Сможет ли золото преодолеть отметку 4380 с прорывом фигуры консолидации «Треугольник»?

Товар

Краткое содержание:

Золото продолжает укрепляться на фоне геополитических рисков и растущих ожиданий снижения процентной ставки в США. Технический анализ показывает выраженный бычий тренд.

BUY XAUUSD

Время Окончания

ЗАКРЫТО

4212.19

Цена Входа

4360.00

4190.00

4225.68 +18.51 +0.44%

221.9

Pips

Потеря

4190.00

4189.37

Цена Выхода

4212.19

Цена Входа

4360.00

Основы

Цены на золото в последнее время укреплялись на фоне переплетения геополитических рисков и ожиданий относительно процентных ставок, кратковременно поднявшись до 4264,66, а затем вернувшись в волатильный диапазон. Серия событий, обостривших напряженность между Китаем и Японией, включая трения по поводу островов Дяоюйдао и Сенкаку, а также словесные перепалки на международных форумах, повысила значимость «региональных геополитических рисков» в торговой повестке. По мере усиления неопределенности инвесторы естественным образом восстанавливают свои позиции в качестве безопасного актива, что выгодно для золота как традиционного безопасного актива.

С точки зрения логики трансмиссии, китайско-японская напряженность влияет на цены на золото тремя путями: во-первых, прямая премия за убежище, когда риски регионального конфликта обостряются, часть многонационального капитала перемещает позиции из рисковых активов в золото и государственные облигации, что приводит к росту цен на золото в краткосрочной перспективе; во-вторых, макроэкономические и торговые шоки, если напряженность нарушает торговлю или подогревает опасения по поводу глобальных цепочек поставок и роста, рыночные ожидания относительно темпов снижения ставок ФРС могут ускориться или усилиться (снятие риска → ожидания смягчения политики центральным банком), снижая реальные процентные ставки и поддерживая цены на золото; в-третьих, потоки валюты и капитала, если иена колеблется из-за военных премий и оттока капитала, взаимодействие между региональными валютами и долларом будет косвенно влиять на кросс-валютный спрос на золото. Совокупный эффект этих трех путей значительно повышает чувствительность золота во время текущих новостей.

Технический анализ

Сможет ли золото преодолеть отметку 4380 с прорывом фигуры консолидации «Треугольник»?_1

На 4-часовом графике золото недавно вышло из фигуры консолидации «треугольник» и продолжило восходящий импульс. После преодоления уровня сопротивления 4245 и достижения отметки 4264,66 оно начало откатываться. В настоящее время золото протестировало 20-дневную скользящую среднюю двумя последовательными нисходящими 4-часовыми свечами, обе из которых закрылись с более низкими тенями. Это указывает на невозможность эффективного прорыва вниз, сигнализируя о значительном усилении бычьего импульса на рынке. Одновременно с этим несколько скользящих средних в системе демонстрируют бычий выравнивающий паттерн, что указывает на сильную непрерывность восходящего тренда золота и дополнительно повышает вероятность продолжения роста в ближайшей перспективе.

С другой стороны, основной уровень сопротивления для золота находится на отметке 4264,66. Если этот уровень будет пробит, откроется дальнейшее восходящее пространство, потенциально протестировав отметку 4300,00 или даже предыдущий исторический максимум 4381,44.

С другой стороны, если золото пробьет ключевой уровень поддержки 4200,00 при увеличении объема, оно может откатиться к отметке 4140,00.

Торговые рекомендации

Направление торговли: Покупка

Цена входа: 4215,00

Целевая цена: 4360,00

Стоп-лосс: 4190,00

Действительно до: 2025-12-16 23:00:00

Поддержка: 4200.00, 4173.47

Сопротивление: 4264,66, 4300,0

Предупреждение о риске и отказ от ответственности

Вы понимаете и признаете, что торговля по стратегиям сопряжена с высокой степенью риска. Следование любым стратегиям или инвестиционным методологиям может привести к потерям. Содержимое сайта предоставляется нашими участниками и аналитиками исключительно в информационных целях. Вы единолично несете ответственность за определение того, подходят ли вам какие-либо торговые активы, ценные бумаги, стратегия или любой другой продукт, исходя из ваших инвестиционных целей и финансового положения.

Избранные

Ключевой уровень сопротивления держится, сигнализируя о возможной медвежьей коррекции

Мануэль

Форекс

Экономический

Краткое содержание:

Неспособность достичь нового, более высокого максимума говорит о том, что базовый медвежий тренд все еще может контролировать ситуацию.

