة، صرّح الرئيس التنفيذي لشركة "هوم بيس" جون والدمان بأنه يمكن أن يقدم إشارات مبكرة حول الظروف الاقتصادية الأوسع.

قال والدمان: "بدأنا بمشاركة البيانات علنًا خلال جائحة كوفيد لأننا كنا نشهد مؤشرات آنية في وقت مبكر جدًا من الجائحة حول تأثيرها على الاقتصادات المحلية، لذلك كنا نسعى لدق ناقوس الخطر في كل مكان". وأضاف: "لطالما وفرت الشركات الصغيرة معظم فرص العمل في هذا البلد. أعتقد أنه بالنظر إلى التغيرات التي تنتظرنا في التكنولوجيا وسوق العمل، سيزداد دورها في توفير فرص العمل في هذا البلد أهميةً".

واشنطن العاصمة - ٤ أغسطس/آب: مبنى وزارة العمل فرانسيس بيركنز في واشنطن العاصمة، الولايات المتحدة الأمريكية، في ٤ أغسطس/آب ٢٠٢٥. (تصوير: آنا موني ماكر/جيتي إيماجز)

لماذا لا يزال خبراء الاقتصاد ينتظرون بيانات الحكومة؟

وفي بعض الأحيان تتناقض التقارير غير الحكومية مع بعضها البعض، وهو ما يجعل غياب بيانات مكتب إحصاءات العمل يشكل تحدياً، كما قال فلين.

قال فلين: "من الجيد دائمًا أن نتمكن من تحليل البيانات ومقارنتها وتباينها بين مصادر مختلفة. إذا استبعدنا أحد الجوانب، وهو القطاع العام الذي ترعاه الحكومة، فأعتقد أن هذا يفتح المجال لمزيد من التفسير".

ويقول سكورديليس إن البيانات التي تأتي من مصادر حكومية هي الأفضل المتاحة في كثير من الحالات، وهي المصدر الوحيد في حالات أخرى.

وأضاف سكورديليس: "على سبيل المثال، لا توجد الكثير من سلاسل بيانات التضخم الشاملة خارج إحصاءات التسعير لشرائح ضيقة من الاقتصاد، مثل بيانات السيارات من مانهايم أو أسعار المساكن القائمة من الرابطة الوطنية للعقارات".

مدة الإغلاق الحكومي غير معروفة، مع أن أطول فترة إغلاق في تاريخ الولايات المتحدة استمرت 35 يومًا . وأشار فلين إلى أنه في حال امتناع الاقتصاديين عن الاطلاع على بيانات حكومية لأكثر من ثلاثة أشهر، فقد يُغير ذلك جذريًا بعض الافتراضات التي تقوم عليها تحليلاتهم وموثوقية قراراتهم.

وأضافت أن تقرير الوظائف مهم للأمريكيين العاديين لأنه يُسهم في توجيه قرارات أسعار الفائدة التي يتخذها الاحتياطي الفيدرالي، مما يؤثر على القروض وبطاقات الائتمان وتكاليف الاقتراض الأخرى. كما يُسلط الضوء على "الدور المهم الذي تلعبه الوكالات الإحصائية الفيدرالية في توجيه اقتصادنا".

قال فلين: "إذا كانوا هم أو أي فرد من عائلاتهم يبحثون عن وظيفة مختلفة، فإنهم يحتاجون إلى معلومات تساعدهم حقًا في اتخاذ قراراتهم بشأن الخطوة التالية الأنسب لهم". وأضاف: "يُعد الحصول على بيانات مدعومة حكوميًا جزءًا أساسيًا من هذا الحل".

