Нефть марки Brent под давлением: конец летнего сезона влияет на спрос на топливо

В четверг основные европейские валюты удержались вблизи ключевых уровней. После «голубиных» заявлений Джерома Пауэлла на симпозиуме в Джексон-Хоуле доллар США сначала резко упал, затем в понедельник скорректировался, но к середине недели вновь ослаб. Однако реакция рынка остаётся неопределённой: инвесторам ещё предстоит прийти к единому мнению относительно того, означает ли падение доллара продолжение нисходящего тренда или текущая консолидация перерастёт в новый восходящий импульс для американской валюты. На этом фоне пары EUR/USD и USD/CHF вновь протестировали важные уровни, но сумели восстановиться, сохранив баланс спроса и предложения.

Участники рынка сейчас сосредоточены на предстоящих публикациях данных из Европы и США. В еврозоне ожидается публикация данных о потребительских и деловых настроениях, инфляционных ожиданиях и индексах делового климата, которые могут скорректировать краткосрочные прогнозы по евро. В США внимание будет сосредоточено на динамике рынка труда и цен: заявки на пособие по безработице, дефлятор ВВП и индекс потребительских расходов (PCE) станут ключевыми индикаторами для оценки дальнейшей политики Федеральной резервной системы. Эти публикации могут определить, останутся ли пары EUR/USD и USD/CHF в текущих диапазонах или рынок готовится к новым импульсам.

евро/доллар США

Вчера продавцы единой европейской валюты предприняли попытку прорыва ключевого уровня поддержки 1,1600. Цена установила новый августовский минимум, но прорыв оказался ложным, и пара вернулась к 1,1640. Технический анализ пары EUR/USD указывает на боковое движение в диапазоне 1,1580–1,1740. Для выхода пары за пределы этого диапазона потребуется существенный фундаментальный фактор.

Факторы, которые могут повлиять на движение EUR/USD, включают:

доллар США/швейцарский франк

Пара USD/CHF уже несколько недель торгуется в узком диапазоне между 0,8000 и 0,8150. После «голубиных» заявлений председателя ФРС цена протестировала нижнюю границу этого диапазона, однако возобновления нисходящего импульса пока не наблюдается. В случае позитивных новостей из США возможна проверка на прочность верхней границы бокового коридора на уровне 0,8150. Прорыв уровня ниже 0,8000 может спровоцировать снижение к отметке 0,7910–0,7940.

Факторы, которые могут повлиять на движение пары USD/CHF, включают:

Источник: FXOpen

Что произошло на американской сессии?

На американских рынках накануне вечером динамику рынка стимулировали обнадеживающие данные по ВВП, показатели инфляции и новости технологического сектора, особенно тарифы на полупроводники. Наибольшее влияние эти публикации и новости оказали на акции, акции технологических компаний, доллар США и облигации. Индекс цен на личные потребительские расходы (PCE) вырос на 2,1%, а базовая инфляция PCE (без учета продуктов питания и энергоносителей) достигла 2,5%. Последние данные по ИПЦ и инфляции цен производителей указали на сохраняющееся ценовое давление, что осложняет ожидания снижения ставки ФРС.

Что это означает для азиатских сессий?

Азиатские рынки остаются крайне чувствительными к политическим решениям, развитию технологического сектора и глобальным макроэкономическим изменениям. 28 августа китайские акции рискуют скорректироваться после сильного ралли. Решение Южной Кореи по процентной ставке и данные по инфляции в Японии имеют решающее значение для местных валютных рынков, а публикация данных в США и выступления представителей ФРС имеют глобальное значение для рисковых активов. Следите за этими событиями, чтобы получить торговые возможности и определить факторы волатильности. Рост Гонконга замедлился на фоне волатильности, вызванной новостями США и неопределенностью относительно политики Китая; сингапурский индекс Straits Times остается стабильным благодаря локальным катализаторам роста акций, таким как логистика и здравоохранение.