SELL EURUSD

Время Окончания

ЗАКРЫТО

1.16370

Цена Входа

1.15200

1.16750

1.16563 +0.00118 +0.10%

38.0

Pips

Потеря

1.15200

1.16761

Цена Выхода

1.16370

Цена Входа

1.16750

Экономические данные по еврозоне продемонстрировали неоднозначную картину: розничные продажи в Германии в октябре неожиданно оказались ниже прогнозов. Однако гармонизированный индекс потребительских цен (ГИПЦ) Германии за ноябрь преподнёс неожиданно позитивную динамику, приблизившись к отметке в 3%. Во Франции валовой внутренний продукт (ВВП) в третьем квартале соответствовал как прогнозам, так и предварительным данным, в то время как ГИПЦ Испании также превысил отметку в 3%.

Предварительный анализ протокола заседания Европейского центрального банка (ЕЦБ) по вопросам политики показал, что политики оценили экономические и инфляционные перспективы как в целом соответствующие базовому прогнозу сентября, хотя и с сохранением высокой неопределенности. Члены согласились с тем, что сохранение процентных ставок без изменений остается целесообразным, поскольку последние данные не оказали существенного влияния на среднесрочную оценку, а распределение рисков, связанных с инфляцией, в целом было сбалансированным.

В США индекс деловой активности в производственном секторе (PMI) от ISM снизился до 48,2 в ноябре с 48,7 в октябре, что стало девятым месяцем подряд, когда промышленный сектор США находится в зоне спада, не дотянув до прогнозируемых 48,6. Если рассматривать детально, то субиндекс занятости ещё больше погрузился в спад, снизившись с 46 до 44 пунктов, что указывает на ослабление динамики рынка труда. Более того, индекс новых заказов упал до 47,4, что свидетельствует о сокращении спроса третий месяц подряд. Единственным компонентом, продемонстрировавшим устойчивость, стал индекс уплаченных цен, который вырос до 58,5, что указывает на сохраняющееся давление на предприятия со стороны издержек.

После очередного раунда слабых экономических данных США трейдеры резко увеличили ставки на снижение процентной ставки в декабре, и, согласно данным инструмента CME FedWatch Tool, вероятность этого сейчас составляет 87%. В политических новостях появились слухи о том, что советник Белого дома по национальной экономике Кевин Хассетт может быть назначен следующим председателем ФРС. Президент США Дональд Трамп подтвердил свой выбор, но заявил: «Мы объявим об этом».

В сентябре показатели инфляции в США продемонстрировали признаки стабилизации. Индекс цен производителей (ИПЦ) вырос на 2,7% в годовом исчислении, что свидетельствует о стабилизации давления на оптовые цены. Однако потребительская активность, по всей видимости, снизилась: розничные продажи в сентябре выросли всего на 0,2% в месячном исчислении, что значительно меньше роста на 0,6% в августе. Кроме того, Conference Board сообщила, что настроения домохозяйств значительно ухудшились в ноябре: индекс потребительских настроений снизился на 6,8 пункта до 88,7 с 95,5 в октябре. Ключевое сопротивление удерживается, сигнализируя о потенциальной медвежьей коррекции_1

Ключевое сопротивление удерживается, сигнализируя о потенциальной медвежьей коррекции_1

Технический анализ

Пара EUR/USD столкнулась с жёстким сопротивлением на уровне 1,1645, где ранее уже сталкивалась с сильной медвежьей реакцией. Если эта модель отскока повторится, весьма вероятна нисходящая коррекция. Отсутствие достижения нового, более высокого максимума говорит о том, что базовый медвежий тренд, возможно, всё ещё доминирует. Эта коррекция может начаться с сопротивления 1,1645 и нацелиться на поддержку восходящей линии тренда, которая проходит вблизи зоны поддержки 1,1511.

Скользящие средние (MA) с периодом 100 и 200 расположены на отметках 1,1560 и 1,1585 соответственно. Решительное закрытие ниже этих уровней скользящих средних ускорит медвежий импульс к линии тренда. Индекс относительной силы (RSI) в настоящее время находится на уровне 66; хотя он ещё не находится в зоне крайней перекупленности, он достаточно высок, чтобы оправдать опасения. Это говорит о том, что возможен последний рывок для повторного тестирования сопротивления 1,1645 перед началом полной коррекции. Однако сильный, решительный прорыв и закрытие выше сопротивления 1,1645 обесценят медвежью установку, открыв путь для более устойчивого восходящего движения.

