Индекс DXY укрепляется на фоне роста доходности американских облигаций и ослабления евро.

Мнения трейдеров

Краткое содержание:

Доллар США сохраняет поддержку, поскольку доходность 10-летних казначейских облигаций достигла 5,35%, самого высокого уровня с 2002 года. Рост цен на нефть, расширение разницы в доходности между США и Германией, а также опасения по поводу бюджетной политики Франции продолжают укреплять спрос на доллар.

BUY USDX

Действительно до

ТРЕЙДИНГ

102.200

Цена Входа

104.000

101.000

101.890 -0.110 -0.11%

0.0

Pips

Плоский

101.000

Цена Выхода

102.200

Цена Входа

104.000

Доллар США продолжает укрепляться благодаря росту доходности казначейских облигаций и усилению неопределенности на мировых финансовых рынках, при этом возобновление геополитической напряженности подталкивает цены на энергоносители, а также усиливаются опасения по поводу устойчивой инфляции.

В среду доходность эталонных 10-летних казначейских облигаций США выросла до 5,35%, достигнув самого высокого уровня с апреля 2002 года, а доходность 30-летних облигаций также достигла 24-летнего максимума. Последний скачок отражает растущее давление на рынках государственных облигаций, поскольку инвесторы требуют большей компенсации за владение долгосрочными долговыми обязательствами на фоне растущих инфляционных рисков.

Энергетические рынки стали одним из главных факторов, вызвавших распродажу облигаций. Цена на нефть марки Brent снова превысила 100 долларов за баррель после усиления иранских атак на коммерческие танкеры в Ормузском проливе, что вызвало новые опасения по поводу перебоев в мировых поставках нефти.

Рост цен на энергоносители угрожает сохранить высокий уровень инфляции, что потенциально осложняет усилия Федеральной резервной системы по восстановлению ценовой стабильности. Поскольку инвесторы требуют более высокой доходности для компенсации этих рисков, стоимость заимствований в США продолжает расти, укрепляя привлекательность доллара.

Дополнительное давление на казначейские облигации оказал выпуск государственного долга. Инвесторы сократили свои позиции в преддверии аукциона новых 10-летних облигаций на сумму 39 миллиардов долларов, который состоится в среду, в то время как запланированные на четверг продажи 30-летних облигаций и операции по выкупу казначейских облигаций остаются в центре внимания.

По другую сторону Атлантики растущая обеспокоенность по поводу финансового положения Франции побудила инвесторов переключиться с французских государственных ценных бумаг на немецкие бунды, которые традиционно считаются одним из самых безопасных суверенных активов в Европе.

Этот отток капитала в сторону немецких облигаций помог удержать доходность эталонных 10-летних облигаций страны на уровне около 3,5%, что повысило относительную привлекательность государственных облигаций США.

Поскольку доходность 10-летних казначейских облигаций США более чем на 180 базисных пунктов выше, чем у немецких, у международных инвесторов появляется дополнительный стимул к поиску активов, номинированных в долларах, хотя затраты на хеджирование валютных рисков могут снизить это преимущество.

Между тем, продолжающаяся слабость евро сыграла значительную роль в росте индекса доллара США. На единую европейскую валюту приходится примерно 58% корзины DXY, и ее обесценивание внесло примерно три четверти в недавний рост индекса.

Сочетание растущих дифференциалов доходности облигаций, фискальной неопределенности в Европе и возобновившихся опасений по поводу инфляции продолжает благоприятствовать доллару США. Однако устойчивость роста будет зависеть от того, останутся ли доходности казначейских облигаций высокими и будут ли геополитические события оказывать давление на цены на энергоносители.

Базовая динамика доллара остается позитивной до тех пор, пока доходность облигаций США сохраняет свое преимущество перед европейскими процентными ставками. Тем не менее, устойчивый рост доходности в конечном итоге может привести к более широкой нестабильности на финансовых рынках, что делает взаимосвязь между волатильностью рынка облигаций и спросом на доллар все более важной.

