Ключевые фундаментальные факторы:

Торговая политика США:

Президент Трамп временно освободил автопроизводителей Мексики и Канады от пошлин сроком на один месяц.

Он также рассматривает возможность отмены пошлин на некоторые виды сельскохозяйственной продукции из обеих стран.

Экономические данные Австралии:

Положительное сальдо торгового баланса в январе выросло до 5 620 млн долларов (выше ожиданий).

Экспорт увеличился на 1,3%, достигнув 11-месячного максимума, тогда как импорт сократился на 0,3%.

Число разрешений на строительство выросло на 6,3%, что стало вторым месяцем роста.

Рост ВВП в четвертом квартале 2024 года составил 0,6% (выше ожиданий).

Экономические факторы США:

Доллар США (DXY) торгуется на уровне 104,30, испытывая трудности из-за опасений относительно замедления роста.

Замедление темпов роста рынка труда в США: ADP сообщила о 77 тыс. новых рабочих мест в феврале (намного ниже прогнозируемых 140 тыс.).

Трейдеры ждут пятничного отчета по занятости в несельскохозяйственном секторе (NFP), который покажет рост числа рабочих мест на 160 тыс.

Индекс деловой активности в производственном секторе США снизился до 50,3 (немного ниже ожиданий).

Экономическое влияние Китая:

Индекс деловой активности в секторе услуг Китая вырос до 51,4, что свидетельствует об устойчивой экономической активности.

Китай погасил безнадежные кредиты на сумму 530 млрд долларов и планирует в 2025 году уделить первоочередное внимание восстановлению сектора недвижимости.

Китай планирует достичь экономического роста в 5% к 2025 году, одновременно стабилизируя рынки акций и недвижимости.

Геополитические риски:

Китай угрожает жестким ответом на повышение пошлин Трампом, что может повлиять на австралийский доллар из-за торговой зависимости Австралии от Китая.

Заместитель управляющего Резервного банка Австралии (РБА) Эндрю Хаузер предупреждает, что неопределенность в мировой торговле достигла самого высокого уровня за последние 50 лет, что может повлиять на деловую и инвестиционную уверенность.

Ключевые выводы для трейдеров:

AUDUSD демонстрирует краткосрочный бычий импульс, но сталкивается с сопротивлением вблизи отметок 0,6380 и 0,6408.

Доллар США остается под давлением, но экономические данные (отчет NFP) могут изменить настроения.

Следите за торговой политикой Китая и тарифами США, поскольку они могут повлиять на курс австралийского доллара.

AUDUSD – таймфрейм D1

Цена недавно пробила предыдущие минимумы на дневном таймфрейме графика AUDUSD, за чем последовал быстрый откат. Откат теперь достиг зоны предложения и, как ожидается, вскоре попадет под медвежье давление. Давайте посмотрим на ценовое действие на меньшем таймфрейме.

AUDUSD – таймфрейм H4

Ценовое действие на 4-часовом таймфрейме графика AUDUSD идеально соответствует медвежьему настроению, уже описанному выше. В дополнение к зоне предложения, возникающей на уровне коррекции Фибоначчи 88%, также есть слияние от паттерна SBR, как показано на 4-часовом таймфрейме графика, прикрепленного выше.

Ожидания аналитиков:

Направление: Медвежье

Аннулирование - 0,64109

Цель- 0,62313

Источник: ACTIONFOREX

Евро поднялся выше уровня 1,08 и достиг самого высокого уровня за четыре месяца в четверг после широко ожидаемого решения ЕЦБ снизить процентные ставки на 25 базисных пунктов до 2,5%. Это уже шестое снижение ставки с июня.

Центральный банк заявил, что денежно-кредитная политика становится значительно менее ограничительной, и оставил открытой возможность для дальнейшего смягчения, повторив свою стандартную фразу о том, что дальнейшие действия будут зависеть от поступающих экономических данных.

Единая валюта демонстрирует резкий рост четвертый день подряд, чему способствуют ослабление доллара и наиболее значимый фактор — сигналы о том, что следующее правительство Германии создаст фонд в размере 500 миллиардов евро для поддержки армии и оживления экономического роста крупнейшей экономики ЕС, которая находится в рецессии второй год.

Последний резкий рост (EURUSD находится на пути к самому большому недельному росту с третьей недели марта 2020 года) значительно улучшил техническую картину на дневном графике, однако чрезмерно растянутый импульс и стохастические индикаторы указывают на то, что быки могут начать терять тягу, что приведет к частичной фиксации прибыли.