Торговые рекомендации

Направление торговли: Продажа

Цена входа: 1,1637

Целевая цена: 1,1520

Стоп-лосс: 1,1675

Действительно: 12 декабря 2025 г., 15:00:00

Предупреждение о риске и отказ от ответственности

Избранные

Формация «Голова и плечи» намекает на медвежий разворот

Мануэль

Форекс

Экономический

Краткое содержание:

Такое состояние говорит о том, что импульс растянут, и «медведи» будут внимательно следить за этими уровнями, пытаясь захватить контроль над движением.

SELL AUDUSD

Время Окончания

ЗАКРЫТО

0.65390

Цена Входа

0.64900

0.65800

0.66291 +0.00200 +0.30%

41.0

Pips

Потеря

0.64900

0.65802

Цена Выхода

0.65390

Цена Входа

0.65800

Индекс деловой активности в производственном секторе (PMI) от ISM снизился до 48,2 в ноябре с 48,7 в октябре, что стало девятым месяцем подряд, когда промышленный сектор США находится в зоне спада. Этот показатель также оказался ниже прогнозируемых 48,6. Если рассматривать детальнее, то субиндекс занятости продолжил снижение, снизившись с 46 до 44 пунктов, что указывает на ослабление динамики на рынке труда. Кроме того, индекс новых заказов упал до 47,4, что свидетельствует о третьем месяце спада подряд. Единственным компонентом, показавшим более устойчивую динамику, стал индекс уплаченных цен, который вырос до 58,5, что указывает на сохраняющееся давление на предприятия со стороны издержек.

После выхода последних слабых экономических данных США трейдеры активно увеличили свои ставки на снижение процентных ставок в декабре, и теперь эта вероятность составляет 87%, по данным инструмента CME FedWatch.

В политических новостях появились слухи о том, что советник Белого дома по национальной экономике Кевин Хассетт может быть назначен следующим председателем Федеральной резервной системы США, сменив Джерома Пауэлла. Однако президент США Дональд Трамп в воскресенье заявил, что не будет раскрывать свой выбор публично, но подтвердил, что уже принял решение, добавив: «Мы объявим об этом».

Показатели инфляции в США в сентябре продемонстрировали признаки стабилизации. Индекс цен производителей (ИПЦ) вырос на 2,7% в годовом исчислении, что соответствует прогнозам и свидетельствует о стабилизации давления на оптовые цены. Базовый ИЦП несколько смягчил ситуацию, снизившись с 2,9% до 2,6%, что ниже ожиданий.

Однако потребительская активность, по всей видимости, снизилась. Розничные продажи в сентябре выросли всего на 0,2% в месячном исчислении, что заметно медленнее роста на 0,6% в августе, что указывает на ослабление потребительских тенденций. Кроме того, Conference Board сообщила, что в ноябре настроения домохозяйств значительно ухудшились: индекс потребительских настроений снизился на 6,8 пункта до 88,7 с 95,5 в октябре.

Более высокая, чем ожидалось, инфляция в Австралии смягчает ожидания снижения ставки Резервным банком Австралии (РБА), что может помочь ограничить потери австралийского доллара. Глава РБА Мишель Буллок подчеркнула единогласное решение центрального банка сохранить процентную ставку на уровне 3,60% и подтвердила, что снижение ставки на заседании не обсуждалось.

Напротив, данные RatingDog, опубликованные в понедельник, показали, что индекс деловой активности в производственном секторе Китая неожиданно снизился до 49,9 в ноябре с 50,6 в октябре. Этот показатель оказался ниже рыночного консенсус-прогноза в 50,5. Поскольку значение ниже базового уровня 50 пунктов указывает на спад, этот неожиданный результат негативно влияет на австралийский доллар, учитывая тесные торговые связи Австралии с Китаем. Формация «Голова и плечи» намекает на медвежий разворот_1

Формация «Голова и плечи» намекает на медвежий разворот_1

Технический анализ

Пара AUD/USD в настоящее время формирует потенциальную модель «Голова и плечи» (HS) вблизи уровня сопротивления 0,6563. Этот уровень служил первым плечом 2 ноября. В ходе недавней сессии цена поднялась до этих же уровней, прежде чем резко откатиться вниз, сформировав второе плечо. Центральный пик («Голова») модели находится на ноябрьском максимуме 0,6580.