المصدر: ياهو فاينانس

يُظهر الناخبون اللاتينيون انخفاضًا في دعمهم للديمقراطيين على الرغم من عدم رضاهم عن دونالد ترامب، مما يؤثر على المشهد السياسي للانتخابات الأمريكية لعام 2024. قد يؤثر هذا التحول في مشاعر الناخبين على الاستراتيجيات السياسية الأمريكية ولكن ليس له تأثير واضح على سوق العملات المشفرة أو السياسات ذات الصلة. تسلط بيانات استطلاعات الرأي الأخيرة الضوء على تحول في تفضيلات الناخبين اللاتينيين وسط الانتخابات القادمة. اكتسب الرئيس السابق دونالد ترامب دعمًا ملحوظًا بين الرجال اللاتينيين، بينما يحتفظ الحزب الديمقراطي بالأغلبية بشكل عام، مع التركيز على تأثيرات السياسة على الأجور والطاقة وتكاليف الغذاء.

ترامب يحظى بدعم الرجال اللاتينيين قبل عام 2024

تُبرز بيانات استطلاعات الرأي الأخيرة تحوّلاً في تفضيلات الناخبين من أصل لاتيني مع اقتراب الانتخابات. فقد حظي الرئيس السابق دونالد ترامب بدعم ملحوظ بين الرجال من أصل لاتيني، بينما حافظ الحزب الديمقراطي على الأغلبية. وشهدت شخصيات سياسية بارزة، من بينها دونالد ترامب ونائبة الرئيس كامالا هاريس، مستويات دعم متفاوتة. وتشير استطلاعات الرأي إلى أن التركيز لا يزال منصبّاً على تأثيرات السياسات على الأجور والطاقة وتكاليف الغذاء. وكما صرّحت نائبة الرئيس كامالا هاريس: "إن الطريق إلى كسب أصوات اللاتينيين واضح، ويبدأ بالحضور والاستماع إليهم والتحدث عن احتياجاتهم مباشرةً".

تأثير مالي ضئيل من تحولات الناخبين اللاتينيين

لا يؤثر تحول الناخبين اللاتينيين بشكل مباشر على أسواق العملات المشفرة أو الأطر التنظيمية الأمريكية. ويرى المحللون أن التداعيات المالية لا تزال ضئيلة، دون أي تغييرات مُبلغ عنها في قيم الأصول أو تمويل العملات المشفرة. وبينما يتكيف المشهد السياسي، تشهد أسواق العملات المشفرة استقرارًا دون أي تنبيهات تنظيمية. وتشير البيانات التاريخية إلى أن هذه التحولات تؤثر في الغالب على الاتجاهات المجتمعية أكثر من تأثيرها المباشر على الأسواق المالية.

أسواق العملات المشفرة تُظهر مرونةً في اتجاهات ما بعد الانتخابات

شهدت الانتخابات السابقة تفاعلًا مشابهًا بين مشاعر الناخبين وردود الفعل السياسية. ومع ذلك، لم تتأثر أسواق العملات المشفرة، مما يشير إلى وجود فجوة بين الديناميكيات السياسية وتغيرات قيمة الأصول المشفرة.

يقترح خبراء كانالكوين مراقبة اللوائح المستقبلية بدلاً من الآثار المالية المباشرة. تكشف الاتجاهات السابقة أن التوجهات السياسية قد تؤثر على السوق، لكنها تبقى منفصلة مؤقتًا عن تغيرات مشاعر الناخبين. لمزيد من الرؤى حول التغيرات السياسية، تقدم برامج أبحاث مؤسسة بروكينغز وجهات نظر قيّمة.

المصدر: CryptoSlate

مع يأس السوق للحصول على أي رؤية للاقتصاد - بسبب انقطاع البيانات أثناء الإغلاق - فإن بيانات المسح الناعمة لهذا الصباح حول قطاع الخدمات قد يكون لها تأثير أكبر على الأسهم والسندات من المعتاد.

مع ارتفاع البيانات "الدقيقة" بشكل كبير، ارتفع مؤشر مديري المشتريات لقطاع الخدمات في الولايات المتحدة الصادر عن SP Global من 53.9 نقطة مبدئيًا إلى 54.2 نقطة نهائية في سبتمبر (ولكن هذا أقل من القراءة النهائية لشهر أغسطس البالغة 54.5 نقطة). كما انخفض مؤشر مديري المشتريات لقطاع الخدمات الصادر عن معهد إدارة التوريدات (ISM) على أساس شهري من 52.0 نقطة إلى 50.0 نقطة (أسوأ من المتوقع عند 51.7 نقطة) - وهو الأضعف منذ مايو.