Ожидается, что краткосрочные перспективы останутся позитивными, поскольку действие подкреплено весьма благоприятными фундаментальными показателями и оптимистичными техническими исследованиями, с вероятным сценарием ограниченных спадов (в идеале сдерживаемых 200DMA / пробитым уровнем Фибоначчи 50%), что обеспечит лучшие уровни для повторного присоединения к бычьему рынку для расширения к целевым уровням 1,0872 (200WMA) и 1,0969/1,1000 (Фибоначчи 76,4% от 1,1214/1,0177 / психологический) в расширении.

Разрешение: 1,0853; 1,0872; 1,0900; 1,0969
Суп: 1,0800; 1,0725; 1,0695; 1,0630

Источник: ACTIONFOREX

Австралийский доллар слабеет, поскольку доллар США остается сильным в преддверии публикации данных по занятости в несельскохозяйственном секторе в пятницу.

Австралийский доллар может получить поддержку после того, как Трамп освободил мексиканские и канадские товары в рамках USMCA от предложенных им 25-процентных пошлин.

Ожидается, что показатель NFP в США в феврале вырастет до 160 тыс. по сравнению с более слабым показателем января в 143 тыс.

Австралийский доллар (AUD) остается подавленным по отношению к доллару США (USD) второй день подряд в пятницу. Пара AUD/USD сталкивается с умеренным сопротивлением, поскольку USD стабилизируется перед предстоящим отчетом Nonfarm Payrolls (NFP) на североамериканской сессии.

Резервный банк Австралии (РБА) сохраняет прогноз замедления экономического роста до 2% к 2025 году. Хотя его позиция ранее способствовала укреплению австралийского доллара, инвесторы по-прежнему с осторожностью относятся к потенциальным изменениям политики в ответ на инфляцию и динамику рынка труда.

AUD может получить поддержку от ослабления опасений после того, как президент США Дональд Трамп снова изменил свою позицию по тарифам. Трамп освободил мексиканские и канадские товары, подпадающие под действие USMCA, от своих предложенных 25%-ных тарифов.

Австралийский доллар столкнулся с трудностями, несмотря на более сильные, чем ожидалось, данные по ВВП Австралии на фоне неопределенности в торговой политике и более широких экономических проблем. В четвертом квартале 2024 года ВВП Австралии вырос на 0,6% по сравнению с предыдущим кварталом, превзойдя рост в 0,3% в третьем квартале и опередив ожидания рынка в 0,5%. В годовом исчислении ВВП вырос до 1,3% в четвертом квартале с 0,8% в предыдущем квартале.

Между тем, геополитическая напряженность остается риском ухудшения ситуации. Представитель министерства иностранных дел Китая в среду вечером предупредил, что Китай готов вступить в «любой тип» войны в ответ на эскалацию торговых пошлин Трампа, сообщает BBC. Учитывая статус Китая как крупнейшего торгового партнера Австралии, это развитие событий может оказать давление на австралийский доллар.

Австралийский доллар падает, поскольку доллар США стабилизируется в преддверии публикации Nonfarm Payrolls

Индекс доллара США (DXY), который измеряет курс доллара США по отношению к шести основным валютам, на момент написания статьи торгуется около 104,10. Доллар столкнулся с понижательным давлением на фоне опасений по поводу замедления темпов экономического роста США.

Трейдеры теперь внимательно следят за пятничным отчетом о занятости в несельскохозяйственном секторе США (NFP), который, как ожидается, покажет скромное восстановление роста рабочих мест. Прогнозы предполагают, что чистое добавление рабочих мест вырастет до 160 тыс. в феврале, по сравнению с вялыми 143 тыс. в январе.

Число первичных заявок на пособие по безработице в США за неделю, закончившуюся 1 марта, сократилось до 221 тыс. по сравнению с 242 тыс. на предыдущей неделе, согласно данным Министерства труда США (DOL) в четверг. Эта цифра оказалась ниже консенсуса рынка в 235 тыс. Изменение занятости ADP за февраль сообщило всего о 77 тыс. новых рабочих мест, что значительно меньше прогноза в 140 тыс. и значительно ниже январского показателя в 186 тыс.

Президент Федерального резервного банка Атланты Рафаэль Бостик заявил в четверг вечером, что экономика США находится в невероятном движении, и трудно сказать, куда все приземлится. Бостик также подчеркнул позже, что ФРС по-прежнему стремится снизить инфляцию до 2%, одновременно стремясь минимизировать сбои на рынке труда. Он также подчеркнул, что деловые настроения играют ключевую роль в его подходе к установлению процентных ставок.

Бежевая книга Федеральной резервной системы (ФРС) за март приобретает дополнительную значимость, поскольку растет обеспокоенность экономическим влиянием торговой политики президента Трампа. В экономике США появляются признаки напряжения, даже до полной реализации его торговых мер.