Если цене не удастся успешно закрыться выше уровня сопротивления 0,6563, это будет способствовать началу медвежьей коррекции к зоне 0,6493, следующему ключевому уровню поддержки. Этот уровень поддержки технически укреплён, поскольку идеально совпадает с уровнем коррекции Фибоначчи 0,50%, выступая в качестве мощного ценового магнита для отката.

Скользящие средние (MA) с периодом 100 и 200 на 2-часовом графике сгруппированы на отметках 0,6494 и 0,6506 соответственно. Эта группа скользящих средних стратегически расположена вблизи зоны коррекции Фибоначчи, что ещё больше усиливает её притяжение к цене. Кроме того, индекс относительной силы (RSI) достиг уровня 73, войдя в зону явной перекупленности. Это состояние указывает на то, что импульс растянут, и медведи будут внимательно следить за этими уровнями, пытаясь перехватить контроль над динамикой.

Торговые рекомендации

Направление торговли: Продажа

Цена входа: 0,6540

Целевая цена: 0,6490

Стоп-лосс: 0,6580

Действительно: 12 декабря 2025 г., 15:00:00

Предупреждение о риске и отказ от ответственности

Избранные

Пара XAU/USD достигла новых многомесячных максимумов в преддверии решающего заседания ФРС в декабре

Уоррен Такунда

Мнения трейдеров

Краткое содержание:

Золото продолжает свой мощный рост в 2024 году, достигнув многомесячных максимумов на фоне роста спроса на безопасные активы и подготовки рынков к широко ожидаемому снижению ставки ФРС в декабре. Технический импульс остаётся уверенным бычьим, несмотря на завышенные показатели.

BUY XAUUSD

Действительно до

ТРЕЙДИНГ

4244.42

Цена Входа

4380.00

4150.00

4225.68 +18.51 +0.44%

0.0

Pips

Плоский

4150.00

Цена Выхода

4244.42

Цена Входа

4380.00

Золото начало новый месяц на уверенной ноте, продолжив ралли, которое уже сделало 2024 год одним из самых выдающихся в современной истории этого металла. Пара XAU/USD достигла самого высокого уровня с 21 октября, чему способствовало сочетание нежелания рисковать и растущих ожиданий снижения процентных ставок Федеральной резервной системой на заседании 9–10 декабря. На момент написания статьи цена металла составляла около 4260 долларов, что означает рост почти на 60% за год и позволяет достичь самых впечатляющих годовых показателей с 1979 года.

Этот всплеск отражает конвергенцию мощных сил. Центральные банки остаются постоянными нетто-покупателями, приток средств в ETF ускоряется, а геополитическая напряженность не проявляет признаков ослабления, что укрепляет статус золота как убежища. Тем временем рынки твердо склоняются к мысли о готовности ФРС вновь смягчить политику на следующей неделе. Более слабые экономические данные США и заметно более мягкий тон политиков повысили ожидания снижения ставки до 87% вероятности снижения на 25 базисных пунктов. Для золота последствия очевидны: более низкие процентные ставки снижают реальную доходность и сокращают альтернативные издержки владения нерентабельным активом, обеспечивая сильный макроэкономический фон, который продолжает подпитывать спрос.

Макроэкономическая ситуация, способствующая росту золота, только укрепилась. Данные США на прошлой неделе сигнализировали о тенденции к снижению во многих секторах, от потребительских расходов до производства и рынка труда. Хотя экономика далека от спада, это замедление даёт ФРС удобный повод для дальнейшего смягчения денежно-кредитной политики. Склонность к риску также ухудшилась во всем мире: фондовые рынки колеблются, доходность облигаций стабилизируется на более низких уровнях, а геополитические риски — от конфликтов на Ближнем Востоке до торговых разногласий между США и Китаем — усиливают осторожность инвесторов. В этих условиях золото вновь зарекомендовало себя как защитный якорь для портфелей.

Технический анализ

С технической точки зрения, структура графика золота остаётся однозначно бычьей. Металл преодолел ключевой уровень сопротивления на отметке $4225, подтвердив более широкий восходящий тренд и сохранив позиции вдоль поддерживающей восходящей линии. Индикаторы относительной силы приближаются к зоне перекупленности, что обычно предупреждает о замедлении импульса или ближайшем истощении, однако рынок не проявляет особой готовности к существенному развороту. Покупатели сохраняют полный контроль над ситуацией, даже если в рамках продолжения здорового тренда могут развиться краткосрочные откаты.