Технический анализ

Индекс доллара США (DXY) продолжает демонстрировать сильный бычий импульс на 4-часовом графике, при этом ценовое движение сохраняет устойчивую последовательность более высоких максимумов и более высоких минимумов после восстановления из области 98,50. Устойчивый рост подтолкнул индекс к зоне сопротивления 102,00–102,25, где покупатели пытаются закрепить новый прорыв и продолжить более широкий восходящий тренд.

Недавний рост был поддержан серией успешных прорывов и повторных тестов ранее установленных уровней сопротивления, что укрепило базовую бычью структуру. Примечательно, что индексу удалось удержаться выше области 101,40–101,60, которая ранее выступала в качестве сопротивления, но с тех пор превратилась в важную зону поддержки. Этот сдвиг в структуре рынка говорит о том, что покупатели по-прежнему твердо контролируют ситуацию, а коррекционные откаты продолжают привлекать новый спрос.

В настоящее время индекс торгуется около 102,17 и преодолевает значительный барьер сопротивления в диапазоне 102,00–102,25. Решительное закрытие на 4-часовом графике выше этого уровня укрепит аргументы в пользу дальнейшего бычьего роста, потенциально открывая путь к 102,50, а затем к психологическому порогу 103,00. Пройдя эти уровни, прогнозируемая бычья структура указывает на 103,80–104,00, где находится следующая существенная цель роста.

Несмотря на сохраняющуюся позитивную динамику, нельзя исключать временную коррекцию к уровню 102,00 по мере консолидации недавнего роста рынка. Такое движение будет соответствовать бычьему прогнозу, при условии, что покупатели успешно защитят зону прорыва. Более глубокая коррекция может вновь привлечь внимание к зоне поддержки 101,40–101,60, в то время как устойчивый прорыв ниже этой области ослабит непосредственный бычий настрой и откроет следующую поддержку в районе 100,10–100,30.

В целом, техническая картина продолжает благоприятствовать дальнейшему укреплению доллара. Сочетание более высоких минимумов, успешных переходов от сопротивления к поддержке и сохраняющегося покупательского давления предполагает, что текущая консолидация может представлять собой паттерн продолжения тренда, а не приближающийся разворот. Пока DXY остается выше 101,40, общая бычья структура остается неизменной, а подтвержденный прорыв выше 102,25 потенциально может ускорить рост до 104,00.

ТОРГОВАЯ РЕКОМЕНДАЦИЯ

КУПИТЬ DXY

ВХОДНАЯ ЦЕНА: 102.20

СТОП-ЛОСС: 101.00

Фиксированная прибыль: 104.00

Предупреждение о риске и отказ от ответственности

Вы понимаете и признаете, что торговля по стратегиям сопряжена с высокой степенью риска. Следование любым стратегиям или инвестиционным методологиям может привести к потерям. Содержимое сайта предоставляется нашими участниками и аналитиками исключительно в информационных целях. Вы единолично несете ответственность за определение того, подходят ли вам какие-либо торговые активы, ценные бумаги, стратегия или любой другой продукт, исходя из ваших инвестиционных целей и финансового положения.

Раскрытие Рисков

Риск потерь при торговле такими финансовыми инструментами, как акции, валюта, сырьевые товары, фьючерсы, облигации, ETF и криптовалюты, может быть значительным. Вы можете полностью потерять средства, размещенные у брокера. Поэтому вам следует тщательно взвесить, подходит ли вам такая торговля с учетом ваших обстоятельств и финансовых ресурсов.

Ни одно решение об инвестировании не должно приниматься без проведения тщательной проверки самостоятельно или без консультации с вашими финансовыми консультантами. Наш веб-контент может не подойти вам, поскольку мы не знаем ваших финансовых условий и инвестиционных потребностей. Наша финансовая информация может иметь задержку или содержать неточности, поэтому вы должны нести полную ответственность за любые ваши торговые и инвестиционные решения. Компания не несет ответственности за потерю вашего капитала.

Без разрешения сайта запрещается копировать графику, тексты или торговые марки сайта. Права интеллектуальной собственности на содержание или данные, включенные в этот сайт, принадлежат его поставщикам и торговцам.

Последние поиски

Популярные запросы

Котировки

Анализ

Пользователь

24/7

Экономический Календарь

Обучение