Торговый профицит Австралии вырос до 5 620 миллионов в январе, превзойдя ожидаемые 5 500 миллионов и улучшившись с предыдущих 4 924 миллионов (пересмотренных с 5 085 миллионов). Экспорт вырос на 1,3% в месячном исчислении по сравнению с предыдущим месяцем, достигнув 11-месячного максимума благодаря немонетарному золоту. Между тем импорт снизился на 0,3% в месячном исчислении после резкого роста на 5,9% в предыдущем месяце, согласно данным Австралийского бюро статистики.

Разрешения на строительство в Австралии выросли на 6,3% в месячном исчислении в январе, значительно ускорившись по сравнению с пересмотренным ростом на 1,7% в декабре. Это второй месяц роста подряд и самый быстрый темп с июля прошлого года.

Композитный индекс менеджеров по закупкам (PMI) Judo Bank снизился до 50,6 в феврале с 51,1 в январе, что стало пятым месяцем подряд роста деловой активности, хотя и более медленными темпами. Индекс PMI в сфере услуг также снизился до 50,8 с 51,2, отражая продолжающийся рост тринадцатый месяц подряд, хотя и умеренными темпами.

Заместитель управляющего Резервного банка Австралии (РБА) Эндрю Хаузер подчеркнул, что неопределенность в мировой торговле достигла 50-летнего максимума. Хаузер предупредил, что неопределенность, вызванная тарифами президента США Дональда Трампа, может побудить предприятия и домохозяйства отложить планирование и инвестиции, что может оказать давление на экономический рост.

По данным финансового регулятора страны, в 2024 году Китай очистил рекордные 3,8 трлн юаней ($530 млрд) плохих активов, поскольку чиновники активизировали усилия по борьбе с финансовыми рисками. Заглядывая вперед к 2025 году, регуляторы делают рынок жилья главным приоритетом, что свидетельствует о продолжающихся усилиях по стабилизации экономики и восстановлению доверия к испытывающему трудности сектору недвижимости.

Австралийский доллар тестирует нижнюю границу восходящего канала вблизи 0,6300

AUD/USD торгуется около 0,6320 в пятницу, а технический анализ дневного графика показывает, что пара ограничена недавно сформированным восходящим каналом, что указывает на бычий уклон. 14-дневный индекс относительной силы (RSI) остается выше 50, что еще больше поддерживает бычий прогноз .

С другой стороны, первое сопротивление возникает на трехмесячном максимуме 0,6408, зафиксированном 21 февраля, за которым следует верхняя граница восходящего канала на уровне 0,6440.

Непосредственная поддержка для AUD/USD находится на 50-дневной экспоненциальной скользящей средней (EMA) 0,6309, которая совпадает с нижней границей восходящего канала. Дополнительная поддержка наблюдается на девятидневной EMA 0,6299. Прорыв ниже этой ключевой зоны поддержки может спровоцировать дальнейшее снижение, потенциально повторно протестировав четырехнедельный минимум 0,6187, зафиксированный 5 марта.

AUD/USD: дневной график

Австралийский доллар ЦЕНА сегодня

Таблица ниже показывает процентное изменение австралийского доллара (AUD) по отношению к основным перечисленным валютам сегодня. Австралийский доллар был самым слабым по отношению к канадскому доллару.

Тепловая карта показывает процентные изменения основных валют по отношению друг к другу. Базовая валюта выбирается из левого столбца, а котируемая валюта — из верхней строки. Например, если вы выберете австралийский доллар из левого столбца и переместитесь по горизонтальной линии к доллару США, процентное изменение, отображаемое в поле, будет представлять AUD (база)/USD (котировка).

Источник: FXSTREET

Ключевые факторы слабости новозеландского доллара

Перспективы и прогнозы

Источник: Poundsterlinglive

Европейские финансовые рынки резко выросли, а стоимость заимствований в Германии резко возросла после того, как будущие лидеры страны объявили об исторической сделке по смягчению правила «долгового тормоза» с целью увеличения расходов на оборону.

Доходность (по сути, процентная ставка) 30-летних государственных облигаций Германии выросла примерно на 25 базисных пунктов до 3,08%, что стало самым большим дневным ростом с октября 1998 года.

Индекс Dax 30, отслеживающий крупнейшие немецкие компании, вырос на 3,6% благодаря промышленным акциям. Цены на акции также подскочили в Лондоне, Париже и Милане на фоне надежд инвесторов на то, что масштабное увеличение европейских расходов на оборону и инфраструктуру даст толчок больной экономике региона.

Акции оборонных компаний резко выросли за последние недели, поскольку мировые лидеры пытаются собрать воедино средства для значительного увеличения военных расходов на фоне растущей обеспокоенности по поводу приверженности Дональда Трампа европейской безопасности.

Во вторник ЕС обрисовал план по выделению почти 800 млрд евро (670 млрд фунтов стерлингов) на оборонные расходы, в то время как правительство Великобритании на прошлой неделе заявило, что увеличит свои расходы с 2,3% ВВП до 2,5% к 2027 году, на два года раньше запланированного срока, что составит дополнительные 6 млрд фунтов стерлингов в год.