Основная зона, за которой следят трейдеры, находится в диапазоне от $4246 до $4242. Этот диапазон остаётся предпочтительным для покупки в случае отката рынка, поскольку откат в эту область, за которым последует бычий разворот на младших таймфреймах, сохранит структуру и создаст привлекательную точку для повторного входа. Первая область верхнего трения расположена вблизи $4262, где внутридневное предложение исторически вызывало кратковременные реакции. Чёткий прорыв этого уровня, вероятно, поддержит бычий тренд в направлении верхней зоны расширения.

Следующая ключевая область расположена между $4286 и $4290, где уровни расширения сходятся, а ликвидность обычно скапливается. Многие трейдеры ожидают, что именно здесь опоздавшие покупатели окажутся в ловушке, что делает эту область естественной целью для фиксации прибыли по длинным позициям и потенциальной областью для краткосрочных реакционных откатов. Хотя это и не зона разворота в широком смысле, это область, где волатильность, как правило, резко возрастает.

ТОРГОВАЯ РЕКОМЕНДАЦИЯ

КУПИТЬ ЗОЛОТО

ЦЕНА ВХОДА: 4245

СТОП-ЛОСС: 4150

ТЕЙК-ПРОФИТ: 4380

Предупреждение о риске и отказ от ответственности

Избранные

Восходящий тренд сохраняется, ждем прорыва, обусловленного данными

Ева Чен

Форекс

Краткое содержание:

EURNZD остаётся в чётко определённом 4-часовом восходящем канале. Быки перезаряжаются у нижнего уровня поддержки тренда. Держите стоп-ордера ниже основания канала; сохраняйте длинные позиции, пока структура сохраняет устойчивость.

BUY EURNZD

Действительно до

ТРЕЙДИНГ

2.02699

Цена Входа

2.08630

2.00530

2.01872 -0.00194 -0.10%

0.0

Pips

Плоский

2.00530

Цена Выхода

2.02699

Цена Входа

2.08630

Основы

Опубликованные на прошлой неделе данные показали, что розничные продажи в Новой Зеландии в третьем квартале значительно превзошли ожидания, увеличившись на 1,9% в квартальном исчислении против консенсус-прогноза в 0,6%. Без учета продаж автотранспортных средств основные розничные продажи все еще показали более высокий рост, увеличившись на 1,2% в квартальном исчислении против ожидаемых 0,8%.

Статистическое управление Новой Зеландии отметило, что это самый большой квартальный рост розничной активности с конца 2021 года, причём рост наблюдался во всех отраслях. В сентябре рост наблюдался в большинстве секторов.

Кроме того, индекс деловой уверенности ANZ подскочил до 11-летнего максимума в 67,1 с 58,1, а индекс собственной активности подскочил с 44,6 до 53,1 — это самый высокий показатель с 2014 года, — что указывает на то, что восстановление обусловлено ощутимым улучшением реальной экономической динамики, а не просто настроениями. ANZ заявила, что «теперь видны признаки восстановления», при этом недавний рост всё больше подкрепляется фактической экономической активностью.

Однако сигналы об инфляции остаются неоднозначными. Доля компаний, планирующих повышение цен в течение следующих трёх месяцев, выросла с 44% до 51%, достигнув максимума с марта. Напротив, доля компаний, ожидающих повышения затрат на производство, снизилась с 76% до 74%, в то время как инфляционные ожидания на год вперёд остались на уровне 2,7%. В совокупности эти тенденции указывают на стабилизацию инфляционного давления, которое, однако, всё ещё не достигает дезинфляционного импульса, который мог бы побудить Резервный банк Новой Зеландии начать новый цикл смягчения.

Перспективы рынка: Улучшение фундаментальных показателей обнадеживает и свидетельствует о вероятном продолжении экономического восстановления. Учитывая, что восстановление продолжается, а общий индекс потребительских цен находится у верхней границы целевого диапазона, мы не видим оснований для дальнейшего снижения официальной процентной ставки, «если не произойдет каких-либо непредвиденных потрясений».