Индекс доллара (DXY)

Сегодня доллар США демонстрирует широкомасштабный рост благодаря сильным экономическим данным, агрессивным заявлениям Федеральной резервной системы (ФРС) и снижению торговой неопределенности. Глобальная нестабильность, особенно в Европе, дополнительно усиливает его устойчивость по отношению к другим основным валютам. Валюта укрепляется по большинству основных валютных пар, в основном благодаря позитивным экономическим данным, устойчивым фундаментальным показателям США и глобальной геополитической нестабильности. Техническая покупка в конце месяца также способствует росту доллара после недавнего снижения. Федеральная резервная система сохраняет осторожную и агрессивную позицию в отношении процентных ставок, поддерживая позиции доллара, в то время как неопределенность вокруг мировых пошлин, по-видимому, снижается после заключения новых торговых соглашений. Примечания Центрального банка:

Предвзятость следующих 24 часов

Слабый бычий

Золото (XAU)

Цены на золото в четверг, 28 августа 2025 года, в целом стабильны после недавнего роста, поскольку мировые рынки ожидают потенциального снижения ставки ФРС США и следят за публикацией ключевых экономических данных. Ценовой тренд остается положительным: золото близок к уровням сопротивления и поддерживается экономической неопределенностью и спросом инвесторов. Сильное сопротивление для золота находится на уровне $3410, а следующее сопротивление — на $3450. Поддержка расположена вблизи $3346 и $3319. Устойчивое движение выше $3396 может побудить быков нацелиться на более высокие цены. Однако падение ниже $3300 ослабит бычий прогноз. Прогноз на следующие 24 часа

Средний бычий

Австралийский доллар (AUD)

Австралийский доллар сегодня продемонстрировал устойчивость благодаря неожиданному росту инфляции, что изменило ожидания относительно денежно-кредитной политики. Это, в сочетании с небольшим ослаблением доллара США на фоне политической и экономической неопределенности, привело к росту австралийского доллара к важному уровню 0,6500, при этом дальнейший рост возможен при сохранении благоприятных настроений. Ежемесячный индекс потребительских цен (ИПЦ) в Австралии в июле вырос на 2,8% в годовом исчислении, заметно превысив прогноз в 2,3%. Резкий скачок был обусловлен в основном ростом цен на электроэнергию в связи с окончанием действия скидок, а также ростом цен на продукты питания, алкоголь и жилье.

Банкноты Центрального банка:

Слабый медвежий тренд. Новозеландский доллар (NZD)

Новозеландский доллар (NZD) остаётся под давлением сегодня, в четверг, 28 августа 2025 года, в основном из-за «голубиной» позиции Резервного банка Новой Зеландии (РБНЗ), слабых экономических данных и сохраняющегося неприятия рисков на мировых рынках. Курс новозеландского доллара к доллару США в настоящее время составляет около 0,5858, что отражает небольшое восстановление с недавних минимумов, но всё же снизился на 1,9% за последний месяц и на 6,2% за последний год. Примечание Центрального банка:

● Следующее заседание состоится 22 октября 2025 года.

Предвзятость следующих 24 часов

Средний медвежий

Японская иена (JPY)

Японская иена довольно стабильна, демонстрируя постепенное укрепление и низкую волатильность по отношению к основным валютам. Потребительская инфляция в Токио остаётся высокой, но немного снизилась, что подпитывает продолжающиеся спекуляции о повышении процентной ставки. Финансовые и налогово-бюджетные события, включая действия корпораций и увеличение государственного бюджета, завершают активный рыночный настрой на 28 августа 2025 года. Обменный курс USD/JPY остаётся стабильным, в последнее время он составлял около 147,25, с небольшими дневными и недельными колебаниями (-0,122% со вчерашнего дня, -0,054% за последнюю неделю).