Акции немецкого производителя автомобилей и оружия Rheinmetall выросли в среду на 7,2% и взлетели на 99% в этом году. Британская BAE Systems выросла на 41% в этом году, итальянская Leonardo выросла на 73%, а котирующаяся на Парижской бирже Thales выросла на 78%.

Евро вырос на 1,5% по отношению к доллару США до примерно €1,08. Фунт также вырос по отношению к доллару в день резких движений на рынках, поскольку инвесторы также отреагировали на заявление министра торговли США Говарда Лютника о том, что «вероятно» может быть достигнута сделка по деэскалации торговой войны Трампа с Канадой и Мексикой.

Некоторые аналитики заявили, что существует опасность потери долларом статуса «безопасной гавани» среди мировых инвесторов, поскольку торговые войны Трампа сотрясают крупнейшую экономику мира. «Скорость и масштаб глобальных сдвигов настолько быстры, что это необходимо признать как возможность», — сказал Джордж Саравелос, глобальный руководитель валютных исследований Deutsche Bank.

Будущий канцлер Германии Фридрих Мерц заявил во вторник, что расходы на оборону, превышающие 1% ВВП, будут освобождены от долгового правила страны, что стало кардинальным изменением экономической политики после многих лет соблюдения жестких правил в отношении государственного долга.

Согласованный с левоцентристскими социал-демократами, которые, как ожидается, сформируют коалицию с Христианско-демократическим союзом Мерца (ХДС), план также включает создание фонда в размере €500 млрд для финансирования расходов на инфраструктуру Германии в течение следующих 10 лет. Любое снятие долгового тормоза должно получить большинство в две трети голосов в Бундестаге.

В ответ крупнейшие строительные и инжиниринговые компании Германии в среду показали резкий рост акций. Производитель цемента Heidelberg Materials подскочил на 17%, компания промышленных услуг Bilfinger подскочила на 18%, а строительная группа Hochtief поднялась на 15,5%. Инжиниринговая и сталелитейная компания ThyssenKrupp выросла на 13,4%.

Повторяя слова Марио Драги, бывшего президента Европейского центрального банка во время долгового кризиса еврозоны, Мерц сказал, что Германия сделает «все, что потребуется» для обороны. Под давлением необходимости увеличить расходы на оборону с 2,1% ВВП в прошлом году, аналитики Morgan Stanley заявили, что общий размер немецкого плана может составить более €1 трлн.

Хольгер Шмидинг, главный экономист Berenberg Bank, сказал, что план представляет собой «действительно большую базуку» с потенциалом преобразовать крупнейшую экономику Европы. «Это фискальные кардинальные перемены для Германии», — сказал он.

«Дополнительные возможности для расходов на оборону посылают четкий сигнал Владимиру Путину и Дональду Трампу, а также европейским друзьям Германии, что Германия серьезно настроена защищать себя и помогать Украине».

Экономисты Deutsche Bank описывают эту сделку как «один из важнейших сдвигов парадигмы в послевоенной истории Германии». Она фактически отменит конституционный долговой тормоз (schuldenbremse) для расходов на оборону.

Введенное в 2009 году Ангелой Меркель после финансового кризиса правило, часто ограничивающее ежегодные федеральные заимствования 0,35% ВВП, было символом строгого подхода Германии к налоговой и расходной политике.

Аналитики города заявили, что отмена правила станет переломным моментом для экономики страны на фоне серьезных проблем, вызванных падением промышленного производства, ослабленного слабым спросом и конкуренцией со стороны китайских производителей электромобилей.

«Германия столкнулась с потенциальной траекторией роста, стремящейся к нулю в ближайшие годы. [Усиление оборонных и инфраструктурных расходов] резко повышает перспективы роста до 1,5–2% к 2027 году и далее», — написали аналитики Bank of America в записке для клиентов.

Пакет стимулов, подпитываемый за счет долга, имеет свою цену, которая отражается в росте доходности 10-летних облигаций почти до 2,7%. Однако стоимость заимствований в Германии по-прежнему остается значительно ниже, чем в США и Великобритании, где доходность достигла более 4%.

Источник: Theguardian

«Вы знаете, что это значит для BTC…»

Индекс доллара США (DXY) 1-дневный график. Источник: Cointelegraph/TradingView

«Примерная дата — 25 марта».

Рисковые активы против глобальной денежной массы M2 диаграмма. Источник: Colin Talks Crypto/X

Последние данные сервиса прогнозов Kalshi дают 71% вероятности появления резерва биткоинов в этом году — это самый высокий показатель за всю историю.

Источник: Калши

Источник: Коинтелеграф