Восходящий тренд неизменен, ждем прорыва, основанного на данных_1

Технический анализ

Пара EURNZD сохраняет устойчивую восходящую структуру на 4-часовом графике, где сейчас котируется на уровне 2,0283, при этом быки по-прежнему контролируют ситуацию. Евро выигрывает от ожиданий отложенного снижения ставки ЕЦБ, в то время как последнее смягчение политики Резервного банка Новой Зеландии сигнализирует об ограниченных возможностях для дальнейшего смягчения, предоставляя новозеландскому доллару краткосрочную передышку, хотя его фундаментальные показатели остаются хрупкими. Технически тренд сохраняется; пока сохраняется ключевой уровень поддержки, цена имеет все шансы повторно протестировать верхний кластер сопротивления.

Торговые рекомендации

Направление торговли: покупка

Цена входа: 2,0254

Целевая цена: 2,0863

Стоп-лосс: 2,0053

Действительно до: 20 декабря 2025 г. 23:55:00

Поддержка: 2.0271/2.0077/2.0004

Уровни сопротивления: 2,0680/2,0753/2,0850

Предупреждение о риске и отказ от ответственности

Избранные

EUR/USD достигла двухнедельного максимума на фоне позиции рынков в отношении снижения ставки ФРС и комментариев Пауэлла

Уоррен Такунда

Мнения трейдеров

Краткое содержание:

Пара EUR/USD продолжила победную серию шестую сессию подряд, достигнув двухнедельных максимумов на фоне ослабления доллара США и «голубиных» ожиданий в отношении Федеральной резервной системы, что усилило бычий импульс.

BUY EURUSD

Действительно до

ТРЕЙДИНГ

1.16399

Цена Входа

1.18500

1.15400

1.16563 +0.00118 +0.10%

0.0

Pips

Плоский

1.15400

Цена Выхода

1.16399

Цена Входа

1.18500

В понедельник пара EUR/USD продолжила укрепляться, демонстрируя шестой день роста подряд и преодолев отметку 1,1630, самый высокий уровень за две недели. Сохраняющаяся слабость доллара США способствовала возобновлению бычьего интереса к этой паре. Единая валюта сохранила устойчивость, несмотря на пересмотр в сторону понижения ноябрьских индексов деловой активности (PMI) еврозоны, что свидетельствует о том, что рынки всё больше внимания уделяют перспективам денежно-кредитной политики США, а не сохраняющимся признакам ослабления экономики Европы.

Устойчивость евро проявляется в тот момент, когда общая картина решительно смещается в сторону ожиданий снижения ставки Федеральной резервной системы на следующей неделе. Трейдеры уверенно прогнозируют более «мягкую» политику ФРС после нескольких недель неоднозначных данных из США и растущего политического давления на центральный банк. Доллар остаётся под постоянным давлением, поскольку рынки готовятся к подтверждению того, что политики склоняются к смягчению денежно-кредитной политики.

Подкрепляя «голубиные» настроения, агентство Reuters в понедельник опубликовало сообщение о том, что президент Дональд Трамп может объявить Кевина Хассета следующим председателем Федеральной резервной системы. Хассетт, известный своей ультрамягкой позицией, давно выступает за более мягкую денежно-кредитную политику, соответствующую программе Трампа по стимулированию роста. Если такое назначение состоится, рынки, вероятно, воспримут его как очередной сигнал о затянувшейся смягченной политике, что ещё больше окажет давление на доллар США.

Позднее в ходе сессии внимание переключится на главу ФРС Джерома Пауэлла, который, как ожидается, примет участие в заседании по вопросам политики в Стэнфорде, штат Калифорния. Хотя ожидается, что Пауэлл не объявит о серьёзных изменениях в политике, трейдеры будут внимательно следить за тональностью и нюансами, особенно учитывая растущую неопределённость относительно будущего руководства ФРС. Тем не менее, главным макроэкономическим катализатором дня остаётся публикация индекса деловой активности в производственном секторе (PMI) от ISM в 15:00 по Гринвичу — отчёт, который может как укрепить, так и опровергнуть текущую уверенность рынка в необходимости снижения ставки в ближайшей перспективе.

Технический анализ

С технической точки зрения, пара EUR/USD продолжает демонстрировать уверенный восходящий импульс, пытаясь пробить верхнюю границу нисходящего канала, образованного от максимумов начала октября, которая в настоящее время находится около отметки 1,1615. Уверенный прорыв этого уровня будет иметь важное значение, обозначив потенциальное изменение динамики среднесрочного тренда и обнажив кластер сопротивления в районе 1,1800–1,1850, что соответствует максимумам конца октября и середины ноября.