Банкноты Центрального банка:

Следующие 24 часа: слабый медвежий тренд

Цены на нефть немного снизились 28 августа 2025 года, поскольку мировые рынки отреагировали на более слабое, чем ожидалось, сокращение запасов в США, рост добычи ОПЕК+ и новые пошлины США на индийский экспорт. Прогнозы указывают на возможное продолжение снижения цен до конца года. За последний месяц цены на сырую нефть упали более чем на 4%, а нефть – примерно на 14% по сравнению с прошлым годом. Краткосрочные прогнозы указывают на продолжение умеренного снижения, при этом ожидается, что средняя цена составит около 58 долларов за баррель к четвертому кварталу 2025 года благодаря ускоренному росту добычи ОПЕК+ и наращиванию запасов.

Предвзятость следующих 24 часов

Слабый бычий

Источник: IC Markets

[Краткие факты]

[Подробности новостей]

[Today's Focus]

Акции США растут в преддверии Nvidia: Dow вырос на 0,3%

Американские акции вчера выросли на торгах, при этом индекс SP, заметно поднявшись выше очередного рекорда, в то время как инвесторы ожидали публикации ключевых финансовых результатов Nvidia после закрытия торгов. Nvidia приблизилась к прогнозам, но цена акций снизилась на фоне опасений по поводу перспектив развития бизнеса в Китае. Индекс Dow Jones вырос на 0,32% до 45 565 пунктов, SP прибавил 0,24% до 6 481, а Nasdaq – на 0,21% до 21 590. Доходность казначейских облигаций продолжила падать: 2-летние облигации упали на 3,7 базисных пункта за день до 3,609%, а 10-летние – на 2,7 базисных пункта до 4,234%. В то же время доллар США торговался в относительно узких диапазонах: DXY снизился всего на 0,03% до 98,20. Цены на нефть подскочили после того, как запасы нефти в США снова сократились: нефть марки Brent выросла на 0,82% до $67,77, а нефть марки WTI — до $63,83 за баррель. Цена на золото держалась вблизи недавних многонедельных максимумов, подорожав на 0,11% до $3397,37 к закрытию торгов.

Показатели инфляции оказываются в центре внимания рынков

Мы быстро приближаемся к очередной торговой сессии в Нью-Йорке в пятницу, где будут опубликованы важные данные из США, которые могут сыграть решающую роль в ожиданиях снижения ставки ФРС. В последние несколько недель мы публиковали ключевые данные по несельскохозяйственному сектору, ключевое выступление Джерома Пауэлла, а теперь, в последнюю сессию недели, публикуем основной индикатор инфляции ФРС — базовый индекс цен на потребительские расходы (PCE). Рынки особенно уязвимы в последнюю сессию недели, поскольку ликвидность имеет тенденцию к быстрому снижению в последние часы, и отток ключевых данных может усугубиться. Обновление этой недели имеет ключевое значение для фиксации ожидаемого снижения ставки в сентябре. Рыночные ожидания ожидают еще одного роста на 0,3% в месячном исчислении и на 2,9% в годовом исчислении, и последний может вызвать некоторые проблемы с текущими ставками, особенно если мы получим более высокие данные. В настоящее время рынок оценивает вероятность снижения ставки в следующем месяце на уровне 88%, однако ожидается, что ситуация кардинально изменится, если мы увидим более высокие показатели инфляции, что может привести к резким движениям на рынке в пятницу днем.

Данные по США будут в центре внимания позднее сегодня

Азиатские рынки, похоже, откроются сегодня падением после публикации Nvidia хорошего отчёта о доходах, но при этом сообщили о замедлении роста. В азиатской сессии сегодня мало событий, и трейдеры прогнозируют более диапазонные рынки с тенденцией к снижению. На европейской сессии внимание будет сосредоточено на швейцарских рынках в связи с публикацией последних квартальных данных по ВВП. Ожидается рост всего на 0,1%, и трейдеры ожидают волатильности франка в связи с этим событием. Основные фундаментальные данные дня будут опубликованы в нью-йоркскую сессию, включая некоторые ключевые данные по США. Выйдут предварительные квартальные данные по ВВП (прогноз: 3,1%) и обычные еженедельные данные по заявкам на пособие по безработице (прогноз: 231 тыс.), и любое отклонение от ожиданий может привести к значительным изменениям в финансовых продуктах. Позже в ходе сессии будут опубликованы данные по ожидаемым продажам жилья (прогноз -0,4%), а позднее в этот же день нас ждет выступление Кристофера Уоллера из FOMC. Учитывая последние новости, мы будем внимательно следить за обновлениями от ФРС.