المصدر: بلومبرج

تحت غطاء مسح ISM، رأينا الأسعار ثابتة عند مستوياتها المرتفعة، والتوظيف ضعيفًا (ولكن مع تحسن طفيف) وتباطؤ الطلبات...

المصدر: بلومبرج

سجل مؤشر مديري المشتريات العالمي المركب في الولايات المتحدة (SP) 53.9 نقطة في سبتمبر، بانخفاض عن 54.6 نقطة في أغسطس، مسجلاً أبطأ نمو له منذ ثلاثة أشهر.

سجل كلا القطاعين اللذين شملهما المسح نموًا أضعف في الإنتاج، بالتزامن مع تباطؤ نمو الأعمال الجديدة. في الوقت نفسه، لم يشهد التوظيف ارتفاعًا يُذكر، لكن الثقة في التوقعات تعزّزت بشكل ملحوظ. وظلت ضغوط التكلفة مرتفعة، على الرغم من تراجع التضخم إلى أدنى مستوى له في خمسة أشهر. ولوحظ اتجاه مماثل في أسعار المنتجات.

"لقد تباطأ نمو قطاع الخدمات قليلاً في سبتمبر، لكنه ظل قوياً بما يكفي لإكمال الأداء المثير للإعجاب خلال الربع الثالث بأكمله"، وفقًا لكريس ويليامسون، كبير الاقتصاديين التجاريين في SP Global Market Intelligence.

"بالإضافة إلى النمو المستدام في قطاع التصنيع، فإن توسع نشاط قطاع الخدمات يشير إلى نمو قوي في الناتج المحلي الإجمالي السنوي في الربع الثالث بنحو 2.5%."

لا تظهر أي علامات على ظهور الركود:

"ويتم دعم النمو بشكل أساسي من خلال ارتفاع نشاط الخدمات المالية وقطاع التكنولوجيا، على الرغم من أننا نشهد أيضًا المزيد من العلامات على تحسن الطلب على الخدمات التي تواجه المستهلكين مثل الترفيه والتسلية، والتي من المرجح أن ترتبط جزئيًا بانخفاض أسعار الفائدة.

وقد أدى انخفاض تكاليف الاقتراض أيضًا إلى تحسن واسع النطاق في تفاؤل الشركات بشأن التوقعات للأشهر الاثني عشر المقبلة.

لكن الوظائف لا تزال مصدر قلق:

"ومن المؤسف أن التحسن في تفاؤل الأعمال فشل في تحفيز المزيد من نمو الوظائف، حيث توقف التوظيف تقريبًا في إشارة إلى المزيد من الركود في سوق العمل حيث ركزت الشركات غالبًا على العمل بكفاءة أكبر في ظل ظروف تجارية غير مؤكدة.

كما هو الحال مع ارتفاع الأسعار (بسبب التعريفات الجمركية)...

من مصادر القلق المستمرة التي أوردتها المسوحات ارتفاع ضغوط التكلفة، والتي عزاها المشاركون في الاستطلاع إلى الرسوم الجمركية. وقد ارتفعت تكاليف مستلزمات الإنتاج بشكل حاد مجددًا في سبتمبر، حيث لوحظ أن رسوم الاستيراد قد انتقلت مجددًا من السلع إلى الخدمات.

ومع ذلك، ارتفعت أسعار الخدمات بأبطأ معدل في خمسة أشهر، في إشارة مرحب بها إلى أن بعض ضغوط أسعار التعريفات الجمركية في سلاسل التوريد بدأت في الاعتدال.

لذا اختر مغامرتك الخاصة - لا تزال بيانات التوظيف في حالة انكماش ولكنها تحسنت بشكل متواضع.

المصدر: زيرو هيدج