Индикаторы импульса показывают смешанные тенденции, но по-прежнему поддерживают осторожный бычий настрой. 4-часовой индекс относительной силы (RSI) остаётся в комфортной зоне роста вблизи отметки 60, что указывает на сохраняющийся интерес к покупкам. Однако индикатор MACD колеблется вблизи сигнальной линии, указывая на ослабление восходящего импульса и повышая риск краткосрочной консолидации или небольшого отката.

Ценовая динамика также поддерживалась благоприятной краткосрочной структурой. Пара EUR/USD пробила свой непосредственный уровень сопротивления 1,1605, чему способствовало положение пары выше 50-периодной экспоненциальной скользящей средней и небольшая линия бычьей коррекции. Тем не менее, трейдерам следует учитывать формирующиеся сигналы перекупленности на нескольких осцилляторах, которые могут временно ограничить попытки роста в случае фиксации прибыли.

ТОРГОВАЯ РЕКОМЕНДАЦИЯ

КУПИТЬ EURUSD

ЦЕНА ВХОДА: 1,1640

СТОП-ЛОСС: 1,1540

ТЕЙК-ПРОФИТ: 1,1850

Предупреждение о риске и отказ от ответственности

Избранные

ВВП превзошёл структурную хрупкость, усилив давление

Ева Чен

Форекс

Краткое содержание:

В связи с тем, что данные по занятости и торговле в США были перенесены на декабрь из-за приостановки работы федеральных органов, динамика занятости в Канаде станет определяющим фактором для следующей переоценки канадского доллара.

BUY USDCAD

Действительно до

ТРЕЙДИНГ

1.39661

Цена Входа

1.42890

1.38600

1.39420 -0.00149 -0.11%

0.0

Pips

Плоский

1.38600

Цена Выхода

1.39661

Цена Входа

1.42890

Основы

ВВП Канады в третьем квартале вырос на 0,6% в квартальном исчислении (против –0,5% во втором квартале), значительно превзойдя консенсус-прогноз, поскольку торговый баланс улучшился благодаря сокращению импорта и небольшому росту экспорта. Этот показатель привел к резкому росту канадского доллара на фоне снижения ставок на смягчение денежно-кредитной политики Банка Канады.

Положительный сюрприз может быть отчасти статистическим — артефактом метода дефляции и торговых колебаний до введения тарифов, — в то время как стимулируемый импортом клин подразумевает базовую хрупкость, несмотря на общую силу.

Теперь внимание переключается на публикацию в пятницу ноябрьского отчета LFS — последний важный отчет перед решением Банка Канады 10 декабря.

Мы ожидаем нулевого роста занятости в ноябре после значительного прироста на 67 000 человек в октябре и на 60 000 человек в сентябре. Замедление роста населения должно сдержать появление новых участников рынка труда, что позволит сохранить уровень безработицы на уровне 6,9% — на уровне октября и ниже 7,1% в августе и сентябре.

Канадский рынок труда остаётся вялым: уровень безработицы всё ещё примерно на 100 базисных пунктов выше нашего прогноза «нейтрального». Тем не менее, рост на 6,9% станет первым неизменным показателем в годовом исчислении с мая 2023 года.

Снижение ставки Банком Канады в октябре чётко обозначило нижнюю границу предполагаемого нейтрального диапазона. В отсутствие существенных негативных последствий для роста экономики или инфляции дальнейшее смягчение ставки маловероятно.

ВВП превзошел маскировку структурной хрупкости, бычий настрой Building_1

Технический анализ

Снижение пары USDCAD сегодня теряет импульс, однако на дневном графике MACD наблюдается медвежья дивергенция. Закрытие ниже уровня 1,3920 станет первым подтверждением разворота. Пробитие 38,2%-ной коррекции от отрезка 1,3538–1,4139 на уровне 1,3909 завершит рост от 1,3538 и обнажит 61,8%-ный уровень Фибоначчи на уровне 1,3768. Хотя отметка 1,4129 ограничивает движение, любой отскок сохранит нисходящий уклон.

С другой стороны, база перевёрнутой фигуры «голова и плечи», сформировавшаяся с апреля по настоящее время, остаётся неизменной. Как только консолидация «бычий флаг» закончится, покупатели, вероятно, вернутся к активным действиям.