Источник: IC Markets

-Ключевые моменты

Технический анализ GBP/USD

Британский фунт стерлингов скорректировался вниз, не сумев преодолеть отметку 1,3600 по отношению к доллару США. Пара GBP/USD опустилась ниже уровней поддержки 1,3550 и 1,3500. На 4-часовом графике пара торговалась ниже уровня коррекции Фибоначчи 38,2% от восходящего движения от минимума колебания 1,3139 до максимума 1,3594. Пара даже резко опустилась ниже 100-дневной простой скользящей средней (красная, 4-часовая) и 200-дневной простой скользящей средней (зелёная, 4-часовая).

Тем не менее, пара стабильно держится выше уровня поддержки 1,3380 и 50% коррекции по Фибоначчи от восходящего движения от минимума колебания 1,3139 до максимума 1,3594. С другой стороны, пара теперь сталкивается с сопротивлением вблизи уровня 1,3485. Следующее ключевое сопротивление находится на уровне 1,3500. На том же графике формируется соединительная медвежья линия тренда с сопротивлением 1,3500. Закрытие выше 1,3500 может задать темп для дальнейшего роста.

В этом случае пара может вырасти до отметки 1,3550, выше которой быки могут нацелиться на 1,3600. С другой стороны, ближайшая поддержка находится на уровне 1,3400. Следующая ключевая поддержка расположена на уровне 1,3365. Дальнейшее падение может направить пару к зоне поддержки 1,3315. Что касается пары EUR/USD, она начала новый рост, но медведи удержали рост выше 1,1680, и пара сократила большую часть роста.

Предстоящие ключевые экономические события:

Источник: ACTIONFOREX

Японский торговый переговорщик Рёсэй Аказава отменил визит в Соединенные Штаты на этой неделе, сообщил правительственный источник, поскольку СМИ сообщили, что переговоры, направленные на окончательную доработку деталей инвестиционного соглашения, были отложены из-за административных задержек. Аказава планировал посетить США в четверг, чтобы подготовить письменное подтверждение финансовых деталей инвестиционного пакета в размере 550 миллиардов долларов, предложенного Токио в обмен на снижение Вашингтоном тарифов на импорт из четвертой по величине экономики мира.

Министр торговли США Говард Лютник также заявил, что на этой неделе будет сделано заявление об инвестициях Японии. Японская общественная телекомпания NHK и информационное агентство Kyodo сообщили, что до встречи министров на рабочем уровне ещё предстоит урегулировать ряд вопросов. Правительственный источник, знакомый с ходом переговоров, пожелавший остаться анонимным, сообщил, что Акадзава может приехать в Вашингтон уже в начале следующей недели после урегулирования оставшихся вопросов.

В июле Вашингтон и Токио договорились установить сниженный 15%-ный тариф на импорт из Японии в обмен на пакет инвестиций в США посредством государственных кредитов и гарантий, но подробности его содержания остаются неясными. В то время как Трамп расхваливал пакет как «наши деньги для инвестиций» и заявлял, что США сохранят 90% полученной прибыли, японские официальные лица подчеркнули, что инвестиции будут определяться на основе того, принесут ли они пользу Японии.

Японские официальные лица неоднократно заявляли, что они бы предпочли сначала внести поправки в президентский указ об отмене пересекающихся пошлин на японские товары, прежде чем публиковать совместный документ о деталях инвестиций. Соединенные Штаты согласились внести поправки в президентский указ от 31 июля, чтобы гарантировать, что 15%-ная пошлина, согласованная в прошлом месяце на японский импорт, не будет добавлена ​​к товарам, таким как говядина, которые облагаются более высокими пошлинами. Американские официальные лица также заявили, что Трамп издаст еще один указ о снижении пошлин на японские автомобили с 27,5% до 15%, но не уточнили, когда это произойдет.

Источник: Рейтер